IPO, kuriuos reikia stebėti 2022 m.: visa mums įdomių IPO apžvalga

Kiekvienais metais finansų bendruomenė su nekantrumu laukia, kurios įmonės bus paskelbtos viešai. Dėl pastarojo meto rinkos nepastovumo kai kurios įmonės atidėliojo savo IPO. Tačiau tokiose įmonėse kaip „Reddit“ „Stripe“ ir „Instacart“, svarstantys apie IPO 2022 m., šiais metais investuotojams bus daug galimybių tęsiasi. Pateikiame 9 populiariausius šių metų IPO.

Nesantaika

2012 m. įkurta „Discord“ yra programinė įranga, leidžianti bendrauti su kitais vartotojais balsu, vaizdo įrašu ir tekstu. Nesantaika tapo vis populiaresnė, ypač tarp žaidėjų, pandemijos metu, kai žmonės buvo užstrigę namuose ir ieškojo būdų bendrauti su draugais.

„Discord“ atmetė įsigijimo pasiūlymus

Vietoj to, taikydamas IPO. Bendrovė nepateikė jokių dokumentų SEC ir nesiėmė jokių reikšmingų žingsnių siekdama IPO, tačiau žmonės žiūri į įmonę 2022 m.

Reddit

„Reddit“ yra viena iš populiariausių interneto svetainių, kurioje yra tūkstančiai diskusijų lentų, kuriose kiekvieną dieną dalyvauja milijonai vartotojų. Svetainė gyvuoja nuo 2005 m., tačiau jos populiarumas dar labiau išaugo nuo 2021 m. pradžios, kai subreddit r/wallstreetbets investuotojai padėjo padidinti GameStop akcijų kainą.

„Reddit“ jau ėmėsi didelių žingsnių siekdama savo IPO. Ji pateikė registracijos pareiškimą SEC ir, kaip pranešama, pasamdė Morgan Stanley ir Goldman Sachs. Pirminės ataskaitos rodo, kad bendrovės IPO, kuris turėtų įvykti vėliau šiais metais, įvertinimas gali siekti 15 mlrd.

Instacart

„Instacart“ yra populiari apsipirkimo programa, leidžianti vartotojams užsisakyti maisto produktų pristatymui. Nenuostabu, kad programa pasiekė naują populiarumo lygį pandemijos metu, kai mažiau žmonių paliko savo namus.

Bendrovė dar nepateikė jokių dokumentų SEC, tačiau tikisi, kad IPO kada nors 2022 m. Kai kurie gandai teigia, kad bendrovė planuoja patekti į biržą tiesioginiu listingavimu, o tai yra greitesnis būdas, kuriam nereikia garantuoti ar išleisti naujų akcijų.

Duomenų blokai

Programinės įrangos įmonę „Databricks“ 2013 metais įkūrė „Apache Spark“ kūrėjai. Bendrovė yra žinoma kaip novatoriška „ežero namų“ duomenų valdymo architektūra debesyje. „Databricks“ veikia tarptautiniu mastu mažiausiai 12 šalių ir yra naudojama daugiau nei 5000 organizacijų.

Databricks dar nepateikė jokių dokumentų SEC, bet jos įkūrėjas ir generalinis direktorius patvirtino planus keltis į viešumą. Bendrovė vis dar svarsto savo galimybes tarp tradicinio IPO ir tiesioginio kotiravimo, tačiau bet kuriuo atveju tikimasi, kad tai įvyks 2022 m.

Skambutis

Skambutis turi daugiau nei 13 milijonų vartotojų, todėl tai yra vienas populiariausių internetinių bankų JAV. Jo mobilioji programėlė ir internetinė platforma leidžia vartotojams lengvai apeiti mokesčius ir bankininkauti naudojant savo naršykles ar telefonus.

Chime IPO yra labai laukiamas. Sklando gandai, kad bendrovė pasamdė Goldman Sachs savo IPO valdyti, nors tai nebuvo patvirtinta. Iš pradžių bendrovė planavo išeiti į biržą 2022 m. pradžioje. Tačiau atsižvelgiant į pastarojo meto nepastovumą technologijų akcijų, viešai neatskleista informacija pranešė, kad bendrovė sulaiko iki vėlesnių metų, kol oficialiai pradės savo IPO.

iFIT sveikata ir kūno rengyba

„iFIT Health & Fitness“ yra populiaraus kūno rengybos prekės ženklo „NordicTrack“ patronuojanti įmonė. Bendrovė, gyvuojanti nuo 1977 m., sukūrė keletą populiariausių treniruoklių rinkoje. Tai apima tokius prekės ženklus kaip „NordicTrack“, „ProForm“, „Weider“, „Freemotion“ ir „Sweat“.

Iš pradžių iFIT planavo viešai paskelbti 2021 m. pabaigoje, tačiau spalį atidėjo IPO reaguojant į tuometinį rinkos nepastovumą. Nors bendrovė dar nepaskelbė naujos IPO pradžios datos, tikimasi, kad tai bus 2022 m.

Neįmanomi maisto produktai

Startuolis „Impossible Foods“ specializuojasi gaminant augalinius mėsos, žuvies ir pieno produktų pakaitalus. Pastaraisiais metais jis sparčiai išaugo, pateko į dešimtis tūkstančių bakalėjos parduotuvių ir restoranų ir netgi patenka į „Burger King“ meniu.

Bendrovė dar nepaskelbė jokių oficialių pranešimų, tačiau sklando gandai, kad ji svarsto du skirtingus būdus: IPO arba SPAC sandorį. A SPAC susijungimas reiškia, kad įmonę įsigytų įmonė. Šios bendrovės išleidžiamos į viešąją vietą, siekdamos įsigyti sėkmingą įmonę, kad padėtų joms pereiti iš privačios į viešąją.

Kalkės

Toliau mūsų populiariausių IPOS sąraše yra populiari paspirtukų kompanija „Lime“, kuri užvaldė didžiuosius miestus. Įmonė buvo įkurta 2017 metais San Franciske ir dabar veikia daugiau nei 200 miestų JAV ir visame pasaulyje.

„Lime“ tikrai didina privatų finansavimą, kai ruošiasi eiti į viešąją erdvę. Neseniai ji surinko dar 523 milijonus dolerių, o bendra suma iki šiol pasiekė 1,5 milijardo dolerių. „Lime“ dar nepaskelbė jokių IPO datų, tačiau tikimasi, kad jis bus viešai paskelbtas 2022 m.

Juostelė

„Stripe“ yra populiari internetinių mokėjimų programa, kurios būstinės yra San Franciske ir Dubline, o biurai yra visame pasaulyje. „Stripe“ tapo populiariu verslo šaltiniu ir šiuo metu turi milijonus mažų ir didelių klientų.

„Stripe“ yra vienas iš labiausiai laukiamų IPO per pastaruosius kelerius metus, tačiau atrodo, kad 2022 m. pagaliau gali būti metai, kai įmonė išeis į biržą. Stripe oficialiai nenustatė IPO datos, bet kai kurios gandai siūlo apsvarstyti galimybę įtraukti į viešą tiesioginį sąrašą, o ne IPO.

Kas yra IPO ir kaip jie veikia?

Kai privati ​​įmonė išeina į biržą siūlydama savo akcijų akcijas viešiesiems investuotojams pirmą kartą, tai vadinama pirminiu viešuoju siūlymu (IPO). Prieš IPO įmonė pirmiausia priklauso jos steigėjams ir privatiems investuotojams, įsigytiems per rizikos kapitalą, angelų investavimą ir kt.

IPO tarnauja keletui skirtingų tikslų. Pirma, tai leidžia įmonei pritraukti papildomo kapitalo, kad padėtų jai plėsti savo veiklą ir augti sparčiau, nei būtų privati ​​įmonė. Antra, IPO leidžia steigėjams ir ankstyviesiems privatiems investuotojams užsidirbti pinigų iš investicijų į įmonę.

Išleidimas į viešumą yra ilgas ir brangus procesas, todėl įmonėms gali prireikti daugiau nei metų, kol nuo planavimo proceso pereis iki tikrojo IPO.

Štai penki žingsniai, kuriuos įmonės atlieka prieš pasirengdamos viešai paskelbti

1. Draudėjo pasirinkimas

Draudikas yra investicinis bankas, valdantis ir parduodantis įmonės IPO. Tai vienas iš pirmųjų žingsnių, kuriuos įmonė atlieka prieš padarydama realią pažangą siūlydama. Bankas tvarko viską nuo dokumentų rengimo iki IPO kainų nustatymo iki galutinio IPO akcijų pardavimo.

Kai kurie žinomiausi IPO garantai yra Goldman Sachs, Morgan Stanley, JP Morgan ir Merrill Lynch. Daugelis įmonių turi ne tik vieną investicinį banką, kuris garantuoja savo IPO, o kai kurios gali turėti keliolika ar daugiau.

2. Deramas patikrinimas ir paraiškos

Kitas IPO žingsnis yra išsamus patikrinimas. Šiame etape draudikai atlieka įmonės foninį tyrimą. Tada bendrovė ir draudikai susitaria dėl sutarties, kurią galima sudaryti keliais skirtingais būdais, ir nusprendžia, kaip atrodys IPO.

Kai kuriais atvejais draudikai gali susitarti dėl visų IPO akcijų pirkimo, kurį vėliau perparduos. Kitais atvejais jie gali sutikti parduoti akcijas pagal savo galimybes, bet be tvirto įsipareigojimo parduoti jas visas.

Šio proceso metu draudikai taip pat parengia registracijos pareiškimą ir patvirtinamuosius dokumentus, kurie turi būti pateikti Vertybinių popierių ir biržos komisijai (SEC). Į dokumentus, kuriuos parengs draudikai, yra šie:

• Įsipareigojimo laiškas. Šiame laiške bendrovė ir draudikai nurodo, kiek investiciniams bankams bus kompensuota, taip pat bendrasis skirtumas.
• Ketinimų protokolas. Šis laiškas yra preliminarus susitarimas tarp bendrovės ir draudėjo prieš nustatant IPO kainą.
• Rizikos pasirašymo sutartis. Šis dokumentas yra galutinė įpareigojanti sutartis tarp draudiko ir bendrovės. Tai apima pažadą įsigyti akcijų už nurodytą kainą.
• Registracijos pareiškimas. SEC reikalauja, kad visos viešai paskelbtos įmonės pateiktų registracijos pareiškimą, kuriame būtų dalijamasi informacija apie IPO ir įmonę. Šis pareiškimas bus viešai prieinamas investuotojams.
• Raudonosios silkės dokumentas. Šis dokumentas yra pradinis prospektas, kuriame pateikiama informacija apie įmonę ir IPO, bet be pasiūlymo kainos ir akcijų skaičiaus.

3. IPO Road Show ir kainodara

Kitas IPO proceso žingsnis yra vadinamasis kelių demonstravimas. „Roadshow“ iš esmės yra rinkodaros strategija, kurioje draudikai ir įmonė pristato būsimą IPO. Kelionės metu potencialūs investuotojai gali sužinoti apie įmonę. Nors pavieniai investuotojai taip pat investuos į įmonę, parodos renginys labiau pritaikytas instituciniams investuotojams, fondų valdytojams, analitikams ir panašioms šalims.

Vienas iš svarbiausių „Roadshow“ tikslų yra padėti įmonei ir jos draudėjams tinkamai įvertinti IPO akcijas. Jie gali suprasti, ką instituciniai investuotojai yra pasirengę mokėti, kad galėtų rasti geriausią maksimalaus pelno vietą.

4. Paleidimas ir stabilizavimas

Oficialus pristatymas įvyksta artėjant IPO proceso pabaigai. Tai yra tada, kai IPO akcijos yra prieinamos investuotojams. IPO pradžia paprastai nustatoma tam tikrą dieną, kad investuotojai galėtų pasiruošti pirkti akcijas.

Akcijų kaina po IPO gali būti nepastovi, todėl po išleidimo draudikai stengiasi ją stabilizuoti ir užtikrinti, kad ji nenukristų žemiau IPO kainos. Priklausomai nuo paklausos, stabilizavimas gali reikšti, kad bendrovė parduoda daugiau akcijų, nei planavo iš pradžių, arba kad ji pateikia stabilizuojantį pasiūlymą, perkant kai kurias akcijas.

Kitas stabilizuojantis mechanizmas yra uždarymo laikotarpis, kuris neleidžia investuotojams prieš IPO dempinguoti savo akcijas per IPO, o tai gali dar labiau destabilizuoti kainą.

5. Perėjimas

Paskutinis IPO proceso etapas yra perėjimas prie rinkos konkurencijos. Šis etapas prasideda praėjus 25 dienoms po IPO pradžios ir rodo, kad viskas nebėra draudikų rankose – dabar jie yra rinkos rankose.

Kas gali investuoti į IPO?

IPO akcijų pirkimas gali būti įdomi galimybė. Jūs turite galimybę patekti į pirmą įmonės aukštą, kai ji pirmą kartą išeina į viešumą. Ir jei laikysite akcijas ilgą laiką, mėgausitės jų nuolatinės sėkmės privalumais.

Tačiau praeityje IPO akcijos nebuvo plačiai prieinamos ir jums reikėjo kažkur „įeiti“, kad galėtumėte jas gauti. Tradiciškai individualūs investuotojai gali įsigyti IPO akcijų:

• Jūs esate vieno iš draudėjų klientas. Jei atsitiktų, kad esate įmonės, padedančios pasirašyti IPO, klientas, galite turėti galimybę įsigyti IPO akcijų. Daugelis pagrindinių tarpininkavimo sąskaitų dalyvauja IPO ir gali suteikti savo klientams galimybę investuoti. Tačiau dažnai IPO garantai ir prekiautojai parduoda akcijas tiesiogiai instituciniams investuotojams ir didelės vertės klientams. Dėl to jums gali nepavykti gauti jokios IPO akcijų.
• Jūs perkate akcijas naudotų viešoje rinkoje. Tai realesnis pasirinkimas individualiems investuotojams. Kai IPO akcijos bus parduodamos, jos bus plačiau prieinamos, nes IPO investuotojai perparduos savo akcijas. Po IPO galite stebėti savo tarpininkavimo sąskaitą, kad pamatytumėte, kada akcijos bus prieinamos.

Laimei, per pastaruosius kelerius metus investicijų pramonėje įvyko reikšmingas pokytis. Dabar yra keletas brokerių, leidžiančių savo klientams dalyvauti IPO. Yra keletas gerai žinomų vardų TD Ameritrade, E*TRADE, ištikimybė, Webull, ir SoFi.

Kaip nusipirkti IPO akcijų

Jei esate vienas iš laimingųjų investuotojų, turinčių galimybę įsigyti IPO akcijų, vis tiek turite atlikti pradinį deramus patikrinimus. Štai žingsnis po žingsnio vadovas, kaip įsigyti IPO akcijų:

• Pažiūrėkite, ar esate tinkami. Kai kurios pagrindinės finansų maklerio įmonės, pavyzdžiui, dalyvauja IPO ir suteikia savo investuotojams atsargas. Norint dalyvauti, gali prireikti minimalios valdomo turto sumos.
• Atlikite savo tyrimus. Norint pirkti IPO akcijas, reikia dar daugiau tyrimų nei perkant įprastas akcijas. Galų gale, jūs negalite tiesiog pažvelgti į bendrovės akcijų kainą praėjusiais metais, kad pamatytumėte, kaip ji veikė. Vietoj to, jūs turite pasikliauti informacija ir finansinėmis ataskaitomis, kurias bendrovė pateikė SEC. Perskaitę šiuos dokumentus galite sužinoti daugiau apie įmonę, jos vadovybę, parduodamas akcijas ir ką ji planuoja daryti su IPO pajamomis.
• Prašykite savo akcijų. Jei jūsų maklerio įmonė turi IPO akcijų, jums gali tekti užpildyti susidomėjimo nuorodą (IOI), kad parodytumėte, jog norite pirkti akcijas, ir nurodykite, kiek akcijų norite pirkti. Gali būti, kad reikia įsigyti minimalų akcijų skaičių. Pavyzdžiui, kai kurios brokerių įmonės reikalauja, kad jūsų IOI būtų bent 100 akcijų. Tačiau atminkite, kad galite gauti ne visus bendrinimus, kurių prašote.
• Pateikti užsakymą. Net ir atlikę IOI, vis tiek turėsite pateikti pirkimo užsakymą (šioje vietoje sąlyginis pasiūlymas pirkti). Kai bus nustatyta IPO kaina, jūsų užsakymas taps aktyvus.

Ar IPO rizikinga?

Bet kokiose diskusijose apie tai, kaip pirkti IPO akcijas, taip pat reikėtų išsiaiškinti, ar šių akcijų pirkimas yra gera idėja. Kad ir kokia sėkminga ir žinoma įmonė būtų, IPO yra laikomi spekuliacinėmis investicijomis. Kai įmonė išleidžiama į biržą, nėra jokių ankstesnių akcijų kainų įrašų, į kuriuos reikėtų atsižvelgti.

Net kai kurių sėkmingiausių įmonių akcijų kaina krito iškart po IPO, o tai reiškia, kad IPO investuotojai iškart praranda pinigus. Kartais taip nutinka, kai draudikai prastai įkaino IPO akcijas. Kitais atvejais tai tiesiog... atsitinka... be rimto rimo ar priežasties. Akcijų kainos gali keistis nenuspėjamai, o tai ypač pasakytina apie akcijas, kurios rinkoje yra visiškai naujos.

IPO taip pat yra žinomi dėl savo nepastovumo pirmaisiais metais, todėl turėtumėte investuoti į juos tik tuo atveju, jei manote, kad galite įveikti didelius svyravimus aukštyn ir žemyn. Tačiau, jei jums svarbus stabilumas, tikriausiai geriau pasilikti su ilgesnio laikotarpio akcijomis arba investuoti į diversifikuotus fondus su vienu iš mūsų mėgstamiausių. akcijų brokeriai arba robo patarėjai.

Apatinė eilutė

Visada yra didelė naujiena, kai didžioji įmonė išeina į biržą ir šiais metais laukia įdomių perspektyvų. Šiais metais tikimasi išleisti į akį įdomų įmonių sąrašą, todėl investuotojai neatmerks savo akių ir ausų, kad sužinotų apie galimybes įsigyti IPO akcijų.

Investavimas į IPO gali būti puiki galimybė patekti į naujai įsteigtą įmonę. Tačiau svarbu atlikite savo tyrimus prieš investuodami ir būkite pasirengę įsigyti akcijų naudotų, jei negalite įsigyti pradinio IPO akcijų.

Jei nuspręsite pirkti IPO akcijas, būkite atsargūs. Elkitės su ja kaip su spekuliacine investicija ir skirkite jai tik nedidelę savo portfelio dalį. Tokiu būdu, jei akcijos iš karto praranda vertę po IPO, nepadarėte jokios rimtos žalos savo portfeliui.