Internet, e il tuo watercooler dell'ufficio (che anacronismo!), è disseminato di storie su come i tali hanno fatto un pacchetto vendendo la loro casa o qualche investimento in azioni.
Proprio l'altro giorno, stavo parlando con un giornalista di come le mie partecipazioni in Southwest Airlines siano aumentate del 637% in 7-8 anni. Quella prima puntata di azioni, 1500 azioni a $ 5,29, è aumentata di quasi il 950%!
Ciò di cui Internet non ha molto sono storie di fallimenti negli investimenti.
(Devo divertirmi a scrivere dei miei fallimenti perché questo è il mio secondo elenco di fallimenti!)
Li abbiamo tutti, ma poche persone ne parlano perché non sono sexy. Nel nostro mondo guidato dai social media alimentato da momenti salienti, le luci basse non hanno posto.
Ma ogni successo è accoppiato con molti fallimenti.
I fallimenti sono risultati negativi sulla strada del successo. Possiamo imparare molto da loro. E puoi imparare molto dal mio, senza il dolore finanziario. 🙂
Non nomino gli investimenti e faccio del mio meglio per evitare di fornire troppi dettagli: probabilmente non hai mai sentito parlare di nessuna di queste società o individui. Il punto non è far vergognare nessuno, ho investito i miei soldi con gli occhi aperti e le cose accadono, il punto è imparare dai miei errori. I soldi sono finiti ma sono ancora qui con lo stesso cervello a prendere le stesse decisioni.
Ecco le lezioni di TK che ho imparato dai miei numerosi fallimenti:
Il fallimento è parte del processo
Uno dei motivi per cui ho investito in una varietà di aree è la diversificazione. Il mercato azionario è un modo fantastico per investire, ma sale e scende così facilmente in base a cose non collegate agli investimenti sottostanti. La diversificazione consiste nel fare un gruppo di scommesse non correlate.
"Non investire il tuo 401 (k) in azioni della società."
Il tuo lavoro e la tua principale fonte di reddito dovrebbero essere diversificati dai tuoi risparmi per la pensione.
Se la tua azienda sta andando bene, probabilmente non verrai licenziato. Se la tua azienda sta andando male, potresti essere licenziato. Se la tua azienda sta andando male e vieni licenziato, anche le tue partecipazioni 401 (k) probabilmente diminuiranno poiché l'azienda sta andando male. Quelle due scommesse sono correlate... e questo è un male.
"Investi X% del tuo portafoglio in azioni, dove X è 120 meno la tua età." è un altro famoso regola del pollice. Vuoi assumerti qualche rischio (volatilità) ma non troppo rispetto alla tua età. Quando ti avvicini alla pensione, vuoi meno volatilità perché dovrai incassare le partecipazioni.
Quando allochi le tue risorse investibili, non vuoi che il 100% sia nel mercato azionario. Potresti mescolare e mettere un po' dentro immobiliare, alcuni in collocamenti privati e altri in veicoli ancora più esotici. (puoi iniziare nel settore immobiliare con meno di $ 1.000)
C'è da aspettarsi un fallimento in alcuni perché non puoi battere al 100% in una varietà di classi di attività.
Diamine, non puoi battere il 100% all'interno di una classe di attività (come le azioni statunitensi). Devi aspettarti un po' di fallimento per ottenere le vittorie e se non riesci a gestire un fallimento palese, dovresti solo prendere il piccolo ~1% tasso di interesse di risparmio e lascia che i tuoi soldi perdano potere d'acquisto a causa dell'inflazione.
Significa che dovresti investire nell'arte? O whisky? (entrambi sono considerati oggetti da collezione)
Le tue offerte probabilmente fanno schifo
Non sono un investitore ben collegato. Non mi vengono offerte fantastiche perché tutto ciò che offro davvero sono i soldi. Forse un po' di esperienza, ma soprattutto soldi.
In effetti, ho rifiutato diverse offerte in cui sarei l'ultima goccia di denaro in un investimento. Ho imparato che "Ci rimangono solo $ 20.000 del nostro aumento di $ 250.000" dovrebbe essere visto come "Non riusciamo a trovare questo ultimo pezzo" piuttosto che "Sbrigati prima che chiuda!" (scarsità, chiunque?)
Sono tipo l'appuntamento di riserva per il ballo di fine anno!
Se ottieni un investimento da una società di venture capital ben rispettata e ben collegata, hai accesso a molto più del denaro. Hai accesso alla loro rete, di persone importanti e di altre aziende. Hai accesso ai finanziamenti, con altri da seguire se stai andando bene. E ottieni notorietà perché un VC ha investito su di te.
I giri di amici e familiari non sono altro che biglietti della lotteria. Biglietti della lotteria molto costosi.
scendo più in dettaglio su Non mi piace l'angelo che investe.
La comunicazione è la chiave
Il mio più grande finanziario il fallimento, circa $ 50.000, è arrivato per mano di un fondatore inesperto con una tecnologia interessante.
La parte più frustrante di questa esperienza è stata che il fondatore ha smesso di rispondere alle telefonate e alle e-mail. Ha continuato ad andare avanti con la sua vita, entrando in un'altra società, e non ha mai nemmeno riconosciuto la fine di quella in cui ho investito. Ho investito con altre persone, alcune delle quali lo conoscono personalmente, e anche loro sono sorpresi dal suo comportamento.
L'errore più grande che ho fatto è stato credere all'hype, innamorarmi del prodotto/servizio e investire in un fondatore inesperto.
Il fondatore mi ha detto che era vicino a una partnership con un'altra grande azienda tecnologica, ma che i documenti erano in lavorazione e l'investimento è stato un ponte per portarlo all'accordo. Non credo che mi abbia mentito, ma le cose continuavano ad essere ritardate. L'affare è andato sempre più lontano, ma ho comprato l'hype.
Quando le cose sono andate a pezzi, le comunicazioni erano lente e non ho spinto il problema. Non ho alzato il telefono per chiamare e capire, se c'era qualcosa da capire. Ma a quel punto era praticamente morto.
Fortunatamente, ho invertito questo su un altro investimento. Ho investito somme minori in vari siti Web gestiti principalmente da altre persone in aree tematiche di cui non ero un esperto. Nessuna è stata una perdita completa, la maggior parte ha restituito il 90% di tutto il mio capitale originale, ma ci sono voluti anni prima che quelle storie si concludessero... il che è un costo opportunità.
La chiave è che con molti di questi, ho fatto in modo che la comunicazione fosse migliore. Non ha necessariamente cambiato il risultato finanziario, la storia deve ancora essere scritta per molti di loro, ma almeno ho avuto una migliore comprensione di dove stanno andando le cose. Gli investimenti possono andare male, ma vuoi vederlo arrivare.
Se metto 10.000 dollari e li perderò, voglio saperlo un po' in anticipo. Non il giorno prima.
Sono un esecutore, non un investitore
Negli anni in cui non gestivo un blog di finanza personale, ho avuto una parte in tre diverse aziende. Uno ha chiuso silenziosamente (era molto prima del suo tempo), uno è stato venduto e uno è ancora in funzione e sta andando bene.
Sono arrivato alla conclusione di essere un discreto esecutore e un pessimo analizzatore di investimenti. Devi giocare con i tuoi punti di forza. I miei obiettivi di investimento ora sono di creare società, creare un team per gestirlo e poi passare al progetto successivo quando era il momento.
La cosa più significativa di questa realizzazione è che per tutte le altre abilità in cui non sono bravo, cerco di migliorarle. Cerco di imparare a diventare migliore in questo.
Con gli investimenti, l'obiettivo non è "essere un investitore migliore". È per fare soldi. Nell'investire, ci sono un milione di modi per fare soldi e ci sono molte abilità da migliorare all'interno di quella categoria. Diventare un analizzatore migliore è solo un passo e con così tante abilità diverse, ce ne sono altre su cui posso concentrarmi su cui sono già più avanti.
Attento a chi ti fidi
Quando investi in qualcun altro, ti fidi di loro per essere un amministratore dei tuoi soldi. Ecco il trucco... nessuno lava un'auto a noleggio. Non hanno sanguinato per quei soldi. Dovevano solo fare una presentazione e convincerti a dargliela. Non valutano i tuoi soldi come valutano i soldi che hanno guadagnato o che hanno preso in prestito dalla loro famiglia.
Se l'affare va male, possono andarsene perché ci sono molti investitori là fuori.
Quel precedente accordo con la startup è un esempio perfetto. Avevo un accordo con una startup che aveva una tecnologia promettente. È stato promettente fino a quando non lo è stato e ora è impossibile ottenere anche un K-1 finale per chiudere quel capitolo della mia carriera di investitori.
Non prenderla sul personale
Sono solo soldi.
Quando lo metti in borsa e va giù, non c'è nessuno da incolpare. Quindi raramente la prendi sul personale.
Quando investi in un'azienda, qualcuno te lo ha chiesto. Quella persona è il volto di quell'accordo. La persona che ti ha presentato l'accordo potrebbe sentirsi personalmente responsabile (anche se non ha alcuna responsabilità professionale/effettiva). È facile sentirsi in un certo tipo di modo... ma non farlo.
L'amministratore delegato della startup o il fondatore dell'azienda non pensavano che avrebbe fallito. Di certo non voleva fallire. Non voleva prendere in prestito il denaro di qualcun altro, sfondarlo e chiudere la sua azienda. Questo è proprio quello che è successo.
Se vuoi incolpare qualcuno, incolpa te stesso! Hai scritto l'assegno. Una volta che dai soldi a qualcuno, non sono più i tuoi soldi.
Raddoppia quello che sai
Quello che stai leggendo in questo momento, Wallet Hacks, rappresenta il mio più grande investimento: mi prende tempo. I blog sono notoriamente economici per iniziare ma impiegano molto tempo.
Come forse saprai o meno, Wallet Hacks è il mio secondo blog di finanza personale. Il primo è venuto così bene che ha cambiato la traiettoria della mia vita. Sto raddoppiando... e in più mi diverto molto. 🙂
Il tuo tempo rappresenta la tua più grande risorsa. Una volta speso, non c'è più. Quindi, anche se non mi piace come sono andati a finire alcuni dei miei investimenti, ci sono altre opportunità per me di farcela.
Quando investo il mio tempo, questo dovrebbe liberare tempo in futuro (cioè la pensione!) o è un fallimento dell'investimento che non potrò mai recuperare.
Questo è il più grande fallimento.