Kako izbjeći emocionalno ulaganje

Mnogi ulagači slijede svoje osjećaje i osjećaje pri donošenju odluka o kupnji i prodaji, djelujući na emocionalne impulse kada je tržište dionica nestabilno. Lako je zaplesti se u strah ili uzbuđenje dok tržišta plježu i teku, kupujući visoko i prodajući nisko. Ali emocionalno djelovanje nije nužno najbolja stvar za vaš investicijski portfelj.

Iako mnogi ljudi shvaćaju da to nije najbolja strategija, može biti teško izbjeći emocionalno ulaganje. Evo nekoliko zamki u ponašanju na koje investitori mogu postati i naši savjeti kako ih izbjeći.

Razumijevanje ponašanja investitora

Ako ste a

Zvjezdane staze obožavatelj, model investitora bi bio gospodin Spock. Slavni lik Leonarda Nimoya koristio je logiku iznad svega, dok je živio bez emocija. Međutim, mi nismo Vulkanci. Izbjegavanje emocija i fokusiranje na logiku na burzi možda neće biti prirodno za nas ljude.

U stvarnosti, teško je racionalno djelovati na burzi, pogotovo kada postoji volatilnost tržišta. Zato je važno ulagati na temelju zdravih financijskih planova s ​​dugoročnim fokusom, a ne preuzimati nepotreban rizik.

Na primjer, investitori su skloni slijediti stado u ulaganju. Slušaju medije i izvore društvenih medija, kupuju na putu prema gore, a zatim prodaju na putu prema dolje ovisno o tržišnim cijenama. Sidrenje, uobičajena marketinška tehnika, tjera investitore da stave određenu vrijednost na nešto (možda udio dionica) iako ono može imati nižu ili veću intrinzičnu vrijednost.

Ulagači su također skloni gubicima, udvostručujući uspješna ulaganja dok se drže gubitnika u nadi da će se oni okrenuti. Ove predrasude u ponašanju mogu uzrokovati da investitori ulažu svoj novac unatoč tržišnim uvjetima.

Te bi odluke trebale biti vođene financijskim i tržišnim učinkom, ali ne vašim dosadašnjim učinkom. Razumijevanjem uobičajenih ponašanja investitora i psiholoških zamki, u najboljoj ste poziciji za uspješno ulaganje.

Saznajte više >>>Što su bihevioralne financije?

Psihološke zamke koje investitori trebaju izbjegavati

Iako postoji mnogo redovitih pogrešaka na financijskim tržištima, ovo su neka od najčešćih negativnih ponašanja koja treba svjesno izbjegavati.

Zamka za sidrenje

Sidrenje je investicijska zamka u kojoj vjerujete da je nešto vrijedno trenutno jer je nekoć bilo vrijedno u prošlosti ili se čini usko povezano s nečim drugim vrijednosnim. Ako vidite da je nešto na rasprodaji u trgovini sniženo s 49,99 USD na 29,99 USD, možda mislite da dobivate dobru ponudu za 29,99 USD jer je to "takva ušteda". Međutim, moglo bi se umanjiti jer to nitko drugi ne želi, a nikad nije vrijedilo 49,99 dolara za poceti sa. Taj isti misaoni proces može dovesti do kupnje ili držanja precijenjenih dionica.

Zamka za sljepoću

Zamka sljepoće događa se kada investitor zna da dionica uzima negativan zaokret, ali odluči zanemariti signale o nadolazećoj opasnosti. Zamislite ovo kao podsvjesni napor da se zanemari istina.

Zamka potvrde

Zamka potvrde događa se kada ulagač pogleda druge pojedinačne investitore koji prolaze kroz istu stvar kako bi potvrdili da čine pravi izbor. Ako pratite kanale društvenih medija na kojima netko objavljuje da drži dionice, a onda odlučite učiniti isto, potencijalno ćete postati žrtva zamke potvrde.

Zamka iracionalne bujnosti

Na burzi, prošli učinak nije jamstvo budućeg učinka. Iracionalna bujnost je zamka u kojoj se investitori uzbuđuju zbog uspješnog ulaganja i kupuju više, iako se većina dobitaka možda već dogodila. To je uobičajeno kada se ulaže u balon, gdje cijene i dalje rastu jer iracionalni investitori kupuju sve više i povećavaju potražnju. Naposljetku, taj balon može puknuti ako temeljna imovina ne odgovara popularnosti.

Zamka pseudo-sigurnosti

U nekim slučajevima ulagači ograničavaju tržišnu izloženost kada se osjećaju sigurni u dobitke i preuzimaju veći rizik kada su zabrinuti zbog gubitaka. To je suprotno od onoga što bi trebali učiniti u mnogim situacijama. Ako polako ulažete u sigurniju, dugoročnu imovinu i brzo se punite u rizičniju, potencijalna ste žrtva ove psihološke zamke ulaganja.

Zamka relativnosti

Zamka relativnosti je ekvivalent na financijskom tržištu držanju koraka s Jonesesima. Ako previše gledate u druge ulagače kada birate svoj portfelj, mogli biste nesvjesno uložiti u zamku relativnosti. Samo zapamtite da vaši prijatelji, kolege i drugi Redditori niste vi. Ovi ljudi možda nemaju vaše najbolje financijske interese u srcu ili ne uzimaju u obzir vaše financijske ciljeve kada biraju svoja ulaganja.

Zamka superiornosti

Uz zamku superiornosti, investitori misle da su pametniji od svih ostalih i da će nadmašiti druge investitore. Međutim, čak i najbolji aktivni upravitelji fondova imaju lošije rezultate na tržištima. Ako profesionalni ulagači ne mogu dosljedno pobijediti tržišta, ne bismo trebali imati oholosti misliti da ćemo biti bolji kada ulažemo s pola radnog vremena.

Zamka potopljenih troškova

Ako igrate Texas Hold ‘Em poker, dobro poznajete zamku potopljenih troškova, čak i ako ne po imenu. Kada ste cijelo vrijeme dosljedno kladili, nadajući se da ćete dobiti savršenu ruku na posljednjoj karti, a ne dobiti ono čemu se nadate, trebate li se nastaviti kladiti unatoč vjerojatnom gubitku ili biste trebali zadržati klađenje? Čak i kada znate da imate gubitnu ruku, nastavak klađenja jer ste već uložili sredstva je primjer zamke potopljenih troškova. Kada se držite gubitka dionica ili ih kupujete više jer ste se "već obvezali", vjerojatno činite pogrešan izbor.

Pročitajte više >>> Kako prestati brinuti o kratkoročnim gubicima ulaganja

6 načina da izbjegnete emocionalno ulaganje

1. Planirajte unaprijed za medvjeđa tržišta: Tržišta idu gore-dolje. Isplanirajte periode zastoja kako biste znali kako ćete reagirati, a ne slijediti reakcije trzaja koljena i donositi emocionalne odluke zbog kojih ćete kasnije požaliti.
2. Izgradite raznolik portfelj: Izgradnja raznolikog portfelja, uključujući kupnju jeftinih indeksnih fondova i korištenje u prosjeku troškova dolara, može vam pomoći izbjeći zamke kupnje i prodaje pojedinačnih dionica.
3. Izbjegavajte prečesto provjeravanje zaliha: Većina investitora trebala bi biti usredotočena na dugoročno. Ne morate provjeravati svoj portfelj svaki dan, svaki tjedan ili svaki mjesec.
4. Oduprite se psihologiji stada: Nemojte samo slijediti čopor; koristite vlastitu neovisnu analizu ulaganja i tezu prilikom ulaganja.
5. Slijedite pasivnu strategiju ulaganja: Prosječni trošak dolara i druge pasivne, dugoročne strategije ulaganja pomažu vam izbjeći mnoge od najčešćih zamki ulaganja.
6. Automatizirajte svoja ulaganja: Automatizirana ponavljajuća ulaganja uzimaju veći dio psihološkog donošenja odluka iz procesa ulaganja.

Uklonite prepreke za uspješno ulaganje

Najbolji načini za prevladavanje uobičajenih investicijskih zamki i savladavanje psihologije ulaganja vrte se oko svijesti. Razumijevanje psihologije investitora i zadržavanje usredotočenosti na svoje dugoročne investicijske ciljeve može vam pomoći da uočite sve pristranosti ili zamke u izgradnji vašeg portfelja.

Ako otkrijete da griješite, nemojte biti prestrogi prema sebi. To se s vremena na vrijeme događa najboljima od nas. Ohrabrite se da ostanete objektivni. Držite se sustava za strateško ulaganje. Pratite svoju izvedbu, dobro se nosite s gubicima i postanite stručnjak za strategije ulaganja koje koristite. U tom slučaju, nema razloga da ne pronađete svoj put do uspjeha ulaganja.

Vrijeme na tržištu obično nadmašuje vrijeme na tržištu

Poznata je izreka da "vrijeme na tržištu pobjeđuje vrijeme na tržištu". Aktivni investitori koji kupuju i prodaju često i pasivni ulagači koji pokušavaju tempirati uspone i padove na tržištu često vide niže dugoročne rezultate od onih s dosadnom, dugoročnom strategijom u kojoj ostaju uloženo.

Ako automatizirate i držite se logike umjesto emocija, koristite dobitnu kombinaciju koja će, nadamo se, dovesti do obilne dobiti od ulaganja.