Загальновідомо, що переважній більшості активних менеджерів фондів не вдається перевершити свої еталонні індекси.
Щороку Уоррен Баффет пише лист до акціонерів Berkshire Hathaway а на першій сторінці – таблиця порівняння річної зміни ринкової вартості Berkshire Hathaway та S&P 500 з дивідендами.
Його сукупний прибуток до 2022 року вражає (19,8% порівняно з 9,9%), але для нього незвично перевершувати індекс S&P 500 за рік до року (і Berkshire Hathaway володіє цілими приватними компаніями, на додаток до акцій у кількох публічних компаніях).
Якщо більшість активних менеджерів фондів не можуть цього зробити, а Уоррен Баффет, один із найуспішніших інвесторів усіх часів, не може цього зробити... як ви можете?
Але кожен день люди намагаються. І іноді їм це вдається.
І вгадайте, що станеться, коли вони це зроблять? нічого
Зміст
- 🏁 Почніть з кінця
- 😋 Чи знаєте ви про Даннінга-Крюгера?
- 💵 Ви не зробите достатньо великих ставок
- ⏰ Час – обмежений ресурс
- 🎊 Це весело, і це нормально
🏁 Почніть з кінця
Що станеться, якщо ви отримаєте 10% сукупного доходу замість 9,9%? Ваше портфоліо трохи більше.
Що, якщо ви отримаєте 12% замість 9,9%? Це ще більше.
Але тут є секрет – нічого не станеться, якщо ви обіграєте ринок.
Але ваш спроби перемогти ринок буде коштувати вам. Це може коштувати вам грошей, тому що ви не перевершите ринок. Це також коштуватиме вам часу, тому що ви витрачатимете час на дослідження, купівлю та продаж і всю іншу дурницю, яку ви робите для цього.
Чи можливо перемогти ринок? Звичайно.
Чи можливо перемогти його послідовно? Так, але вкрай малоймовірно. І чи вартий негативний ризик зростання?
😋 Чи знаєте ви про Даннінга-Крюгера?
Ефект Даннінга-Крюгера — це підступне та згубне когнітивне упередження. Це коли ви переоцінюєте власні здібності в області, де у вас обмежені знання та досвід. Ось чому Twitter/X був наповнений «медиками» під час пандемії та «вченими-юристами» під час справи Деппа проти. Вислуханий суд.
Саме тому так багато людей думають, що вони можуть перемогти ринок.
І багато форм фінансових розваг сприяють цьому упередженню. Вони показують вам тікери, аналіз, діаграми та списки Best Of, щоб викликати захоплення та «допомогти» вам краще інвестувати. Перегляньте всю інформацію, яку ви маєте!
Вони намагаються продати вам інвестиційні консультаційні послуги, щоб допомогти вам виберіть наступну гарячу інвестицію в акції. Вони хочуть, щоб ви дивилися їхні шоу, тому що реклама продається.
Але реальність така, що ніхто не може передбачити майбутнє. Навіть якщо ви в майбутньому, ви не знаєте, як поводитимуться інші учасники ринку та як це вплине на ефективність акцій.
💵 Ви не зробите достатньо великих ставок
Коли Гьордж Сорос"зламав Банк Англії” у 1992 році він зробив ставку на 10 мільярдів доларів через свої хедж-фонди і, коли весь пил влягся, він отримав близько мільярда доларів прибутку. Скромні 10%. Це було лише 10% від величезної кількості.
Поставити 10 000 доларів на акції, щоб отримати 1000 доларів, — це гарна історія, але вона не зрушить голку з місця, особливо враховуючи рівень ризику, який ви взяли на себе.
Справді успішні інвестори покладаються на великі ставки з величезним потенціалом зростання. Вони не хочуть вичавити 10% прибутку з інвестицій. Зазвичай вони хочуть, щоб це був хоумран або страйк-аут. Вони можуть дозволити собі викреслити, особливо якщо це фонд, який інвестує гроші інших людей, але чи можете ви?
Скільки страйк-аутів до вибуття з гри?
⏰ Час – обмежений ресурс
Ви можете отримати ринковий прибуток просто купівля індексного фонду. Ви отримуєте середня доходність фондового ринку але це майже не займає часу. Це найпростіша безпрограшна програма у світі.
Якщо ви хочете зробити це ще менше розуму, купіть цільовий фонд дати. Фонди цільової дати також оброблятимуть розподіл активів залежно від вашого віку.
Скільки часу вам знадобиться, щоб присвятити всьому дослідження компанії потрібно відчувати впевненість, що ви можете перемогти ринок? Ти хочеш читати біржові діаграми а фінансові звіти? Це, звичайно, більше нуля.
Це години, які ви не витрачаєте на інші речі, такі як улюблені хобі, друзі, сім’я, фітнес тощо.
Ваша ставка - це не тільки ваші гроші, але й ваш час. Ви втратите весь свій час, питання в тому, чи призведе це до більшої прибутковості ваших грошей.
🎊 Це весело, і це нормально
Я усвідомлюю, що інвестувати та мати трохи більш практичний підхід – це весело. Дуже приємно спостерігати, як ваші акції зростають.
Але ми знаємо, що це азартні ігри.
Якщо ви вступаєте в це з таким же мисленням, як і за столом у блекджек, у вас все гаразд. Ви знаєте, як подвоїти 11 і розділити 8. Ви готові поступитися кількома процентними пунктами шансів, а натомість отримаєте розваги.
У мене теж такий свербіж. Я чухаю той свербіж колупанням акції зростання дивідендів. Я розумію, що це менш ефективно, ніж навіть інвестування в ETF для збільшення дивідендів або щось подібне.
Але це чухає цей свербіж більшою мірою, що здається трохи відповідальнішим, ніж вибір акцій, що розвиваються.
Це нормально мати невеликий розподіл, яким ви граєте, але усвідомлюйте, що це те, що ви робите. Ви розважаєте себе, а не інвестуєте. І це нормально!
І, відверто кажучи, нікого насправді не хвилює ваша дивовижна історія інвестування. 😂
про Джим Ван
Джим Ван — сорока з чимось, батько чотирьох дітей, який часто бере участь у Forbes і Блог Авангарду. Йому теж пощастило з'являвся в New York Times, Baltimore Sun, Entrepreneur і Marketplace Money.
Джим має ступінь бакалавра доктор інформатики та економіки з Університету Карнегі-Меллона, ступінь магістра в галузі інформаційних технологій - Розробка програмного забезпечення від Університету Карнегі-Меллона, а також ступінь магістра ділового адміністрування від Джонса Хопкінса університет. Його підхід до особистих фінансів — це підхід інженера, який розбиває складні теми на невеликі, легко зрозумілі концепції, які можна використовувати у повсякденному житті.
Один з його улюблених інструментів (ось моя скарбниця інструментів,, все, чим я користуюся) є Особистий капітал, що дозволяє йому керувати своїми фінансами всього за 15 хвилин щомісяця. Вони також пропонують фінансове планування, наприклад інструмент планування виходу на пенсію, який може сказати вам, чи готові ви вийти на пенсію, коли захочете. Це безкоштовно.
Він також диверсифікує свій інвестиційний портфель, додавши трохи нерухомості. Але не оренда будинків, тому що він не хоче другої роботи, це диверсифіковані невеликі інвестиції в кілька комерційних об’єктів і ферм в Іллінойсі, Луїзіані та Каліфорнії через AcreTrader.
Нещодавно він інвестував у кілька творів мистецтва Шедеври теж.
>> Читайте більше статей Джима
Думки, висловлені тут, належать лише автору, а не будь-якому банку чи фінансовій установі. Цей вміст не переглядався, не схвалювався чи іншим чином схвалювався жодною з цих організацій.