تداول الزخم: ما هو ومتى يستخدمه المستثمر؟

التداول الزخم هو استراتيجية تداول تهدف إلى التقاط الزخم الحالي للأسهم في محفظتك لتحقيق الربح. يقوم متداولو الزخم بشراء وبيع الأسهم والأصول الأخرى بناءً على التحليل الفني والأنماط وأحجام التداول للتنبؤ بحركات أسعار الأسهم المستقبلية. في حين أن الاستثمار في الزخم قد يكون طريقة مثيرة لدخول الأسواق ، يلاحظ العديد من المنتقدين أن تداول الزخم لا يضمن الأرباح.

ما هو استثمار الزخم؟

الاستثمار الزخم - يسمى بشكل أكثر ملاءمة تداول الزخم - هو استراتيجية سوق الأسهم البيع والشراء بنشاط الأسهم على أساس التحليل الفني. الفرضية الأساسية لاستثمار الزخم هو أن الأسهم في طريقها إلى الصعود من المرجح أن تستمر في الارتفاع ، ومن المرجح أن تستمر الأسهم في الانخفاض ، على افتراض أن ظروف السوق لا تتغير.

ينظر متداولو الزخم إلى الرسوم البيانية التي تعرض تاريخ الأسعار السابق جنبًا إلى جنب مع أحجام التداول والمؤشرات الأخرى للتنبؤ بالمستقبل قصير الأجل لسعر السهم. إذا خمنوا (وتداولوا) بشكل صحيح ، يمكن للمتداولين الاستفادة من زخم السهم. ومع ذلك ، فإنه لا يعمل دائمًا كما هو مخطط له.

كيف يعمل تداول الزخم؟

تفترض استراتيجيات تداول الزخم أن السهم الذي يرتفع مع طلب قوي سيتبع نفس الزخم. يستخدم متداولو الزخم مجموعة من أدوات التداول النشطة ومصادر الأخبار لتحديد فرص التداول المحتملة.

تحدث المشكلة الكبيرة في تداول الزخم عندما لا يتنبأ الماضي بدقة بالمستقبل ، وهو ما يحدث بانتظام في الأسواق المالية. إذا اشتريت سهمًا في طريقك للصعود وقمت بالبيع في الطريق إلى أسفل ، فهناك فرصة جيدة لأن تفوتك هدف الشراء بسعر منخفض والبيع بسعر مرتفع. عندما تطارد الأسواق دائمًا ، كما يقول المنتقدون ، فمن غير المرجح أن تفلح في تحقيق أرباح كبيرة.

أدوات التحليل الفني ذات الصلة لتداول الزخم

يعتمد متداولو الزخم عادة على منصة تداول نشطة مصممة للمستخدمين الذين يركزون على التحليل الفني. يتضمن ذلك أدوات التداول النشطة وميزات الرسوم البيانية المتقدمة وفرصة الدخول في صفقات معقدة ، من بين متطلبات أخرى.

هذه هي أهم الأدوات لاستثمار الزخم:

• منصة تداول نشطة: يعتمد جميع متداولي الزخم تقريبًا على منصة تداول نشطة. تشمل شركات الوساطة المشهورة للمتداولين النشطين TD Ameritrade, Robinhood, عام, الوسطاء التفاعليون و TradeStation.
• أدوات التخطيط المتقدمة: بينما يمكنك تعلم الكثير من النظر إلى الرسم البياني الأساسي ، يقدم العديد من الوسطاء ميزات رسوم بيانية متقدمة ، مثل بالإضافة إلى خيار إضافة العشرات من التراكبات ونقاط البيانات للمساعدة في تحقيق أفضل استثمار في الوقت المناسب قرار.
• أنواع الأوامر المتقدمة: ستنفذ الطلبات المتقدمة عملية التداول تلقائيًا إذا حدثت ظروف معينة في الأسواق. هذا يتجاوز أوامر الحد ووقف الخسارة. تتضمن أنواع الأوامر المتقدمة عمليات الإلغاء الأخرى مرة واحدة (OCO) ، وأوامر الأقواس ، وأوامر الإيقاف المقيدة ، وأوامر الإيقاف المتحرك ، والأوامر متعددة الشروط الأخرى.
• واجهات برمجة تطبيقات التداول: يمكن للمتداولين الأكثر تقدمًا وضع قواعد تداول آلية باستخدام واجهات برامج التطبيق (APIs). هذه مخصصة للمتداولين ذوي مهارات الكمبيوتر المتقدمة.

ما هي عوامل المخاطرة في الاستثمار الزخم؟

بالمقارنة مع الاستثمار السلبي طويل الأجل القائم على التحليل الأساسي ، يعتبر الاستثمار الزخم بشكل عام محفوفًا بالمخاطر. نظرًا لأنك تتداول بنشاط بناءً على الأخبار والاتجاهات الحالية ، فمن المحتمل أن ترى المزيد من التقلبات واحتمالية أكبر للخسائر مقارنة بأساليب الاستثمار السلبي.

مع التحليل الأساسي ، يقوم المستثمرون بشراء وبيع الأسهم بناءً على البيانات المالية من الأسهم الأساسية. من المحتمل أن تكون هذه استراتيجية استثمار أقل خطورة من تلك التي تستند إلى التحليل الفني لاتجاهات السوق الحديثة.

يمكن لقصة إخبارية أو تقرير مالي أو مؤشر اقتصادي أن تدمر بسرعة استراتيجية تداول الزخم. ليس هذا هو الحال مع الاستثمار طويل الأجل على أساس أساسيات الشركة.

كيف تحدد وقت دخولك وخروجك 

يطور كل متداول تفضيلاته واستراتيجياته الخاصة لتحديد وقت الشراء والبيع بالضبط. عند البدء ، انظر إلى خط اتجاه السهم خلال فترة زمنية. هذه بعض المؤشرات الفنية الأكثر شيوعًا التي يستخدمها مستثمرو الزخم:

• • المتوسط ​​المتحرك: المتوسط ​​المتحرك هو خط اتجاه يوضح مسار السهم خلال فترة زمنية محددة. قد ترغب في قياس خطوط الاتجاه على مدى فترات متداخلة متعددة لفهم زخم السهم على مدى فترات زمنية مختلفة.
  • تراكبات: التراكبات عبارة عن خطوط ومحددات توضع أعلى مخطط السهم. على سبيل المثال ، تنظر Bollinger Bands إلى الحد العلوي والسفلي بناءً على الانحراف المعياري للمتوسط ​​المتحرك للسهم لمدة 20 يومًا.
  • المذبذبات: تساعد المؤشرات مثل تقارب تقارب المتوسط ​​المتحرك (MACD) المستثمرين على فهم سعر السهم وزخم التداول ، من بين المعلومات الحيوية الأخرى لاستراتيجيات تداول معينة.

استراتيجيات الاستثمار الزخم

هناك العديد من استراتيجيات الاستثمار الزخم الشائعة لتبدأ بها:

على المدى الطويل المتوسطات المتحركة (MA)

لا تقصر نفسك على متوسط ​​متحرك لمدة 10 أيام أو 20 يومًا. بدلاً من ذلك ، قم بمراجعة المتوسطات المتحركة طويلة المدى ، مثل المتوسط ​​المتحرك لمدة 200 يوم أو 100 يوم عند اتخاذ قرارات التداول.

إشارات السعر

باستخدام أنماط الرسوم البيانية والمؤشرات الفنية ، يبحث المستثمرون عن إشارات البيع والشراء على أساس السعر. على سبيل المثال ، يعتبر التقاطع الذهبي وتقاطع الموت إشارات بيع وشراء شائعة عندما يتقاطع المتوسط ​​المتحرك لمدة 50 يومًا و 200 يوم على الرسم البياني ، ويشيران إلى حركة سعرية صعودية أو هبوطية في المستقبل.

تحليل الأصول

يمكن للمتداولين الأذكياء تراكب ومقارنة اثنين من الأسهم أو المعايير أو المؤشرات المختلفة. إذا ارتفعت عدة أسهم في قطاع ما ، على سبيل المثال ، فقد يعتقد المرء أن الأسهم ذات الصلة ستتبع قريبًا بنفس الزخم.

يمكن أن نحيف

CAN SLIM هو اختصار لاستراتيجية استثمار تجمع بين التحليل الأساسي والتحليل الفني لاتخاذ قرارات الاستثمار.

فوائد ومخاطر استثمار الزخم

الاستثمار الزخم هو وسيلة مثيرة للاستثمار. عندما تحقق ذلك بشكل صحيح ، يمكنك تحقيق مكاسب كبيرة على المدى القصير. في حين أن الاستثمارات قصيرة الأجل تخضع للضريبة بمعدل أعلى ، فإن الربح هو ربح ، ومن الأفضل بالتأكيد جني الأموال و دفع الضرائب من عدم كسب المال على الإطلاق.

بينما قد تجد استراتيجية رابحة ، فإن الاستثمار الزخم هو شكل من أشكال الاستثمار النشط في الاعتبار أكثر خطورة من الاستثمار السلبي طويل الأجل. إذا كنت ترغب في قضاء وقت أقل في استثماراتك أو تريد مخاطرة أقل ، ففكر في ذلك قيمة الاستثمار كبديل.

هل الاستثمار الزخم مناسب لك؟

استثمار الزخم ليس مناسبًا للجميع. معظم المستثمرين أفضل حالًا من خلال استراتيجية الاستثمار السلبي التي تركز على صناديق المؤشرات منخفضة الرسوم. ومع ذلك ، فإن أولئك الذين يرغبون في اتباع نهج نشط وعملي قد يجدون زخم الاستثمار جذابًا.

إذا قررت المضي قدمًا في التداول الفني ، تذكر أن تبدأ ببطء. ضع في اعتبارك التداول على الورق أو محاكي سوق الأوراق المالية قبل استثمار دولارات حقيقية. بمجرد فهمك لاستراتيجيات تداول الزخم جيدًا ، يمكنك الخوض في المياه والمضي قدمًا في تداولاتك الأولى.