Betterment vs Wealthfront: Най -добрият съветник по Robo? • Part-time Money®

Бetterment vs Wealthfront: това са двата най-големи и най-известни независими доставчици в пространството за робо-съветници.

Те също са два от най -ранните влизания в полето. Поради това те са се развили до степен, в която имат много повече услуги от това, което предлага типичният робо-съветник.

Betterment и Wealthfront са автоматизирани онлайн инвестиционни платформи. И двамата начисляват ниска годишна консултативна такса и управляват портфолиото си чрез компютърни алгоритми, които проследяват предимно движенията на общите пазари. Betterment и Wealthfront също предлагат парични сметки, които идват с ниски такси и големи проценти APY.

Така че нека направим подробен анализ, за ​​да определим какво точно предлага всяка услуга, включително ключови прилики и разлики.

Подобрение срещу Wealthfront - Основите

Betterment и Wealthfront работят изцяло онлайн и трябва да попълните въпросник, когато кандидатствате за акаунт. Целта на въпросника е да определи вашия профил на инвеститор.

Това се състои от вашите инвестиционни цели, вашия времеви хоризонт и вашата толерантност към риска.

Изграждане на вашето портфолио

След като профилът ви бъде определен, те изграждат портфолио за вас, включващо тези фактори.

Портфолиото е изградено въз основа на Съвременна теория на портфолиото (MPT), стратегия, която максимизира възвръщаемостта, като същевременно минимизира рисковете чрез използването на подходящо разпределение на активите. Вашето портфолио се управлява от компютърни алгоритми, предназначени предимно за проследяване на движенията на общите пазари.

Поддържане на ниски разходи

Както Betterment, така и Wealthfront таксуват изключително ниска годишна консултативна такса за създаване и управление на вашето портфолио.

Всъщност таксата е само част от това, което бихте платили за традиционен човешки финансов съветник, докато предоставяте почти същата услуга. Те могат да работят с ниска структура на таксите, защото са строго онлайн, нямат недвижими имоти и имат сравнително малко служители.

Вашето портфолио се състои от разпределение на активи, инвестирани в фондове, търгувани на борса (ETF). Тъй като те са индексни фондове, предназначени да отговарят на основните пазари, те имат много ниски съотношения на разходите.

Чрез използването на малка шепа ETF, всяка платформа може да инвестира буквално в хиляди индивидуални ценни книжа на много ниска цена. След това всеки робот ще управлява вашето портфолио на постоянна основа, което ще включва периодично ребалансиране за поддържане на целевите разпределения на активи, както и реинвестиране на дивиденти.

Голямото предимство на всеки робо-съветник е всичко, което трябва да направите, е да финансирате акаунта си-механиката на управлението му се обработва изцяло от услугата.

Вижте пълния ни преглед за подобряване.

Ето основните характеристики на двете услуги:

Характеристика	Подобрение	Wealthfront
Първоначална инвестиция	$0	$500
Налични акаунти	Индивидуални и съвместни данъчно облагаеми сметки; традиционни, Roth, SEP и преобръщане IRAs; тръстове	Индивидуални и съвместни данъчно облагаеми сметки; традиционни, Roth, SEP и преобръщане IRAs; тръстове и 529 плана
Прибиране на реколтата от данъчни загуби	Да	Да. Wealthfront предлага усъвършенствана услуга с събиране на данъци и загуби на ниво запаси
Ребалансиране	Да	Да
Реинвестиране на дивиденти	Да	Да
Мобилно приложение	Устройства с Android и iOS	Устройства с Android и iOS
Поддръжка на живо	Да	Да. Wealthfront има безплатна поддръжка по телефона и използва най -малко 13 RIA за вашата поддръжка.

Портфолио микс

Портфолиото, както на Betterment, така и на Wealthfront, като цяло изглежда подобно, поне на пръв поглед. Всеки от тях включва ограничен брой класове активи както в акции, така и в облигации. И всеки от тези класове активи е представен от единен борсово търгуван фонд (ETF).

Събиране на данъчни загуби

Тъй като всеки робо-съветник използва събиране на данъчни загуби при управлението на своите портфейли, повечето класове активи са представени от два или три почти идентични ETF. При събирането на данъчни загуби загубените позиции се продават, за да компенсират капиталовите печалби в други активи класове.

Това минимизира данъка върху капиталовите печалби, дължим през дадена година. Но за да се запазят целевите разпределения на активи, продадените ETF се заменят с вторични ETF за малко над 30 дни, за да се избегне Правила за продажба на пране на IRS.

Микс за портфолио за подобряване

Основното портфолио на Betterment важи както за неговите цифрови, така и за премиум планове. Той включва комбинация от 14 различни класа активи - шест за акции и осем за облигации и фиксиран доход.

Поради факта, че Betterment използва събиране на данъчни загуби, всеки клас активи включва използването на три подобни фонда. Тъй като събирането на данъчни загуби се използва по-рядко с облигации и класове активи с фиксиран доход, четири включват един или два алтернативни ETF, докато четири нямат алтернативи. Тъй като те са активи, генериращи доход, събирането на данъчни загуби не е съображение.

Ето класовете активи, използвани както за акции, така и за облигации, както и ETF, използвани за всеки от тях.

Запаси:

Клас на активите	Първичен ETF	Вторичен ETF
Общият фондов пазар в САЩ	Vanguard САЩ Общ фондов пазар (VTI)	Schwab САЩ ETF за широк пазар (SCHB)
Акции на американската стойност - Голяма капитализация	Vanguard САЩ с голяма капитализация (VTV)	iShares S&P 500 Value ETF (IVE)
Акции на американската стойност - средна капитализация	Vanguard US Mid-Cap Value (VOE)	iShares Russell Midcap Value Index (IWS)
Акции на американската стойност - малка капитализация	Vanguard US Small-Cap Value (VBR)	Стойност на Russell 2000 (IWN)
Международни запаси на развит пазар	Vanguard FTSE Развити пазари (VEA)	Schwab International Equity ETF (SCHF)
Международни акции на развиващия се пазар	Развиващи се пазари на Vanguard FTSE (VWO)	iShares Inc/Core MSCI Emerging (IEMG)

Облигации:

Клас на активите	Първичен ETF	Вторичен ETF	Вторичен ETF
Американски висококачествени облигации	iShares Barclays Aggregate Bond Fund (AGG)	Vanguard Total Bond Market ETF (BND)	Н/Д
Общински облигации на САЩ	iShares National AMT-Free Muni Bond (MUB)	SPDR Nuveen Barclays Capital Muni Bond (TFI)	Н/Д
Американски облигации, защитени от инфлация	Авангард Краткосрочни ценни книжа, защитени от инфлация (VTIP)	Н/Д	Н/Д
Корпоративни облигации на САЩ с висока доходност	Xtrackers USD корпоративна облигация с висока доходност (HYLB)	SPDR Barclays Capital облигация с висока доходност (JNK)	iShares iBoxx $ High Yid Corp Bond (HYG)
Американски краткосрочни съкровищни ​​облигации	iShares Barclays Къса съкровищна облигация (SHV)	Н/Д	Н/Д
Американски краткосрочни облигации за инвестиционен клас	iShares Краткосрочна облигация (В близост)	Н/Д	Н/Д
Международни облигации за развит пазар	Vanguard Total International Bond (BNDX)	Н/Д	Н/Д
Международни облигации на развиващия се пазар	iShares облигация за нововъзникващи пазари (EMB)	Държавна облигация на Vanguard Emerging Markets (VWOB)	PowerShares нововъзникващи пазари PCY дълг (PCY)

Интересна функция за клас активи за подобряване

Забележете, че три от шестте класа активи на акции се държат в американски ценни книжа за акции с голяма, средна и малка капитализация.

А стойност на акциите е търговия с ценни книжа на по -ниска цена от това, което по друг начин може да покаже представянето на компанията. Тези акции са склонни да надминават общия пазар в дългосрочен план и инвестирането в тях е една от най-уважаваните във времето стратегии на Уолстрийт. Това е стандартна характеристика на инвестиционната стратегия на Betterment.

Щракнете тук, за да започнете с Betterment.

Wealthfront Portfolio Mix

Wealthfront инвестира вашето портфолио в девет класа активи, включително пет за акции и четири за облигации. Тъй като Wealthfront също използва събиране на данъчни загуби, всеки клас активи както за акции, така и за облигации включва два ETF, за да даде възможност за покупка и продажба на подобни средства за всеки клас.

Запаси:

Клас на активите	Първичен ETF	Вторичен ETF
Акции в САЩ	Vanguard CRSP Общ пазарен индекс на САЩ (VTI)	Schwab DJ Broad US Market (SCHB)
Чуждестранни акции	Vanguard FTSE Developed All Cap ex-US Index (VEA)	Schwab FSE Dev ex-US (SCHF)
Развиващите се пазари	Vanguard FTSE Развиващи се пазари Всички ограничават Китай Индекс на включване (VWO)	iShares MSCI EM (IEMG)
Недвижим имот	Vanguard MSCI US REIT (VNQ)	Schwab DJ REIT (SCHH)
Природни ресурси	State Street S&P Energy Select Sector Index (XLE)	Vanguard MSCI Energy (VDE)

Облигации:

Клас на активите	Първичен ETF	Вторичен ETF
Държавни облигации на САЩ	Авангарни облигации на Vanguard Barclays (BND)	Vanguard Barclays 5-10 Gov/Credit (BIV)
СЪВЕТИ	Schwab Barclays Capital US TIPS (SCHP)	Vanguard Barclays Capital САЩ СЪВЕТИ 0-5 години (VTIP)
Общински облигации	Национална община Vanguard S&P (VTEB)	State Street Barclays Capital Municipal (TFI)
Дивидентни акции	Vanguard Dividend Achievers Select (VIG)	Schwab Dow Jones, американски дивидент 100 (SCHD)

Интересни характеристики на класове активи от Wealthfront

Има два. Първият е включването както на недвижими имоти, така и на природни ресурси в портфейла от акции. Това осигурява мярка за алтернативни инвестиции, както и по -голяма защита срещу инфлация. Второто е включването на дивидентни акции в портфейла с облигации/фиксиран доход.

Дивидентните акции не само осигуряват стабилен доход, но и потенциал за поскъпване на капитала, особено на нарастващите фондови пазари.

Научете повече за Wealthfront тук.

Свързани:Най-добрите робо-съветници за автоматизиране на вашите инвестиции

Специализирани портфейли

В допълнение към основните портфейли за инвестиции, всеки робо-съветник предлага едно или повече специализирани портфейла.

Подобрение

Betterment предлага пет специализирани портфейла, в допълнение към основното портфолио за цифровите и премиум плановете.

Социално отговорно инвестиране

Това портфолио отразява 42% подобрение на оценките за социална отговорност за техните американски стопанства с голяма капитализация. Той използва акции на компании, отговарящи на определени социални, екологични и правила за управление.

Те заменят американските акции-акции с голяма капитализация и нововъзникващи пазари със следните ETF: iShares MSCI KLD 400 Social (DSI), iShares MSCI USA ESG Select ETF (SUSA) и iShares ESG MSCI EM ETF (ESGE).

Goldman Sachs Smart Beta

Портфолиото се управлява от Goldman Sachs и се опитва да надмине конвенционалната стратегия за пазарна капитализация. Това е активно управлявано портфолио, включващо както по -висок риск, така и потенциално по -високи награди. Той се отклонява от типичните портфолио за роботи-съветници, които се опитват да отговарят само на основния пазар.

Моля, имайте предвид, че тази услуга се заплаща допълнително.

Целеви доходи на BlackRock

Портфолио, което е 100% инвестирано в облигации с различна доходност и предназначено да осигури изолация срещу възходи и падения на фондовия пазар. Основната му цел е генериране на доход, а не увеличение на капитала. Доходът се генерира от комбинация от дългосрочни облигации и по-нискокачествени облигации, които осигуряват по-висока доходност.

Данъчно координирано портфолио

Разпределя инвестиции между данъчно облагаеми сметки и сметки с отсрочени данъци, за да създаде възможно най-ефективно данъчно портфолио. Например капиталовите печалби, генериращи фондови ETF, се държат в данъчно облагаеми сметки, където те могат да се възползват от събирането на данъчни загуби. Но облигационните фондове, генериращи доход, се държат в сметки с отсрочени данъци.

Гъвкави портфейли

По принцип това портфолио ви позволява да регулирате индивидуалните тегла на класа активи в портфолиото за подобряване на дизайна за вас. Тя ви позволява да се отклоните от препоръчаното портфолио, като същевременно се наслаждавате на предимствата на техните общи съвети. Тази възможност е предназначена само за по -опитни инвеститори.

Научете повече за Betterment тук.

Wealthfront

Wealthfront предлага своя собствена гама от специализирани портфейли чрез своя инвестиционен пакет PassivePlus:

Събиране на данъци и загуби на ниво запаси

Това портфолио е предназначено за още по -голяма данъчна ефективност, включително комбинация от ETF и отделни акции. Включването на запасите увеличава възможността да се възползвате от събирането на данъчни загуби.

Събиране на данъци и загуби на ниво акции е подобрена форма на събиране на данъци и загуби, която търси движения на отделни акции в рамките на американския фондов индекс, за да събере повече данъчни загуби и да намали данъчната си сметка.

До 500 отделни акции ще бъдат закупени от индекса S&P 500, а не чрез базиран на индекса ETF. Това е налично за салда по сметки над $ 100 000 без допълнителни разходи.

Паритет на риска на Wealthfront

Тази стратегия показва по-висока дългосрочна възвръщаемост чрез разпределяне на портфейла чрез изравняване на рисковите вноски за всеки клас активи, без да се вземат предвид техните очаквани възвръщаемости. Стратегията използва ливъридж с определени позиции в портфейла. Предлага се и за сметки над 100 000 долара срещу допълнителна такса от 0,03%.

Паритетът на риска е алтернативна методология за разпределяне на капитала в множество класове активи, подобно на съвременната теория на портфейла (MPT), известна още като оптимизация на средните вариации. В исторически план Паритетът на риска е генерирал по -добра възвръщаемост за дадено ниво на портфейлен риск от по -често срещания MPT.

Умна бета

Тази стратегия използва множество фактори за определяне на претеглянето на акциите в портфейла. Традиционното индексирано инвестиране разчита на пазарната капитализация, което означава, че компаниите с най-висока пазарна капитализация тежат най-много в портфейла. Но Smart Beta подчертава пазарната капитализация в полза на многофакторните модели.

Тази услуга също е достъпна без допълнителна такса, но само при салда по сметки над 500 000 долара.

Научете повече за Wealthfront тук.

Парични сметки

Както Betterment, така и Wealthfront предлагат продукти с парични сметки, които са евтини и идват с лихви, които са много по-високи от средните за индустрията.

Паричен резерв за подобряване

Betterment Cash Reserve е името, което Betterment е дал на своите спестовни и разплащателни сметки.

С сметка Betterment Cash Reserve ще спечелите APY по-висока от средната. И тяхната консултативна такса не се прилага за сметките за подобряване.

Проверката на подобренията идва с абсолютно нулеви такси. Това означава, че без такси по сметката, без такси за овърдрафт и без минимални салда. Всички такси за банкомати се възстановяват по целия свят.

Започнете с Betterment тук.

Парична сметка на Wealthfront

Тази спестовна сметка с висока доходност има нулев пазарен риск, нулеви такси и ви носи печалба от 1,27%.

Няма да бъдете таксувани за консултации, теглене или други такси за паричната сметка. А инвестиционната консултативна такса от 0,25% не важи за паричната сметка на Wealthfront. Подобно на Betterment, Wealthfront е в състояние да поддържа тази сметка безплатна, като получава малка част от лихвата, спечелена от парите по вашата парична сметка.

Започнете с Wealthfront тук.

Такси и цени

Betterment и Wealthfront са невероятно достъпни инвестиционни решения. Ето как те натрупват разходите.

Колко струва използването на Betterment?

В основния дигитален план таксата за консултиране е 0,25% за салда до 2 милиона долара и 0,15% за по -високи салда.

При премиум плана таксата е 0.40% за салда до 2 милиона долара и 0.30% за по -високи салда.

Няма такси за Betterment Cash Reserve (спестявания) или разплащателни сметки.

Колко струва използването на Wealthfront?

Wealthfront начислява годишна консултативна такса от 0,25% от общия ви портфейл под управление.

Няма такса за парична сметка в Wealthfront или безплатно финансово планиране на Wealthfront.

Защита на вашите инвестиции

Когато обмисляте каквато и да е финансова институция, важно е да знаете, че няма да загубите парите си, ако те изпаднат в корем. Не трябва да се притеснявате за това с Betterment или Wealthfront. Ето как те защитават вашите активи.

Застрахован ли е FDIC за подобряване?

Паричните сметки за подобряване са застраховани от FDIC до 1 милион долара по спестовни сметки и до 250 000 долара по чекови сметки.

Инвестиционните сметки за подобряване обаче не са застраховани по FDIC. Вместо това те са защитени от SIPC до 500 000 долара липсващи активи и 250 000 долара от парични вземания. Дори Betterment да стане неплатежоспособен, има много малък шанс застраховката SIPC да се наложи. Но все пак е добре да знаете, че е там за всеки случай.

Застрахован ли е Wealthfront FDIC?

Касовите сметки на Wealthfront Cash са застраховани по FDIC до 1 милион долара. Това е същото като Betterment и е четири пъти по -голямо от това, което предоставя средната банка.

Подобно на Betterment, Wealthfront защитава своите инвестиционни сметки със застраховка SIPC до $ 500 000 на сметка и $ 250 000 в брой.

Достъп до фондове

Ниските такси и напредналата теория на портфолиото са страхотни. Но нищо от това може да има значение, ако не можете да получите достъп до парите си, когато имате нужда от тях. Ето как изглежда процесът на оттегляне и за двете компании.

Можете ли да извадите парите си от подобрение?

Да, можете да вземете парите си от Betterment и няма да ви бъдат начислени такси за това. За теглене от парични сметки Betterment казва, че можете да очаквате средствата ви да пристигнат в рамките на 1-2 работни дни.

За сметките за инвестиции Betterment изчислява, че средствата трябва да пристигнат в рамките на 4-5 работни дни. Можете да получите средствата си по -рано. Но ако Betterment трябва да продаде някои от вашите ценни книжа, за да задоволи тегленето, те ще се нуждаят от време за търговско уреждане и обработка на ACH. Betterment казва, че когато продават акции вместо вас, го правят по начин, който свежда до минимум данъците.

Също така можете да изберете да прехвърлите Betterment IRA към друг доставчик на IRA или просто да затворите акаунта си напълно. Но без значение коя опция изберете, няма да бъдете таксувани.

Започнете с Betterment тук.

Можете ли да извадите парите си от Wealthfront?

Да, можете да изтеглите средствата си от Wealthfront по всяко време без такси. Wealthfront обаче определя дневен лимит за теглене на ACH от $ 250,000.

За парични сметки Wealthfront казва, че средствата обикновено пристигат в рамките на 1-3 работни дни. А за инвестиционни сметки те дават прогноза за 3-4 работни дни. За да предотврати прането на пари, Wealthfront поставя 5-дневно задържане на всички нови депозити.

Ако искате да преместите Wealthfront IRA, ще трябва да говорите с някой от екипа им за обслужване на клиенти.

Започнете с Wealthfront тук.

Други специализации

Въпреки че има много припокриване между тези компании, има няколко разлики. Нека да разгледаме няколко от нещата, които отличават тези робо-съветници един от друг.

Подобрение

Ето няколко продукта и услуги, които са уникални за Betterment.

Финансови експерти за подобряване

Подобряването ви позволява да получавате съвети на живо от човешки финансови съветници, които могат да ви помогнат с всякакви въпроси, които имате относно вашите инвестиционни дейности.

Пакети за финансови съвети

Като първокласна услуга можете да получите и индивидуална помощ от финансов експерт. Можете да закупите една или две сесии, вариращи от 45 до 60 минути всяка, при следните планове:

• Пакет „Първи стъпки“ - 199 долара
• Пакет за финансова проверка - $ 299
• Пакет за планиране на колежа - $ 299
• Пакет за планиране на брак - $ 299
• Пакет за планиране на пенсиониране - $ 299

Анализ на външни сметки

За повечето инвеститори инвестирането надхвърля непосредствения портфейл. Betterment има възможност да прегледа цялото ви финансово състояние, включително сметки, които не се управляват от Betterment.

Това ще ви даде по -цялостен поглед върху цялостното ви финансово състояние. Тази услуга обаче е достъпна само с Betterment Premium (вижте по -долу).

Премиум план за подобряване

С минимален баланс в сметката от $ 100 000 и годишна консултативна такса от 0,40%получавате всички предимства и услуги на цифровия план плюс:

• Анализ на външни сметки
• Неограничен достъп до сертифицирани финансови планиращи на Betterment

Този план съчетава най-доброто от основната услуга робо-съветник, с неограничен достъп до човешки финансови съветници.

Благотворителни дарения

С тази програма клиентите на Betterment с поскъпнали акции могат да дарят дългосрочни инвестиции от своите облагаеми сметки. Правенето на добро, като дарявате акции, не само ви помага да поставите парите си там, където са вашите ценности, но и може да помогне за данъчната ви тежест.

Елиминирате данъка върху печалбата върху дарени акции и можете да приспаднете стойността на подаръка във вашата данъчна декларация. И Betterment гарантира, че тяхната програма за благотворителни дарения работи в тандем с другите им данъчни стратегии.

За да ви улесни даряването на благотворителни цели, Betterment проследява доколко от сметката ви има право да дава за благотворителност, изчислява данъчните облекчения от вашия подарък, премества активи от вашия акаунт в сметка на благотворителна организация без никакви документи и ви предоставя данък касова бележка.

Започнете с Betterment тук.

Wealthfront

Ето няколко продукта и услуги, които са уникални за Wealthfront.

Безплатно финансово планиране на Wealthfront

Безплатното финансово планиране на Wealthfront се управлява от софтуерно базиран съветник, наречен „Път“. Доставя финансово инструменти за планиране, които да ви помогнат да планирате пенсиониране, собственост на жилища и финансиране на колеж за вашите деца без разходи каквото и да е.

Можете да използвате приложението, за да определите въздействието на увеличените спестявания или да определите колко финансова помощ можете да очаквате, когато децата ви посещават колеж.

За жилища Path ви позволява да участвате в лов на виртуална къща Zillow и предоставя най -добрите стратегии за спестяване на вашето първоначално плащане.

Кредитна линия на портфейла на Wealthfront

Тази функция е автоматична, ако имате инвестиционни сметки с Wealthfront на обща стойност 25 000 долара или повече.

Можете да вземете назаем до 30% от стойността на сметката си и да правите погасявания по свой собствен график. Освен това кредитната линия е обезпечена от вашето портфолио от Wealthfront. Това означава, че няма процес на кандидатстване и квалификация въз основа на кредит или доход. Текущите лихвени проценти са между 3,9% и 5,15% ГПР (към ноември 2019 г.).

Започнете с Wealthfront тук.

Промоции

Всеки робо-съветник предлага промоционални възможности, които да ви помогнат да улесните избора си.

В момента Betterment предлага до една година се управлява безплатно. Депозирайте 250 000 долара или повече в рамките на 45 дни от откриването на сметка и ще получите едногодишно безплатно управление. Депозирайте $ 100,000 - $ 249,999 в рамките на 45 дни и получете шест месеца безплатно, и депозирайте $ 15,000 - $ 99,999 за 1 месец безплатно.

Подобрение срещу Wealthfront-Кой е по-добрият робо-съветник?

В интерес на истината, нито едно! Повече от всичко друго, това зависи от вашите собствени предпочитания в това, което искате робо-съветник да направи за вас. Ако смятате, че комбинацията от портфейли, която подчертава стойността на акциите, е по -привлекателна, Betterment ще бъде вашият избор. Но ако предпочитате портфолио, което включва и чувствителни към инфлацията инвестиции, като недвижими имоти и природни ресурси, Wealthfront ще бъде ясният победител.

Другите разлики, като кредитната линия на Wealthfront или 529 сметки, или достъпът на Betterment до финансови съветници или Благотворителни дарения, може да са съображения за вашето решение.

Проучете всеки робо-съветник и вижте кой ще работи най-добре за вас. Но и двете са отлични услуги и не можете да сбъркате с нито едното, нито другото.

Имате ли опит с някоя от тези компании? Как ги намерихте?