W 2008 roku Warren Buffett zaoferował zakład o milion dolarów każdemu funduszowi hedgingowemu, który był na tyle odważny, aby go zaakceptować – fundusz indeksowy S&P 500 przebiłby każdy portfel funduszy hedgingowych w ciągu 10 lat. Ted Seides, współzałożyciel Protégé Partners, przyjął zakład.
W 2019 roku, na osiem miesięcy przed zakończeniem zakładu, Seides przyznał.
To prawie niemożliwe pokonać rynek.
Wyszkoleni profesjonaliści, którzy spędzają na tym cały swój czas, nie są w stanie robić tego regularnie.
Jedyną umiejętnością, której potrzebujesz, aby pokonać wyszkolonych specjalistów, jest cierpliwość. Kup i trzymaj. A potem poczekaj.
Cierpliwość jednak nie jest moją mocną stroną. Jeśli chodzi o biznes, sport lub cokolwiek innego, chcę się ruszać. Więcej praktyki. Więcej pracy. Więcej wszystkiego.
Ale to nie czyni cię lepszym inwestorem, ponieważ nie opiera się na mojej jedynej przewadze w stosunku do profesjonalistów – czasie. W świecie, w którym wyniki profesjonalistów mierzy się co kwartał i co rok, moje wyniki mierzy się w dziesięcioleciach.
W jaki sposób ogólnie niecierpliwy człowiek stał się cierpliwym inwestorem?
Spis treści
- Wykorzystaj niecierpliwość gdzie indziej
- Zidentyfikuj, co Cię ekscytuje
- Przestań czytać wiadomości finansowe
- Rzadziej sprawdzaj swoje portfolio
- Rozważ handel papierem
Wykorzystaj niecierpliwość gdzie indziej
Jeśli nie jesteś osobą cierpliwą, nie możesz zmusić się do cierpliwości. Próbowałem. To nie działa.
Żadna ilość danych i przekonywanie nie pomogą. Jeśli masz skłonność do działania, masz skłonność do działania. Nie próbuj go łagodzić, ponieważ prawdopodobnie przyczynił się do Twojego sukcesu w innych obszarach.
Wykorzystaj tę skłonność do działania w innych obszarach.
Jednym z zaskakujących faktów na temat inwestowania jest to, i jest to anegdota, że portfele osiągające najlepsze wyniki to te, o których zapomniano. Szkoda, że nie udało mi się znaleźć badania Fidelity cytowanego przez Barry Ritholtz i James O’Shaughnessy ale za każdym razem, gdy próbowałem, kończyło się to porażką.
Najlepszym sposobem na bycie cierpliwym inwestorem jest skupienie się na czymś innym.
Inwestowanie i pieniądze w ogóle to tylko jeden z aspektów Twojego życia. Pieniądze są ważną częścią, ale jeśli spojrzymy na twoje życie jak na stołek, jakie są pozostałe nogi? Twoje zdrowie psychiczne i fizyczne? Twoje relacje? Twoja kariera?
Gdzie możesz skierować tę energię i uwagę, aby przynieść korzyści Twojemu życiu? Dla mnie jednym prostym sposobem jest skierowanie tego na siłownię. Niezależnie od tego, czy chodzi o bieganie, czy podnoszenie ciężarów, nastawienie na działanie w kierunku sprawności fizycznej znacznie poprawiło moje życie. Daje to również natychmiastowe korzyści.
Możesz jednak skierować tę niecierpliwość na wszystko, co chcesz ulepszyć – ważne jest, aby skierować ją z dala od ingerencji w swoje inwestycje.
Zidentyfikuj, co Cię ekscytuje
Jeśli masz ochotę grzebać w swoim portfolio, co jest w nim atrakcyjnego?
Chcesz uzyskać nieco lepszy zwrot? A może po prostu chcesz pokonać rynek i być dumnym ze swojego osiągnięcia?
Czy podobają Ci się badania, czy po prostu wynik?
A może po prostu chcesz trochę pograć? Poczuj pośpiech związany z zakupem akcji i sprawdzenie, czy wzrosną, czy spadną?
Jeśli potrafisz określić, co sprawia Ci przyjemność, możesz znaleźć inne zajęcia, które złagodzą Twoje swędzenie.
Wielu inwestorów lubi gry takie jak szachy i poker, ponieważ łaskoczą one podobne części mózgu. Szachy to gra pełna doskonałych informacji i wymaga dużo nauki, jeśli chcesz być dobry. Poker to gra oparta na niedoskonałych informacjach, w której rywalizujesz z grupą innych osób, często o stawkę finansową.
Chcesz czegoś fizycznego? Spróbuj golfa. Naprawdę trudno jest trafić małą piłeczkę. Jeszcze trudniej jest trafić sto razy (lub więcej!) w ciągu kilku godzin. Dowiesz się wiele o tym, jak radzić sobie z frustracją i regulować emocje podczas rundy golfa. Dowiesz się także wiele o swoich partnerach do gry!
Możesz grać na poziomach, które nie ryzykują zbyt wiele finansowo, ale nadal mogą cię swędzieć.
Przestań czytać wiadomości finansowe
Wszelkie informacje, które widzisz w telewizji, nie mówiąc już o tym, co wydrukowano w gazecie lub czasopiśmie, są szalenie nieaktualne. Został już wyceniony na giełdę.
Zanim trafiło do druku, człowiek posiadał te informacje i przekazał je komuś innemu. Nie odkryjesz nowych spostrzeżeń z tych źródeł.
A wiadomości finansowe to tak naprawdę nie wiadomości, to rozrywka. Możesz nauczyć się czegoś nowego, ale nie będzie to dla ciebie przydatne z punktu widzenia inwestowania.
Jeśli włączysz CNBC lub inny kanał z wiadomościami finansowymi, na ekranie będzie mnóstwo gorączkowej aktywności, a wszystkie liczby i pasek przesuwają się. Wszystko po to, aby stworzyć wrażenie, że dzieje się mnóstwo akcji i trzeba się w to zaangażować. (to jak ekran z historycznymi liczbami w ruletce… to wszystko na pokaz!)
Im więcej będziesz to oglądać, tym częściej będziesz myśleć, że musisz Do coś.
Im więcej to oglądasz, tym bardziej myślisz, że jesteś wiedzieć.
I to wystarczy Dunninga Krugera tam, żebyś był frajerem przy stole.
Rzadziej sprawdzaj swoje portfolio
Kiedyś miałem akcje w Portfolio finansów Google (zanim go wyłączyli) i sprawdzałem to codziennie. Nic nie zrobiłem, bo moje akcje były na innym rachunku maklerskim… ale codzienne sprawdzanie było jak oglądanie przewijającego się paska cen w CNBC.
Jeśli moje akcje rosły lub spadały, pomyślałem, że może powinienem coś z tym zrobić.
Zablokować zyski?
Zmniejszyć moje straty?
Teraz sprawdzam to tylko raz w miesiącu, kiedy wprowadzam swoje numery do mojego nowy arkusz kalkulacyjny wartości. Zdarza się to na tyle często, że nadal jestem świadomy jego wydajności, ale nie na tyle, abym czuł, że powinienem się tym bawić. Zwykle sprawdzam to również po zamknięciu rynków, więc jest to jeszcze mniejsza zachęta do podjęcia działania.
Rozważ handel papierem
Jeśli wszystko inne zawiedzie i naprawdę chcesz handlować, rozważ to handel papierami Pierwszy. Potraktuj to jak zabawę kółkami treningowymi, mającą na celu sprawdzenie, czy możesz przedstawić wyniki na papierze, zanim wypuścisz na rynek jakiekolwiek swoje prawdziwe pieniądze.
Handel na papierze nie jest tak ekscytujący jak prawdziwy handel ze względu na stawki, ale istnieją wszystkie inne składniki – Ty musisz przeprowadzić badania, jest wynik i możesz bez wątpienia udowodnić sobie, czy możesz pokonać rynek.
Jeśli możesz, zdecyduj się na to z niewielkim budżetem. Być może jesteś lepszy od wszystkich menedżerów portfela i odkryjesz swoje prawdziwe powołanie. 🙂
O Jima Wanga
Jim Wang to czterdziestokilkuletni ojciec czwórki dzieci, który często współpracuje Forbesa I Blog Vanguarda. On także miał to szczęście ukazała się w „New York Times”, „Baltimore Sun”, „Entrepreneur” i „Marketplace Money”..
Jim ma tytuł licencjata uzyskał tytuł magistra informatyki i ekonomii na Carnegie Mellon University, tytuł magistra w technologii informacyjnej - Inżynieria oprogramowania na Carnegie Mellon University, a także tytuł magistra w dziedzinie administracji biznesowej na Johns Hopkins Uniwersytet. Jego podejście do finansów osobistych przypomina inżyniera, który dzieli złożone tematy na krótkie, łatwe do zrozumienia koncepcje, które można wykorzystać w codziennym życiu.
Jedno z jego ulubionych narzędzi (oto moja skrzynia skarbów z narzędziami,, wszystko, czego używam) jest Kapitał osobistyco pozwala mu zarządzać swoimi finansami w zaledwie 15 minut każdego miesiąca. Oferują także planowanie finansowe, takie jak narzędzie do planowania emerytury, które informuje Cię, czy jesteś na dobrej drodze do przejścia na emeryturę, kiedy tylko chcesz. Jest wolne.
Dywersyfikuje także swój portfel inwestycyjny, dodając odrobinę nieruchomości. Ale nie domy na wynajem, bo nie chce drugiej pracy, to zróżnicowane, drobne inwestycje w kilka nieruchomości komercyjnych i gospodarstw rolnych w Illinois, Luizjanie i Kalifornii poprzez AcreTrader.
Ostatnio zainwestował w kilka dzieł sztuki Arcydzieła zbyt.
>> Przeczytaj więcej artykułów Jima
Wyrażone tu opinie są wyłącznie opiniami autora i nie stanowią opinii żadnego banku czy instytucji finansowej. Ta treść nie została sprawdzona, zatwierdzona ani w inny sposób zatwierdzona przez żaden z tych podmiotów.