Sună cunoscută această scenă? Îți deschizi telefonul, te conectezi la contul tău de brokeraj online și... este o mare de roșu... ca și cum a fost pentru ceea ce pare a fi o eternitate.
Dacă ați deținut vreodată investiții în timpul unei piețe ursoase sau unei recesiuni, știți cât de dureros poate fi acest sentiment. Iar 2022 ne-a arătat că știm cât de dureros de volatile pot fi piețele.
Dar ce se întâmplă dacă portofoliul tău nu ar trebui să curgă atât de rău data viitoare când piețele au scăzut? Și dacă ar exista o modalitate de a vă completa portofoliul cu puțină protecție împotriva dezavantajelor?
Introduceți active necorelate: un instrument puternic pe care orice investitor îl va aprecia.
În parteneriat cu Capodopere, acoperim tot ce trebuie să știți despre activele necorelate și despre cum să începeți să investiți în ele.
Vedeți Masterworks aici >>>
Ce sunt activele necorelate?
Corelația activelor se referă la cât de mult se mișcă investițiile în tandem. De obicei, scorurile de corelare a activelor variază de la -1 la 1, cu 1 negativ, ceea ce înseamnă că activele au o relație complet inversă, în timp ce un scor pozitiv înseamnă că activele sunt complet corelate. Un scor zero înseamnă că nu există o corelație.
Prin urmare, termenul „active necorelate” se referă la activele care nu au o corelație puternic negativă sau pozitivă. Și, în general, investitorii compară activele cu piața generală de valori atunci când caută active necorelate.
Tot acest concept provine din Teoria portofoliului modern (MPT), o strategie de investiții creată de economistul Harry Markowitz în 1952. MPT este o abordare matematică a construirii portofoliului care încearcă să maximizeze rentabilitatea în timp ce își asumă un nivel specific de risc. Pentru a realiza acest lucru, se bazează în mare măsură pe construirea unui portofoliu divers, inclusiv multe active necorelate.
Teoria portofoliului modern este cadrul multor moderne robo-consilieri sunt construite pe. Și, în esență, este teoria piatra de temelie a modului de a construi un portofoliu puternic luând în considerare toleranța la risc.
Ce sunt activele populare necorelate?
Există numeroase tipuri de active necorelate pe care le puteți lua în considerare. Ce clase de active au sens pentru dvs. vor depinde de obiectivele dvs. specifice de investiții și de toleranța la risc.
Aur argint
Din punct de vedere istoric, investitorii au apelat la metale prețioase precum aur si argint când piețele sunt în scădere. Acest lucru se datorează faptului că metalele prețioase, cum ar fi aurul, au arătat din punct de vedere istoric o corelație mică cu mișcările pieței sau sunt egale invers corelate.
Investiția în metale prețioase este, de asemenea, foarte ușoară. Pentru unii investitori, cumpărarea de lingouri sau bijuterii este modul în care își diversifică portofoliile. Dar puteți cumpăra și ETF-uri de aur și argint prin majoritatea brokerilor online.
Unii investitori consideră, de asemenea, metalele prețioase ca fiind utile acoperire împotriva inflației, care este un alt avantaj potențial al deținerii niste din această clasă de active din portofoliul dumneavoastră.
Operă de artă
Un alt activ necorelat crescând în popularitate este opere de artă de milioane de dolari. Din punct de vedere istoric, arta nu se corelează puternic cu piețele de acțiuni și obligațiuni. La urma urmei, prețul unui Picasso nu fluctuează ca prețul acțiunilor Tesla.
Potrivit analiștilor Citi, arta plastică are o corelație de aproape 0 cu stocurile. Asta înseamnă că, chiar dacă stocurile scad, investițiile tale în artă probabil nu vor scădea odată cu ele. Cercetările arată, de asemenea, că lucrările de artă contemporană au înregistrat o medie anuală de câștiguri de 13,8% din 1995, depășind S&P 500.
Și în timp ce costurile ridicate au făcut imposibil ca investitorii obișnuiți să adauge artă plastică în portofoliile lor, acest lucru s-a schimbat datorită platformelor de investiții fracționate.
De exemplu, companii ca Capodoperevă permit să investiți în acțiuni de lucrări de artă de top de la artiști precum Banksy, Monet și Picasso. Acțiunile încep de la doar 20 USD, dar membrii lor investesc peste 30.000 USD în medie. Odată ce achiziționați acțiuni, Masterworks deține de obicei lucrări de artă pentru câțiva ani, pentru a permite aprecierea
În urma unei eventuale vânzări, Masterworks plătește acționarii. Și, palmaresul lor a fost destul de impresionant.
Potrivit site-ului său web, ei au oferit membrilor +21%, + 27% și +32% randamente nete din ofertele anterioare.
Desigur, acesta este un investiție pe termen lung. Cu toate acestea, există și o piață secundară unde puteți cumpăra și vinde acțiuni, ceea ce vă oferă o anumită lichiditate. În trecut, doar cei ultra bogați puteau valorifica acest activ necorelat.
Per total, platforme alternative de investiții precum Masterworks ajută la democratizarea lumii investițiilor în lucrări de artă, și se dovedește că mulți oameni doresc acces. Peste 587.000 de persoane s-au înscris recent. Doriți să vedeți ce este disponibil în prezent?
Obțineți acces prioritar chiar aici
Imobiliare și REIT-uri
Imobilul și piața de valori nu sunt complet necorelate. La urma urmei, atunci când piețele suferă, vedem adesea creșterea ratelor dobânzilor, ceea ce are un impact direct asupra ratelor ipotecare.
Acestea fiind spuse, investiții de genul REIT-uri nu sunt foarte strâns corelate cu piața. Conform EquityZen, o parte din motivul acestei corelații mai slabe este faptul că imobilele nu sunt întotdeauna la fel de susceptibile la știrile macroeconomice. În plus, activele pe care REIT-urile le dețin au în general contracte de leasing pe termen lung, astfel încât fluxul de numerar este mai stabil.
În ceea ce privește modul în care puteți începe să investiți în imobiliare, există o mulțime de opțiuni. Dacă nu aveți prea mult capital, folosiți platforme de crowdfunding imobiliar ca Strângere de fonduri sau Case sosite sunt locuri excelente pentru a începe. Aceste companii ca tine investesc în acțiuni generatoare de venit cu 10 USD și, respectiv, 100 USD și nu trebuie să fii un investitor acreditat.
Desigur, puteți lua în considerare și cumpărarea unei proprietăți închiriate dacă aveți fonduri, dar acest lucru presupune mai multe riscuri decât modelul de crowdfunding.
Vin
Vorbind de crowdfunding, această nebunie a investițiilor nu a atins doar lumea imobiliară și a operelor de artă. De fapt, există o serie de platforme care vă permit acum investește în vin, permițându-vă să vă diversificați portofoliul cu o altă clasă unică de active.
Și, ca și celelalte clase de active din această listă, vinul nu se corelează puternic cu piețele de acțiuni și obligațiuni. De fapt, este o clasă de active stabilă din punct de vedere istoric și conform platformei de investiții în vin Vinovest, vinul fin a depășit, de asemenea, S&P 500 din 2000.
Vinovest vă permite să construiți un portofoliu de vinuri fine, începând cu 1.000 USD. Selectează vinurile pe baza toleranței la risc și a obiectivelor dvs., în mod similar cu robo-advisorii. Taxele anuale încep de la 2,85%, dar scad cu cât investiți mai mult.
Platforme ca Vint De asemenea, vă permit să investiți în vin începând cu 25 USD dacă doriți să adăugați vin în portofoliu, dar începeți cu mai puțini bani.
Obligațiuni de pe piețele emergente
Un ultim activ necorelat pe care îl puteți lua în considerare pentru portofoliul dvs. sunt obligațiunile piețelor emergente. Acestea sunt obligațiuni pe care țările în curs de dezvoltare le emit pentru a finanța proiecte de dezvoltare. De obicei, acestea prezintă un risc mai mare decât investițiile precum obligațiunile corporative sau de stat din țările dezvoltate. Cu toate acestea, randamentele pot fi mult mai mari.
Conform Schwab, obligațiunile piețelor emergente nu sunt foarte corelate cu acțiunile din SUA și pot oferi randamente similare datoriei cu randament ridicat. Aceste legături do corelează mai puternic cu piețele decât trezoreriile SUA, dar au totuși o corelație slabă spre medie:
Cu toate acestea, principalul dezavantaj al obligațiunilor piețelor emergente este că sunt volatile și, prin urmare, un risc mai mare. În timpul Covid-19, de exemplu, obligațiunile piețelor emergente au scăzut cu 16% în câteva săptămâni înainte ca băncile centrale să intervină, evidențiind cât de volatilă poate fi această investiție:
Pe scurt, obligațiunile piețelor emergente sunt o altă opțiune pentru investitorii care caută active necorelate. Dar să știți că această investiție necesită o mai mare toleranță la risc decât multe alternative.
Avantajele și dezavantajele investiției în active necorelate
Pro:
- Protecție dezavantaj: Argumentul principal pentru a investi în active necorelate este acela de a oferi protecție împotriva deteriorărilor portofoliului dvs. Cu alte cuvinte, dacă piețele scad, unele dintre activele dvs. necorelate și invers corelate vă pot ajuta să vă protejați portofoliul și să vă mențineți unele randamente. Aceasta este o strategie pe care fondurile speculative o folosesc pentru a-și proteja clienții.
- Potențial pentru returnări exagerate: Un alt avantaj potențial al activelor necorelate este potențialul de a depăși piața. Acest lucru este valabil mai ales pentru activele invers corelate, care înregistrează câștiguri dramatice atunci când piețele scad.
- Ușor de început: Datorită platformelor de investiții fracționate, acum puteți investi într-o varietate de active alternative cu 10 USD sau chiar mai puțin în unele cazuri.
Contra:
- Lipsa potențială de venit: Un dezavantaj semnificativ al activelor necorelate este că multe nu generează venit fix. Acest lucru le poate face mai puțin atractive pentru investiții pentru pensii sau pentru investitorii cărora le plac valorile mobiliare precum actiuni cu dividende sau obligațiuni.
- Preocupări de lichiditate: Multe active necorelate sunt foarte ilichide. Acest lucru le face o alegere proastă pentru a vă bloca cea mai mare parte a portofoliului, motiv pentru care mulți investitori rămân în intervalul 5-10%.
- Cerințe de due diligence: Investiția în alternative și active necorelate poate fi mult mai complexă decât cumpărarea de acțiuni sau ETF-uri. Există cerințe de stocare fizică pentru unele active precum aurul și argintul. Falsurile și falsurile pot fi, de asemenea, o preocupare în spațiul operelor de artă și a obiectelor de colecție. În cele din urmă, aceasta înseamnă că investitorii ar trebui să petreacă timp considerabil cercetând și verificând aceste tipuri de active necorelate înainte de a investi.
Concluzie
Pe măsură ce investițiile alternative devin tot mai populare, devine din ce în ce mai ușor să investești în active necorelate. Aceasta este o veste excelentă pentru investitorii obișnuiți și nu doar fondurile speculative și firmele de capital privat beneficiază de acest tip de protecție împotriva riscurilor.
Acestea fiind spuse, acest lucru nu înseamnă investiții în acțiuni, ETF-uri, fonduri mutuale și obligațiuni nu este o idee buna. În realitate, aceste tipuri de investiții reprezintă cea mai mare parte a portofoliilor multor investitori de succes. Și dacă investiți pentru venituri sau creștere, aceasta nu este o alegere rea.
În cele din urmă, trebuie să vă conturați toleranța la risc și obiectivul și apoi să vă construiți un portofoliu care să aibă sens pentru dvs. Diversificarea este importantă, dar asigurați-vă întotdeauna că investiți cu un plan de joc.
Ești gata să investești în artă cu Masterworks? Utilizați acest link pentru a sări peste coada pe lista de așteptare >>>