ส่วนใหญ่แล้ว แผน 403(b) เป็นคำตอบขององค์กรที่ไม่หวังผลกำไรสำหรับ 401(k) แต่มีความแตกต่างอย่างหนึ่ง: แผน 403(b) มีค่าธรรมเนียมการลงทุนที่สูงกว่า โดยทั่วไปแล้ว ครูและบุคลากรทางการแพทย์จะได้รับความคุ้มครองจากแผนเหล่านี้ ดังนั้นพวกเขาจึงเป็นผู้ที่มีค่าธรรมเนียมสูงสุดสำหรับแผนเกษียณอายุ เป็นไปได้ไง!
403(b) แผนและวิธีการทำงาน
แผน 403 (b) ใช้งานได้ เกือบ เช่นเดียวกับแผน 401 (k) แต่มีความแตกต่างเล็กน้อย อ่านของเราเต็ม การเปรียบเทียบ 403(b) กับ 401(k) ที่นี่.
A 403(b) เป็นแผนการเกษียณอายุที่จัดทำโดยนายจ้างในองค์กรไม่แสวงหาผลกำไร ซึ่งรวมถึงระบบโรงเรียน โรงพยาบาลและระบบการรักษาพยาบาล และองค์กรทางศาสนา ในทางกลับกัน แผน 401(k) จัดทำโดยนายจ้างที่ทำธุรกิจเพื่อผลกำไร นั่นคือโดยทั่วไปองค์กรจ้างงานอื่น ๆ ในประเทศ
ความคล้ายคลึงกันระหว่างแผน 403(b) และ 401(k)
การเลื่อนภาษี แผนทั้งสองอนุญาตให้มีการหักลดหย่อนภาษีได้เช่นเดียวกับการเลื่อนภาษีของรายได้จากการลงทุนที่ได้รับภายในแผน
การจับคู่นายจ้าง แผนทั้งสองจัดทำขึ้นสำหรับการมีส่วนร่วมของนายจ้าง
จำนวนเงินสมทบสูงสุด ทั้งสองแผนช่วยให้พนักงานสามารถบริจาคเงินได้มากถึง $22,500 ต่อปี หรือสูงถึง $30,000 ต่อปี หากพวกเขาอายุ 50 ปีขึ้นไป (2023 ตัวเลข).
ข้อ จำกัด การถอน จะต้องชำระภาษีเงินได้สามัญสำหรับการแจกแจงใด ๆ จากแผนใดแผนหนึ่ง ทั้งสองแผนกำหนดให้คุณรอถอนเงินจนกว่าจะอายุครบ 59 ½ ปี มิฉะนั้น คุณจะต้องเสียภาษีปรับถอนก่อนกำหนด 10% นอกเหนือจากภาษีเงินได้ธรรมดา ทั้งสองแผนต้องการให้คุณเริ่มทำ การกระจายขั้นต่ำที่จำเป็น (RMDs) เริ่มตั้งแต่อายุ 70 ½
บทบัญญัติ Roth ทั้งสองแผนอนุญาตให้คุณจ่ายเงินสูงถึง 6,500 ดอลลาร์ต่อปีในข้อกำหนด Roth ในแผนของคุณ หรือ 7,500 ดอลลาร์หากคุณอายุ 50 ปีขึ้นไป
บทบัญญัติเงินกู้ ทั้งสองแผนอนุญาตให้คุณยืมได้สูงสุด 50% ของยอดคงเหลือในแผนของคุณ โดยไม่เกิน 50,000 ดอลลาร์
ความแตกต่างระหว่างแผน 403(b) และ 401(k)
เสื้อกั๊ก แผน 403(b) มักจะสั้นกว่า มอบเงินสมทบสมทบให้นายจ้าง. หลายคนถึงกับเสนอให้มอบเงินบริจาคเหล่านั้นทันที ขึ้นอยู่กับประเภทของกำหนดการให้สิทธิ์ที่แผน 401(k) เลือก การให้สิทธิ์การสมทบการจับคู่ของนายจ้างอาจใช้เวลานานถึงหกปี
ผลงานสูงสุดที่อนุญาต (MAC) แผน 403(b) มีข้อกำหนดพิเศษเกี่ยวกับผลงานสูงสุด หากคุณทำงานให้กับนายจ้างมาอย่างน้อย 15 ปี คุณสามารถจ่ายเงินสมทบเพิ่มเติมได้ $3,000 ต่อปี ซึ่งหมายความว่าคุณสามารถบริจาคได้มากถึง $25,500 ต่อปี หรือสูงถึง $33,000 ต่อปี หากคุณอายุ 50 ปีขึ้นไป ข้อกำหนดนี้ไม่มีอยู่ในแผน 401(k)
อย่างไรก็ตาม เป็นที่น่าสังเกตว่าแผน 403(b) ค่อนข้างน้อยมีข้อเสนอ MAC จริง ๆ แม้ว่าพวกเขาสามารถรวมไว้ในแผนได้ตามกฎหมาย แต่พวกเขาไม่จำเป็นต้องทำเช่นนั้นและส่วนใหญ่ก็ทำไม่ได้
ตัวเลือกการลงทุน แผน 403(b) มักมีตัวเลือกการลงทุนที่จำกัด ตัวเลือกหลักมักจะเป็นค่างวดคงที่หรือผันแปร นี่คือเหตุผลว่าทำไมแผน 403(b) มักถูกเรียกว่า เงินรายปีที่กำบังภาษีหรือ TSA
บางแห่งอาจเสนอกองทุนรวมจำนวนจำกัด ตามการวิเคราะห์ที่จัดทำโดย เอออน ฮิววิตต์รายละเอียดการลงทุนของแผน 403(b) มีลักษณะดังนี้:
- 43% ถืออยู่ในเงินงวดคงที่
- 33% เป็นเงินรายปีผันแปร;
- และ 24% ในกองทุนรวม
แผน 401(k) มักจำกัดตัวเลือกการลงทุนเช่นกัน บางแผนจำกัดไว้ที่ครึ่งโหล กองทุนรวมหรือกองทุนซื้อขายแลกเปลี่ยน (ETFs). แต่บางแผนมีตัวเลือกที่กว้างกว่า และบางครั้งก็แทบไม่มีจำกัด
ตัวอย่างเช่น หากแผน 401(k) จัดขึ้นโดยบริษัทนายหน้าการลงทุนรายใหญ่ คุณอาจสามารถลงทุนในหุ้น พันธบัตร กองทุนรวม กองทุนซื้อขายแลกเปลี่ยน และ ทรัสต์เพื่อการลงทุนในอสังหาริมทรัพย์ (REITs).
ค่าธรรมเนียมการลงทุน ค่าธรรมเนียมการลงทุนแผน 403(b) มักสูงกว่าแผน 401(k) ดูด้านล่าง
โครงสร้างค่าธรรมเนียมแผนทั่วไป 403(b)
เหตุผลที่ค่าธรรมเนียม 403(b) สูงกว่าแผน 401(k) นั้นอยู่ในตัวเลือกการลงทุนที่มีอยู่ ค่าธรรมเนียมที่เรียกเก็บจากการลงทุนที่มีอยู่ในแผน 403(b) นั้นสูงกว่าที่ยอมรับกันทั่วไปโดยนักลงทุนที่มีตัวเลือกในเรื่องนี้
อีกครั้ง ตามการวิเคราะห์ที่จัดทำโดย Aon Hewitt ค่าธรรมเนียมที่เรียกเก็บจากเงินงวดผันแปรและคงที่และกองทุนรวมที่รวมอยู่ในแผน 403(b) มีลักษณะดังนี้:
- ค่างวดผันแปร: 2.25%
- ค่างวดคงที่: 1.15%
- กองทุนรวม: 0.97%
ในทางตรงกันข้าม อัตราส่วนค่าใช้จ่ายเฉลี่ยของ ETF อยู่ที่ 0.44% เท่านั้น. และคุณสามารถทำได้ดีกว่านั้นด้วยการลงทุนในกองทุนดัชนีที่มีต้นทุนต่ำ
สิ่งที่ทำให้สถานการณ์ซับซ้อนยิ่งขึ้นสำหรับผู้เข้าร่วมแผน 403 (b) คือข้อเท็จจริงที่ว่าค่าธรรมเนียมการลงทุนที่เรียกเก็บจากเงินงวดและกองทุนรวมมักจะมองไม่เห็น ส่วนหนึ่งเป็นเพราะพวกเขาถูกฝังอยู่ในวรรณกรรมที่อธิบายถึงเครื่องมือการลงทุน คนส่วนใหญ่ขาดความเข้าใจเกี่ยวกับความสำคัญของค่าธรรมเนียมเหล่านี้
ปัญหาอื่นคือการขาดตัวเลือก เนื่องจากนักลงทุนแผน 403(b) ไม่มีตัวเลือกการลงทุนที่มีต้นทุนต่ำ พวกเขายังขาดพื้นฐานของการเปรียบเทียบเพื่อพิจารณาว่าค่าธรรมเนียมการลงทุนที่พวกเขาจ่ายนั้นสูงเกินไป
ความเสียหายระยะยาวที่กระทำโดยค่าธรรมเนียม 403(b) สูง
ตัวอย่างวิธีที่ดีที่สุดในการแสดงให้เห็นถึงความเสียหายที่เกิดจากค่าธรรมเนียมสูงที่เรียกเก็บโดยแผน 403(b) เราจะทำหนึ่งโดยอิงจากคนสองคนที่ออมเพื่อการเกษียณผ่านแผนของนายจ้างภายใต้พารามิเตอร์ที่เหมือนกัน ข้อแตกต่างเพียงอย่างเดียวระหว่างทั้งสองคือแผนหนึ่งเข้าร่วมในแผน 403(b) และอีกแผนหนึ่งอยู่ในแผน 401(k)
แซมและทาราต่างมีรายได้ 75,000 ดอลลาร์ต่อปี และลงทุน 10% ของเงินเดือนตามลำดับในแผนการเกษียณอายุของนายจ้าง แซมเป็นครูที่มีส่วนร่วมในแผน 403(b) แผนมีค่าธรรมเนียมรายปีเฉลี่ย 1.50% ในขณะเดียวกัน ธาราทำงานให้กับบริษัทไอทีและเข้าร่วมในแผน 401(k) ซึ่งมีค่าธรรมเนียมรายปีเฉลี่ย 0.50%
ความแตกต่างอย่างมากในค่าธรรมเนียมเป็นผลมาจากการผสมผสานการลงทุนของแซมกับเงินรายปีและกองทุนรวม การลงทุนของ Tara อยู่ใน ETF ที่มีต้นทุนต่ำทั้งหมด
ทั้งสองแผนให้ผลตอบแทนเฉลี่ย 7% ต่อปีก่อนหักค่าธรรมเนียม ซึ่งหมายความว่าผลตอบแทนสุทธิจากการลงทุนใน 403(b) ของแซมเฉลี่ยอยู่ที่ 5.50% ต่อปีหลังหักค่าธรรมเนียม Tara ได้รับผลตอบแทนสุทธิจากการลงทุนใน 401(k) ของเธอ ซึ่งเฉลี่ย 6.50% ต่อปีหลังหักค่าธรรมเนียม
มองอย่างไรเมื่อสิ้นสุดอาชีพ 40 ปี? เพื่อให้ง่าย เราจะเพิกเฉยต่อเงินสมทบที่ตรงกับนายจ้างและการเพิ่มเงินเดือนประจำปี
แซม: เขาบริจาคเงิน 7,500 ดอลลาร์ต่อปีเป็นเวลา 40 ปี รวมเป็นเงินช่วยเหลือด้านอาชีพทั้งหมด 300,000 ดอลลาร์ เขาได้รับอัตราผลตอบแทนสุทธิที่แท้จริงที่ 5.50% ในช่วงเวลานั้น ในตอนท้ายของอาชีพของเขา แผน 403 (b) ของแซมได้เติบโตขึ้น $1,054,824.
ธารา: เธอยังบริจาคเงิน 7,500 ดอลลาร์ต่อปีเป็นเวลา 40 ปี รวมเป็นเงินช่วยเหลือด้านอาชีพทั้งหมด 300,000 ดอลลาร์ เธอได้รับอัตราผลตอบแทนสุทธิที่แท้จริงที่ 6.50% ในช่วงเวลานั้น ในตอนท้ายของอาชีพของเธอ แผนการ 401(k) ของทาราได้เติบโตเป็น $1,363,183.
ความแตกต่างระหว่างค่าแผนเทอร์มินัลสองรายการ? $308,359.
| บัญชี | เงินสมทบประจำปี | การมีส่วนร่วมทั้งหมด | อัตราผลตอบแทนสุทธิที่แท้จริง | จำนวนเงินที่เกษียณอายุ |
|---|---|---|---|---|
| แซม 403(ข) | $7,500 | $300,000 | 5.50% | $1,054,824 |
| ธารา 401(k) | $7,500 | $300,000 | 6.50% | $1,363,183 |
แซมไม่ได้มีส่วนร่วมกับ 403(b) ของเขาน้อยกว่าที่ทาร่าทำกับ 401(k) ของเธอ และทั้งสองแผนให้ผลตอบแทนรวมจากการลงทุนเท่ากัน ข้อแตกต่างเพียงอย่างเดียวระหว่างผลลัพธ์การวางแผนการเกษียณอายุทั้งสองคือค่าธรรมเนียม
บทสรุปที่น่าตกใจ: ค่าธรรมเนียมที่สูงขึ้นในแผน 403(b) ของ Sam ทำให้เขาต้องเสียเงินมากกว่า 300,000 ดอลลาร์ในที่สุด!
กล่าวอีกนัยหนึ่ง ค่าธรรมเนียมที่สูงขึ้นในแผน 403(b) ของ Sam คิดเป็น 22.6% ของเงินออมเพื่อการเกษียณของเขา นั่นคือ $308,359 หารด้วย $1,363,183 Sam ควรจะมี ลงเอยด้วยการที่แผน 403(b) ของเขามีโครงสร้างค่าธรรมเนียมเดียวกันกับแผน 401(k) ของ Tara
ทำแผนการเกษียณอายุที่ไม่ดีให้ดีที่สุด
น่าเสียดาย หากนายจ้างของคุณเสนอเพียง 403(b) นั่นคือแผนการเกษียณอายุที่ดีที่สุดที่คุณมี คุณจะต้องเข้าร่วมในระดับหนึ่งเป็นอย่างน้อย เนื่องจากมีการบริจาคจำนวนมากและการเลื่อนภาษี แต่มีอย่างน้อยสองวิธีที่คุณสามารถลดความเสียหายให้เหลือน้อยที่สุด
ลงทุน 403(b) ของคุณในกองทุนรวม
อย่างแรกคือการเลือกตัวเลือกการลงทุนที่มีต้นทุนต่ำที่สุดที่คุณมีในแผน ที่เกือบจะแน่นอนคือกองทุนรวม แม้ว่าจะไม่แพงเท่า ETF แต่ก็มีราคาถูกกว่าค่างวดมาก นั่นไม่ใช่เรื่องยากที่จะจินตนาการเช่นกัน เนื่องจากค่างวดเป็นหนึ่งในตัวเลือกการลงทุนที่แพงที่สุดที่มีอยู่ การลงทุนในกองทุนรวม 100% สามารถลดอัตราส่วนค่าใช้จ่ายต่อปีโดยรวมของคุณจาก 1.50% ขึ้นไปเหลือน้อยกว่า 1%
ลงทุนบางส่วนเพื่อการเกษียณอายุของคุณใน IRA
สมมติว่าคุณบริจาค $15,000 ต่อปีให้กับแผน 403(b) ของคุณ ให้ลดเงินสมทบแผนลงเหลือ 10,000 ดอลลาร์ และสมทบเงิน 5,000 ดอลลาร์ที่เหลือเข้าบัญชี IRA แทน
ข้อดีคือภายใน IRA คุณสามารถลงทุนใน ETF ต้นทุนต่ำ แทนกองทุนรวมและเงินรายปี แต่ก็มีประโยชน์รองลงมาเช่นกัน เนื่องจาก IRA เป็นแบบกำกับตนเองโดยสมบูรณ์ คุณจึงมีตัวเลือกว่าจะเก็บอะไรไว้ในบัญชีของคุณ
ข้อบกพร่องอย่างหนึ่งในแผนนี้คือความเป็นไปได้ที่การบริจาคของ IRA จะไม่สามารถหักลดหย่อนได้บางส่วนหรือทั้งหมด เดอะ IRS จำกัด การหักลดหย่อนของ IRA หากคุณได้รับความคุ้มครองจากแผนการเกษียณอายุอื่นและรายได้รวมของคุณเกินเกณฑ์ที่กำหนด เนื่องจากคุณเข้าร่วมใน 403(b) และอาจได้รับความคุ้มครองโดยแผนเงินบำนาญของนายจ้างด้วย คุณจึงต้องปฏิบัติตามข้อจำกัดเหล่านี้
คุณจะต้องกระทืบตัวเลขและพิจารณาว่าการลดค่าใช้จ่ายในการลงทุนทำให้สูญเสียการหักลดหย่อนบางส่วนหรือทั้งหมดของผลงาน IRA ของคุณหรือไม่ คุณจะต้องคำนึงถึงการสูญเสียการจับคู่ของนายจ้างเนื่องจากการมีส่วนร่วมของพนักงานลดลง
รวมเงินเกษียณบางส่วนของคุณไว้ใน IRA ด้วยการเปลี่ยนการลงทุน 403 (b) ของคุณไปที่กองทุนรวม สิ่งนี้จะลดค่าใช้จ่ายในการลงทุนที่มีประสิทธิภาพลงอย่างมาก และเพิ่มผลตอบแทนจากการลงทุนของคุณ
นอกเหนือจากสองตัวเลือกนี้ คุณยังสามารถล็อบบี้แผนกสวัสดิการนายจ้างของคุณให้เปลี่ยนได้ แผนการเกษียณอายุ - อาจมากกว่า 401 (k) - หรือเพื่อเพิ่มตัวเลือกการลงทุนต้นทุนต่ำให้กับ 403 (b) วางแผน. แต่เงินของฉันจะอยู่ในกองทุนรวมและกลยุทธ์ IRA การตัดสินใจของแต่ละคนง่ายกว่าเสมอที่จะเปลี่ยนความคิดโดยรวมของระบบราชการ