Osvrt na moja prva dva odabira dionica: kako se osjećam 15 godina kasnije

Ubrzo u svojoj karijeri financijskog analitičara, otvorio sam brokerski račun na burzi i kupio moje prve dvije dionice za oko 500 dolara. Prošlo je oko 15 godina od tih prvih ulaganja, što mi je dalo dovoljno vremena da ih analiziram i razmislim o njima. Evo detaljnijeg pregleda mojih ranih ulaganja na burzu i onoga što sam usput naučio.

Moja prva ulaganja nakon fakulteta

Kad sam na početku svoje karijere započeo svoj prvi posao u korporativnim financijama, imao sam sreću što sam imao pristup mirovinskom planu uz 401(k) podudaranje. Ali znao sam da želim uložiti više. Nakon što sam svog oca koristio kao rezonantnu ploču, otvorio sam svoj prvi oporezivi brokerski račun i položio 500 dolara.

Kao nedavno diplomirani financijski fakultet, želio sam dobro iskoristiti svoje analitičke vještine i obrazovanje. Odlučio sam da će prve dvije pojedinačne dionice koje sam kupio biti velike, relativno sigurne blue chip dionice.

Učitao sam stranicu za ulaganje i kupio Walmart po oko 250 dolara WMT i General Electric GE zaliha.

Pogled na burzovne grafikone WMT-a i GE-a pokazuje uspone i padove gospodarstva, promjene uprave, izdvajanja i druga događanja u nekim od najvećih i najuglednijih američkih tvrtki. Evo detaljnijeg pogleda na rezultate te prve dvije investicije.

Pročitajte više o blue chips >>>Vodič za dionice Blue-Chip: Trebate li kupovati tijekom pada tržišta?

Prodao sam dionice Walmarta prerano

Walmart je bila prva dionica koju sam odabrao kao pojedinačno ulaganje. Moj djed, koji je osobno poznavao Sama Waltona, bio je rani ulagač u Walmart i to je njegovom portfelju omogućilo velike povrate. Dionice sam kupio početkom 2008., kada je cijena bila oko 50 dolara po dionici. Dionica je bila skromna dividenda i pokazala je snažnu povijest rasta, daleko nadmašivši rivale poput Targeta.

Odabrao sam ovu dionicu u zanimljivom trenutku. Amazon je tek počeo pokazivati ​​svoj potencijal kao novi dominantni online trgovac na malo. Walmart je uglavnom posrtao gore-dolje tijekom sljedećeg desetljeća. Dok sam nastavio dobivati ​​svoje dividende, činilo se da se dionica ne može probiti iznad određenog raspona cijena.

Otprilike 10 godina kasnije, imao sam užasno iskustvo s ranim Walmartovim proizvodom za preuzimanje putem interneta. Zaključio sam da Walmart vjerojatno ne može držati korak s Amazonom i prodao sam za skroman dobitak.

Međutim, u retrospektivi, Walmart je shvatio sustav online kupovine. A Walmart je bio jedna od cijena dionica koje su porasle tijekom pandemije. Da sam držao, moja bi investicija danas vrijedila mnogo više.

Pročitajte više o dugoročnom držanju >>> Dobro i loše kupi i drži

Moji su instinkti bili u pravu u vezi s General Electricom

Moja druga plava dionica bila je General Electric (GE). GE svoje korijene vuče sve do izuma žarulje. Bio sam impresioniran raznolikim poslovnim linijama GE-a, uključujući proizvodnju elektrana, mlaznih motora i značajnu financijsku jedinicu.

Ako ste pratili vijesti o GE-u tijekom zadnjih desetak godina, znate da to nije išlo glatko. Kupio sam dionice malo prije ozbiljnog pada performansi. Financijsko poslovanje GE-a bilo je velika žrtva financijske krize 2007. i 2008. godine. Vidio sam pad vrijednosti svojih GE dionica. Ali izdržao sam neko vrijeme.

Na kraju sam se ljutio na tvrtku jer se činilo da se nije uspjela oporaviti od konkurentskih i upravljačkih izazova. Prodao sam jer je dionica bila na putu ponovnog rasta prije novog pada. Završio sam sa skromnim gubitkom.

Ali gledajući kako je GE od tada radio, donio sam dobru odluku o prodaji. Cijena dionica ostaje ispod mjesta gdje sam ga kupio u svojim ranim 20-ima.

Pročitajte više >>>Kupnja i prodaja dionica — Vodič za 2022

Što sam naučio iz svoje prve dvije dionice

Gledajući unatrag, donio sam najbolje investicijske odluke koje sam mogao s informacijama koje sam imao u to vrijeme. Ne žalim što sam odlučio investirati u ove dvije tvrtke. Ali poput sportskog tima koji ponovno gleda stare utakmice, mogu mnogo naučiti osvrćući se na svoja rana ulaganja.

Moja kupnja stabilnih blue chip dionica imala je smisla. Međutim, kako sam bio tako rano u svojoj karijeri, mogao sam kupiti dionice s malo više rizika i potencijala. Iako su i Walmart i GE bile stabilne tvrtke s, kako sam vjerovao, relativno niskim rizikom, obje su imale uspone i padove te različite dugoročne rezultate.

Da sam se mogao vratiti znajući ono što sada znam, možda bih kupio više Walmarta da ga duže držim i preskočio GE. Ali to bi značilo da je moj portfelj manji raznolika, što nije sjajan način za to upravljati rizikom. Dakle, zapravo sam prilično ponosan na proces razmišljanja koji je doveo do ove prve dvije dionice u mom portfelju.

Također bih si rekao da redovito više ulažem općenito.

Stavljajući malo više na svoj 401(k) i druge investicijske račune znači da bih danas imao više.

Dugoročno gledano, moj raznoliki portfelj pokazao se izuzetno dobro.

Pročitajte više o odlasku u mirovinu >>>Prosječna mirovinska štednja prema dobi: idete li u korak?

Zaključak: neke dobijete, a neke izgubite, ali uvijek učite

Nijedan investitor nije savršen. Uvijek će biti pobjednika i gubitnika. Ovih dana oko 80% svoje imovine držim u jeftinim ETF-ovima za mirovinu, oko 15% u pojedinačnim dionicama i 5% u rizičnijim alternativama.

Kad bih se mogao vratiti, savjetovao bih si da kupim sve dionice Amazona koje sam mogao dok su bile jeftine. Ali budući da nemam pristup vremenskom stroju iz Povratak u budućnost, morat ću se osvrnuti unatrag i uzeti k srcu rane investicijske lekcije za buduće odluke.

Moj najveći savjet sebi je sljedeći: kupujte više dionica i ETF-ova i držite ih duže. Sve u svemu, to bi mi dalo najbolje rezultate.

Daljnje čitanje:

• Što je burza? Kako radi?
• Što uzrokuje uspon i pad burze?
• 5 znakova problema na burzi