Ulagači su u posljednjih desetak godina doživjeli neobične dobitke u S&P 500. S&P 500 posebno je popularan jer predstavlja vlasništvo u 500 najvećih javno trgovanih tvrtki u Sjedinjenim Državama. To investitorima daje izloženost vrlo širokom spektru tvrtki i industrija.
No, postoje slučajevi kada određeni sektori ulaganja nadmašuju opće tržište. To ima tendenciju biti osobito istinito u vrijeme stagnacije ili pada na općem tržištu dionica. No, sektorski fondovi također mogu nadmašiti opće tržište ako industrije koje predstavljaju nadmašuju opće gospodarstvo.
Dva uobičajena primjera su tehnologija i zdravstvena zaštita. Oboje su neophodni općoj ekonomiji i na vrh su tehnološkog napretka. Stoga nastoje izvući prevelik udio ulagačkog kapitala. Zbog toga cijene dionica u tim sektorima rastu brže od općeg tržišta, često zanemarujući stanje u gospodarstvu i na financijskim tržištima.
The S&P 500 još uvijek može biti indeks izbora među ulagačima u ovom trenutku. No, s obzirom da tržište pokazuje znakove stagnacije i suočava se s predviđanjima pada, dugujete sebi da istražite različite dionice koji imaju potencijal nadmašiti opće tržište u vrlo različitom financijskom okruženju od onog što smo vidjeli u prošlosti desetljeće.
Preinačiti!U nastavku je navedenih 10 najpopularnijih dionica. Možete investirati u bilo koji od ovih sektora putem sektorskih fondova. To mogu biti bilo koji mjenjački fondovi (ETF-ovi) vezan za nadaleko poznati indeks ili aktivno upravljao zajedničkim fondovima koji pokušavaju nadmašiti tržišni sektor.
Zdravstvena njega
Ovo je jedan od najpopularnijih dioničkih sektora u svijetu ulaganja. To je zato što teži dobroj izvedbi bez obzira na to što se događa u gospodarstvu ili na financijskim tržištima. Dio toga je da potražnja za zdravstvenom zaštitom ostaje konstantna bez obzira na to što se događa u gospodarstvu ili na financijskim tržištima.
No, jednako značajan razlog je i to što su prihodi u sektoru pokazali vrlo stalan, dugoročan rast. Zbog sposobnosti koje industrija poboljšava, pa čak i spašava živote, spremnost javnosti da proširi financiranje na industriju često se čini neograničenom.
Sektor uključuje bolnice i druge pružatelje zdravstvenih usluga, kao i proizvođače specijalnih medicinskih uređaja i opreme. Također uključuje farmaceutske tvrtke i biotehnološke tvrtke. Slično kao i tehnološki sektor, ovo je industrija koja proizvodi stalna poboljšanja tehnoloških sposobnosti, dodatno povećavajući prihode industriji.
Kao sektor, zdravstvo je vrlo blizu ulaganja za sve vremenske uvjete. Dobro se snalazi u rastućim ekonomijama, recesijama, mjehurićima na burzi i krahovima. Međutim, s ovim posljednjim, zdravstveni sektor može doživjeti nešto poput opadanja simpatija prema općem tržištu.
Primjeri sredstava zdravstvenog sektora uključuju Vanguard Health Care ETF (VHT) i iShares Global Healthcare ETF (IXJ).
Tehnologija
Slično zdravstvenoj skrbi, tehnološki sektor iznimno je blizu toga što je ulagačka skupina za sve vremenske uvjete. To je sve više istina posljednjih desetljeća, jer se čini da se stopa tehnološkog napretka povećava. Tehnološke dionice često nadmašuju opće tržište tijekom napretka na tržištu, iako često odupirući se padu tržišta (osim dot-com hapšenja, kada je pokolj bio specifičan za tehnološku industriju).
Tehnološke dionice obično su dobro zastupljene u S&P 500. Ali dodajte poziciju u tehnološkom sektoru ako želite nadopuniti svoj portfelj.
Sektor uključuje tvrtke koje se bave informacijskom tehnologijom (IT), praktički sve što je povezano s internetom, te mnoge visokotehnološke uređaje koji se šire po cijelom svijetu. Ali također uključuje računalni hardver, softver i poluvodiče.
Dugoročno, ovo je izvanredan sektor.
Primjeri sredstava tehnološkog sektora uključuju Vanguard Information Technology ETF (VGT) i iShares Evolved U.S. Technology ETF (IETC).
Financije
Ovo je još jedan raznoliki sektor koji uključuje više industrija. Na primjer, uključuje banke s kojima se trguje, osiguravajuća društva, investicijsko posredovanje te tvrtke za financijske usluge poput PayPala. To je još jedan sektor koji je dobro zastupljen u S&P 500 i usko povezan s općim učinkom gospodarstva.
To ne znači da sektor nema vrijednost. U rastućem gospodarstvu, osobito onome koje izlazi iz recesije, potražnja za financijskim uslugama, osobito kreditima, velika je. Financije mogu nadmašiti opću ekonomiju tijekom ove faze ekonomskog ciklusa.
Međutim, općenito je to sektor koji treba izbjegavati kada gospodarstvo tone. Jedan od značajnih znakova opadanja gospodarstva je erozija učinka kredita. To šteti bankama i drugim zajmodavcima. No, investicijski posrednici i osiguravajuća društva također mogu biti povrijeđeni zbog pada cijena ulaganja i smanjenja aktivnosti ulagača. Na primjer, tijekom financijske krize 2008. godine, financijski sektor je poslovao posebno loše.
Primjeri sredstava financijskog sektora uključuju Fidelity MSCI Financials Index ETF (FNCL) i Invesco KBW financijski ETF s visokim dividendnim prinosom (KBWD).
Prirodni resursi
Sektor prirodnih resursa ponekad se naziva "materijalima" ili "sirovinama". To su tvrtke koje se bave pružanjem prirodnih resursa gospodarstvu. To uključuje tvrtke koje se bave rudarstvom, sječom drveta i proizvodnjom drvne građe. To bi čak moglo uključivati i proizvodnju energije, iako je to potpuno vlastiti sektor.
Sektor također uključuje dionice tvrtki koje se bave rafiniranjem sirovina. To uključuje drvne tvrtke, čeličane, tvrtke koje oplemenjuju druge vrste metala (poput bakra i aluminija), pa čak i kemijske tvrtke.
Ovaj sektor ima najbolje rezultate kada gospodarstvo izlazi iz recesije i u načinu je brzog rasta. Tada se ubrzava potražnja za prirodnim resursima, povećavajući prihode i dobit tvrtkama koje se bave pružanjem istih.
Sektor može biti a igrati na inflaciju. Budući da se te tvrtke bave proizvodnjom primarnih proizvoda, često imaju koristi od rasta cijena. Drugi je mogući scenarij kada nedostaju određene sirovine, možda zbog poremećaja u opskrbi iz nestabilne regije svijeta.
Primjeri sredstava sektora prirodnih resursa uključuju SPDR S&P North American Natural Resources ETF (NANR) i SPDR S&P Global Natural Resources ETF (GNR).
Energija
Kad razmišljamo o energiji, uglavnom mislimo na naftu i prirodni plin. Tvrtke koje se bave proizvodnjom nafte i plina zasigurno su dobro zastupljene u energetskom sektoru. No, sektor također uključuje tvrtke uključene u ugljen i uran. Može čak uključivati i alternativnu energiju, poput solarne energije i energije vjetra (iako su to svi njihovi podsektori).
No, osim proizvodnje sirove energije, energetski sektor uključuje i tvrtke koje se bave rafiniranjem energije, kao i pružanjem proizvoda i usluga energetskoj industriji. To uključuje tvrtke koje proizvode i servisiraju cjevovode za energiju ili pružaju vrlo specifičnu opremu potrebnu za industriju.
Energetski sektor ima tendenciju dobrog poslovanja kada je gospodarstvo u oporavku ili solidnom rastu. Gospodarski rast zahtijeva energiju, što pogoduje ovom sektoru. Industrija također može biti jako dobra u vrijeme nestašice energije. Budući da se većina svjetske sirove energije proizvodi u područjima svijeta koja su nestabilna, potencijal za smanjenje međunarodne opskrbe nije neuobičajen. U to vrijeme cijena energije može skočiti, povećavajući profit i prihod tvrtkama u industriji.
No, industrija u cjelini ima loš učinak kad cijene energije padaju. To se može dogoditi zbog prekomjerne ponude ili slabljenja opće ekonomije. Iz tog razloga, energetski sektor općenito nije dobra igra kada se gospodarstvo usporava ili je u recesiji.
Primjeri fondova energetskog sektora uključuju Vanguard Energy ETF (VDE) i iShares Istraživanje i proizvodnja nafte i plina u SAD -u (IEO).
Industrijali
Ovo je još jedan vrlo širok sektor. Industrija obuhvaća mnogo različitih industrija. U najopćenitijem smislu, industrija se odnosi na tvrtke koje se bave proizvodnjom kapitalnih dobara. To uključuje industrijske strojeve, električnu opremu, građevinsku opremu, alatne strojeve i robote. Ali također uključuje i specifičniju industrijsku robu, poput automobila, zrakoplova, brodova i računala.
Kao što možete očekivati, ovaj sektor ima veliki broj podsektora. Na primjer, možete odabrati ulaganje samo u automobilsku industriju ili samo u aparate.
Kao i većina sektora, industrijalci imaju tendenciju da se najbolje snalaze kada je gospodarstvo u načinu rasta. Međutim, budući da su to neke od najvećih tvrtki u zemlji, industrijalci su dobro zastupljeni među S&P 500. Zbog toga nije vjerojatno da će sektor nadmašiti opće tržište.
Nasuprot tome, ovaj je sektor najbolje izbjegavati ili čak smanjiti ako je gospodarstvo u padu. Potražnja za industrijskim proizvodima opada s opadanjem ekonomije.
Primjeri sredstava u ovom sektoru uključuju Vanguard Industrial ETF (VIS) i iShares američkog industrijskog ETF -a (IYJ).
Nekretnina
Ovaj sektor uključuje tvrtke koje se bave prodaja nekretnina, kao i izgradnja oboje stambene i poslovne zgrade. To je još jedan sektor koji ima tendenciju posebno dobroga poslovanja u vrijeme gospodarske ekspanzije. Također može biti iznimno uspješan jer gospodarstvo izlazi iz recesije, jer se povećava potražnja za stanovima, maloprodajnim prostorom, poslovnim zgradama i drugim jedinicama. I može nadmašiti opće tržište ako nekretnine rade posebno dobro u rastućoj ekonomiji.
No, kao i mnogi drugi sektori, može imati lošiji učinak na općem tržištu tijekom gospodarskog pada, poput recesije. Također je moguće da određena područja zemlje budu loša u bilo kojem trenutku.
Alternativa fondovima sektora nekretnina je investicijski fondovi u nekretnine ili REIT -ovi. To su poput zajedničkih fondova, ali za nekretnine. Obično obuhvaćaju poslovne nekretnine. To uključuje poslovne zgrade, maloprodajni prostor, skladišta, hotele, medicinske ustanove i velike stambene komplekse. Prednost REIT -a je što posjeduje postojeća i često zrela vlasništva koja osiguravaju solidne novčane tokove. Zbog toga obično plaćaju vrlo visoke dividende.
Primjeri fondova sektora nekretnina uključuju Vanguard Index Real Estate Investor (VGSIX) i Schwab US REIT ETF (SCHH).
Komunalije
Ako možete reći tako nešto o bilo kojem sektoru, komunalne usluge vjerojatno su dosadne koliko god to dosadilo. Tvrtke u ovom sektoru obično su dobro uspostavljene tvrtke koje pružaju električnu energiju, plin za grijanje, sanitarne uvjete i pročišćavanje vode. Budući da te usluge trebaju svima, industrija je vrlo predvidljiva. Malo je na putu tehnoloških inovacija ili brzog rasta. Prihodi ostaju relativno stabilni čak i kad je gospodarstvo u recesiji.
Komunalna poduzeća poznata su po isplati dividendi. To također doprinosi stabilnosti sektora. No, sektor ima i svojih loših strana. Budući da je sektor toliko ovisan o dividendnim prinosima, to također nastoji biti osjetljiv na kamatne stope. Slično kao i obveznice, kada kamatne stope rastu, cijena dionica komunalnih poduzeća opada. Na taj način mogu funkcionirati komunalne usluge više nalik obveznicama nego dionicama.
Komunalne usluge obično su dobra igra u vrijeme recesije, sve dok ciklus nije popraćen rastom kamata. A moglo bi doći i do povećanja ako se potrošnja energije značajno poveća kao odgovor na rastuću ekonomiju.
Primjeri sredstava sektora komunalnih usluga uključuju Vanguard Utilities ETF (VPU) i ETF Fidelity MSCI Utilities (FUTY).
Potrošačka dobra
Oni dolaze u dvije različite opće kategorije, diskrecijska i potrošačka.
Diskrecija potrošača upravo je ono što naziv implicira. To su roba široke potrošnje koju kupujemo kad imamo viška novca. To uključuje automobile, restorane, putovanja, maloprodaju i odjeću. Možda nam ili ne trebaju neke od ovih stavki, ali prije ili kasnije svi ih kupimo. I kao što možete očekivati, ljudi ih kupuju više kad je gospodarstvo jako, a radna mjesta u izobilju. Ovaj sektor može biti izvrsna igra za rastuću ekonomiju.
Stalno kupujemo potrošačke namirnice (robu široke potrošnje), bez obzira na stanje u gospodarstvu. Tvrtke u ovom sektoru uključuju trgovine hranom i namirnicama, pića, osobne proizvode i uobičajene proizvode za kućanstvo. Walmart i Coca-Cola primjeri su kompanija koje se nalaze u ovom sektoru. Svi stalno kupuju svoje proizvode.
Iz tog razloga, potrošačke namirnice smatraju se obrambenim sektorom. Može biti dobar sektor za ulaganje u gospodarstvu jer se stanje gospodarstva relativno ne odražava na njihove prihode i dobit.
Primjeri sredstava u ovom sektoru uključuju VanEck Vectors Retail ETF (RTH) i Vanguard Consumer Staples ETF (VDC).
Dragocjeni metali
Ovaj sektor se uglavnom odnosi na zlato. To je vrlo spekulativan sektor jer zlato ima tendenciju biti statična imovina u većini ekonomskih okruženja. No, on ima povijest dobrih rezultata kada većina drugih klasa imovine tone. Iz tog se razloga uglavnom promatra kao a protucikličko ulaganje sektor.
Obično zlatni fondovi ulagati u tvrtke za vađenje zlata. Ne drže velike količine zlatnih poluga, iako neki mogu zauzeti malu poziciju u samom metalu. Oni se uglavnom igraju višim cijenama zlata i većim prihodima i dobiti koje će proizvesti za rudarske tvrtke. Iz tog razloga zalihe zlata često nadmašuju samo zlato.
Primjeri sredstava sektora plemenitih metala uključuju VanEck International Investors Gold A (INIVX) i Fidelity Advisor® Gold A (FGDAX).
Završna razmišljanja: burzovni sektori 101
Ulagači su posljednjih godina uglavnom ulagali na opće tržište, uglavnom putem S&P 500 indeksni fondovi. To je zasigurno prava strategija na rastućem tržištu na kojem smo uživali. Ali ako želite poboljšati svoje povrate ili bolje vremenske prilike ili pad u gospodarstvu ili na financijskim tržištima, pomoći će dodati određene dionice u vaš portfelj. Oni mogu pomoći u poboljšanju vašeg učinka tijekom rasta tržišta i ublažiti pad tijekom pada.