Amerikai befektetők milliói vásárolnak letéti igazolások (CD-k) bankoknál és hitelszövetkezeteknél. De azt is tudtad, hogy befektetési brókereken keresztül is megvásárolhatod őket? Ezeket közvetített CD-knek hívják.
Lényegében a banki CD-k és a közvetített CD-k ugyanaz a termék. De közelebbről megvizsgálva, van néhány lényeges különbség. Ide tartozik a vásárlás módja, a maximalizálás lehetőségei FDIC lefedettségés egyéb rendelkezések. Ez a cikk bemutatja a bróker CD-ket, és bemutatja, hogyan működnek, hogy segítsen eldönteni, hogy megfelelőek-e az Ön portfóliójához.
Tartalomjegyzék
- Banki CD-k
- Közvetített CD-k
- Hogyan működnek a közvetített CD-k?
- Hívható vs. Nem hívható CD-k
- Kockázatosak a közvetített CD-k?
- Közvetített és banki CD-k összehasonlítása
- Közvetített CD-k
- Banki CD-k
- A közvetített CD a megfelelő választás?
- A közvetített CD-k lényege
Banki CD-k
A banki CD-k egy bank vagy hitelszövetkezet által biztosított zárolt megtakarítási számlák. Ez egy megtakarítási szerződés, amelyben a bank megígéri, hogy meghatározott időtartamra fix kamatot fizet. Tekintettel a
biztonságos befektetés, a futamidő három hónaptól öt évig terjedhet, bár egyes bankok akár tíz évig is eltarthatnak. Vásárolhat banki CD-ket 100 USD-tól akár 100 000 USD-ig vagy még nagyobb címletig.Habár a bank a teljes kamatot fizeti, ha Ön lejáratig tartja a bizonyítványt, Ön korábban is kiveheti az összeget. De ha megteszi, korai visszavonási büntetést von maga után. A bank azonban általában visszaküldi Önnek a tőke teljes összegét.
A banki CD-k gyakran ajánlottak 250 000 USD alatti egyenleg esetén, mivel ez a maximális összeg, amelyet az FDIC fedez. (Az FDIC biztosítási fedezete legfeljebb 250 000 USD lehet betétesenként, banki limitenként, az egyetlen intézménynél elhelyezett összes pénzeszközre vonatkozóan.)
Közvetített CD-k
A közvetített CD-k banki CD-k, amelyeket brókercégek és más pénzügyi intézmények (beleértve a pénzügyi tervezőket, tanácsadókat és tanácsadókat) vásárolnak, majd továbbértékesítenek a fogyasztóknak. Mivel banki CD-kről van szó, teljes FDIC biztosítást kötnek 250 000 dollárig.
De mivel egy bróker több banktól és hitelszövetkezettől is kínálhat CD-ket a befektetőknek, a befektetők profitálhatnak belőle attól, hogy ténylegesen túllépje a teljes 250 000 dolláros FDIC limitet, miközben továbbra is élvezi a biztosítási védelmet.
Mivel brókerszámlákon tartják őket, a közvetített CD-ket a másodlagos piacon lehet vásárolni és eladni, hasonlóan a részvényekhez és kötvények.
Hogyan működnek a közvetített CD-k?
A közvetített CD-k új kiadásként vagy meglévő tanúsítványok esetén a másodlagos piacról vásárolhatók meg. A brókerek megtalálják a legmagasabb árakat, nagy mennyiségben vásárolnak minden CD-t, majd a részeket valamivel alacsonyabb kamattal adják el a fogyasztóknak.
A közvetített CD-k futamideje hosszabb lehet, mint a banki CD-k. A pénze azonban nincs zárva, és megteheti szerezze vissza pénzeszközeit, ha eladja a CD-t a másodlagos piacon az akkori brókeren keresztül kamatláb.
A brókerek minimális befektetést határoznak meg, amely lehet 1000 dollár, 10 000 dollár vagy más címlet. És míg a banki CD-k kamatait a lejáratkor fizetik, a brókerek általában havonta fizetik a CD után megkeresett kamatot.
A brókerek kétféleképpen kereshetnek díjat a közvetített CD-kért. Az első a kamatfelár. Egy tipikus példában a bróker 2,00%-os CD-ket kínál ügyfeleinek 1,75%-os kamattal. A két árfolyam közötti 0,25%-os különbség a bróker díja.
A második forgatókönyv egy átalánydíj. A bróker nagyon csekély díjat számíthat fel CD-nként. Ez lehet 1 USD, 10 USD vagy más összegű átalánydíj, ha CD-t vásárol egy bizonyos dolláros összegig. Vagy ez lehet a CD-vásárlás százaléka, például 0,10%.
Hívható vs. Nem hívható CD-k
Mivel a brókercégek árulják őket, a közvetített CD-k rendelkeznek tartalékkal, a banki CD-ké nem. A közvetített CD-k bármelyike lehet hívható vagy nem hívható. Ez egy fontos különbség, amelyet tisztában kell lennie, mielőtt közvetített CD-be fektet be.
Hívható CD-k előfordulhat, hogy a kibocsátó bank felmondja a CD-t annak lejárata előtt. Ez akkor fordulhat elő, ha a kamatlábak egy bizonyos pontra csökkennek, általában a CD-n szereplő kamatláb alá. Ha a CD lehívható, a bank visszatéríti az eredeti befektetését, plusz az esetlegesen felhalmozott kamatokat a CD lehívásának időpontjában. Ha azt tervezi, hogy közvetített CD-be fektet be, nézze meg, hogy hívható lesz-e, és hogy ez egy olyan funkció, amivel elégedett.
Nem hívható CD-k fix kamatozást tesz lehetővé a CD teljes futamideje alatt, biztosítva ezzel, hogy a CD pontosan a kibocsátásnak megfelelően fog működni. Ez a kiszámíthatóbb lehetőség, mivel a bank nem tudja beváltani a CD-t lejárat előtt.
Kockázatosak a közvetített CD-k?
CD-vásárlásnál a fő szabály a kockázat elkerülése. A legtöbb közvetített CD-t az FDIC biztosítás fedezi 250 000 dollárig, ami megkönnyíti a több CD elosztását a különböző bankok között.
Ha azonban olyan intézmény CD-jébe fektet be, amelyre az FDIC nem terjed ki – és ez ritkán fordul elő –, a kibocsátó csődje esetén a teljes befektetését elveszítheti. Győződjön meg arról, hogy az intézmény az FDIC hatálya alá tartozik; ellenkező esetben ne fektessen be a CD-be. A Az FDIC ajánlásokat ad hogy mire kell figyelni közvetített CD-k vásárlásakor.
A gyakoribb kockázat az, hogy ha korán elad, pénzt veszíthet. Minden a másodlagos piaci aktuális kamattól függ. Ha 2,0%-os CD-t ad el, amikor a jelenlegi árfolyam 2,5%, akkor valószínűleg kevesebbért adja el a tanúsítványt, mint amennyit fizetett.
Azt is tudnia kell, hogy a CD-k másodlagos piacon történő értékesítése nem mindig egyszerű. A részvény- és kötvénypiacokkal ellentétben a CD-k másodlagos piaca minimális. Előfordulhat, hogy nincs vevő a CD-re, ha el akarja adni, mielőtt leér. Ez nagyobb valószínűséggel jelent problémát, ha a kamatlábak emelkedtek, mióta befektett a CD-be.
Közvetített és banki CD-k összehasonlítása
Az alábbiakban összefoglaljuk a közvetített és a banki CD-ket. Segít abban, hogy világosabb képet kapjon ezek működéséről, valamint az egyes előnyökről és hátrányokról.
Közvetített CD-k
- Egy brókercégen, pénzügyi tanácsadón vagy pénzügyi tervezőn keresztül kínálják, aki kezeli az Ön CD-je(i) beszerzését.
- Technikailag nem FDIC-biztosított, de a CD-ket kibocsátó bankok vannak (vagy kellenek lenniük), és ennek igazolásáért az Ön brókerje vagy pénzintézete felelős.
- Előfordulhat, hogy díjat kell fizetnie a brókerszámla nyitásáért, valamint egy csekély díjat kell fizetnie az egyes CD-k vásárlásáért és eladásáért.
- A CD-ket kínáló bankok és hitelszövetkezetek hatalmas készletéhez való hozzáféréssel jobb kamatokat érhet el, mint egyetlen pénzintézettel foglalkozik.
- A közvetített CD-ken hosszabb lejáratok is elérhetők, így Ön hosszabb távon élvezheti a magasabb kamatlábak előnyeit.
- A közvetített CD-k lehívhatók, ami a banknak előnyös, de Önnek nem.
- Esetleg elveszítheti befektetésének egy részét, ha a CD-t a másodlagos piacon értékesítik.
Banki CD-k
- A CD-k az egyes intézményekben elérhető mennyiségre korlátozódnak.
- A bankok és hitelszövetkezetek ritkán kínálják a legmagasabb árakat a CD-ken.
- Meg kell nyitnia a CD(ke)t egy bankban vagy hitelszövetkezetben.
- Ön felelős azért, hogy bankja vagy hitelszövetkezete FDIC-biztosítással rendelkezzen.
- Általában nincs díj a CD banknál vagy hitelszövetkezetnél történő megnyitásáért.
- A kibocsátó bank vagy hitelszövetkezet garantálja a befektetési tőke összegét, és végső soron az FDIC, ha az intézmény csődbe megy.
- Előzetes visszavonási kötbért fizet, ha a CD-t a megadott lejárati dátum előtt likvidálja.
- A CD után megkeresett kamat csak lejáratkor lesz elérhető.
- A kamatlábak fixek a CD teljes futamideje alatt.
A közvetített CD a megfelelő választás?
A közvetített CD-k a nagy befektetési portfólióval rendelkező befektetők számára a legjobbak. Mivel az FDIC biztosítási limit bankonként 250 000 dollár betétesenként, négy különböző banknál kell CD-t nyitnia, hogy egy 1 millió dolláros CD-portfólió teljes biztosítási előnyeit élvezhesse. De több CD-t is vásárolhat egy brókertől, bankonként legfeljebb 250 000 dollárig, és teljes mértékben fedezheti az FDIC.
Elméletileg 25 millió dollárt fektethet be CD-kbe 100 banknál, amelyek mindegyike teljesen FDIC-biztosítással rendelkezik.
A közvetített CD-k magasabb kamatot is kínálnak, mint amennyit az adott banknál vagy hitelszövetkezetnél keres. Vásárolhat olyan bankoknál és hitelszövetkezeteknél, amelyek a legmagasabb árakat fizetik CD-n, de a brókerek egyablakos vásárlási előnyt kínálnak. És mivel a brókerek aktívan keresik a legjobban fizető CD-ket, Ön gyorsan meghatározhatja, hová fektesse be a pénzt.
Egy közvetített CD lehetővé teszi, hogy hosszabb távra magasabb kamatlábat zárjon le. Míg az egyes banki vagy hitelszövetkezeti CD-k futamideje gyakran legfeljebb öt év, a közvetített CD-k futamideje gyakran 10 év vagy több.
A közvetített CD-k lényege
Az egyetlen banktól vagy hitelszövetkezettől vásárolt rendszeres CD-k több mint elegendőek a legtöbb befektető kielégítésére. A nagy kérdés, amire meg kell válaszolniuk, hogy a CD a legjobb befektetés-e korlátozott növekedési potenciál.
Másrészt, ha egy CD-t keres, de több mint 250 000 dollárt szeretne befektetni magasabb díjak lehetőségével, akkor érdemes a közvetített CD-k után nézni.