Solo 401(k): Vad är det och för vem är det?

Det är enklare än någonsin att starta eget, men med egenföretagande kommer många hinder, inklusive avsaknaden av en arbetsgivarsponsrad pensionsplan.

Omkring 16 miljoner amerikaner arbetar för sig själva, enligt nya data från Pew Research Center. En av de största problemen som dessa amerikaner står inför är bristen på en arbetsgivarsponsrad pensionsplan. När du är chef och anställd finns det inget förinställt företag 401(k) plan till registrera dig för. Det finns ingen företagsmatch.

Det finns dock pensionsspecifika konton tillgängliga för egenföretagare, och en kallas en solo 401(k).

Vad är en Solo 401(k)?

Ett solo 401(k) är ett konto i 401(k)-stil designat för småföretagare eller egenföretagare utan anställda. IRS kallar det också en "plan för en deltagare" eller en "egenföretagare 401 (k) plan."

En solo 401(k) är bra för personer som:

• har inga anställda
• ha ett arbetsgivarnummer

Dessa planer styrs av samma regler som en arbetsgivarsponsrad 401(k)-plan. Det betyder att det finns bidragsgränser

(dock en annan bidragsgräns) och straffavgifter och avgifter för tidiga uttag. Din mäklare kan begränsa de typer av investeringar du kan köpa genom din plan.

Ett viktig och spännande sak med en solo 401(k) är att din make kan omfattas av planen. Om din make tjänar pengar på ditt företag, kan de räknas som en plandeltagare. Detta ger dig i princip chansen att fördubbla dina bidrag till planen, vilket kan innebära stora pensionssparande. Makar är de enda personer som kan omfattas av en solo 401(k).

Hur man öppnar ett Solo 401(k)-konto

Att öppna en solo 401(k) är lätt, eftersom du är den enda på kontot. Om du vill skapa ett konto, följ dessa enkla steg.

1. Ta reda på om du är berättigad till en solo 401(k). Om du är egen företagare eller äger ett företag och inte har några anställda, då är du kvalificerad. Om du vill utöka din verksamhet i framtiden, tänk på regeln om en deltagare.
2. Hitta en solo 401(k)-leverantör. När du har bestämt dig för om du vill öppna ett konto måste du hitta en leverantör som uppfyller dina behov. Att sätta upp en solo 401(k) är annorlunda än när ett företag sätter upp en traditionell 401(k) eller SEP IRA. Tänk på saker som kostnader, rykte och investeringsflexibilitet. Blomma och Personligt kapital är robo-rådgivare som hanterar solo 401(k) s och det är enkelt att skapa ett konto hos dem.
3. Fyll i nödvändiga papper. Att sätta upp en solo 401(k) kräver lite pappersarbete. Din leverantör bör kunna leda dig igenom alla dokument som behövs.
4. Förbered anställdas upplysningar. Även om du är den enda deltagaren på kontot måste du ha ett upplysningsdokument som beskriver planen och fördelarna med skattefritt sparande. Detta beror på att om du någonsin anställer anställda kommer ditt konto automatiskt att överföras till en traditionell 401(k) och vara föremål för regler för avslöjande.
5. Öppna ett konto. Det här är den enkla delen. Skapa ett konto hos din valda leverantör innan deadline för skatteanmälan.
6. Sätt in pengar på ditt konto. När du har öppnat ett konto kan du börja göra bidrag från ditt bankkonto. Det finns dock gränser för hur mycket du kan bidra med till ditt konto varje år, vilket vi beskriver nedan.

Solo 401(k) bidragsregler och begränsningar

I vanliga fall, arbetsgivarsponsrade 401(k)-planer har en individuell bidragsgräns på 19 000 $ för 2019 och en gräns på 19 500 $ för 2020. Solo 401(k) bidragsgränsen är annorlunda.

Med en solo 401(k), du är både anställd och arbetsgivare. Du kan alltså bidra till planen via varje roll. Det betyder att din totala bidragsgränsen kan vara mycket högre än med en traditionell 401(k).

• Bidragsgränsen är $56 000 för 2019 och $57 000 för 2020.
• Planägare som är 50 år eller äldre får göra ytterligare 6 000 $ (för 2019) eller 6 500 $ (för 2020) bidrag. Det här är ett inhämtningsbidrag, utformat för att hjälpa dem som kom sent igång med investeringar.

2020:s 57 000 $ (eller 63 500 $ om du är minst 50 år) fördelar sig så här:

• Som anställd, du kan bidra med upp till 19 500 USD (eller 26 000 USD om du är minst 50 år) men inte mer än 100 % av din lön. Om du är berättigad att göra det inhämtningsbidraget skulle du göra det som anställd.
• Som arbetsgivare, du kan också göra en vinstdelningsbidrag på upp till 25 % av din nettoinkomst av egenföretagare. IRS har en gräns för hur mycket inkomst som kan användas för att bestämma din nettoinkomst för egenföretagare. Det är $285 000 för 2020, vilket betyder att allt du gör om som inte kan räknas till ditt solo 401(k).

Denna gräns gäller för alla dina 401(k)-planer

Något att notera är att medan regeringen vill uppmuntra människor att spara och investera till pensionen, den vill inte att du ska stoppa undan för mycket pengar med skatteförmåner. Så det beslutade att gränsen för personligt bidrag på $19 500 (eller $26 000 om du är 50 år eller äldre) gäller för alla 401(k)-planer du är med.

Det betyder att om du starta ditt eget företag som ett sidoliv och öppna en solo 401(k) och om du har en 401(k) på ditt vanliga jobb kan du bara bidra med totalt $19 500.

Du kan till exempel lägga 10 000 USD på din arbetsplatsplan och 9 500 USD på din egenföretagare 401(k) plan, men du kan inte lägga 19 500 $ i varje plan.

En annan anmärkning är att när dina investeringar växer i en egenföretagare 401(k) plan, ändras reglerna lite. Till exempel, en plan som har $250 000 eller mer i tillgångar i slutet av året är i allmänhet skyldig att lämna in en årsrapport på Form 5500-SF. Kolla med din finansiell rådgivare för andra krav som kan gälla för din plan.

Är en Solo 401(k) bra för dig?

Dessa planer är bra för:

• Människor utan anställda
• Någon som tjänar tillräckligt på sin verksamhet för att bidra till en pensionsplan
• Personer med en make som tjänar pengar på verksamheten
• Någon som jobbar heltid i sitt eget företag

Dessa planer kanske inte är bäst för:

• Företag med anställda eller som snart har anställda
• Någon som jobbar deltid på sitt eget företag

Solo 401(k) låter dig välja din skattestatus

En intressant sak med en solo 401(k) är att när du öppnar kontot kan du välja din skattestatus. Om du öppnar en traditionell solo 401(k), väljer du att inte få dina bidrag beskattade när du gör dem. I det här fallet kan du dra av dina bidrag från dina skatter, och då skulle du betala skatt på dina investeringar när du ta ut pengarna i pension.

Med en Roth solo 401(k), väljer du att betala skatten när du gör bidragen och betala ingen skatt när du ta ut pengar i pension. Men med en Roth solo 401(k) kan du inte bidra till vinstdelningsprocenten.

Det är trevligt att ha flexibiliteten att välja vilken typ av konto du vill öppna. För många småföretagare tjänar företaget inte så mycket pengar de första åren, och ett Roth-alternativ är bra att ha.

Spara till pension oavsett vad

Solo 401(k)-planer kan vara kraftpaket för pensionssparande. De fungerar som en arbetsplatssponsrad 401(k)-planinklusive att betala avgifter och straffavgifter för att ta ut pengar innan du fyllt 59½ år och att behöva göra dina bidrag på kalenderåret, inte skatteåret som med IRA. Sedan solo 401(k) planer kan inte öppnas av företag med anställda, vissa företagsägare kan tycka att det är för restriktivt för deras behov.

Men för småföretagare som vill investera för pension medan de arbetar för sig själva är solo 401(k) ett attraktivt alternativ och ett bra sätt att bygga upp ditt boägg.