Mēs tikko nosvinējām 4. jūliju manā mītnes štatā Merilendā, kur vienīgais salūts, ko pilsonis var likumīgi iedegt, ir dzirksteļotājs. Tomēr 4. jūlija vakarā es varēju dzirdēt pop, pop tuvējo uguņošanu no jebkura virziena.
Lieta tāda, ka likumdevēji pieņem likumus, bet cilvēki izvēlas, vai tos ievērot vai nē. Tas pats attiecas uz investīciju pasauli. SEC pieņem noteikumus un likumus, taču tas nenozīmē, ka noteikumi tiek ievēroti.
Labi cilvēki regulāri iekrīt krāpniecībā ar investīcijām, un dažreiz viņi smagi iekrīt. Cilvēki vienmēr jums saka, ka, ja tas izklausās pārāk labi, lai būtu patiesība, iespējams, tā arī ir. Bet tas ir daudz vieglāk pateikt, nekā izdarīt.
Kad man bija ambiciozs 20 gadus vecs, es iekritu uz to, kas, lai gan tas nekad nav oficiāli pierādīts, visticamāk, bija krāpniecība.
Stāsts
Es fantazēju par to, kā šī viena akcija mainīs manu finansiālo nākotni, un redzēju sevi pērkot raundus alus laimīgajā stundā piektdienas vakarā, visu laiku jūtoties diezgan gudri, jo izlasīju šo rakstu.
Es izlasīju rakstu investīciju biļetenā, un tas izklausījās kā skaidrs. Stāsts bija sūdīgs. Labi izveidots kalnrūpniecības uzņēmums tikko bija atklājis jaunu atradni, kas bija lielāka nekā jebkurš cits uzņēmums, ko bija atklājis pēdējo trīs gadu desmitu laikā. Viņi gatavojās sākt urbšanu, un akcionāri, kuri tagad iekļuva, nopelnīs bagātību ar akcijām, tiklīdz raktuvēs sāks ražot.
Ieguldījumu guru, kurš izveidoja stāstu, bija ieguves krājumu eksperts ar “iekšējo informāciju”. Viņš bija sajūsmā par to, ka šī ir pēdējā akcija, kas viņa abonentiem jebkad būtu jāiegādājas. Viņa prasība bija līdzīga, “Jūs varat atteikties no peļņas, ko gūsit no šīm akcijām!”
Vienīgā problēma bija tāda, ka jums bija ātri jāiekļūst, pirms citi investori saprata šī atklājuma nozīmi.
Es tajā laikā dzīvoju no algas līdz algai, un man īsti nebija naudas, ko ieguldīt. Es ļoti maz zināju par ieguldīšanu akcijās un neko par ieguves niansēm. Es nebiju veicis nekādu pētījumu par šo guru vai viņa krājumu atlases sasniegumiem.
Bet tas bija skaidrs! Es biju pārliecināts, ka man vajadzētu nogāzties, cik vien varu. Es fantazēju par to, kā šī viena akcija mainīs manu finansiālo nākotni, un redzēju sevi pērkot raundus alus laimīgajā stundā piektdienas vakarā, visu laiku jūtoties diezgan gudri, jo izlasīju šo rakstu. Es biju emocionāli ieguldīts un nopirku kalnrūpniecības uzņēmuma akcijas.
Droši vien varat uzminēt, kas notika tālāk.
Krāpniecība
Nedēļu pēc tam, kad es nopirku savas akcijas, lielais akciju cenu kāpums apstājās. Un tad tas notecināja… ātri. Kā izrādās, es nopirku zvana līknes virsotnē un atlikušo ceļu nobraucu no kalna.
Toreiz es uzzināju par vērtspapīru krāpšanas veidu, ko sauc par “Pump and Dump”. Tas ir tad, kad konsultants iegādājas ievērojamu skaitu akciju par lētu cenu un pēc tam palielina viņiem piederošo akciju cenu, izmantojot nepatiesus vai maldinošus pozitīvus paziņojumus (lai palielinātu akciju cena). Pēc tam viņi pārdod (vai izmet) sev piederošās akcijas par paaugstinātu cenu.
Investoriem, kuri iegādājās ažiotāžu, paliek akcijas, kuru vērtība ir daudz mazāka, nekā viņi samaksāja. Tikmēr padomnieks atstāj savu akciju pozīciju ar peļņu, un atlikušo apgrozībā esošo akciju cena par katru akciju krītas.
Tāpat kā civiliedzīvotāji manā štatā uguņo, sūkņu un izgāztuvju shēma ir nelikumīga, taču tas nenozīmē, ka tā nenotiek vai vienmēr tiek saukta pie atbildības, kad tā notiek. Es nekad neuzzināšu, vai šis padomnieks patiešām ir izdarījis krāpšanos ar vērtspapīriem. Taču tobrīd tas šķita aizdomīgi, un akciju cenu kustība grafikā sekoja sūkņa un izgāztuves shēmai.
Saistīts >>Kā šodien izvairīties no visbiežāk sastopamajām ieguldījumu krāpniecībām
Lūk, ko es uzzināju:
Es domāju, ka akciju, jebkura akciju pirkšana ir ieguldījums. Bet es spekulēju – šūpojos par žogiem, likdams derības uz tālsatiksmes ieguves atklājumu.
Pēc šīs satraucošās pieredzes es sāku pētīt investīciju pasauli, lai atrastu stratēģijas un principus, kas patiešām darbotos. Un es paskatījos, kas patīk investīciju leģendām Vorens Bafets un Džeks Bogle trenējās.
Šīs bija trīs mācības, kuras es paņēmu no šīs pieredzes.
Veiciet savu pienācīgo rūpību
Biļetenu guru parasti nav SEC reģistrēti investīciju konsultanti. Viņiem faktiski nav nepieciešami nekādi akreditācijas dati, formālā izglītība vai licence. Faktiski lielākā daļa pakalpojumu, kas publicē ieguldījumu konsultācijas un norādījumus, ir atbrīvoti no SEC uzraudzības un noteikumiem.
Tas ir tāpēc, ka nozares dalībnieki vienkārši publicē informāciju par ieguldījumiem abonentu grupai vai bez maksas internetā, nesniedzot personiskus ieguldījumu padomus. Tas nozīmē, ka daudzu padomdevēju veiktās krāpniecības pat nav SEC radarā.
Mācība: Veiciet pienācīgu rūpību, pirms ieguldāt jebkurā iespējā (īpašitie, kas sola augstu peļņu ar nelielu vai bez riska). Izpētiet padoma avotu, kuru apsverat izmantot. Ja nojaucat krāpniecību un potenciāli nelikumīgas darbības… palaidiet citu ceļu.
Investēt ilgtermiņā
Bafeta iecienītākais turēšanas periods ir mūžīgs. Šaušana par žogiem uz viena akciju gala ir ilgtermiņa ieguldījumu antitēze. Tas nepavisam nav ieguldījums — tā ir spekulācija, jēdziens, kuru es nesapratu līdz brīdim, kad pieļāvu šo kļūdu.
Kalnrūpniecības akcijas kopumā ir spekulatīvi ieguldījumi. Tos ir lēti iegādāties, un to cena var ievērojami atšķirties. Es domāju, ka akciju, jebkura akciju pirkšana ir ieguldījums. Bet es spekulēju – šūpojos par žogiem, likdams derības uz tālsatiksmes ieguves atklājumu.
Akciju tirgū ir iespējams ātri gūt peļņu, taču vidusmēra investors negūst panākumus, ieguldot īstermiņa peļņu.
Mācība:Es esmu šajā uz ilgu laiku. Investējiet, nespekulējiet.
Neieguldiet tajā, ko nesaprotat
Tas, iespējams, ir Bafeta slavenākais padoms. Lai cik bagāts viņš būtu kļuvis, viņš joprojām tam seko pats.
Tas ir vienkārši un vienkārši: ja nezināt pietiekami daudz par uzņēmumu, tā biznesa plānu/praksi un nozari, kurā uzņēmums darbojas, izvairieties no ieguldījumiem viņu akcijās.
Mācība: Neļaujiet sevi pārņemt alkatības vai sensacionāla stāsta dēļ. Investējiet tikai tajā, ko saprotat.
Pērciet indeksu fondus
Nelaiķis Džeks Bogls 1975. gadā radīja revolūciju investīcijās, izgudrojot indeksu fonds. Ja jums nav laika, zināšanu vai vēlēšanās veikt pienācīgu rūpību, kas nepieciešama, lai gūtu panākumus kā akciju atlasītājs, jūsu labākais solis ir novietot savu naudu tirgus indeksu fondā.
Pat ja jums ir laiks un zināšanas, atsevišķu akciju iegāde nozīmē visu olu ievietošanu dažos grozos. No otras puses, indeksu fonds ir akciju grupa, kas apvienota, lai atspoguļotu visa akciju tirgus etalonindeksa, piemēram, S&P 500.
Lielākajai daļai no mums ieguldījumi akciju tirgū ir a pasīvs darbs. Ja būsim godīgi pret sevi, mēs atzīsim, ka neesam kvalificēti, lai veiksmīgi izvēlētos akcijas. Indeksu fondu mērķis ir samazināt zaudējumu risku, saskaņot kopējo akciju tirgus atdevi un samazināt ieguldījumu izmaksas. Tās ir arī labākā stratēģija vidusmēra individuālajam investoram.
Mācība: Lielākajai daļai mana akciju portfeļa mana labākā izvēle ir tirgus indeksu fonds.
Vai esat jauns ieguldījums? Sāciet šeit >>
- Aktīvi pārvaldīts vs. Pasīvi pārvaldīti līdzekļi
- Kā saprātīgi ieguldīt 20 000
- Kā pamanīt kriptogrāfijas krāpniecību
- Ja es varētu atgriezties, es mainītu šīs divas ieguldījumu kļūdas