ดังนั้นคุณจึงพร้อมที่จะกระโดดและเริ่มลงทุนในหุ้นแต่ละตัว เลือกหลักทรัพย์ที่จะลงทุนอย่างไร? เหมือนกับถูกส่งไปที่ Walmart พร้อมคำแนะนำที่คลุมเครือในการ "ซื้อของดีๆ"
บางทีคุณอาจเป็นเจ้าของกองทุนรวมหรือกองทุนซื้อขายแลกเปลี่ยน (ETF) ที่เป็นตัวแทนของ "ตะกร้า" ของ หุ้น — อาจเป็นตลาดทั้งหมด เช่น กองทุนดัชนี Total Stock Market — แต่คุณต้องการลอง มือที่ การซื้อหุ้นรายตัว.
หรือนี่อาจเป็นการสำรวจครั้งแรกของคุณในการลงทุนประเภทใดก็ได้ และคุณต้องการเลือกหุ้นของคุณเองแทนที่จะให้ผู้จัดการกองทุนทำการตัดสินใจเหล่านั้นให้กับคุณ
ในบทความนี้ เราจะพูดถึงวิธีการเลือกหุ้นตัวแรกของคุณที่จะซื้อ พร้อมด้วยเคล็ดลับบางประการเกี่ยวกับสิ่งที่ควรหลีกเลี่ยง ในเรื่องการลงทุน โดยเฉพาะตลาดหุ้น จำไว้ว่าไม่มีสิ่งที่แน่นอน
ชอบปาลูกดอก?
ปีที่แล้ว The Wall Street Journal ได้จัดการแข่งขัน ผู้จัดการการเงินมืออาชีพจะเลือกหุ้น คนอื่นจะปาเป้าไปที่รายการหุ้นในหนังสือพิมพ์ของวันนั้น
หลังจากนั้นไม่กี่เดือน วารสาร รายงานว่าหุ้นตัวใดให้ผลตอบแทนสูงกว่าในช่วงเวลานั้น ตัวที่เลือกโดยมือโปรหรือตัวที่โผเลือก
อย่างที่คุณคาดไว้ ลูกดอกมักจะชนะ
มีหุ้นมากกว่า 3,000 ตัวที่ซื้อขายในสหรัฐอเมริกา อย่าเพิ่งทิ้งรายชื่อหุ้นเหล่านั้น ต่อไปนี้คือคำแนะนำบางประการสำหรับการจำกัดรายการหุ้นที่คุณอาจต้องการซื้อให้แคบลง เคล็ดลับเหล่านี้จะช่วยปรับปรุงโอกาสที่คุณจะเลือกหุ้นที่ให้ผลตอบแทนที่เหมาะสม
เริ่มต้นด้วยสิ่งที่คุณรู้
เริ่มต้นด้วยการระบุอุตสาหกรรมบางประเภทที่คุณรู้จัก บางทีคุณอาจเป็นคนติดเทคโนโลยีหรือเป็นทาสของแฟชั่น หรือบางทีคุณอาจเป็นนักธุรกิจที่เดินทางบ่อยและรู้โดยตรงเกี่ยวกับเครือโรงแรมต่างๆ
ถัดไป ไปที่เครื่องมือคัดกรองหุ้นออนไลน์ที่แสดงรายการบริษัทตามอุตสาหกรรม เช่น ยาฮู! แท็บ "อุตสาหกรรม" ของการเงิน. (แม้ว่าด้านอื่นๆ ของ Yahoo! ได้รับความเดือดร้อน เว็บไซต์การเงินมีประโยชน์อย่างเหลือเชื่อ) คุณควรจะสามารถเจาะลึกรายชื่อบริษัทในอุตสาหกรรมที่เลือกได้ คุณจะรู้จักบริษัทบางส่วนแต่ไม่ทั้งหมดในอุตสาหกรรมใดๆ แต่คุณไม่ต้องการซื้อหุ้นเพียงเพราะชื่อที่คุ้นเคย
ตัวคัดกรองหุ้นช่วยให้คุณคัดกรองและจัดเรียงหุ้นในอุตสาหกรรมที่คุณเลือกตามลักษณะที่หลากหลาย ตัวอย่างเช่น คุณสามารถกรองตามขนาดของบริษัท มาตรการทางการเงินเฉพาะ เงินปันผล (ไม่ใช่หุ้นทุกตัวที่จ่าย) หรือแม้แต่วิธีที่บริษัทได้รับการจัดอันดับโดยระบบการให้คะแนนที่เน้นด้านสิ่งแวดล้อม
ตอนนี้เป็นเวลาที่ดีหรือไม่?
คำแนะนำการลงทุนที่เก่าแก่ที่สุดคือ "ซื้อต่ำ; ขายแพง” เป็นไปไม่ได้ที่จะรู้ว่าราคาหุ้นวันนี้ต่ำหรือสูงเมื่อเทียบกับที่ "ควร" แต่คุณไม่ต้องการที่จะซื้อหุ้นที่มีราคาสูงมาก เว้นแต่คุณจะเชื่อว่าอัตราที่สูงในปัจจุบันเป็นเพียงจุดเริ่มต้นของสิ่งที่จะวิ่งขึ้นที่สำคัญยิ่งกว่าเดิม
สำหรับส่วนที่ยุ่งยาก: คุณจะรู้ได้อย่างไรว่าราคาหุ้นปัจจุบัน “สูง”?
แน่นอนว่ามันไม่ได้มีความหมายอะไรเลยหากราคาของหุ้น A สูงกว่า (หรือต่ำกว่า) ราคาของหุ้น B, C และ D ค่อนข้างมีประโยชน์ที่จะทราบว่าราคาปัจจุบันของหุ้น A ใกล้เคียงกับราคาสูงสุดหรือต่ำสุดในช่วง 52 สัปดาห์ที่ผ่านมาหรือไม่ ผู้คัดกรองหุ้นส่วนใหญ่จะแสดงให้คุณเห็น แต่ไม่ใช่วิธีการเลือกหุ้น
การวัดที่มีประโยชน์มากกว่าว่าราคาหุ้นในปัจจุบันค่อนข้างสูงหรือไม่คือ อัตราส่วน P/E (อัตราส่วนราคาต่อกำไร). แอพหรือเว็บไซต์วิเคราะห์หุ้นควรจัดเตรียมสิ่งนี้
อัตราส่วน P/E อยู่ระหว่าง 15 ถึง 24 นับตั้งแต่เกิดวิกฤตการณ์ทางการเงิน หากอัตราส่วน P/E ของหุ้นแต่ละตัวสูงกว่าค่าเฉลี่ยของตลาดโดยรวมมาก นั่นก็ถือเป็นธง ไม่จำเป็นต้องเป็นธงสีแดงเพลิง แต่เป็นธง หมายความว่าราคาหุ้นนั้นสูงเมื่อเทียบกับหุ้นอื่นๆ ส่วนใหญ่ เมื่อพิจารณาจากผลประกอบการของบริษัทในช่วง 12 เดือนที่ผ่านมา ซึ่งอาจบ่งชี้ว่านักลงทุนคิดว่ารายรับของบริษัทจะเติบโตอย่างมาก ถ้าเป็นเช่นนั้นก็จะปรับราคาสูง แต่นั่นคือสิ่งที่คุณจะต้องการตรวจสอบต่อไป
อ่านเพิ่มเติม >> วิธีลงทุนในหุ้น
แคบลง
หาหุ้นที่มีอัตราส่วน P/E ที่ไม่สูงเกินไปและไม่ต่ำเกินไป เป็นความคิดที่ดีที่จะมุ่งเน้นไปที่บริษัทที่คุณรู้จัก จำกัดตัวเลือกของคุณให้แคบลง แล้วอ่านเกี่ยวกับแต่ละรายการ รายงานของนักวิเคราะห์เป็นวิธีที่ยอดเยี่ยมในการเรียนรู้เกี่ยวกับแนวโน้มของธุรกิจโดยไม่ต้องมีข้อความทางการตลาดที่ลื่นไหลว่า "ที่นี่ยอดเยี่ยมทุกอย่าง" ที่คุณได้รับจากเว็บไซต์ของบริษัท
ถ้าคุณรู้ วิธีอ่านงบการเงินดูตัวชี้วัดที่สำคัญ เช่น ROE อัตรากำไร และการเติบโตของรายได้ เป้าหมายของคุณคือการตัดสินใจว่าคุณคิดว่าบริษัทมีการจัดการที่ดีหรือไม่ เป็นคู่แข่งที่แข็งแกร่งในขอบเขตของบริษัท และมีแนวโน้มที่จะเจริญรุ่งเรืองในอีกไม่กี่ปีข้างหน้า
อีกวิธีหนึ่ง คุณสามารถข้ามแนวทางที่อิงตามอุตสาหกรรมและจัดทำรายชื่อบริษัทจำนวนหนึ่งที่มีผลิตภัณฑ์หรือบริการที่คุณชอบ เช่น ชุดกีฬา สวนสนุก อาหารออร์แกนิก อุปกรณ์ทำฟาร์ม ฯลฯ ตรวจสอบอัตราส่วน P/E ให้แคบลงรายการของคุณ อ่านรายงานนักวิเคราะห์และตัดสินใจเลือก.
Don't Worry About Charts
คุณอาจได้ยินคนพูดถึงการซื้อหรือขายตามแผนภูมิการเคลื่อนไหวของราคาล่าสุดของหุ้น นั่นคือเพิ่มเติมเกี่ยวกับการซื้อขาย — การซื้อหรือขายในช่วงเวลาสั้น ๆ ที่สมเหตุสมผลตามรูปแบบที่เห็นในแผนภูมิเหล่านั้น — และน้อยกว่าเกี่ยวกับการเลือกหุ้นที่จะซื้อในระยะยาว คุณต้องการซื้อหุ้นที่จะถือเป็นเวลาหลายปี ดังที่ได้กล่าวไว้ก่อนหน้านี้ หากหุ้นมีอัตราส่วน P/E สูง คุณควรหาสาเหตุก่อนตัดสินใจซื้อ แต่ไม่เช่นนั้น อย่าพยายามจัดเวลาการซื้อของคุณ
ยังไง ไม่ เพื่อเลือกหุ้น
ต่อไปนี้คือสิ่งที่ควรหลีกเลี่ยงในการเลือกหุ้น ไม่ว่านี่จะเป็นครั้งแรกของคุณหรือคุณทำเช่นนี้มาระยะหนึ่งแล้ว:
1. อย่าได้มีอารมณ์
คุณคงไม่อยากซื้อหุ้นในบริษัทเพราะคุณชอบโฆษณาของพวกเขาหรือเพราะคุณปู่ของคุณเป็นเจ้าของหุ้นเมื่อหลายสิบปีก่อน เก็บอารมณ์ออกจากการตัดสินใจ คุณต้องการซื้อหุ้นที่มีแนวโน้มดีในอนาคต
2. อย่าซื้อ (หรือขาย) หุ้นโดยอาศัยข้อมูลภายใน
การซื้อขายหุ้นใด ๆ (หรือตัวเลือกของหุ้น) ถือเป็นสิ่งผิดกฎหมายสำหรับคุณโดยพิจารณาจากข้อมูลภายใน นี่เป็นข้อมูลสำคัญ (ไม่สำคัญ) เกี่ยวกับบริษัทที่ไม่ได้ประกาศต่อสาธารณะ บางทีอาจเป็นเรื่องเกี่ยวกับสัญญาใหม่ครั้งใหญ่ หรือเทคโนโลยีที่ก้าวล้ำ หรือแผนการซื้อบริษัทอื่น อย่าถูกล่อลวงให้แลกเปลี่ยนข้อมูลดังกล่าว แม้ว่าจะมาจากเพื่อนของคุณก็ตาม NS สำนักงานคณะกรรมการกำกับหลักทรัพย์และตลาดหลักทรัพย์ (ก.ล.ต.) เก่งมากในการเปิดเผยการซื้อขายโดยใช้ข้อมูลภายใน คุณอาจสูญเสียผลกำไรใดๆ ที่คุณได้จากการค้าขาย ต้องจ่ายบทลงโทษ และแม้กระทั่งติดคุก
3. อย่าซื้อหุ้นตามคำแนะนำจากผู้ชายในโรงยิม คนขับรถแท็กซี่ (หรือรถร่วม) ทันตแพทย์ของคุณ หรือใครก็ตามที่ไม่มีความเชี่ยวชาญในด้านนี้
และถึงแม้โบรกเกอร์ของคุณจะแนะนำหุ้น คุณก็ยังต้อง ทำวิจัยของคุณเอง. โบรกเกอร์คือ ไม่ มีหน้าที่ดูแลผลประโยชน์สูงสุดของคุณ
4. อย่าซื้อหุ้นเพียงเพราะมันขึ้นมาก
บางครั้งนักลงทุนตื่นเต้นมากเกินไปเกี่ยวกับหุ้น และราคาก็สูงขึ้นโดยไม่มีเหตุผล คุณไม่ต้องการที่จะเป็นคนสุดท้ายในงานปาร์ตี้ กองทุนที่ค่อนข้างซับซ้อนบางแห่งใช้ "กลยุทธ์โมเมนตัม" ที่ซื้อและขายหุ้นตามแนวโน้มล่าสุด การวิจัยแสดงให้เห็นว่าพวกเขาสามารถประสบความสำเร็จได้ค่อนข้างมาก แต่ต้องมีวินัยในการจัดการกลยุทธ์ประเภทนี้ หากคุณพยายามทำสิ่งนี้ด้วยตัวเอง คุณก็อาจจะรอนานเกินไป ถ้าคุณคิดว่ามันฟังดูแย่ คุณคิดถูก
คำสุดท้าย
อย่าซื้อหุ้นตัวเดียว หากคุณต้องการสร้างพอร์ตหุ้นของคุณเอง คุณต้อง กระจายความเสี่ยงของคุณ. เป้าหมายของคุณควรถือครองหุ้นประมาณ 20 ตัวในอุตสาหกรรมต่างๆ ดังนั้นคุณจึงไม่มีไข่มากเกินไปในตะกร้าใบเดียว ซื้อในระยะยาวเน้นธุรกิจที่มีการจัดการที่ดีและมีโอกาสที่ดีเยี่ยม จำไว้ว่าการซื้อหุ้นหมายความว่าคุณเป็นเจ้าของส่วนหนึ่งของบริษัท!