VOO مقابل. VTI: S&P 500 vs. إجمالي سوق الأسهم

يعد Vanguard S&P 500 ETF (VOO) و Vanguard Total Stock Market ETF (VTI) من أكبر صناديق الاستثمار وأكثرها شعبية في أمريكا. هم أيضا من بين صناديق الطليعة الأعلى تصنيفًا لدينا هنا في Wallet Hacks. لا يقتصر الأمر على نجاحهم في التعامل مع المستثمرين الأفراد ، ولكن يتم تضمينهما بشكل شائع في محافظ المستشارين الآليين العليا. يمثل كل صندوق ETF سوق الأسهم الأمريكية العامة في محفظة. ولكن في مقارنة وجهاً لوجه (VOO مقابل. VTI) ، هل أحدهما أفضل من الآخر؟

يمكن أن يكون قرارًا صعبًا لأن الصندوقين لا يتشابهان في كثير من النواحي فحسب ، بل يتم توفيرهما من نفس عائلة الصندوق - طليعة.

تتلخص الاختلافات الرئيسية بين الصندوقين الضخمين في تفاصيل تبدو صغيرة قد تحدث فرقًا كبيرًا. دعنا نتعمق في الصندوقين ونرى أيهما قد يكون أفضل بالنسبة لك.

جدول المحتويات

1. VOO مقابل. VTI - كيف يعمل كل منها
2. VOO مقابل. VTI - مقارنة مباشرة
1. انهيار المحفظة
2. بيانات الصندوق
3. تاريخ الأداء
3. VOO مقابل. VTI - هل أحدهما أفضل من الآخر؟

VOO مقابل. VTI - كيف يعمل كل منها

إدارة كل من صندوق Vanguard S&P 500 ETF(VOO) و صندوق Vanguard Total Stock Market ETF (VTI) متشابهة ، وهذا ليس مفاجئًا بالنظر إلى أنهما تتم إدارتهما داخل عائلة الطليعة.

VOO هو ETF قائم على مؤشر يتتبع مؤشر S&P 500 ، كما يوحي الاسم. يشغل الصندوق مناصب في ما يقرب من 500 من أبرز الشركات المتداولة في الولايات المتحدة. ولكن هذا يعني أيضًا أن الصندوق بشكل عام أكثر تركيزًا من VTI نظرًا لأنه يستبعد كل من الأسهم المتوسطة والصغيرة.

يتتبع VTI أداء مؤشر السوق الإجمالي لشركة CRSP الأمريكية، والتي تمثل سوق الأسهم الأمريكية بالكامل تقريبًا - بما في ذلك الشركات الكبيرة والمتوسطة والصغيرة. مثل VOO ، VTI عبارة عن صندوق قائم على مؤشر تتم إدارته بشكل سلبي.

VOO مقابل. VTI - مقارنة مباشرة

لمزيد من المقارنة ، دعنا نلقي نظرة فاحصة على ثلاثة عناصر من هذين النجمين الرئيسيين في Vanguard: تقسيم المحفظة ، وبيانات الصندوق ، وتاريخ الأداء:

انهيار المحفظة

تمتلك VOO أكثر من 850 مليار دولار إجمالي صافي الأصول ولديها أسهم في أكثر من 500 شركة. تشمل التكوينات القطاعية الأكبر تكنولوجيا المعلومات (29.2٪) والرعاية الصحية (13.3٪) وتقدير المستهلك (12.5٪) والقطاع المالي (10.7٪) وخدمات الاتصالات (10.1٪).

أكبر عشرة حيازات في الصندوق ، والتي تمثل ما يزيد قليلاً عن 30٪ من إجمالي صافي الأصول ، تشمل:

1. تفاحة
2. شركة مايكروسوفت.
3. شركة Alphabet Inc. (غوغل)
4. Amazon.com Inc.
5. شركة تسلا
6. منصات التعريف ، Inc. (فيسبوك)
7. شركة نفيديا.
8. شركة Berkshire Hathaway Inc.
9. UnitedHealth Group Inc.
10. 10.J.P. مورجان تشيس وشركاه

تمتلك VTI حوالي 1.4 تريليون دولار إجمالي صافي الأصول ، مع أكثر من 4000 سهم. تشمل التكوينات القطاعية الأكبر التكنولوجيا (29٪) ، والسلوك التقديري للمستهلك (16٪) ، والرعاية الصحية ، 12.8٪) ، والصناعة (12.8٪) ، والمالية (10.9٪).

أهم عشرة ممتلكات في الصندوق ، والتي تمثل ما يزيد قليلاً عن 25٪ من إجمالي صافي الأصول ، تشمل الشركات التالية:

1. 11- آبل
2. 12.Microsoft Corp.
3. 13.Alphabet Inc. (غوغل)
4. 14.Amazon.com Inc.
5. 15- شركة تسلا
6. 16.Meta Platforms، Inc. (فيسبوك)
7. 17.Nvidia Corp.
8. 18- شركة Berkshire Hathaway Inc.
9. 19.UnitedHealth Group Inc.
10. 20.J.P. مورجان تشيس وشركاه

بيانات الصندوق

يعطي الجدول أدناه مقارنة جنبًا إلى جنب للميزات الأساسية لكل من VOO و VTI:

الصندوق / الميزة	VOO	VTI
فئة الأصول	المخزون المحلي - عام	المخزون المحلي - عام
فئة	مزيج كبير	مزيج كبير
عند الإطلاق	09/07/2010	5/24/2001
نسبة النفقات	0.03%	0.03%
سعر السوق (اعتبارًا من 2/2/2022)	$420.42	$230.06
عائد 30 يوم SEC	غير متاح	1.22%
إجمالي صافي الأصول	856.1 مليار دولار	1.4 تريليون دولار
عدد الأسهم	507	4,139
توزيعات الأرباح	ربعي	ربعي

تاريخ الأداء

والمثير للدهشة أن إلقاء نظرة فاحصة على متوسط ​​العوائد السنوية للصندوقين في السنوات الأخيرة لا يعطي سوى القليل من التبصر في الفرق بين الصندوقين. حدث معظم هذا الاختلاف ، الذي يفضل VOO ، في العام الماضي.

VOO:

VTI:

عند مقارنة العوائد بين الصندوقين ، تفوق أداء VOO بسهولة على VTI في السنة المنتهية في 31 يناير. وعلى الرغم من أن VOO يأتي أيضًا في المقدمة في مقارنات الثلاث سنوات والخمس سنوات والعشر سنوات ، إلا أن الفرق بين الصندوقين طفيف للغاية. من المحتمل أن ترجع ميزة أداء VOO على الفترات الثلاث متعددة السنوات إلى الأداء الأكثر قوة في آخر عام.

ومن الجدير بالذكر أيضًا أن VOO تفوق في الأداء على VTI في العام الأخير بسبب تفوقت الأسهم ذات رؤوس الأموال الكبيرة على الأسهم المتوسطة والصغيرة بهامش يصل إلى 13٪. لقد كانت ببساطة سوقًا تفضل الأسهم ذات رؤوس الأموال الكبيرة.

ترجمة: فقط لأن S&P 500 تفوق في الأداء على السوق الأوسع في عام 2021 لا يعني أنه سيكون كذلك دائمًا. في بعض السنوات ، قادت الأسهم ذات رؤوس الأموال المتوسطة - وخاصة الأسهم الصغيرة - المجموعة ، واضعة الأفضلية لصالح VTI في السنوات المقبلة.

سيكون من الأفضل أن تتجاهل المرتجعات منذ البداية. تم إطلاق VTI في مايو 2001 ، في منتصف فترة إفلاس Dot-com. هذا يعني أيضًا أنه كان على وشك الانهيار في سوق الأسهم عام 2008. أدت تجربة الأسواق الهابطة ونصف إلى خفض عوائد VTI منذ البداية.

على النقيض من ذلك ، أطلقت Vanguard VOO في منتصف عام 2010 ، مما يعني أنها فاتتها بكل من الأسواق الهابطة.

منشور له صلة: VTSAX مقابل. VTI: ما الذي سيوصلك إلى النيران بشكل أسرع؟

VOO مقابل. VTI - هل أحدهما أفضل من الآخر؟

نظرًا لشعبية كلا الصندوقين ، يعتبر كل منهما فائزًا. يعتمد تحديد الخيار الأفضل بالنسبة لك على ما تأمل أن يفعله الصندوق.

VOO هو صندوق يركز بشكل ضيق للغاية ، ويستثمر فقط في أكبر 500 شركة مدرجة في البورصة في الولايات المتحدة. حققت الأسهم في تلك الشركات أداءً جيدًا للغاية في السوق الصاعدة الحالية التي بدأت في عام 2009. بالنسبة للعديد من المستثمرين ، كانت رؤوس الأموال الكبيرة هي الأسهم المفضلة. على وجه الخصوص ، تفوق مؤشر S&P 500 - وبالتالي VOO - بسهولة على السوق الأوسع في عام 2021.

لكن هذا لا يعني أن الأداء ميزة دائمة. أدى هذا الأداء لمدة عام واحد إلى انحراف أداء الصندوق لمدة 3 و 5 سنوات وعشر سنوات قبل السوق الأوسع. إذا انتقلت قيادة السوق من الأسهم الكبيرة إلى الأسهم المتوسطة أو الصغيرة ، فقد ينعكس الوضع.

هذا هو المكان الذي يمكن أن يكون فيه VTI هو الخيار الأفضل. ويشمل أيضًا جميع الشركات المدرجة في مؤشر S&P 500 ، لذلك لن تفوتك إذا استمرت هذه المجموعة في الريادة. ولكن إذا انتقلت القيادة إلى الشركات الأصغر ، فمن المحتمل أن يتفوق مؤشر VTI على VOO.

إذا كنت تقيم الصندوقين ، فقد تكون قلقًا أيضًا بشأن تركيزات الشركة. في حين أن أعلى 10 حيازات من VTI تشكل 25٪ من القيمة الإجمالية للصندوق ، فإن العشرة الأوائل من VOO تتجاوز 30٪. هذا النوع من التركيز يعني أنه إذا استمر اثنان أو ثلاثة أسهم فقط في مسار هبوطي طويل وبطيء ، فسوف يتأثر أداء الصندوق بالكامل سلبًا.

أصبح هذا التركيز العالي نموذجًا للصناديق في السنوات الأخيرة. ولكن إذا كان الأمر يتعلق بك ، فقد يكون VTI هو الخيار الأفضل.

ولكن بشكل عام ، كان أداء هذين الصندوقين جيدًا لسنوات ، لذا لا يمكنك اتخاذ قرار خاطئ في كلتا الحالتين.