Tarpusavio skolinimas (dažnai vadinamas P2P skolinimu) yra unikali alternatyvi investavimo platforma, leidžianti skolininkai gali praleisti finansinį tarpininką, pvz., banką, ir skolintis lėšas iš fizinio asmens ar kolegos, taigi vardas.
Ši unikali investavimo platforma vis dar yra palyginti nauja – ji prasidėjo Jungtinėje Karalystėje 2005 m., o į Jungtines Valstijas ateina metais vėliau, 2006 m.
Dar nė dešimtmečio senumo ši platforma išaugo ir pakeitė skolinimo aplinką, efektyviai demokratizavusi skolininkų ir skolintojų žaidimo sąlygas.
Tarpusavio skolinimas Jungtinėse Amerikos Valstijose prasidėjo nuo to, kad buvo pradėtas teikti Klestėti, San Franciske įsikūrusi P2P skolinimo rinka, kur skolininkai gali prašyti paskolos iki 35 000 USD, o skolintojai gali investuoti vos 25 USD, kad pradėtų. Nuo to laiko pradėjo veikti kelios tarpusavio skolinimo platformos, įskaitant „Funding Circle“, „RateSetter“ ir „Zopa“, sukurdamos tvirtą tarpusavio skolinimo rinką.
Klivlando federalinis rezervų bankas neseniai išplatino ataskaitą, kurioje pažymėjo teigiamus pramonės aspektus ir augimo potencialą. Ataskaita parodė, kad per trumpą laiką tarpusavio skolinimas pastebimai auga visose srityse. Pasauliniai P2P skolintojai
bendrai turėjo 3,5 mlrd negrąžintų paskolų 2013 m., palyginti su 1,2 mlrd. USD 2012 m. pabaigoje.Taigi kodėl P2P skolinimas taip sparčiai auga? Viena vertus, tarpusavio skolinimo palūkanų normos yra žymiai mažesnės, palyginti su kredito kortelių palūkanų normomis.
Be to, P2P paskolų vėlavimo lygis yra mažesnis, palyginti su tradicinėmis vartojimo paskolomis. 2010–2014 m. buvo pradelsta vidutiniškai 3,2 % P2P paskolų, palyginti su 3,7 % tradicinių vartojimo paskolų, tokių kaip kredito kortelės.
Nors P2P skolinimas auga ir pasirodo esanti patraukli alternatyva skolininkams ir skolintojams taip pat kai kurie investuotojai nerimauja dėl tarpusavio skolinimo ateities ir jo ilgalaikės ekonomikos. poveikį.
Neseniai „Fitch Ratings“, pasaulinė kredito reitingų ir tyrimų lyderė, paskelbė pranešimą išreiškia tam tikrą susirūpinimą dėl tarpusavio skolinimo pramonės ir jos, kaip investicinės platformos, perspektyvumo ateityje. „Fitch Ratings“ yra viena iš pagrindinių kredito reitingų agentūrų, kuri suteikia kredito reitingus, įvertinančius įsipareigojimų nevykdymo ir laiku atlikimo tikimybę. Šie reitingai padeda informuoti investuotojus ir įvertinti riziką.
Akivaizdu, kad „Fitch“ mano, kad tarpusavio skolinimas turi daug potencialo, tačiau jiems taip pat kelia susirūpinimą P2P pramonė.
Pagrindiniai jų rūpesčiai yra šie:
- Tarpusavio skolinimas turi ribotą istoriją, todėl sunku įvertinti ilgalaikį jo gyvybingumą
- Dauguma paskolų buvo įsigytos skolos konsolidavimo tikslais ir gali kilti palūkanų normos, o tai gali neigiamai paveikti investuotojus ir skolininkus.
- Padidėjusi reguliavimo rizika – šiuo metu P2P skolinimas yra labai kruopščiai tikrinamas
Ataskaitoje Fitch teigia;
„P2P skolintojai, priešingai nei tradiciniai bankai, pirmiausia veikia kaip tarpininkai, kurie surenka mokesčius už tarpininkavimo paskolas tarp skolininkų ir skolintojų. Bendrovės paprastai yra mažai kapitalizuotos ir joms taikoma griežta reguliavimo kontrolė. „Fitch“ mano, kad yra padidėjusi reguliavimo, įstatymų leidybos ir bylinėjimosi rizika, taip pat rizikos ribojimo trūkumas. P2P skolintojų reguliavimas (nėra minimalaus kapitalo reikalavimų) kaip suvaržymai, ribojantys galimus P2P reitingus į žemiau investicinio lygio.”
„Fitch“ susirūpinimas sutampa su daugeliu investuotojų rūpesčių. Nors pastaraisiais metais tarpusavio skolinimas išaugo, bus įdomu pamatyti, kaip ši tendencija toliau vystysis ir augs. Kadangi P2P skolinimas yra toks naujas, sunku įvertinti ilgalaikė nauda ir sėkmė todėl investuotojai turėtų atidžiai stebėti savo P2P skolinimo investicijas, kad sužinotų, kur jos yra.
Kaip ir bet kuriai investicijai, yra rizikos lygis, kuris yra paketo dalis, todėl nuspręskite patys, ar tarpusavio skolinimas jums vertas rizikos.
Skaitytojai: Ar dalyvaujate tarpusavio skolinimu? Koks buvo jūsų rezultatas? Jei ne, kokios jūsų dvejonės?
Šis įrašas buvo ištirtas ir parašytas padedant redaktoriaus padėjėjai Melanie Lockert.