Jeg klarte å sjekke ut av heltidsarbeidsverdenen med en syv-sifret portefølje i en alder av 33. Det var ikke gjennom en gal bli-rik-rask-ordning, innsidehandel eller utpressing av den rette politikeren. Jeg gjorde noen smarte, men enkle økonomiske grep i løpet av mitt tiår med arbeid som i stor grad akselererte min reise til økonomisk uavhengighet.
Her er de to store måtene vi akselererte vår vei til tidlig pensjon og hvordan du også kan.
1. Gjør ditt starthjem til ditt faste hjem
Enten du leier eller eier, har boligkostnader en tendens til å være den høyeste utgiften for de fleste husholdninger. Hvis du vil turbolad din kapasitet for å spare, er det fornuftig å fokusere på områdene der du kan gjøre størst forskjell.
Rett ut av college kjøpte vi en fikseringsoverdel med fire soverom i et anstendig område. Vi var i begynnelsen av livene våre, så vi var relativt fattige. Vi fanget det ganske billig fra en byauksjon og brukte litt tid og penger på å fikse det gjennom årene.
Vår intensjon var å selge den og kjøpe et hyggeligere, større hus i et bedre område når inntektene våre kunne støtte en høyere boliglånsbetaling. Tross alt, hvis du bruker fire til syv år på college, tar en avansert grad og jobber hardt hele uken, har du rett til å bo i ditt eget private McMansion nå som du har "klart det", ikke sant?
Ikke hvis du vil vokse rikdom i en tidlig alder.
Etter at vi ble bosatt i vårt nye (for oss) hjem, innså vi at vi likte det. Kjøkkenet var litt lite, og vi hadde ikke garasje. Etter en runde med ny maling innvendig og utvendig, nytt teppe, nye fliser, ny ovn og en mini-oppdatering til ett bad, var fixeroverdelen vår for det meste ny. Ikke lenge etter at vi kjøpte huset vårt, dukket det opp noen barn og fylte soverommene. Huset vårt var nå et hjem.
Etter noen år med å bo i huset med vår nyopprettede familie, innså vi at stedet ikke var så ille i det hele tatt, siden vi var sentralt, nær alt. Selve huset var godt og komfortabelt etter all vår innsats.
Det neste trinnet de fleste familier tar, etter å ha byttet økonomi sedaner til en minibuss eller SUV, er å kjøpe et større hus i et skinnende nytt nabolag, så "barna har et fint sted å vokse opp."
Vi var allerede aggressivt betale ned på boliglånet vårt, refinansierte til et 15-årig lån på det tidspunktet, og ønsket ikke å starte amortiseringsklokken på nytt med en mye større husbetaling på en 30-årig nedbetalingsplan. Vi bodde i starteren vår og bor her fortsatt 12 år senere.
Kjøpesummen er ikke den eneste kostnaden ved å oppgradere til et nytt hjem. Det er faktisk bare det første - men største - slaget i husoppgraderingskrigen. Andre kostnader inkluderer:
- Forbereder det gamle huset til salgs
- Betaler eiendomsmeglerprovisjonen på 6% ved salg
- Betaler opprinnelsespoeng og gebyrer for et nytt, større boliglån
- Lukkekostnader/advokatkostnader
- Boligskatt eller overføringsavgift
- Dekorere et større hus
- Innredning av et større hus med ekstra møbler
- Større løpende kostnader som skatter, forsikring, HOA og vedlikehold
- Holde tritt med rikere Joneses i et mer eksklusivt nabolag - dropp Civic; oppgrader til en Lexus hvis du vil passe inn
Jeg elsker å besøke mennesker med veldig fine hus som er mye større enn mine. Jeg setter pris på den luksuriøse finishen, store skap, spa-lignende bad, feiende trapper, hvelvede tak, og all den andre moderne estetikken som gjør oppgradering til et større, dyrere hus så forlokkende.
Det er synd at de fleste eierne får besøke husene sine bare kort et par timer hver natt og i de fleste helger, når de ikke er på forretningsreise og prøver å betale for den ekstra luksusen.
2. Bank dine forhøyelser og bonuser
Hvis du har jobbet en stund, tenk tilbake på den første gode jobben du hadde etter college. Husker du følelsen av å få det første tilbudsbrevet som inkluderte en lønn på titusenvis av dollar per år? Du var plutselig mye rikere enn du hadde vært gjennom det meste av livet. Med den første faste lønnsslipp etter høyskolen, hadde du råd til et hus, en bil, en uteservering og mange matvarer av høy kvalitet. Livet var ganske fantastisk, ikke sant?
I løpet av arbeidskarrieren har du sannsynligvis mottatt lønninger fra tilbud eller fra å bytte til en bedre jobb. Hvis du jobbet for en privat virksomhet, er det stor sjanse for at du noen ganger mottok en bonus. De fleste hever sakte levestandarden hvert år etter hvert som de får høyninger og begynner å regne med årlige bonuser som en del av den garanterte lønnen.
Ikke gjør dette! Det er lett å kvalifisere for lån til mer hus og mer bil etter hvert som inntekten stiger. Og det er lett å bli bytt for gruppepresset fra kolleger, venner og naboer som kan tjene mye mer enn deg til stadig å oppgradere livsstilen din til kanten av hva lønnsslippen din kan støtte, eller bortenfor.
Hvis det beskriver deg, tenk tilbake på hvor glad du var da du først begynte å jobbe etter college og hvor fantastisk den livsstilen var. Hva om du fortsatte å leve som du gjorde rett etter college? Ville du ikke blitt nesten like glad som du var da?
Har inntektsgevinsten din gått mot å utvide en forbrukeristisk livsstil eller til å bygge økonomisk styrke og sikkerhet for deg og din familie? Var dette et bevisst valg eller noe som bare skjedde uten å innse det?
I vårt tilfelle så vi ikke på forhøyelser eller bonuser som en unnskyldning for ubetydelige utgifter eller en måte å øke huset vårt, biler eller ferier på. Vi fortsatte å leve som vi gjorde rett ut av college og brukte eventuelle lønnsøkninger for å øke besparelsene våre. Snart klarte vi å bidra maksimalt til våre 401K og IRA og nyt alle skattebesparelsene som fulgte med å maksimere kontoene. I stedet for å bruke maksimalt og neglisjere sparepengene våre, gikk våre forhøyelser og bonuser mot å kjøpe en pensjonistlivsstil i 30 -årene som de fleste knapt har råd til i 60 -årene.
Jeg forstår innvendingene mot en minimalistisk livsstil, og vi levde knapt minimalt i det hele tatt. Med to velholdte, men grunnleggende biler, et beskjedent fire-roms hus og en og annen ferie utenlands, nyter vi definitivt livet ganske mye. Men vi alltid fokus på å bruke penger på en veldig effektiv måte så vi vil ha midler til overs hver måned for aggressive sparemål. En annen måte å se om du når dine mål for tidligpensjonering er å bruke programvare for personlig økonomi som CountOm for å spore investeringene dine og sammenligne det med dine månedlige utgiftsvaner for å se hvor mye du trenger å spare for å ha den livsstilen du ønsker.
Denne livsstilen er imidlertid ikke for alle. Livshendelser som funksjonshemming, omsorg for eldre foreldre eller å ha barn kan absolutt by på utfordringer for bankvirksomheten de fleste hevingene dine eller å bo i startstedet ditt for alltid. Men det er ingen grunn til å forlate disse målene direkte.