401(a) Plannen en Rollover-regels (bijgewerkt in 2021)

Er is een soort pensioenplan in de "401-familie" dat weinig aandacht krijgt.

Misschien komt dat omdat slechts een relatief klein aantal werkgevers het aanbiedt, hoewel het aantal werknemers dat aan het plan deelneemt waarschijnlijk in de miljoenen loopt.

Het heet de 401(a) plan, en hoewel het in de meeste opzichten veel lijkt op het 401 (k) -plan, heeft het meestal betrekking op overheidsmedewerkers en school- en universiteitsmedewerkers.

Laten we dus even de tijd nemen om in te gaan op 401(a)-plannen en rollover-regels die daarop van toepassing zijn.

Wat is een 401(a)-plan?

Een 401 (a) -plan is een pensioenplan van het type geldaankoop, meestal gesponsord door een overheidsinstantie. Volgens het plan, de werkgever moeten bijdragen, maar de werknemer kunnen bijdragen leveren. Die bijdragen zijn ofwel gebaseerd op een percentage van het inkomen of zelfs op een bepaald bedrag in dollars.

Overheidsinstanties die gebruik meestal 401 (a) plannen omvatten::

• De Amerikaanse regering of haar instantie of instantie;
• Een staat of politiek onderdeel, of zijn agentschap of instrument; of
• Een Indiase stamregering of haar onderafdeling, of haar instantie of instrument (deelnemers moeten substantieel diensten verlenen die essentieel zijn voor overheidsfuncties in plaats van commerciële; activiteiten.)

Ze werken vrijwel hetzelfde als 401 (k) -plannen, hoewel de werkgeversbijdragen aan het plan meestal centraal staan ​​​​voor de werking van het plan.

Werknemers kunnen al dan niet bijdragen aan hun plannen, maar werkgevers zijn verplicht, en die bijdragen zijn over het algemeen genereuzer dan wat doorgaans wordt gezien als de werkgeversbijdragen worden aangepast 401 (k) plannen.

Werknemersbijdragen - Uw toestemming is NIET vereist!

401(a)-plannen kunnen voorzien in vrijwillige of verplichte bijdragen door werknemers, en deze beslissing wordt door de werkgever genomen als onderdeel van het plan. De werkgever kan ook bepalen of de bijdragen vóór of na belastingen worden betaald.

Nogmaals, werkgeversbijdragen aan een 401 (a) -plan zijn verplicht, ongeacht of werknemersbijdragen al dan niet vereist zijn.

Als werknemersbijdragen verplicht zijn, worden deze vóór belastingen betaald (fiscaal aftrekbaar). Als ze vrijwillig zijn, zijn ze meestal na belastingen. Die bijdragen kunnen oplopen tot 25% van het totale loon van de werknemer. Alle bijdragen aan een 401(a)-regeling die door de werknemer zijn gedaan, worden onmiddellijk verworven (eigendom van de werknemer).

De werkgeversbijdragen worden meestal gemaakt met behulp van een vast bedrag in dollars, een percentage van uw vergoeding of een match van de bijdragen van de werknemer.

Werkgeversbijdragen zijn onderhevig aan verwerving. Dat betekent dat u een bepaald minimum aantal jaren voor de werkgever moet werken voordat u volledig eigenaar wordt van die premies.

Het verwervingsschema kan gebaseerd zijn op: klif onvoorwaardelijk, die voorziet in volledige vesting na een bepaald aantal jaren, of gegradeerde verwerving, die voorziet in incrementele verwerving over meerdere jaren.

Het maximale bedrag aan bijdragen aan het plan, ongeacht of deze door de werknemer of de werkgever worden gedaan, is in 2019 gemaximeerd op $ 56.000, een stijging van $ 1.000 ten opzichte van 2018. In tegenstelling tot 401 (k) -plannen, hebben 401 (a) -plannen een procentuele limiet, namelijk 25% van de vergoeding van de werknemer. Om die reden is de compensatielimiet voor een 401 (a) is nu $ 280.000  voor plandeelnemers.

Merk nu op dat $ 56.000 eigenlijk slechts 20% van $ 280.000 vertegenwoordigt. Dat komt omdat de berekening vereist dat het dollarbedrag van de bijdrage wordt berekend op basis van uw inkomen nadat de maximale bijdrage op die vergoeding is ingehouden.

401(a) Beleggingsopties

In theorie kunnen investeringsopties in een 401 (a) -plan net zo divers zijn als in elk ander type pensioenplan. Maar aangezien de plannen worden gesponsord door overheidsinstanties en onderwijsinstellingen, hebben de werkgevers de neiging om meer controle over die investeringsopties te hebben. Ze zijn meestal ook veel conservatiever in de geboden keuzes.

Het plan kan werken met een enkele beleggingsfondsfamilie, of het kan het aantal beleggingsopties beperken tot ongeveer zes tot twaalf fondsen.

De verstrekte fondsen zijn vaak ook aan de conservatieve kant en kunnen voorzien in een enkel aandelenfonds, obligatiefonds, stabielwaardefonds, staatsobligatiefonds en dergelijke.

Ze kunnen ook aanbieden streefdatum fondsen, waar ik niet echt een fan van ben, omdat ze conservatievere rendementen en vaak hogere kosten bieden.

401(a)-plannen zijn misschien minder dan wenselijk met betrekking tot investeringsopties, maar dat moet worden gecompenseerd door de hogere bijdragen die ermee mogelijk zijn.

401(a) Voordelen voor nabestaanden

De regels voor nabestaandenuitkeringen voor 401 (a) -plannen lijken erg op die van 401 (k) en andere plannen. Hoewel u een of meer begunstigden voor het plan kunt aanwijzen in het geval van uw overlijden, wordt uw echtgenoot automatisch de aangewezen overlevende als u dit niet doet.

Als u getrouwd bent, vereisen 401(a)-plannen doorgaans dat uw echtgenoot de begunstigde is van uw overlijden, en zo niet, dan moet uw echtgenoot afstand doen van zijn of haar recht op de opbrengst van het plan in schrijven.

401(a) Opname van abonnement

Het opnemen van geld uit een 401 (a) -plan werkt ook op dezelfde manier als dat van andere pensioenregelingen. Alle opgenomen fondsen die ofwel pretax bijdragen of geaccumuleerde beleggingsinkomsten zijn belastbaar tegen uw normale inkomstenbelastingtarieven op het moment van opname.

Als u geld opneemt voordat u 59 ½ wordt, moet u ook een betalen 10% boete voor vervroegde uitbetaling. Die boete kan worden kwijtgescholden onder bepaalde specifieke IRS hardheidsbepalingen voor gekwalificeerde pensioenregelingen.

Net als andere pensioenregelingen, is een 401 (a) -regeling ook onderworpen aan: vereiste minimale distributies (RMD's) vanaf 70 ½. U bent niet verplicht om vóór het bereiken van deze leeftijd geld op te nemen uit de regeling, ook niet als u de leeftijd heeft bereikt waarop u daadwerkelijk met pensioen gaat.

Zelfs als u nog niet met pensioen bent, voorzien verschillende plannen in opnames terwijl u nog in dienst bent. U kunt op elk moment de mogelijkheid krijgen om vrijwillige bijdragen na belastingen in te trekken, of zelfs nadat u een bepaalde leeftijd, zoals 59 ½, 62, 65, of welke leeftijd dan ook wordt aangemerkt als uw normale pensioenleeftijd volgens de voorwaarden van de plan.

401(a) Rollover-regels

401 (a) rollover-regels zijn vergelijkbaar met wat ze zijn voor de rollover van andere fiscaal beschermde pensioenregelingen. U kunt de opbrengst van het plan doorschuiven naar het gekwalificeerde plan van een andere werkgever (als de toekomstige werkgever dergelijke rollovers accepteert), of naar een traditionele of zelfgestuurd IRA-account.

De volgende uitzonderingen zijn van toepassing op rollovers van een 401 (a) -plan en het zijn veelvoorkomende uitzonderingen op alle pensioenplannen. U kunt geld uit de volgende bronnen niet doorrollen:

• Vereiste minimale distributies
• Nagenoeg gelijke periodebetalingen
• Distributies van ontberingen
• Uitgekeerde bedragen om overtollige uitkeringen te corrigeren
• Bedragen die leningen vertegenwoordigen uit uw abonnement
• Dividenden van uw door de werkgever uitgegeven effecten (waarschijnlijk niet bij overheids- of non-profitwerkgevers)
• Levensverzekeringspremies betaald door de pan

Net zoals het geval is met 401 (k) -plannen, kunt u het plansaldo ook in een traditionele IRA rollen, een Roth IRA-conversie uitvoeren of een combinatie van beide.

Er is een beetje een complicatie met 401 (a) rollovers als het plan zowel bijdragen vóór als na belastingen omvat. Als de rollover bijdragen na belastingen omvat, vertegenwoordigt dit een kostenbasis in uw IRA.

Dit zijn gelden die u vrij van inkomstenbelasting kunt opnemen, omdat de belasting daarover al is betaald tijdens de premiefase.

Zodra u opnames hebt gemaakt van de IRA, is het kostenbasisgedeelte niet-belastbaar, maar het pretax-bijdragegedeelte, evenals de beleggingsinkomsten, zijn voor u belastbaar als gewoon inkomen.

Maar zoals het geval is met IRA-distributies in het algemeen, kunt u niet eerst kostenbasisbedragen opnemen om belastingen te vermijden. De verdeling wordt naar rato verdeeld over al uw IRA's en slechts een percentage van uw opname is belastingvrij.

Het is ook mogelijk om het volledige saldo over te dragen naar een Roth IRA door een Roth conversie. Dit proces werkt hetzelfde als voor een Roth-conversie van elk ander type fiscaal beschermd pensioenplan.

U betaalt gewone inkomstenbelasting - maar niet de boete van 10% voor vroegtijdige opname - over het deel van het plan dat: vertegenwoordigt uw bijdragen vóór belastingen en geaccumuleerde beleggingsinkomsten, maar niet op de na belastingen bijdragen.

Bij de indirecte overboeking laat u eerst het geld van het 401(a)-plan naar u overmaken. U heeft dan 60 dagen de tijd om het geld over te schrijven naar het nieuwe plan, anders wordt het geld onderworpen aan de gewone inkomstenbelasting in het jaar van uitkering, evenals de boete van 10% voor vroegtijdige opname als u jonger bent dan 59 ½.

In het geval van een 401(a), als u de indirecte methode gebruikt, de werkgever moet 20% van het bedrag van de overdracht inhouden voor federale roerende voorheffing. Dit betekent dat u slechts 80% van het saldo kunt overboeken. Dat resulteert in een belastbare uitkering van 20% van de opbrengst van het plan, tenzij u andere activa heeft om een ​​overdracht van 100% te doen.

Hoewel de inhouding van 20% kan worden teruggevorderd wanneer u uw inkomstenbelasting voor dat jaar indient, als u niet over het geld beschikt om het verschil tussen het plansaldo en de 80% die u heeft ontvangen, is het eindresultaat een belastbare uitkering van het ongedekte 20%.

Zorg er dus voor dat als u een rollover of Roth-conversie van een 401 (a) -plan uitvoert, u een directe overdracht van de fondsen van trustee naar trustee uitvoert en die hele potentiële belastingrommel vermijdt.

Waarheen te rollen

Dus er zijn de basis van het 401(a)-plan, het 401(k)-plan is een minder bekende neef. Als je voor een overheidsinstantie werkt, en met name in een onderwijsinstelling, is de kans groot dat dit het plan is waar je in zit.