로보어드바이저 대 목표 일자 자금

목표 날짜 펀드는 오랫동안 거의 모든 투자자가 쉽게 접근할 수 있는 주요 관리 계정 옵션 중 하나였습니다. 최근 몇 년 동안 새로운 플레이어인 로보어드바이저가 등장했습니다. 다음은 이 두 가지 관리 계정 옵션을 비교한 것입니다.

목표일자 펀드 기본

목표 일자 펀드는 수년 동안 존재해 왔습니다. 일반적으로 그들은 은퇴하고 싶은 연도를 목표로 하는 티커드 뮤추얼 펀드입니다. 그들은 일반적으로 펀드 패밀리에서 제공하며 대부분은 해당 뮤추얼 펀드 패밀리에서 제공하는 펀드입니다. 피델리티, 뱅가드, T. Rowe Price, American Funds 및 기타 여러 펀드 제품군이 제공합니다.

대부분의 목표 날짜 펀드 메뉴는 5년 단위로 제공됩니다(예: 2030, 2035, 2040 등). 그들은 자산 배분, 재조정 및 은퇴로의 활주로 측면에서 전문적인 관리를 제공합니다.

글라이드 경로는 목표 날짜 펀드의 핵심 개념입니다. 이는 목표일에 가까워질수록 펀드의 자기자본 배분이 점진적으로 감소하는 것을 말합니다. 어느 시점에서 할당 수준이 낮아지고 일정하게 유지됩니다. 이는 펀드 제공자에 따라 다릅니다. 어떤 사람들에게는 활공 경로가 "퇴직"으로 이동합니다. 다른 사람들에게는 은퇴를 "통해"입니다. 후자의 경우에도 활공 경로가 수평을 유지하는 목표 연령은 펀드 계열에 따라 크게 다를 수 있습니다.

2006년 연금보호법이 통과된 이후 많은 퇴직연금 후원자들이 타겟 세이프 하버 자격을 얻기 위해 적격 기본 투자 대안(QDIA)으로 펀드 날짜를 지정합니다. 보호. QDIA는 스스로 투자 선택을 하지 않는 플랜 참여자에게 사용되는 옵션을 의미합니다. 대상일자펀드의 자산은 법안 통과 이후 크게 늘었다.

Robo Advisor 기본 사항

로보어드바이저는 비교적 새로운 금융 서비스. 로보 어드바이저 테마에는 다양한 변형이 있지만 가장 순수한 형태는 투자 알고리즘을 기반으로 돈을 투자하는 자동화된 어드바이저입니다. 투자자는 일반적으로 설문지를 작성하고 로보어드바이저는 이 입력을 사용하여 고객의 요구에 맞는 포트폴리오를 설계하고 관리합니다.

robo Advisor는 알고리즘을 사용하여 포트폴리오를 할당하고 일반적으로 저비용 ETF를 통해 권장 사항을 구현합니다. 대부분 등록된 투자 고문입니다.

개량 그리고 웰스프론트 최초의 완전 자동화된 로보 어드바이저 중 가장 크고 가장 잘 알려진 두 회사입니다. 슈밥 인텔리전트 포트폴리오 서비스로 이 분야에 진출했습니다. 전위의 로봇 서비스는 매우 성공적이었지만 서비스는 하이브리드 모델에 가깝고 Vanguard 인적 재정 고문에 대한 액세스를 제공합니다. 그리고 충실도 최근 자체 로봇 플랫폼을 선보였습니다.

BlackRock 및 Invesco와 같은 대형 자산 관리자는 기존 로보 플랫폼을 구입하여 재무 고문 및 기타 유통 채널을 위한 추가 서비스로 사용하고 있습니다. 다음과 같은 하이브리드 투자 회사도 있습니다. 더 멀리, 일일 재조정과 같은 일부 자동화 기능을 제공하지만 모든 투자 요구 사항을 처리하는 전담 재무 고문도 있습니다.

검토한 모든 로보 어드바이저 목록은 다음과 같습니다.

로보어드바이저	최소 투자 및 수수료	우리의 순위
	최소 투자: $500 수수료 범위: 0.25%- 22.3%	9/10웰스프론트 리뷰
	최소 투자: $100,000 수수료 범위: 0%- 0.89%	9.5/10개인 자본 검토
	최소 투자: $ 수수료 범위: %- %	/10 검토
	최소 투자: $0 수수료 범위: 0%- 0%	8.5/10M1 금융 검토
	최소 투자: $100 수수료 범위: 0.00%- 0.00%	8/10Ally Invest 관리 포트폴리오 검토
	최소 투자: $1 수수료 범위: 0%- 0.25%	8.5/10SoFi 자산 검토
	최소 투자: $100 수수료 범위: 0.5%- 0.72%	8/10오픈인베스트 리뷰
	최소 투자: $ 수수료 범위: %- %	/10 검토
	최소 투자: $5,000 수수료 범위: 0.45%- 0.45%	8/10MEGI 리뷰
	최소 투자: $0 수수료 범위: 0%- 0.50%	8/10부의 단순 검토
	최소 투자: $50,000 수수료 범위: 0.30%- 0.30%	8/10Vanguard 개인 고문 서비스 검토
	최소 투자: $10,000 수수료 범위: 0.50%- 0.50%	7/10FutureAdvisor 검토
	최소 투자: $1 수수료 범위: 0%- 0%	8/10WiseBanyan 리뷰
	최소 투자: $500 수수료 범위: 0.30%- 0.30%	7.5/10E*TRADE 핵심 포트폴리오 검토
	최소 투자: $1,000 수수료 범위: 0.25%- 0.45%	7/10MarketRiders 리뷰
	최소 투자: $2,000 수수료 범위: 0.00%- 0.50%	7/10시그피그 리뷰
	최소 투자: $100,000 수수료 범위: 0.50%- 0.50%	6/10IRA 검토 재조정

로보 어드바이저 대 목표 일자 자금

타겟 날짜 펀드와 로보 어드바이저는 각각 자신의 투자 포트폴리오를 선택하고 관리하는 데 익숙하지 않은 투자자에게 실행 가능한 투자 솔루션이 될 수 있습니다. 그 외에도 두 솔루션은 상당히 다릅니다.

• 하나의 크기는 모두 적합합니다. 유연한 자산 배분 – 목표 날짜 펀드는 크기가 만능이라는 점에서 다른 뮤추얼 펀드와 같습니다. 일반적으로 목표 날짜 펀드 제품군에는 목표 날짜 범위가 있지만, 예를 들어 Vanguard 2030 펀드는 자신의 돈을 투자하는 모든 투자자에게 동일합니다. 거기. 이는 다른 뮤추얼 펀드나 ETF, 목표일 등과 다르지 않습니다.
• 뮤추얼 펀드 대 조언자 – Robo 어드바이저는 SEC에서 투자 고문으로 간주됩니다. 그들의 포트폴리오 권장 사항은 귀하의 필요와 상황에 맞게 조정됩니다. 다음과 같은 완전히 자동화된 로보 어드바이저 Betterment 또는 Wealthfront 귀하가 제공한 정보와 해당 알고리즘을 기반으로 여러 ETF에 귀하의 계정을 할당합니다.
• 연회비 – 목표일자 펀드에 대한 비용은 펀드매니저가 사용하는 기초 뮤추얼 펀드의 비용 비율에 따라 다릅니다. 기초 자산의 가중 평균 비용 비율에 일종의 관리 수수료가 추가되었는지 여부 자금. Vanguard의 목표 일자 펀드 시리즈는 0.17% 범위의 낮은 비용 비율을 가지고 있습니다. 다른 대부분은 더 높으며 일부는 1%를 초과합니다. 로보 어드바이저의 비용은 자문 수수료에 포트폴리오에 사용된 기본 ETF의 비용 비율을 더한 금액입니다. 예를 들어 Betterment의 자문 수수료는 0.25%부터 시작합니다.
• 가용성 – 목표 날짜 기금은 과세 대상 계정에서 사용할 수 있지만 더 중요한 것은 많은 퇴직 계획이 401(k)에 목표 날짜 기금을 제공한다는 것입니다. 대부분의 로보어드바이저 서비스는 401(k) 플랜에서는 제공되지 않지만 새로운 핀테크 서비스가 도입되면서 이러한 추세가 바뀌고 있습니다.

401(k) 계획

목표 일자 펀드는 많은 401(k) 및 유사한 확정기여형 퇴직 계획에서 관리 계정 옵션입니다. 참가자는 일반적으로 고용주가 선택한 대상 날짜 가족을 제공합니다. 투자 선택을 하지 않은 참여자의 경우 QDIA에 따라 정상 퇴직일에 가장 가까운 목표 일자 펀드에 자금을 투자할 수 있습니다.

Robo 조언은 몇 년 동안 일부 계획 참가자에게 다음과 같은 형태로 제공되었습니다. 금융 엔진, 일부 플랜 스폰서가 제공하는 온라인 투자 서비스. 파이낸셜엔진은 '오리지널 로보어드바이저'로 불리며, 기획자에게 다양한 수준의 서비스를 제공하고 있다. 기본적으로 Financial Engines는 참가자의 계정을 관리하고 계획에서 제공하는 투자 옵션에서 포트폴리오를 만듭니다.

Betterment는 최근 고용주를 위한 401(k) 오퍼링을 출시했습니다. 그들의 종합적인 관리 및 자문 수수료는 자산이 천만 달러 미만인 계획의 경우 0.60%에서 시작하여 자산이 10억 달러를 초과하는 계획의 경우 0.10%로 점진적으로 줄어듭니다. 포트폴리오 구성에 사용되는 ETF의 비용 비율은 0.10%에서 0.12% 사이입니다.

개량 전체 계획 수탁자 역할을 하며 그들의 로보 솔루션은 기본적으로 각 계획 참가자에 대해 개별적으로 관리되는 계정을 제공합니다.

자동화된 401(k) 서비스 생겨났습니다. 일부는 로봇 기반입니다. 일부는 그렇지 않습니다.

어떤 옵션이 가장 적합합니까?

재무 계획 및 투자 영역의 많은 사람들과 마찬가지로 이 질문에 대한 대답은 "상황에 따라 다릅니다."입니다.

어떤 투자 옵션이든 투자하기 전에 내부를 살펴보는 것이 중요합니다.

목표 일자 펀드에 대한 주장

• 기초 펀드의 품질을 고려하십시오.
• 타겟 날짜 펀드의 동료 그룹과 비교하여 어떻게 되었습니까? 예를 들어, 2040년 펀드를 고려하고 있다면 다른 2040년 펀드와 비교했을 때 이 펀드의 성과는 어떻습니까?
• 활공 경로가 적합합니까?
• 펀드 비용은 어떻게 되나요?
• 은퇴를 앞두고 있거나 은퇴가 임박한 경우 2008년에 펀드 패밀리의 2010 버전이 어떻게 수행되었는지 살펴보십시오. 많은 2010년 펀드가 그 해에 20% 이상 손실되었습니다. 이것은 그 당시 퇴직 후 몇 년 이내에 누군가를 위해 준비된 기금입니다. 또 다른 시장 붕괴가 발생할 경우 그 규모의 손실에 대해 안심할 수 있는지 확인하십시오.

Robo Advisor에 대한 주장

• 투자 방법론 연구:
  • 이것은 순수하고 완전히 자동화된 로보 어드바이저입니까, 아니면 인간의 조언을 어느 정도 활용하는 하이브리드 버전입니까?
  • 이 로보어드바이저는 금융 서비스 제공업체와 연결되어 있습니까?
• 포트폴리오를 구축하는 데 사용되는 기본 투자를 이해합니다.
• 관련된 모든 수수료와 비용을 이해했는지 확인하십시오.

좋은 소식은 두 가지 대안이 모두 존재하여 관리 포트폴리오 솔루션을 찾는 투자자에게 과거보다 추가 옵션을 제공한다는 것입니다.