Högskoleutbildning är lika med finansiell säkerhet, rikedom?

Mer utbildning är vanligtvis lika med mer inkomst, eller hur? Människor som inte slutar gymnasiet tjänar i genomsnitt mindre än de som gör det. Och människor som fortsätter att ta en högskoleexamen tjänar i genomsnitt mer än de som inte gör det. Men ingen av dem är en garanti för rikedom. Det finns gott om människor som är rika men inte har en högskoleexamen. Och det finns gott om människor med examen som är trasiga och skuldsatta.

Jag är ett stort fan av college -upplevelsen, inte bara på grund av den fantastiska tiden jag hade där, utan för att det kommer att öka din chanser av finansiell stabilitet. Jag vill att mina barn ska uppleva samma saker: flytta iväg för college, bo på campus, lära sig att älska lärande, bygga relationer och minnen och lämna med en examen som nästan garanterar dem ett jobb. College är jättebra. Och jag ger min kredit till min högskoleexamen för att ha hjälpt mig att bli ekonomiskt stabil och på väg till ekonomisk frihet.

Jag skulle satsa på att de flesta med barn, eller med planer för barn, vill att de ska gå på college. Och du vill att de ska få den examen så att de kan få det jobbet och leva sitt ekonomiskt trygga liv. Det här är bra. Men jag tror att två saker sannolikt kommer att komma i vägen för ekonomisk säkerhet och verklig rikedom för dina barn, även om de går på college:

studielån och kreditkort. Här är hur det händer och hur man undviker det.

Studielånets skuldcykel

De flesta av mina vänner är i 30 -årsåldern nu. När jag gör en grov omröstning har många av dem antingen fortfarande en liten skuld på studielån, eller så betalar de bara av det (som jag). 10 år senare! Den genomsnittliga studielånskulden är någonstans runt $ 25 000 just nu.

Våra föräldrar behövde inte hantera denna skuld. College var en kostnad som kunde hanteras med nuvarande intäkter. När de fick sitt första jobb direkt från högskolan kunde de få de $ 100 till $ 500 i månaden som vi nu betalar i studielån för sina egna pensioner eller kortsiktiga sparbehov. Våra föräldrar betalade inte för college efter college. De kunde fokusera på besparingar och att bygga välstånd.

Sanningen är att högskolan inte blir billigare, och föräldrar och barn blir inte mer förberedda med högskolebesparingar i förväg. Så jag ser inte att denna skuldcykel tar slut. Barn kommer att fortsätta att ta på sig skulder och betala av dem under sin karriär. Denna skuld kommer att fortsätta växa till en börda som begränsar deras förmåga att växa välstånd. Naturligtvis är allt inte förlorat. På grund av detta nya system lär sig några barn och föräldrar att det finns några sätt att undkomma skuldcykeln:

• 529 College Savings Planer - Om du har en liten summa kan du bidra varje månad automatiskt, du kan starta en college sparplan och ge verkligen dina barn ett försprång. För att inte tala om, hjälp dig att undvika vissa skatter.
• Undervisning i staten -Det är ingen tvekan om att in-state är vägen att gå om du vill hålla kostnaderna rimliga. Du har i själva verket förbetalt college för dina barn genom statliga och fastighetsskatter. Varför inte dra nytta av detta?
• Community College - Tillbringa ett eller två år på en community college, där undervisningen fortfarande är rimlig. Flytta sedan till en fyraårig skola för att avsluta examen.
• Militärtjänst - Tjäna ditt land och tjäna ditt G.I. Räkningen.
• Arbetsstudieprogram -Både federala och icke-federala arbetsstudier finns tillgängliga på ditt campus. Dra nytta av detta deltidsarbete för att hjälpa dig att betala några av kostnaderna för college.

Slutsatsen är att både föräldrar och barn måste vara lite mer förberedda och flexibla när det gäller högskoleutbildning. Du kan inte längre dyka upp dag ett på högskolan du väljer och försöka ta reda på hur du betalar för det då. Om du gör det kommer du sannolikt att behöva ta på dig en enorm skuld, vilket kommer att hämma ditt barns förmåga att bygga ekonomisk säkerhet och rikedom.

Jag har varit känd för att säga att studielånet är den bästa typen av skuld du kan få. Det är lågt ränta, vanligtvis subventionerat, och betalar sig tillbaka i form av framtida intäkter. Men när undervisningsgraden stiger och som barn börjar lämna college med 80 000 dollar i lån (till skillnad från 20 000 dollar Jag hade), denna förmodade goda skuld blir bara riktigt ful och förvandlar den till en börda som är svår att övervinna.

Kunskapsluckan med kreditkort

Att gå i skolan betyder att ditt barn inte tjänar tillräckligt för att betala för de flesta saker de vill. Men önskningarna får fortfarande betalt för. På vilket sätt? Med kreditkort. Precis som jag gjorde när jag gick i skolan öppnar college -barn idag sina första kreditkortet och trots vissa goda avsikter kommer de att använda den för att betala för saker de vill ha, förutom de saker de behöver. När balansen stiger och inkomsten i bästa fall är inkonsekvent blir kortet en börda för barnets framtid. Och precis som studielån, lämnar barnen högskolan med denna skuld och kan inte riktigt uppnå sin andra ekonomi mål: bilbetalningar, pensionsavgifter, sparande för ett hus, etc. för att de gör kreditkort betalningar. Enligt en studie från Sallie Mae från 2009 om användning av grundläggande kreditkort,

”Seniorer tog examen med en genomsnittlig kreditkortsskuld på mer än 4 100 dollar, från 2900 dollar för nästan fyra år sedan. Nära en femtedel av pensionärerna hade balanser över 7 000 dollar.

Till skillnad från collegeundervisning och studielån, men med kreditkort, görs mycket på institutionens sida för att hjälpa till att dämpa detta problem. Regeringen har via CARD ACT börjat tvinga fram mer utlämnande av skolor och kreditkortsföretag när det gäller deras uppmaningsmetoder på campus. Och kreditkortsföretag är nu förbjudna att ta på sig högskolebarn som kunder om inte föräldrarna undertecknar, eller så kan de visa en inkomst.

Men regeringens ingripande bör inte hindra dig från att vidta åtgärder för att hjälpa dina barn kontrollera sina kreditkortsutgifter. Utbildning är nyckeln. Lär dem hur man använder skulden på rätt sätt. Lär dem om räntekostnader, sena avgifter, deras kreditpoäng (och hur rätt balansgränser och tidsbetalningar påverkar dem). Skapa ett system där de bara kan använda kortet för nödsituationer om det behövs. I stället för ett kreditkort, skjut dem mot ett av de många gratis förbetalda kreditkort. Precis som med studielån och undervisning måste du vara proaktiv med dina ansträngningar här.

Vad tycker du? Var dessa två saker en börda för din förmåga att skapa finansiell stabilitet och rikedom? Tror du att de kommer att vara ett problem för dina barn?

Det här inlägget är en del av gruppskrivningsprojektet på Go Banking Rates. Besök deras webbplats för att läsa fler berättelser om utbildning och rikedom.

Om Philip Taylor, CPA

Philip Taylor, alias "PT", är en CPA, bloggare, podcaster, make och pappa till tre. PT är också grundare och VD för personlig finansbranschkonferens och mässa, FinCon.

Han skapade Part-Time Money® tillbaka 2007 för att dela med sig av sina råd om pengar, hålla sig ansvarig (medan betala över $ 75 000 i skuld), och för att träffa andra som brinner för att gå mot ekonomi oberoende.