Kuidas määrata oma riskitaluvust

Riskitaluvus on teie valmisolek kanda investeeringute volatiilsust ja kahjumit.

Teie riskitaluvus peaks otseselt mõjutama portfelli jaoks valitud investeeringute kombinatsiooni. Väga riskitaluvusega investorid võivad soovida eraldada suure osa oma portfellist volatiilsetele varadele (nt aktsiatele). samas kui need, kes on riskikartlikumad, võivad soovida jääda konservatiivsema varade kombinatsiooni juurde, vaatamata madalamatele võimalustele naaseb.

Selles artiklis käsitletakse erinevaid kaalutlusi, mis peaksid lähtuma teie enda riskitaluvuse määramisest.

Miks on oluline teada oma riskitaluvust?

Neile, kes on konkreetselt pensioniks investeerimine, sõltub riskitaluvuse määramine sageli sellistest teguritest nagu:

• Aega pensionini
• Soovitud sissetuleku tase pensionile jäädes
• Eeldatavad kulud pensionile jäädes

Nende tegurite mõistmine aitab suunata teid kaalutavate investeeringute suunas või neist eemale.

Samuti väärib märkimist, et riskitaluvuse kindlaksmääramine on rohkem kui rahaline suutlikkus. Mõned psühholoogilised või emotsionaalsed tegurid võivad samuti mõjutada teie riskiläve. Näiteks kaotuse vältimine – idee, et kaotused tekitavad suuremat valu kui samast kasumist saadav rõõm – võib mängida olulist rolli investori valmisolekus teha riskantseid investeeringuid.

Riskitaluvus vs. Riskivõime

Esmapilgul, riskitaluvus ja riskivõime võivad tunduda asendatavad terminid. Kuid kuigi need on seotud mõisted, viitavad need tegelikult erinevatele asjadele. Uurime, mida need mõisted tähendavad.

Riskivõime

Riskivõime on teie rahaline võimekusobjektiivselt võttes suutma taluda volatiilsust ja kahjumit.

Teie isiklik finantsolukord määrab teie riskivõime. Kui palju riskite oma rahaliste eesmärkide saavutamiseks võimeline (mitte valmis) võtma? Sissetulek, ajavahemik ja tulumäär on riskivõime peamised tegurid. Madalama sissetulekuga inimestel on tavaliselt madal riskivõime, kuna investeeringukahjust on raskem taastuda.

Riskitaluvus

Riskitaluvus viitab tavaliselt teie isiklik valmisolek kandma volatiilsust ja kahjusid (kuigi mõnikord – sealhulgas käesolevas artiklis – kasutatakse seda laialdaselt kui kõikehõlmavat väljendit kõigi riskide kohta).

Kui palju raha sul tegelikult on valmis (mitte võimeline) kaotama? Milline on teie emotsionaalne riskivõime? Riskitaluvus on pigem psühholoogiline kindlus, mitte rahalised võimalused. Teil võib olla riskimiseks üleliigset kapitali, kuid kui olete eriti kahjukartlik, võite olla kalduvam kaotama positsioone.

Kuidas need kaks mõistet erinevad?

Noh, investoril võib olla riskivõimet teatud investeeringute tegemiseks, kuid mitte riskitaluvust. Kujutage näiteks ette tervet 25-aastast, kes saab püsivast töökohast kõrget sissetulekut. Tal on suur hädaabifond ja tema sissetulek ületab igal kuul tema kulusid. Tõenäoliselt on tal märkimisväärne riskivõime.

Kujutage nüüd ette, et ta kasvas üles vaesuses ja tunneb pidevat muret, et tal pole piisavalt raha. See tegur võib vähendada tema riskitaluvust, sest ta ei taha riskida raha kaotamisega, kuigi ta saab seda endale lubada.

Isiklik riskitaluvus võib keerulisemaks muuta ka kõige objektiivsema riskivõime. Ja oma rahalisi eesmärke tuleks kavandada mõlemat silmas pidades. Kui teie riskivõime ja riskitaluvus on joondunud, võite alustada oma portfelli optimeerimist nii, et see oleks suunatud teie nõutavale tootlusele, pakkudes samas teile meelerahu.

Loe rohkem:Investeerimisrisk 101: kõik, mida peate enne investeerimist teadma

Millised tegurid määravad teie üldise riskitaluvuse?

Nagu oleme maininud, mõjutavad finantsriskitaluvust paljud tegurid. Kõik teie elus, mis mõjutab teie rahalist olukorda ja emotsionaalset seisundit, võib samuti mõjutada teie riskiisu. Sellegipoolest on siin mõned peamised tegurid, mida oma riskitaluvuse hindamisel arvesse võtta:

• Vanus — Noorematel investoritel on tavaliselt kõrgem riskitaluvus, kuna neil on suurem teenimisjõud, rohkem aega kasumi realiseerimiseks ja rohkem aega kahjudest taastumiseks. Kui lähenete pensionile, keskendub teie investeerimisstrateegia tavaliselt rohkem investeeringutele, mis on turvalised või kindla sissetulekuga.
• Finantseesmärgid — Riskitaluvuse määramisel peaksite arvestama oma finantseesmärkidega. Näiteks kui vajate pensionipõlves seatud eesmärkide saavutamiseks 5% aastast tootlust, võite otsustada, et te ei ole valmis kandma mitte ainult volatiilsuseesmärkide taset, mis on suurem kui 5% aastas tootlus.
• Sissetulekud — Suure sissetulekuga inimesed võivad suurema rahavoo tõttu alla neelata rohkem volatiilsust ja kahjumit. Kui aga su igakuised kulud ületavad või lähenevad igakuistele sissetulekutele, läheb suur sissetulek riskitaluvuse määramisel palju vähem arvesse.
• Ülalpeetavad — Laste saamine vähendab tavaliselt riskitaluvust, kuna nende kasvatamiseks ja hooldamiseks on vaja täiendavaid ressursse.
• Võlg — Võlg vähendab riskitaluvust, kuna need on rahalised kohustused, mis tavaliselt suurendavad teie kulutusi. Sageli on mõistlik enne investeerimist kaaluda kõrge intressiga võla tasumist.
• Tervis — Mõned inimesed on altid ootamatuteks tervisehäireteks ja teistel on tõsised tervisehäired, mis võivad süveneda. Riskantsed investeeringud ei pruugi olla mõistlik valik, kui teil ei ole veel hädaabifondi, mis suudaks katta üllatus- või pikaajalisi ravikulusid.

Kuidas mõjutab riskitaluvus teie investeerimisstrateegiat?

Riskitaluvuse mõistmine on varade õige jaotamise eeltingimus. Kuidas jaotatakse aktsiate ja võlakirjade vahel? Kas peaksite investeerima indeksifondi, mis pakub teile laia turupositsiooni? Või on teil mugav valida käputäis aktsiaid, millesse usute? Kõigile neile küsimustele ei saa tõhusalt vastata enne, kui olete oma riskitaluvust hinnanud.

Teie varade jaotamine ja investeerimisstrateegia tuleks üles ehitada teie riskitaluvusele.

• Kui teil on kõrge riskitaluvus…võite paigutada suurema protsendi oma investeeringutest kasvuaktsiatesse, et oma portfelli agressiivselt kasvatada.
• Kui teil on madalam riskitaluvus.. võite suurema osa oma portfellist eraldada turvalisematele varadele, näiteks võlakirjadele.
• Ja kui teil on äärmiselt madal riskitaluvus…teil võib olla suurem osa oma varast rahas ja raha ekvivalendid. Raha ja raha ekvivalente peetakse sageli riskivabaks, kuna need on tavaliselt föderaalselt kindlustatud. Kuid liiga ettevaatlik olemise negatiivne külg on see, et inflatsioon devalveerib teie raha aja jooksul.

Nagu Vanguardi allolev diagramm näitab, vähendab portfelli rohkemate võlakirjade lisamine üldiselt nii selle volatiilsust kui ka üldist tootlust.

Allikas: Eesrind

Ülaltoodud diagramm võtab arvesse ainult aktsiaid ja võlakirju. Kuid võite oma portfelli lisada ka muid varaklasse, et veelgi suurendada oma hajutamist. Üldiselt, mida riskikartlikum olete, seda vähem peaksite oma portfellist pühendama alternatiivsetele investeeringutele, nagu krüptovaluuta või kinnisvara ühisrahastus.

Millal on õige aeg oma riskitaluvust hinnata?

Iga verstapost või sündmus teie elus, mis mõjutab teie finantsolukorda, nõuab teie riskitaluvuse ümberhindamist. Suuremad sündmused, nagu abiellumine, laste saamine, töökohavahetus, ümberpaigutamine või pärandi saamine, nõuavad kõik teie riskitaluvuse ülevaatamist.

Samuti on oluline arvestada, et enamikul pensionäridel on palju madalam sissetulekuvõime kui tööaastatel. Seetõttu sõltuvad nad tavaliselt oma kulude katmiseks suuresti oma investeeringutest, toetustest ja pensionidest. Kui lähenete pensionile, võib teil olla madalam riskitaluvus.

See on aeg, mil võiksite kaaluda suurema osa oma portfelli viimist fikseeritud tulumääraga investeeringutesse, et tagada pidev rahavoog. Samuti võite kaaluda suuremat investeerimist dividendiaktsiad. Nagu öeldud, on see vaid üldine rusikareegel. Kui pensionäril on mitu sissetulekut teenivat vara ja tema abikaasa töötab, võib pensionäril siiski olla kõrge riskitaluvus.

Lisalugemist:Kuidas investeerida pensionile

Kuidas koostada oma riskitaluvust lähtuv portfell

Portfelli kasvatamine nõuab aega, kannatlikkust ja strateegilist mõtlemist. Oma riskitaluvuse tuvastamine ja riskivõime kvantifitseerimine on võtmetähtsusega varade jaotuse kindlaksmääramisel.

Pidage meeles: teie riskitaluvus peaks tavaliselt muutuma pensionile jäämise või väljamakse sihtkuupäeva lähenedes. Enamikul juhtudel soovite järk-järgult suurendada fikseeritud tulumääraga varade (nt võlakirjade) osakaalu oma portfellis. Kui otsite selle saavutamiseks praktilisemat viisi, sihtkuupäeva fondid teeb need kohandused teie eest vastavalt soovile automaatselt robo nõustajad meeldib Parendamineja Wealthfront.

Oma riskitaluvuse kindlaksmääramine ja teadmine, millal seda ümber hinnata, aitab teil koostada portfelli, mis on teie isiksuse ja eesmärkidega õigesti kooskõlas. Kui soovite lisateavet selle kohta, kuidas valida oma riskitaluvusega õige varade paigutus, vaadake seda juhendit.

Kohustustest loobumine: esitatud sisu on ainult informatiivsel eesmärgil ega kujuta endast finants-, investeerimis-, maksu-, juriidilist ega professionaalset nõuannet. Kui sisus mainiti väärtpabereid, võib autor nimetatud väärtpaberites omada positsioone. Sisu pakutakse sellisel kujul, nagu see on, ilma otsese või kaudse avalduse või garantiita.