لطالما كانت أموال التاريخ المستهدف أحد خيارات الحسابات المدارة الرئيسية التي يمكن لجميع المستثمرين الوصول إليها بسهولة. في السنوات الأخيرة ، ظهر لاعب جديد ، مستشارو الروبوت. فيما يلي مقارنة بين خياري الحساب المُدار.
الهدف - التاريخ أساسيات الصندوق
كانت صناديق التاريخ المستهدف موجودة منذ عدد من السنوات. بشكل عام ، هي صناديق استثمار متداخلة تستهدف العام الذي تريد التقاعد فيه. عادة ما يتم تقديمها من قبل عائلات الصناديق ، ومعظمها عبارة عن صناديق أموال تقدمها عائلة الصناديق المشتركة. فيديليتي ، فانجارد ، ت. رو برايس و American Funds والعديد من عائلات الصناديق الأخرى تقدم لهم.
تأتي معظم قوائم صناديق المواعيد المستهدفة بزيادات مدتها خمس سنوات - على سبيل المثال ، 2030 و 2035 و 2040 وما إلى ذلك. أنها توفر إدارة محترفة من حيث توزيع الأصول ، وإعادة التوازن والانزلاق إلى مسار التقاعد.
مسار الانزلاق هو مفهوم مركزي لأموال التاريخ المستهدف. يشير هذا إلى التخفيض التدريجي لتخصيص رأس المال للصندوق كلما اقتربت من التاريخ المستهدف. في مرحلة ما ، تتوقف مستويات التخصيص عن العمل وتظل ثابتة. سيختلف هذا حسب مزود الصندوق. بالنسبة للبعض يذهب المسار الانزلاقي "إلى" التقاعد ؛ بالنسبة للآخرين ، يكون "من خلال" التقاعد. حتى في الحالة الأخيرة ، يمكن أن يختلف العمر المستهدف عندما تنخفض مستويات مسار الانحدار بشكل كبير بين عائلات الصناديق.
منذ إقرار قانون حماية المعاشات التقاعدية لعام 2006 ، استخدم العديد من رعاة خطة التقاعد الهدف تاريخ الأموال باعتبارها البديل المؤهل للاستثمار الافتراضي ، أو QDIA ، للتأهل للحصول على الملاذ الآمن الحماية. يشير QDIA إلى الخيار المستخدم للمشاركين في الخطة الذين لا يختارون الاستثمار الخاص بهم. نمت الأصول في صناديق التاريخ المستهدف بشكل كبير منذ صدور القانون.
أساسيات Robo Advisor
مستشارو Robo هم أ خدمة مالية جديدة نسبيًا. هناك العديد من الاختلافات في موضوع مستشار الروبوت ، ولكن في أنقى صورهم ، فهم مستشارون آليون يستثمرون أموالك بناءً على خوارزمية استثمار. يكمل المستثمر استبيانًا بشكل عام ، ويستخدم مستشار الروبوت هذه المدخلات لتصميم وإدارة محفظة مصممة خصيصًا لاحتياجات العميل.
يستخدم مستشار الروبوت الخوارزمية لتخصيص محفظتك وينفذ توصياتهم بشكل عام عبر صناديق الاستثمار المتداولة منخفضة التكلفة. معظمهم من مستشاري الاستثمار المسجلين.
تحسين و ويلثفرونت هما أكبر وأشهر مستشاري الروبوت الآليين الأصليين بالكامل. شواب دخلت هذه المساحة من خلال خدمة الحافظات الذكية الخاصة بهم. طليعةلقد كان عرض robo الخاص بـ robo ناجحًا للغاية ، على الرغم من أن خدمتهم تعد نموذجًا هجينًا وتتميز بإمكانية الوصول إلى مستشار مالي بشري من Vanguard. و الاخلاص قدمت مؤخرًا منصة robo الخاصة بها.
قام مديرو الأصول الكبار مثل BlackRock و Invesco بشراء منصات robo الحالية ويستخدمونها كخدمة إضافية للمستشارين الماليين وقنوات التوزيع الأخرى. هناك أيضًا شركات استثمارية مختلطة مثل أبعد، والتي تقدم بعض الميزات الآلية مثل إعادة التوازن اليومية ولكن لديها أيضًا مستشار مالي مخصص للتعامل مع جميع احتياجاتك الاستثمارية.
فيما يلي قائمة بجميع مستشاري robo الذين راجعناهم:
| مستشار الروبوت | الحد الأدنى للاستثمار والرسوم | رتبتنا |
|---|---|---|
|
الحد الأدنى للاستثمار: 500 دولار نطاق الرسوم: 0.25٪ - 22.3٪ |
9/10مراجعة Wealthfront
|
|
|
الحد الأدنى للاستثمار: 100،000 دولار نطاق الرسوم: 0٪ - 0.89٪ |
9.5/10مراجعة رأس المال الشخصي
|
|
|
الحد الأدنى للاستثمار: دولار نطاق الرسوم:٪ -٪ |
/10 إعادة النظر
|
|
|
الحد الأدنى للاستثمار: 0 دولار نطاق الرسوم: 0٪ - 0٪ |
8.5/10مراجعة تمويل M1
|
|
|
الحد الأدنى للاستثمار: 100 دولار نطاق الرسوم: 0.00٪ - 0.00٪ |
8/10مراجعة محافظ Ally Invest المدارة
|
|
 |
الحد الأدنى للاستثمار: 1 دولار نطاق الرسوم: 0٪ - 0.25٪ |
8.5/10مراجعة SoFi Wealth
|
|
الحد الأدنى للاستثمار: 100 دولار نطاق الرسوم: 0.5٪ - 0.72٪ |
8/10استعراض OpenInvest
|
|
|
الحد الأدنى للاستثمار: دولار نطاق الرسوم:٪ -٪ |
/10 إعادة النظر
|
|
 |
الحد الأدنى للاستثمار: 5000 دولار نطاق الرسوم: 0.45٪ - 0.45٪ |
8/10مراجعة MEGI
|
|
الحد الأدنى للاستثمار: 0 دولار نطاق الرسوم: 0٪ - 0.50٪ |
8/10مراجعة Wealthsimple
|
|
|
الحد الأدنى للاستثمار: 50000 دولار نطاق الرسوم: 0.30٪ - 0.30٪ |
8/10مراجعة خدمات Vanguard Personal Advisor
|
|
|
الحد الأدنى للاستثمار: 10،000 دولار أمريكي نطاق الرسوم: 0.50٪ - 0.50٪ |
7/10مراجعة FutureAdvisor
|
|
|
الحد الأدنى للاستثمار: 1 دولار نطاق الرسوم: 0٪ - 0٪ |
8/10مراجعة WiseBanyan
|
|
|
الحد الأدنى للاستثمار: 500 دولار نطاق الرسوم: 0.30٪ - 0.30٪ |
7.5/10E * مراجعة محافظ TRADE الأساسية
|
|
|
الحد الأدنى للاستثمار: 1،000 دولار نطاق الرسوم: 0.25٪ - 0.45٪ |
7/10استعراض MarketRiders
|
|
|
الحد الأدنى للاستثمار: 2000 دولار نطاق الرسوم: 0.00٪ - 0.50٪ |
7/10مراجعة SigFig
|
|
|
الحد الأدنى للاستثمار: 100،000 دولار نطاق الرسوم: 0.50٪ - 0.50٪ |
6/10مراجعة Rebalance IRA
|
Robo Advisors مقابل. صناديق التاريخ المستهدف
يمكن أن يكون كل من صندوق التاريخ المستهدف ومستشار الروبوت حلاً استثماريًا قابلاً للتطبيق لأولئك المستثمرين الذين لا يشعرون بالراحة في اختيار وإدارة محفظة استثماراتهم الخاصة. علاوة على ذلك ، فإن الحلين مختلفان تمامًا.
- مقاس واحد يناسب الجميع. تخصيص الأصول المرن - صندوق التاريخ المستهدف هو مثل أي صندوق استثماري آخر من حيث أنه حجم واحد يناسب الجميع. في حين أن هناك عادة مجموعة من التواريخ المستهدفة داخل عائلة من صناديق التاريخ المستهدف ، في نهاية اليوم ، صندوق فانجارد 2030 ، على سبيل المثال ، هو نفسه بالنسبة لأي مستثمر يستثمر أمواله هناك. هذا لا يختلف عن أي صندوق استثمار مشترك آخر أو ETF ، التاريخ المستهدف أو غير ذلك.
- صندوق الاستثمار مقابل. مستشار - تعتبر هيئة الأوراق المالية والبورصات (SEC) مستشاري Robo مستشاري استثمار. سيتم تصميم توصيات محفظتهم وفقًا لاحتياجاتك ووضعك. مثل مستشاري الروبوتات الآلية البحتة Betterment أو Wealthfront سيخصص حسابك بين عدد من صناديق الاستثمار المتداولة بناءً على المعلومات التي تقدمها وخوارزميتها.
- الرسوم السنوية - تعتمد نفقات صناديق التاريخ المستهدف على نسب المصروفات الخاصة بصناديق الاستثمار المشتركة الأساسية التي يستخدمها مدير الصندوق وما إذا كان هناك نوع من الرسوم الإدارية المضافة إلى متوسط نسب المصروفات المرجح للأصل أم لا أموال. سلسلة صناديق Vanguard في الموعد المستهدف لها نسب إنفاق منخفضة في نطاق 0.17٪. معظم الآخرين أعلى ، مع تجاوز البعض 1 ٪. تكلفة مستشار الروبوت هي رسومه الاستشارية بالإضافة إلى نسب المصاريف الخاصة بصناديق الاستثمار المتداولة الأساسية المستخدمة في محفظتك. على سبيل المثال ، تبدأ الرسوم الاستشارية لشركة Betterment من 0.25٪.
- التوفر - تتوفر أموال التاريخ المستهدف في الحسابات الخاضعة للضريبة ، ولكن الأهم من ذلك أن العديد من خطط التقاعد تقدم أموالًا للتاريخ المستهدف في 401 (ك). لا تتوفر معظم خدمات مستشار robo في خطط 401 (k) ولكن هذا الاتجاه يتغير مع إدخال خدمات fintech جديدة.
401 (ك) الخطط
أموال التاريخ المستهدف هي خيار الحساب المُدار في العديد من خطط التقاعد المحددة 401 (ك) وما شابهها. يُعرض على المشاركين عادةً التاريخ المستهدف الذي يختاره صاحب العمل. بالنسبة لأولئك المشاركين الذين لا يجرون انتخابات استثمارية ، قد يتم استثمار أموالهم في صندوق التاريخ المستهدف الأقرب إلى تاريخ تقاعدهم العادي بموجب QDIA.
كانت نصائح Robo متاحة لبعض المشاركين في الخطة لعدد من السنوات في شكل المحركات المالية، وهي خدمة استثمار عبر الإنترنت يقدمها بعض رعاة الخطة. يُطلق على Financial Engines اسم مستشار الروبوت الأصلي من قبل البعض ، وهناك مستويات مختلفة من الخدمة المقدمة للتخطيط للمشاركين. في جوهرها ، ستقوم Financial Engines بإدارة حسابات المشاركين ، وصياغة المحافظ من خيارات الاستثمار التي توفرها الخطة.
أطلقت شركة Betterment مؤخرًا عرضها 401 (k) لأصحاب العمل. تبدأ الرسوم الإدارية والاستشارية الشاملة عند 0.60٪ للخطط التي تقل أصولها عن 10 ملايين دولار وتنخفض بشكل تدريجي إلى 0.10٪ للخطط التي تزيد أصولها عن مليار دولار. تتراوح نسب المصروفات الخاصة بصناديق الاستثمار المتداولة المستخدمة في إنشاء محافظها من 0.10٪ إلى 0.12٪.
تحسين بمثابة وكيل ائتماني كامل الخطة ، ويقدم حل robo بشكل أساسي حسابات مُدارة بشكل فردي لكل مشارك في الخطة.خدمات 401 (ك) الآلي انتشرت. بعضها يعتمد على الروبوتات ؛ البعض ليس كذلك.
ما هو الخيار الأفضل بالنسبة لك؟
الإجابة على هذا السؤال ، مثل الكثيرين في مجال التخطيط المالي والاستثمار ، هي "الأمر يعتمد".
مع أي خيار استثماري ، من المهم أن تنظر وراء الغطاء قبل الاستثمار.
حجة لصندوق التاريخ المستهدف
- ضع في اعتبارك جودة الصناديق الأساسية.
- كيف تم القيام به مقارنة بمجموعة النظراء من صناديق التاريخ المستهدف؟ على سبيل المثال ، إذا كنت تفكر في صندوق 2040 ، فكيف يتم ذلك مقارنة بصناديق 2040 الأخرى؟
- هل يعمل مسار الانزلاق من أجلك؟
- ما هي مصاريف الصندوق؟
- إذا كنت على وشك التقاعد أو على وشك التقاعد ، فقم بإلقاء نظرة على أداء إصدار 2010 من عائلة الصندوق في عام 2008. خسر العديد من صناديق 2010 أكثر من 20٪ في ذلك العام. هذه هي الأموال التي تم توجيهها إلى شخص ما في غضون بضع سنوات من التقاعد في ذلك الوقت. تأكد من أنك ستكون مرتاحًا لخسارة بهذا الحجم في حالة حدوث انهيار آخر في السوق.
حجة لمستشار Robo
- دراسة منهجية استثمارهم:
- هل هذا مستشار آلي نقي تمامًا ، أم أنه نسخة مختلطة تستخدم مستوى معينًا من النصائح البشرية؟
- هل مستشار الروبوت هذا مرتبط بمزود خدمات مالية؟
- فهم الاستثمارات الأساسية المستخدمة لبناء محفظتك.
- تأكد من فهمك لجميع الرسوم والنفقات المتضمنة.
والخبر السار هو أن كلا الخيارين موجودان ، مما يوفر للمستثمرين الذين يبحثون عن حل محفظة مُدار بخيارات إضافية مقارنة بالماضي.