Економіка США деякий час перебувала на межі спаду через політичні та економічні потрясіння. Останній пандемія коронавірусу міг би штовхнути його за край.
Кілька аналітиків передбачили потенціал спад фондового ринку у наступному році. Принаймні, з цим бурхливим казаном економічних питань, цей рік повинен показати трейдерам багато зигзагів і загсів.
Тож що робити, а не стискати зуби і тягнутися до Maalox?
Ось хороша новина: ви можете підготуватися до спаду вже зараз. Насправді немає способу дізнатися, коли почнеться спад... або наскільки серйозним він буде. Тож зараз ідеальний час для підготовки до цього.
Тут вісім дій це допоможе вам підготуватися до наступного спаду на ринку.
1. Тримайте нові грошові кошти з акцій
Якщо ви впродовж останніх кількох років вливали гроші в акції, щоб скористатися безперервно зростаючими цінами, припинення цих покупок - необхідний крок. Таким чином, ви обмежуєте свій вплив на акції в майбутньому.
Набагато менш необхідним і взагалі небажаним розпочинати оптову ліквідацію ваших позицій у акціях. Це пояснюється тим, що ніхто не може знати терміни падіння ринку або наскільки серйозним він буде. Якщо ви ліквідуєте всі свої акції, а ринок знизиться на 10%, а потім швидко зросте на 20%, - ви пропустите ралі.
Навіть під час спаду, ніколи не має сенсу повністю виходити з фондового ринку.
2. Створіть свої грошові резерви
Напевно, готівка the найкраще місце для падіння на ринку. Це пояснюється тим, що типові грошові вкладення не втрачають цінності під час падіння ринку, навіть якщо процентна ставка, яку вони надають, невелика.
Ідея полягає в тому, щоб почати збільшувати свою готівкову позицію, щоб зменшити загальну мінливість вашого портфеля. Утримання готівки означає, що принаймні частина ваших активів захищена від падіння. І немає нічого ціннішого в кінці падіння ринку, ніж велика готівкова позиція. Фонди грошового ринку, депозитні сертифікати або казначейські векселі США - ваші найкращі притулки для готівки - вам не потрібно нічого вигадливого.
3. Будьте обережні з облігаціями
Існує загальна думка, що облігації є противагою акціям. Хоча це може бути правдою у певних типах спаду ринку - дефляція, безумовно, спадає на думку - це також правда, що акції та облігації часто рухаються в парі. І так само, як ті ж фактори, які викликають зростання цін на акції, також викликають зростання цін на облігації, драйвер, який завдає шкоди акціям, також може завдати шкоди облігаціям. Подумайте про зростання процентних ставок або навіть про інфляцію.
Важливо розуміти, особливо під час спаду ринку, що довгострокові облігації, зокрема, не забезпечують жодного захисту основного капіталу, якщо вони не утримуються до погашення. Якщо ринкові сили спричинять падіння цін на облігації, вартість ваших облігацій також знизиться і не забезпечить реальної диверсифікації акцій.
4. Перевірте інвестиційні трести в нерухомість
Інвестиційні трести в нерухомість, або REIT, можуть бути чудовою альтернативою акціям, особливо під час спаду ринку. Принаймні частково це тому, що ринок нерухомості рухається повільніше, ніж фондовий ринок. Крім того, ринок нерухомості міг би працювати за своєю траєкторією, абсолютно незалежною від акцій.
Наприклад, цілком можливо, що нерухомість може бути поганою інвестицією під час бичачого ринку в акції, але якби ці акції були навпаки, нерухомість може збільшитися, коли гроші втечуть з фондового ринку та шукають відчутних інвестицій у реальні активи.
У нинішньому ринковому середовищі REITs пропонують більш високу прибутковість, ніж більшість акцій, і цей дохід може стати вітальним грошовим потоком в іншому невизначеному фінансовому середовищі.
5. Продаж акцій Вибірково
Знову ж таки, розпродаж акцій оптом в очікуванні падіння ринку зазвичай є програшною стратегією. Однак ринковий топ - це чудове місце для початку розпродажу акцій на обраній основі.
Однак, можливо, вам захочеться вийти з того, що аналітики часто називають «відстаючими» - акцій, які мають низьку ефективність. Якщо акції не працювали добре після більш ніж шести років бичачого ринку, ймовірно, добре вийти з неї до того, як падіння ринку знизить її ще більше. Можливо, у вас також є деякі акції, які працювали дуже добре, але або основи починають виглядати хитким, або ви можете побачити зміни в ринковій динаміці, які можуть більше не сприяти конкретній компанії або сектор.
Підготовка до спаду ринку - це чудова причина, щоб почати скорочувати свій портфель будь -яких акцій, які віддалено підозрюються. А що стосується решти ваших володінь, то, поки вони принципово міцні, їх варто було б тримати в руках.
6. Зосередьтеся на акціях з високими дивідендами
Акції з високими дивідендами не застраховані від спаду ринку, але прибутки, які вони забезпечують, дозволять вам подолати спад ринку, продовжуючи отримувати щедрий грошовий потік від інвестицій. Це зробить їх більш логічними для утримання під час затяжного падіння, ніж, можливо, чистий запас зростання, який взагалі не виплачує дивідендів.
Крім того, у міру зниження цін на акції прибутковість дивідендних акцій зростатиме. Дохідність може досягти такого рівня, який принесе нові хвилі інвесторів, які прагнуть отримати більші прибутки від своїх грошей. Це може зробити акції з високими дивідендами серед перших акцій, які повернуться на наступний бичий ринок.
7. Вживати заходів, поки значення ще високі
Для того, щоб стратегія спаду ринку спрацювала, вам доведеться почати вносити зміни у своє портфоліо, перш ніж спад стане очевидним для загального ринку. Якщо ви не почнете вживати заходів, поки ринок не знизиться, скажімо, на 20%, ваш портфель уже втратить значну частину своєї вартості. І після цього ви можете опинитися за своїми акціями нижче, завжди сподіваючись на відскок, який зробить їх продаж більш привабливою.
Також особливо важливо, щоб ви почали накопичувати свої грошові резерви до зниження. Ви хочете переконатися, що ваша готівкова позиція висока до того часу, коли ринок досягне свого дна. Якщо ви зачекаєте, поки спад ринку вже почнеться, у вас може не вистачити часу, щоб накопичити ті гроші, які вам знадобляться після стабілізації ринку.
8. Розглядайте відхилення як потенційні можливості купівлі
Спад акцій ніколи не слід розглядати як сигнал до бігу на пагорби. Натомість до цього слід ставитися як до ідеальної можливості попередньо позиціонуйте своє портфоліо для наступного бичачого ринку. Будь -яка інвестиційна можливість, яка виглядає добре сьогодні, буде ще кращою після того, як ринок зробив значну стрижку.
Спад ринку, особливо серйозний, має тенденцію знищувати майже всі акції - як хороші, так і погані. Вносячи суттєві корективи у своє портфоліо до падіння спаду, ви будете в цьому відмінна позиція для просування на наступній хвилі ринку, на початку гри, коли інвестиційні можливості будуть найбагатшими.