ETF'ler ve yatırım fonları, birbirinin yerine geçebilir görünen yatırım koşullarından bir diğeridir. Ve sıklıkla aynı tartışmada gündeme gelseler de aslında çok farklı yatırımlardır. Her ikisi de düzinelerce veya yüzlerce farklı menkul kıymetten oluşan fonlardır.
Ancak nasıl yönetildikleri ve bir yatırım portföyünde nasıl kullanıldıkları ciddi şekilde değişebilir.
ETF'ler ile ETF'ler arasındaki farkları inceleyelim. yatırım fonları.
Borsa Yatırım Fonları (ETF'ler)
ETF nedir?
Bir ETF, temel bir endeksi izleyen bir fonda tutulan bir menkul kıymetler sepetidir. Fonda tutulan menkul kıymetlerin karışımı keyfi değildir. Fon, temel alınan endeksin yapısını yansıtacak şekilde yapılandırılmıştır.
Örneğin, ETF'ler için en yaygın endeks, S&P 500 endeksi.
Bir ETF bu endekse bağlıdır ve bu endeksi oluşturan 500 kadar hisse senedinde orantılı çıkarlara sahip olacaktır.
Fon, S&P 500'ün hareketlerini izlemek için tasarlandı. Yatırımcı, bu tür ETF ile S&P 500'ün performansını sanal olarak satın alıyor.
Yatırım fonlarının aksine, ETF'ler tıpkı hisse senetleri gibi işlem görür. Hatta çeşitli borsalarda işlem görüyorlar. Bir ETF'nin hisselerini, tıpkı bireysel bir şirketin hisse senetleri gibi satın alırsınız. Bu nedenle, aracı kurumlar genellikle hisse senetleri için olduğu gibi ETF'lerin satın alınması için aynı komisyonu alırlar.
Örneğin, bir komisyoncu, hisse senetleri ve ETF'ler için 7$'lık bir komisyonla hem alım hem de satım komisyonuna sahip olabilir.
Bir ETF'de hisseye sahip olduğunuzda, fonda tutulan menkul kıymetlere sahip değilsiniz. Bunlar ETF'nin kendisine aittir. Bu menkul kıymetlerin yatırımcı mülkiyeti yalnızca dolaylıdır.
Hissedarlar, dayanak menkul kıymetler tarafından ödenen faiz veya temettülerin bir kısmını alma hakkına sahiptir. Ayrıca, fon tasfiye edilirse orantılı bir artık değer alma hakkına da sahiptirler.
Hisse senetleri gibi ve borsalarda işlem yaptıkları için ETF'ler yatırım fonlarından daha likit olma eğilimindedir. Çeşitli fon ailelerinden ve bireysel geri ödeme politikalarından geçmek zorunda kalmadan tıpkı hisse senetleri gibi alınıp satılabilirler.
“Pasif” Yönetim
ETF'ler endeks tabanlı olduğundan, pasif yönetime sahip oldukları kabul edilir. Fon yöneticisinin gerekli gördüğü şekilde menkul kıymet alıp satacağı yatırım fonlarından farklı olarak, ETF'nin yalnızca temel endeksin bileşimi değiştiğinde menkul kıymet alım satımı yapar.
Bu çok sık olmadığı için fonda çok az alım satım oluyor. Örneğin, ABC Şirketi endeksten çıkarılır ve XYZ Corporation ile değiştirilirse, ancak o zaman ETF alım satım gerçekleştirecektir. Dizinin yapılandırmasını korumak için bunu yapacaklar.
Bu, tipik bir yıl boyunca çok az ticaret bırakır. Gerçekte, fon, temel endeksle eşleşecek bir portföy oluşturur ve yalnızca endeks yaptığında değişiklik yapar.
Bu nedenle, ETF'ler sermaye kazancı yolunda çok az üretir. Ve yaptıklarında, tesadüfi.
Örneğin, fon ABC Şirketini satın alındığından daha yüksek bir fiyatla portföyünden düşürürse, fon ya bir sermaye kazancı ya da sermaye kaybı yaratacaktır. Ama bu oldukça nadir bir olay.
Temel bir endekse bağlı olduklarından, bir ETF'deki her bir hissenin değeri bu endeksle birlikte yükselir ve düşer. Bu, ETF'lerin hisse senetleri gibi çalışmasının başka bir yoludur. Bir ETF ile kazanç ve kayıplar fonun fiyatına yansıtılır. Hisse senedi gibi, değeri iki katına veya üç katına çıkana kadar bir ETF'yi tutabilir ve ardından kazancınızı gerçekleştirmek için satabilirsiniz.
Pasif Yönetimin Vergisel Etkileri
ETF'lerin pasif yönetiminin büyük avantajları vardır. Aktif olarak yönetilen fonlar – ki bu birçok yatırım fonu – sermaye kazancı yaratma eğilimindedir. Uzun vadeli sermaye kazançları daha uygun oranlara sahiptir ve %0, %15 ve %20 2018 için. (Çoğu vergi mükellefi %0 oranına düşecektir.)
Bununla birlikte, kısa vadeli sermaye kazançları olağan gelir vergisi oranları. Bunlar %37'ye kadar çıkabilir. Kısa vadeli sermaye kazancı, bir yıldan fazla olmayan bir süre önce satın alınmış bir hisse senedi veya menkul kıymet üzerinde gerçekleştirilen herhangi bir kazançtır.
Aktif olarak yönetilen fonlar genellikle kısa vadeli sermaye kazançlarının yanı sıra uzun vadeli sermaye kazançları da sağlar.
Bu nedenle, yatırım fonları genellikle hem uzun vadeli hem de kısa vadeli sermaye kazançlarını ve ayrıca vergi zamanında temettüleri rapor eder. ETF'lerde, temettüler genellikle birincil vergilendirilebilir gelirdir.
Temel endeksteki değişikliklerle ilgili olarak az miktarda uzun vadeli sermaye kazancı olabilir. Ancak, ETF'ler aktif olarak ticaret yapmadığından kısa vadeli sermaye kazançları olası değildir.
Bu, ETF'nin büyük ölçüde vergi ertelemesi. Sermaye kazancı yaratan fon içindeki bireysel menkul kıymetler yerine, ETF'nin kendisi yapar. Ancak bu kazançlar, siz ETF'deki pozisyonunuzu satana kadar tanınmaz. Ancak o zaman bir sermaye kazancınız olacak ve neredeyse kesinlikle uzun vadeli olacak. Bu, onu daha düşük uzun vadeli sermaye kazançları vergi oranları için uygun hale getirecektir.
Bu şekilde, 20 veya 30 yıl boyunca bir ETF'niz varsa, fonu satana kadar önemli bir sermaye kazancınız olmayacaktır. Bu, gelecekte vergilerin ödenmesi için geçerli olacaktır. Bu çok gibi bir vergi korumalı emeklilik planı, ancak vergiye tabi bir hesapta bile geçerlidir.
ETF Ücretleri
ETF'nin ücreti olarak bilinen şey 12b-1 ücretleri. Bu ücretlerin iki kısmı vardır:
- Dağıtım ücretleri. Bunlar, fon paylarının pazarlanması ve satılması için ödenen ücretlerdir. Tazminat komisyoncularını ve fon hisselerini satan diğerlerini, ayrıca yeni yatırımcılara prospektüslerin reklamını, basılmasını ve postalanmasını ve satış literatürünün basılmasını ve dağıtılmasını içerir. Ücretin bu kısmı her yıl fon bakiyesinin %0,75'i ile sınırlıdır.
- Hissedar hizmet ücretleri. Bunlar, yatırımcı sorularına yanıt veren ve yatırımcılara yatırım bilgileri sağlayan kişilere ödenen ücretlerdir. Ücretin bu kısmı, her yıl fon bakiyesinin %0,25'i ile sınırlıdır.
12b-1 ücretinin iki bölümünün toplamı, yasal olarak alınabilecek en yüksek miktar olan %1.00'dır. Ancak birçok ETF'nin 12b-1 ücretleri çok daha düşüktür.
Ve önemli:
Her ikisi de S&P 500 endeksine dayanan iki ETF arasında bir seçeneğiniz olduğunu varsayalım. Birinde %1.00, diğerinde %0.50'lik 12b-1 ücreti var. %0,50'lik fark bu. Aynı zamanda, her bir fondan elde edilen net yatırım getirisini azaltacak miktardır.
Her iki fonun da yıllık %10 nominal getiri sağlaması bekleniyor. Ancak 12b-1 ücretlerini düştüğünüzde, ilk fonun net getirisi %9, ikinci fonun ise %9,5 net getirisi var.
30 yıl boyunca ilk fona 10.000 $ yatırırsanız, net yıllık %9 getiri ile hesabınız büyüyecektir. $132,684. 30 yıl boyunca ikinci fona 10.000$ yatırırsanız, net yıllık %9.5 getiri ile hesabınız büyüyecektir. $152,200.
yılda yüzde yarım çok fazla görünmeyebilir, ancak 30 yılda yaklaşık 20.000 dolar değerinde. Hikayeden çıkarılacak ders: 12b-1 ücretleri önemlidir. En düşük ücretli ETF'leri arayın.
Broker Komisyonları
Bu ücretler ETF'lerin kendileri tarafından değil, onları satan yatırım aracı kurumları tarafından tahsil edilir. Genellikle bireysel hisse senedi alıp satmak için alınan ücretle aynıdır.
En popüler aracı kurumlar, satın alınan fonun dolar tutarından bağımsız olarak, işlem başına 5 ila 10 ABD Doları arasında ücret alır.
Aktif olarak ETF ticareti yapmayı planlamıyorsanız, komisyoncu komisyonları yalnızca küçük bir masraf olacaktır.
ETF'lerin Faydaları
ETF'lerin belirli kesin avantajları vardır:
Düşük vergi yükümlülüğü. Uzun vadeli sermaye kazançları yolunda çok az ürettikleri ve tipik olarak kısa vadeli sermaye kazançları sağlamadıkları için, vergi sonuçları bir yıldan diğerine düşüktür. Ödenen temettüler bile sıklıkla nitelikli temettüler uzun vadeli sermaye kazanç oranları üzerinden vergilendirilir. Çoğu vergi mükellefi için bu, temettüler üzerinden ödenmesi gereken bir vergi olmayacaktır.
Piyasaları takip etmek. Fonlara yatırım yapmak için birincil nedeniniz piyasanın performansıyla eşleşmekse, ETF'ler mükemmel bir araçtır. Piyasadan daha iyi performans göstermeyecekler, ama onlar da düşük performans göstermeyecekler. Bu, onları mükemmel bir varlık tahsisi yapar. dengeli portföy.
Dahası, çok sayıda endeksi takip ettikleri için hemen hemen her yatırım segmenti için bir ETF bulabilirsiniz.
Bu, büyük ölçekli hisse senetleri, orta ölçekli hisse senetleri, küçük sermayeli hisse senetleri, yabancı hisse senetleri, gelişen piyasa hisse senetleri ve sağlık, yüksek teknoloji ve konut gibi çeşitli endüstri segmentlerini içerir.
ETF'ler ayrıca tahviller, devlet tahvilleri, altın ve diğer emtialar ve gayrimenkul gibi hisse senedi olmayan varlıklar için de mevcuttur.
Düşük ücretler. Yükleme ücreti almadıkları için komisyoncu komisyonları dışında işlem ücreti kaygısı olmadan alınıp satılabilirler.
Ve 12b-1 ücretleri, yıllık ve kuşkusuz can sıkıcı olsa da, belirli fonlarda son derece düşük olabilir. Ücretlerin %0,20'nin altında olduğu çok sayıda ETF vardır. Tercih etmeniz gerekenler bunlar.
ETF'lere Nasıl ve Nerede Yatırım Yapılır
Bir ETF satın aldığınızda, hisse senedi satın almaya benzer. Bir ETF'yi hisse senetleri veya sabit bir dolar tutarı ile satın alabilirsiniz. Fonların tipik olarak minimum yatırım limiti yoktur, bu da onları özellikle yeni ve küçük yatırımcılar için çekici kılar.
gibi büyük yatırım aracılık firmaları aracılığıyla ETF'lere yatırım yapabilirsiniz. Müttefik Yatırım, E*TİCARET veya TD Ameritrade. Her biri çok çeşitli ETF'ler sunar ve makul ticaret komisyonlarına sahiptir.
Ancak dolaylı olarak da olsa ETF'leri tutmanın başka bir yolu var.
Robo-danışmanlar genellikle sizin için oluşturdukları portföylerinde çoğunlukla ETF'lere sahiptir.
Beri Modern Portföy Teorisi yatırım yaptıkları varlık tahsisi hakimdir, ETF'ler istedikleri çeşitlendirmeyi elde etmenin mükemmel bir yoludur.
Tipik bir robo-danışman, portföyünüzü altı ila 12 farklı ETF'den oluşturacaktır. Her biri belirli bir varlık sınıfını temsil edecektir. Bu genellikle yabancı ve yerli hisse senetlerini, gelişen piyasa hisse senetlerini, yerli ve uluslararası tahvilleri ve bazen emtiaları ve/veya gayrimenkulleri içerir.
Daha popüler robo-danışmanlardan bazıları şunlardır: iyileştirme, zengin ve Müttefik Yatırım. Özellikle hangi fonları tutmak istediğinizi bilmiyorsanız, ETF'lere yatırım yapmak için mükemmel platformlardır.
Yatırım fonları
Yatırım fonu nedir?
Bir ETF'ye çok benzeyen bir yatırım fonu, bir fonda tutulan bir menkul kıymetler sepetidir. Ancak pratikte nasıl çalıştığı bir ETF'den çok farklıdır.
Yatırım fonları genellikle yatırım endekslerine dayalı değildir. (Performansı genellikle onlara karşı ölçmelerine rağmen.) Daha serbest olma eğilimindedirler ve neredeyse sınırsız yatırım yönetimi stratejileri sunarlar.
Örneğin, bir yatırım fonu, endüstrilerdeki veya çok özel şirketlerdeki belirli eğilimlerden yararlanmak isteyen yalnızca 20 veya 30 hisse senedine yatırım yapabilir.
Yatırım fonları da neredeyse sınırsız yatırım sınıfına sahiptir. ETF'lere benzer şekilde, hisse senetlerine, tahvillere, yabancı hisse senetlerine ve tahvillere, gelişen piyasalara ve neredeyse sınırsız çeşitlilikte piyasa endüstrisi sektörlerine yatırım yapabilirler.
ETF'lerin aksine, yatırım fonları sermaye kazançlarını maksimize etmeye çalışır.
Fonun yatırım hedefleri izahnamesinde belirtilmiştir. Yatırımcılar, amaca ve fonun bu hedeflere ulaşmadaki başarısına göre bir yatırım fonu seçebilirler.
Bir yatırım fonu yatırımcısı olarak, genellikle yıl sonunda üç kaynaktan elde edilen geliri gösteren vergi bilgileri alırsınız: temettüler, kısa vadeli sermaye kazançları ve uzun vadeli sermaye kazançları.
“Aktif” Yönetim
Bu, ETF'ler ile yatırım fonları arasındaki temel farklardan biridir. ETF'ler pasif olarak yatırım yapılan endeks fonları iken, yatırım fonlarının aktif yönetimi vardır.
ETF'ler piyasayı yenmek için kurulmadı ve onlar da düşük performans göstermeyecekler. Ancak yatırım fonlarının tipik amacı, özellikle piyasadan daha iyi performans göstermektir.
Bu, aktif yönetimin özüdür. Fon yöneticisi, fonu yüksek performanslı fonlarla doldurmaya çalışır. hisse senetleri geride kalanları satarken.
Yatırım fonlarının sermaye kazancı yaratmasının nedeni budur. Menkul kıymetlerin alım satımı her bir menkul kıymet için gerekli görüldüğünde gerçekleşir. Bu, sermaye kazancı veya zararı yaratacaktır.
Bir yatırım fonundaki alım satım faaliyetinin miktarı, portföy devir oranı. Bu, tipik bir yılda devir yapan bir fondaki hisse senetlerinin yüzdesidir.
Endekse dayalı bir ETF ile bu oran %10'un oldukça altında olacaktır. Ancak yatırım fonlarında, özellikle çok aktif olarak işlem gören fonlarda, oran %100'ün üzerine çıkabilir.
Bu, yatırım fonu normalde fonda 100 hisse tutarsa, tipik bir yıl boyunca en az 100 işlem olacağı anlamına gelir.
Aktif Yönetimin Vergisel Etkileri
Çoğu yatırım fonu aktif olarak yönetildiğinden - bazıları diğerlerinden daha fazla - sermaye kazancı yaratma eğilimindedir. Uzun vadeli sermaye kazançları uygun vergi muamelesi görür. Bir kez daha, vergi diliminize bağlı olarak, uzun vadeli kazançlar %0, %15 veya %20 oranında vergilendirilebilir.
Ancak kısa vadeli sermaye kazançları, olağan marjinal vergi oranınız üzerinden vergilendirilebilir. Bu %22 ise, kısa vadeli sermaye kazançları için ödeyeceğiniz şey budur.
Özellikle aktif olarak işlem gören bir yatırım fonunda, önemli miktarda kısa vadeli sermaye kazancı geliri olabilir.
Vergilendirilebilir sermaye kazançları potansiyeli ve vergilendirilebilir temettüler nedeniyle, yatırım fonları genellikle vergi korumalı emeklilik planlarına en uygun olanıdır. Bu, özellikle yüksek gelirli vergi mükellefleri için yaratabilecekleri vergi yükümlülüğünü önleyecektir.
Yatırım Fonu Ücretleri
Yatırım fonları iki farklı ücretle gelir: satış ücretleri ve gider oranları.
Genellikle hissedar ücretleri olarak adlandırılan satış ücretleri, temel olarak yükleme ücretleridir. Satın alınan fonun dolar tutarının yüzdesi olarak ifade edilirler. Örneğin, bir fona 5.000$ yatırırsanız ve yükleme ücreti %2 ise, yük 100$ olur.
Yükleme ücretleri bir yatırım fonundan diğerine değişir ve genellikle %3'ü geçmez. Ancak ön uç veya arka uç yükü olarak şarj edilebilirler. Ön uç, bir yatırım fonu satın alındığında ücretlendirilen bir yüktür. Arka uç, bazen bir geri alma ücreti, satışta tahsil edilir.
Bir fonda bunlardan biri veya diğeri ve bazen ikisi birden olabilir. Örneğin, ortak bir düzenleme, satın almada %2 ve satışta %1'lik bir yük içerebilir.
Çoğu durumda, fon pozisyonunuzu belirli bir süre tutarsanız, geri ödeme ücreti düşürülür veya düşürülür. Örneğin, %1'lik bir geri ödeme ücreti yalnızca fonu iki yıl içinde satarsanız geçerli olabilir. Ondan sonra ortadan kaybolur.
Ayrıca, yükleme ücreti almayan birçok yatırım fonu vardır ve bunlara “yüksüz fonlar” denir.
Yüksüz fonlar, özellikle sık sık fon pozisyonları ticareti yapıyorsanız, genellikle tercih edilmelidir.
Gider oranı, fonun işletilmesi için gereken giderleri temsil eder. Bu giderlerin miktarı bir fondan diğerine büyük ölçüde değişir.
Gider oranı, 12b-1 ücretlerinin yanı sıra kayıt tutma, saklama hizmetleri, vergiler, yasal giderler ve muhasebe ve denetim ücretlerini içerebilir. Ancak gider oranının en büyük tek bileşeni genellikle fon yöneticisine veya danışmanına ödenen ücrettir.
Ek masraflar nedeniyle, yatırım fonu genellikle bir ETF'den daha yüksek yıllık masraflara sahiptir. Bu, ücretlendirildiği yerlerde yükleme ücretlerine ek olarak.
Yatırım Fonlarının Faydaları
Bir ETF'nin aksine, bir yatırım fonuna yatırım yapmanın en büyük avantajı, piyasadan daha iyi performans göstermeye çalışmasıdır. ETF'ler yalnızca onunla eşleşir.
Bir kez daha, yatırım fonu yöneticisi, düşük performans gösterenleri satarken fonu yüksek performanslı hisse senetleriyle stoklamaya çalışır.
En iyi örneklerden biri olarak bilinenlerle değer fonları. Bu fonlar, piyasada düşük performans gösteren temelde güçlü şirketlere yatırım yapmayı amaçlamaktadır.
Örneğin, bir şirket, hisse senedi fiyatının düşmesine neden olan büyük bir dava ile vurulmuş olabilir. Ancak dava sona erdikten ve şirket normal işine devam ettikten sonra, hisseleri rakiplerinin çok altında.
Bir değer fonu bu tür şirketlere yatırım yapar ve uzun vadede en başarılı yatırım stratejilerinden biri olduğu kanıtlanmıştır.
Uyarı: Yatırım fonlarının büyük çoğunluğu başarısız temel endekslerinden daha iyi performans göstermek için. Aslında, yatırım fonlarının yalnızca yaklaşık %22'si beş yıl kadar uzun bir süre daha iyi performans gösterir. Piyasadan daha iyi performans gösteren bir hisse senedi bulmaya çalışmaktan farklı değil.
Daha iyi performans olasılığını ölçmek için fon yöneticisinin son beş veya 10 yıldaki performansına çok yakından bakmalısınız. Ama o zaman bile, hiçbir garanti yok. Son beş yıldır piyasadan daha iyi performans gösteren bir fon, önümüzdeki beş yılda daha düşük performans gösterebilir.
Bu popüler uyarı nedir: geçmiş performans gelecekteki sonuçların garantisi değildir.
Evet, bu.
Yatırım Fonlarına Nasıl ve Nerede Yatırım Yapılır
Yatırım fonları genellikle robo-danışmanlar aracılığıyla sağlanmaz. Ancak bunlar, aşağıdakiler gibi büyük yatırım aracılık firmaları aracılığıyla satın alınabilir: Müttefik Yatırım, E*TİCARET veya TD Ameritrade.
Her biri çok düşük işlem ücretlerinde çok sayıda yatırım fonu sunar. Aslında, bir yatırım fonunun yükleme ücreti varsa, genellikle komisyon almazlar.
Yatırım fonu satın almanın bir başka yolu da yatırım fonu ailesidir. Bunlar, hemen hemen her yatırım nişinde çok sayıda yatırım fonu olan şirketlerdir.
Daha büyüklerinin yüzlerce farklı fonu var. En büyük yatırım fonu ailelerinden ikisi sadakat ve Öncü.
Yatırım fonu satın almanın dezavantajlarından biri, genellikle minimum yatırım gerektirmeleridir. Alt uçta, bazen minimum 500$'lık fonlar bulabilirsiniz.
Ancak diğerleri 3.000 $ veya daha fazla olabilir. Ancak, bu minimumlardan genellikle feragat edilir. IRA hesapları otomatik aylık katkılar için kaydolursanız.
ETF'ler ile ETF'ler Arasındaki Farklar Yatırım Fonları - Biri Diğerinden Daha İyi mi?
ETF'ler popülerlik kazanıyor. Ancak bu, yatırım fonlarının portföyünüzde yeri olmadığı anlamına gelmez.
ETF'ler vergiye tabi yatırım hesaplarında kesinlikle mantıklıdır. Vergiye tabi gelir açısından çok az ürettikleri için zamanla değerleri artabilir ve yalnızca para çekmek için onları tasfiye etmeye başladığınızda vergiye tabi hale gelebilirler.
Bu şekilde, ETF'ler gayri resmi bir emeklilik planıdır. Bunları, vergi korumalı bir emeklilik planında barındırmadan emeklilik için tasarruf etmek için kullanabilirsiniz.
Genel olarak pasif bir yatırım portföyü arıyorsanız, aynı zamanda mükemmel bir yatırımdır. Bu durumda, tek gerçek endişeniz, doğru varlık tahsislerini sürdürmektir. Düşük ücretli ve endeks tabanlı olduklarından portföy tahsisleri için mükemmeldirler.
ETF'ler zamanlama stratejileri için de mükemmel olabilir. Piyasa trendlerini oynamak istiyorsanız, ETF'lere girip çıkmak daha kolaydır.
Endeksteki belirli hisse senetlerine değil, piyasaya bahis oynuyorsunuz. Ve trend değiştiğinde, bir ETF'den çıkıp başka bir varlık sınıfına veya nakite geçebilirsiniz.
Ancak yatırım fonları ile piyasayı yenme potansiyeli başlı başına değerlidir.
Bu, özellikle iyi olmayan hisse senetlerine yatırım yapmak istiyorsanız geçerlidir. Bunu kendi başınıza yapmayı denerseniz, bu aslında riskli bir yatırım stratejisidir.
Ancak profesyonel bir yatırım yöneticisi tarafından yönetilen bir yatırım fonunun parçası olarak, iyi olmayan hisse senetlerinden oluşan bir portföye yatırım yapabilirsiniz. Bu, uzun vadede büyük kazanç şansını artıracaktır.
Sermaye kazançları üzerindeki vergiyi ortadan kaldırmak için, vergi korumalı emeklilik planlarında öncelikle yatırım fonlarına sahip olduğunuz bir strateji seçebilirsiniz. Daha sonra, ETF'ler sermaye kazancı yolunda çok az şey ürettiğinden, ETF'leri vergiye tabi hesaplarda tutabilirsiniz.
ETF'ler ile ETF'ler Arasındaki Farklar Üzerine Son Düşünceler Yatırım fonları
Yatırım dünyasında birçok ya/ya da tartışması olmasına rağmen, hepsi tamamen geçerli değil. Çeşitli amaçlara hizmet eden farklı yatırımlar ve yatırım araçları vardır. Gerçek çeşitlilik, paranızı birçok farklı yatırım seçeneği arasında bölüştürmede bulunur.
Sürüyü takip etmek ve kesinlikle ETF'lere yatırım yapmak uygun olsa da, düşüncenin son dokuz yıldır doğrudan yükselen bir borsa tarafından üretildiğini de kabul etmeliyiz. Bu değişirse, yatırımcılar daha az öngörülebilir bir piyasada kazanç bulmanın bir yolunu aradıkça, yatırım fonları tekrar lehte olabilir.