Los préstamos 401(k) se han convertido en una fuente popular de crédito. Tienen tasas de interés que casi siempre son más bajas que las alternativas. Debido a que están garantizados, no corre el riesgo de acumular grandes cantidades de deuda no garantizada. Y si su empleador los ofrece, puede obtenerlos sin siquiera tener que calificar según su crédito. Los pagos se pueden manejar con su cheque de pago, por lo que apenas se da cuenta de lo que está sucediendo.
Pero la misma simplicidad de pedir prestado contra su plan 401(k) oculta algunos peligros ocultos que debe tener en cuenta si está considerando obtener un préstamo 401(k), incluso para un pago inicial en bienes raíces.
Los peligros ocultos de los préstamos 401(k)
1. Podría reducir sus contribuciones de jubilación
Si está haciendo un pago mensual en su plan 401(k) para pagar el préstamo, puede reducir sus contribuciones al plan mismo.
Por ejemplo, si el dinero es escaso, y esa suele ser la razón por la que buscaría pedir prestado en primer lugar, podría reducir
tus aportes de nómina en su plan de jubilación para liberar más de su cheque de pago para cubrir el pago del préstamo.Si estaba aportando el 10 % de su cheque de pago al plan 401(k) antes de tomar el préstamo, usted podría reducir eso al 6% o 7% para que pueda hacer los pagos del préstamo sin dañar su presupuesto.
2. Es posible que gane menos en su plan sobre el monto del préstamo
Cuando toma un préstamo de su plan 401(k), el interés que paga por el préstamo se convierte en el ingreso que gana en esa parte de su plan. En lugar de obtener rendimientos al nivel del mercado de valores en las inversiones de su plan 401(k), en cambio, "gana" la tasa de interés que está pagando por su préstamo.
Eso puede no ser nada parecido a un partido parejo.
Los términos del préstamo del plan 401(k) generalmente establecen la tasa de interés del préstamo a la tasa preferencial más uno o dos puntos porcentuales. Desde el la tasa preferencial es actualmente del 4%, si el fideicomisario de su plan proporciona un cargo de interés de la tasa preferencial más el 1 %, la tasa de su préstamo será del 5 %.
Ahora, si estamos experimentando un mercado de valores particularmente fuerte, uno que muestra constantemente rendimientos de dos dígitos, ese rendimiento del 5% parecerá menos que espectacular.
Si tiene un plan 401(k) de $40,000 y la mitad está pendiente en préstamo para usted mismo, ese dinero no estará disponible para obtener mayores rendimientos en acciones. Es posible que gane, por ejemplo, el 12 % de la parte no comprometida de su plan, pero solo el 5 % del monto del préstamo.
La reducción del 7% en la tasa de rendimiento de la parte del préstamo de su plan le costará a su plan $1,400 por año. Ese es el monto pendiente del préstamo de $ 20,000, multiplicado por 7%.
Si multiplica esa cantidad, incluso por cantidades decrecientes, durante el plazo del préstamo de cinco años, podría estar perdiendo varios miles de dólares de rendimientos de inversión en acciones en la parte del préstamo de su plan.
Si a menudo o siempre tiene un préstamo pendiente contra su plan 401(k), esa pérdida de ingresos puede sumar decenas de miles de dólares durante varias décadas. Lo extrañarás cuando llegue la jubilación.
3. Se pueden aplicar impuestos y multas si deja su trabajo
Este es probablemente el mayor riesgo al tomar un préstamo 401(k). El préstamo debe ser reembolsado mientras todavía está empleado en su empresa. Hoy en día, cuando tantos trabajadores cambian de trabajo con tanta frecuencia, este es un problema importante. Incluso si tú renueva tu 401(k) a un nuevo empleador, el préstamo con su empleador anterior aún debe estar satisfecho.
De acuerdo con las regulaciones del IRS, si deja a su empleador y tiene un préstamo 401(k) pendiente, debe pagar su préstamo dentro de los 60 días posteriores a la terminación. Si no lo hace, el monto total del saldo pendiente de pago del préstamo se considerará una distribución de su plan.
Una vez que eso suceda, su empleador emitirá una 1099-R (Distribuciones de Pensiones, Anualidades, Jubilación o Planes de Reparto de Utilidades, IRA, Contratos de Seguro, etc.) que informa el monto del préstamo pendiente tanto para usted como para el IRS. Se le pedirá que informe la cantidad que se muestra como una distribución de su plan de jubilación en su declaración de impuestos.
Una vez que lo haga, el monto del préstamo pendiente de pago estará totalmente sujeto a impuestos como ingresos ordinarios. Además, si tiene menos de 59 años y medio en el momento en que se produce la distribución, también se le cobrará un 10 % impuesto de multa por retiro anticipado. Si se encuentra en la categoría impositiva federal del 15 % y tiene menos de 59 años y medio, tendrá que pagar el 25 % del saldo pendiente de pago del préstamo. También tendrá que pagar su tasa de impuesto sobre la renta estatal sobre el saldo.
Si sus tasas de impuestos federales y estatales combinadas, así como la multa del 10 %, totalizan el 30 %, entonces tendrá que pagar un impuesto total de $6,000 sobre un saldo de préstamo impago de $20,000. Y lo más probable es que no tengas disponible el producto del préstamo, ya que se habrá utilizado para otros fines. Lo peor de todo es que no hay excepciones a esta regla.
4. Un préstamo 401(k) puede tener tarifas de préstamo
Un préstamo 401(k) puede requerir que usted también pague un cuota de solicitud y/o cuota de mantenimiento de su préstamo. La tarifa de solicitud se requerirá para procesar la documentación del préstamo, mientras que la tarifa de mantenimiento es una tarifa anual que cobra el fideicomisario del plan para administrar el préstamo.
Si el fideicomisario de su plan cobra una tarifa de solicitud de $50 y una tarifa de mantenimiento anual de $25, habrá pagado un total de $175 en tarifas durante el plazo de cinco años del préstamo. Si el monto del préstamo fuera de $5,000, el total de esos cargos sería igual al 3.5% del monto del préstamo. Eso también funcionará para reducir el retorno general de la inversión en su 401(k).
5. Uso de un plan 401(k) como cajero automático
Una de las mayores ventajas de los préstamos 401(k) es que son fáciles de obtener. Pero también puede ser una de las mayores desventajas. En términos generales, cualquier tipo de efectivo al que sea fácil acceder se utilizará. Es decir, si toma un préstamo, tomará otro. Y luego otro.
Todos los peligros ocultos asociados con los préstamos 401(k) se magnificarán si se convierte en un prestatario en serie. Eso significará que siempre tendrá un préstamo pendiente contra su plan, y comprometerá el plan en todas las formas que describimos aquí.
Incluso es posible que pueda tener saldos pendientes de préstamos 401(k) directamente hasta la jubilación. Y cuando eso suceda, habrás reducido permanentemente el valor de tu plan.
6. Comprometer el Propósito Principal de su 401(k) para Propósitos No Jubilatorios
La facilidad y conveniencia de los préstamos 401(k) tienen un potencial real de comprometer el propósito real de su plan, que es la jubilación, ante todo. Es importante recordar que un préstamo 401(k) impone limitaciones a su plan. Como se describió anteriormente, uno está limitando sus opciones de inversión y, como resultado, los rendimientos de su inversión.
Pero un problema aún mayor es la posibilidad de que empiece a ver su plan 401(k) como algo más que un plan de jubilación. Si se siente muy cómodo usando préstamos para cubrir necesidades a corto plazo, el 401(k) puede comenzar a parecerse más a una tarjeta de crédito o incluso a una línea de crédito con garantía hipotecaria.
Si eso sucediera, es posible que se preocupe menos por el valor y el rendimiento a largo plazo del plan (para fines de jubilación) y le dé prioridad al plan como fuente de préstamo. Por ejemplo, dado que no puede pedir prestado más del 50% del saldo adquirido de su plan, hasta un máximo de $50,000, puede perder interés en aumentar el saldo de su plan mucho más allá de $100,000. En cambio, sus contribuciones pueden estar destinadas principalmente a pagar su(s) préstamo(s) en lugar de aumentar el saldo del plan.
Es más un problema psicológico que cualquier otra cosa, pero ese es el tipo de pensamiento que podría superarlo si se siente demasiado cómodo tomando prestado de su plan.
Costos del préstamo 401(k)
Hay tres costos asociados con los préstamos 401(k):
1. Cuotas administrativas
Por lo general, el administrador del plan cobra algún tipo de tarifa para crear el préstamo. Podría ser algo así como $ 100. Si el monto del préstamo es de $ 10,000, está pagando una tarifa de originación del 1% por el privilegio de obtener el préstamo. La tarifa generalmente se retira del saldo de su plan. Esto provoca una reducción leve pero permanente en el valor del plan.
2. Interés
Los préstamos 401(k) generalmente cobran intereses sobre la cantidad prestada. La tasa suele estar uno o dos puntos por encima de la tasa preferencial, que es actualmente 4.75%. Eso produciría una tasa de entre 5,75% y 6,75%. Esa tasa es más baja que lo que pagará por un préstamo de casi cualquier otra fuente. Y además de eso, dado que los intereses van a tu plan, básicamente te estás pagando intereses a ti mismo. Eso parece un buen trato, al menos hasta que consideres el costo del próximo préstamo 401(k)...
3. Costo de oportunidad
Mientras el préstamo esté pendiente y usted esté pagando intereses sobre la cantidad prestada, no está recibiendo ingresos de inversiones sobre el saldo impago. A pesar de que el saldo pendiente está recibiendo intereses, tú son los que lo pagan. Todavía está perdiendo el ingreso "gratuito" de haber invertido. Por esa razón, un préstamo 401(k) no es un buen negocio desde el punto de vista de la inversión.
Las ventajas de los préstamos 401(k)
Los préstamos 401(k) brindan muchas ventajas en comparación con otros tipos de préstamos. Esa es una gran parte de la razón por la que los préstamos 401(k) son tan populares.
Estas ventajas incluyen:
- Sin calificación de prestamista. Debe calificar para prácticamente cualquier otro tipo de préstamo en función de sus ingresos, estabilidad laboral, historial crediticio, puntaje crediticio y, a veces, ciertos activos. Con los préstamos 401(k), usted califica con base en el hecho de que el patrocinador del plan lo emplea y tiene suficiente capital en su plan para respaldar el préstamo solicitado.
- No hay pago "externo" que hacer. Como se discutió anteriormente, el reembolso se maneja estrictamente a través de la deducción de nómina. No necesita escribir un cheque y enviarlo por correo a un administrador externo o configurar un giro automático desde su cuenta bancaria.
- Pagándote intereses a ti mismo. Como se señaló anteriormente, está pagando intereses en su propio plan 401(k). Eso significa que no se lo está pagando al prestamista, después de lo cual se ha ido para siempre.
- Sin impuestos ni multas por retiro anticipado. Si tuviera que liquidar los fondos necesarios de una cuenta IRA o un antiguo plan 401(k), tendría que pagar impuestos sobre el monto retirado. Además, si tiene menos de 59 años y medio, tendrá que pagar una multa por retiro anticipado del 10 %. Pero puede pedir prestado dinero de un plan 401(k) sin ninguna consecuencia fiscal.
- Alto monto del préstamo. ¿De cuántas otras fuentes de préstamo puede pedir prestado hasta $50,000 con poco más que su firma?
- Sin un proceso de solicitud complicado. Ya que no tiene que estar calificado para el crédito, todo lo que tiene que hacer es completar un formulario de autorización y obtener su préstamo. Los ingresos pueden llegar en cuestión de días.
Línea de fondo
Tome un préstamo del plan 401(k) si es absolutamente necesario, pero nunca se deje llevar por la práctica. Al igual que con una tarjeta de crédito, puede ser más fácil endeudarse con un préstamo 401(k) de lo que imagina. Y luego tendrás que cavar para salir de ese agujero.