Mi smo čudovito predvidljiva bitja, kajne? 🙂
Radi se igramo. Obožujemo hitro zgodbo o bogatenju. Obožujemo loterijo. Obožujemo zgodba cunje do bogastva toliko, da je osnova mnogih klasičnih zgodb.
In nihče ne rad igra na srečo, obogateti hitro ali igrajte na loteriji kot skupina ljudi, ki razmišljajo skupaj. Mafija.
Oh, ta čudovita mafija.
Mafija ustvarja investicijske balone. Ne glede na to, ali gre za pogosto omenjeni mehurček iz tulipanov v letih 1636-1637 ali za novejše mehurčke v dot-com, stanovanjskem mehurčku, in finančna kriza/velika recesija, špekulacije napihujejo cene do te mere, da so zrele za lepo bolečino pop.
Eden od težkih delov vlaganja je, da nas privlačijo ta vznemirljiva področja, vendar lahko ta vznemirljiva področja povzročijo finančno propad.
The zadnji mehurček, ki se je pojavil, je bil bitcoin. Bolj kot čebulica tulipanov kot hiša, je konec leta 2017 dosegla vrh skoraj 20.000 dolarjev. Vreden je le manj kot $3,500 zdaj (v času prvotnega pisanja te objave).
(od takrat je ponovna poraba prinesla do približno 40.000 USD za kovanec!)
Kako se izognete tem naložbenim mehurčkom?
Kazalo
- Imejte načrt, držite se ga
- Igra nadaljuje
- Vi ste minnow v morju morskih psov
- Nekaj zmagovalcev, veliko poražencev
- Izogibajte se, če tega ne morete razumeti
- Samo počakaj
- Ko so vsi strokovnjaki, pazite
- Učite se od Bitcoina
Imejte načrt, držite se ga
Izogibate se jim z izogibanjem skušnjavi. Izogibate se skušnjavi, če zgradite finančni načrt in se ga držite.
Če nimate a finančni načrt, čas je, da ga ustvarite. Ta načrt vam bo pomagal razumeti, koliko morate prihraniti, donose, ki jih potrebujete za te prihranke, in kdaj se lahko upokojite.
Vaš načrt ne bo vključeval, da boste "zmagali na loteriji" ali "zaslužili 200%+ na Bitcoin".
»Ampak Jim! Ali se ne želite upokojiti prej? Ali ne bi bilo super zmagati na loteriji? "
Ja, bi. Toda to ni del načrta. In verjetnost, da ne dobite na loteriji in ne zaslužite z Bitcoinom, je večja od verjetnosti, ki jo dobite.
Poleg tega se nihče ne upokoji predčasno, ker so naredili vrsto tveganih špekulativnih stav in jih vse zmagali. Vse te zgodbe o zmagovalnih stavah, ki jih slišite, so obdane s še bolj neizrečenimi zgodbami o izgubljenih stavah. Zelo malo ljudi jih je postavilo odpovedi na prostem (moji niso spektakularno slabi, ker ne dajem spektakularnih stav!).
Če želite zgodbe, pojdite v Vegas. Denar lahko v nekaj sekundah podvojite z dobro objavljenimi kvotami. Del svojega naložbenega portfelja lahko izrežete za tvegane špekulativne stave, če ga želite opraskati. Uspelo mi je... ampak sem ga vložil delnice za rast dividend... tako divje! 🙂
Igra nadaljuje
V športu obstajajo hoje doma in tekme, ki zmagajo. Igra se na neki točki konča in tisti, ki ima največ točk, se razglasi za zmagovalca.
Vlaganje ni tako. Ustvarjanje zmagovalne stave je za danes v redu, vendar morate zmagovalno stavo vedno znova postavljati, da bo to pomembno.
Če ne naredite dobrih stav ali naredite preveč, bo konec vašega življenja nesrečen.
Denar, ki ga vložite, je produkt vašega trdega dela, ki vaše življenje pretvori v denar. Z zmagovalno stavo dobite več naložbenega kapitala, izguba pa bi vas lahko stala ure življenja. (in to danes niso ure vašega življenja, to so ure vašega življenja, dodane, ko ste se nameravali upokojiti)
Če želite ohraniti športno analogijo... želite narediti vrsto osnovnih zadetkov, občasno premešati nekaj dvojic in trojk. Ne potrebujete domačih tekov. In zagotovo se želite izogniti čim večjemu številu črtanj.
Vi ste minnow v morju morskih psov
Še en način, kako se izogniti skušnjavi? Vedite, da vas bodo pojedli ŽIVO.
Če želite tekmovanje na visoki ravni, boste vedeli, da redni ljudje nimajo možnosti. To prepoznamo v športu, ker to lahko vidimo. The CDC pravi, da je povprečna višina moškega je visok 5 ′ 9 ″. The povprečna višina igralca NBA je visok 6 ′ 7 ″.
Kar ne vidimo, so mentalni vidiki in priprava. Kobe Bryant ima a rutina ki se začne 4 ure pred časom igre. Vključuje 20-30 minutno obdobje, v katerem poda 250+ strelov. Če je to njegova rutina pred igro, si predstavljate njegove prakse?
Na najvišji ravni kar koli imate kombinacijo telesnih in duševnih sposobnosti ter tehnologije in priprav.
Na najvišji ravni vlaganja tekmujete z briljantnimi umi, ki jih podpira vojska analitike in računalnikov, ki jih programirajo najpametnejši ljudje, ki jih poznate.
Na borzi je vaša edina prednost, da nimate delničarjev in vam ni treba izkazovati letnih dobičkov. Imate čas. Če poskušate tekmovati v špekulativnih naložbah, potrebujete prednost ali ste meso.
Nekaj zmagovalcev, veliko poražencev
Z loterijo veste, da je nekaj zmagovalcev in veliko veliko veliko poražencev.
Ne zavedate se, da se to dogaja z drugimi naložbami, ker očitno ni vpeto v sistem.
Z borzo obstajajo zmagovalci in poraženci, vendar stalen dotok denarja na trg in v podjetja, omogoča, da se cene dvignejo v dovolj dolgem časovnem obdobju (to in inflacija). Ker niste upravitelj skladov, ki mora predložiti četrtletna in letna poročila, vam letos ni treba prikazati donosa. Ali pa naslednje leto.
To je pogled na donose mojega portfelja Vanguard v zadnjih 10 letih. Vključuje najnovejšo "korekcijo" borze na četrtem četrtletju (oj), ki je izbrisal vse dobičke leta 2018. Ne dobim 9,7% vsako leto, je precej bolj grobo kot to, a počasen in stabilen pomeni, da je letni donos skoraj 10%.
Ko se cene delnic gibljejo, lahko vsaka transakcija ustvari dobičke in izgube. Sistem ni nič, saj denar nenehno teče, vendar obstajajo zmagovalci in poraženci. Če ste pripravljeni čakati, boste zmagovalci.
Izogibajte se, če tega ne morete razumeti
Nekateri stari pregovori so sranje, na primer, kako po dnevu dela ne morete nositi bele barve.
Drugi so zlati, na primer, če ne morete opaziti sesalca pri mizi... sesalec ste vi.
Izogibam se vsem naložbam, ki jih popolnoma ne razumem.
Borza ni preprosto bitje, vendar so osnove preproste. V podjetjih kupujete delnice, ki predstavljajo lastništvo. Vse temelji na tej podlagi. Opcije so pogodbe, ki vam dajejo pravico do nakupa ali prodaje delnic po določeni ceni. Morda ne boste mogli natančno določiti cene, vendar razumete, kaj to pomeni.
Ali razumete, kaj je Bitcoin? Ali blockchain? Ali kaj počnejo rudarji? Ne razumem blockchaina skoraj tako dobro, kot ga potrebujem za naložbe. In dovolj sem se naučil, da bi napisal objavo kako kupiti kriptovalute (česar ne bom naredil).
Kot vse ostalo na tem svetu, če tega ne razumeš, ljudje, ki to razumejo, vas bodo izkoristili.
To je nekaj, kar vcepim svojemu otroku. Po nedavnem potovanju na karneval sem pokazala svojega sedemletnega sina video posnetke pustnih iger in zakaj so večinoma prevare... in zdaj ve, da jih ne sme igrati!
Samo počakaj
Naj vam bo inercija prijatelj!
Strah pred zamudo je zelo resničen in če ste pet let pred stanovanjskim balonom gledali hiše, ni bilo jasno, kje je vrh. Gospodarstvo se je zdelo močno, obrestne mere so bile nizke, stanovanja pa so se prodajala za veliko po kvadratnem metru.
Spomnim se, da sem očetu povedal, da smo ponudili nekaj tisoč nad zahtevano ceno, in takrat, ko so nazadnje kupili hišo leta 1980, je mislil, da sem nor. "Nihče ne ponuja previsoke cene!" je rekel-toda na področju DC so vsi ponujali 5-10% več kot povpraševanje. (zdaj to počnejo!)
Toda hiše niso kot bitcoin. V njih živite. Spite v njih. V njih vzgajate svojo družino.
Če ste zaskrbljeni, počakajte še malo. Mehurčki se pojavljajo. Ali pa ga kupite in bodite pripravljeni počakati nekaj časa, ko se bo mehurček pojavil za okrevanje. Ko se pojavi mehurček, je veliko čakanja.
Hiša, ki smo jo kupili leta 2005, je bila leta 2014 prodana za manj od tistega, kar smo kupili. Zdelo se je, da je to izguba na papirju, vendar sem izračunal in ugotovil, da smo za življenje v mestni hiši plačali ~ 500 USD na mesec. Z najemnino bi bilo veliko več. Bližnja hiša, podobne velikosti in oblike, je bila prodana v začetku tega leta... prodajna cena je bila še vedno nižja od tiste, ki smo jo plačali leta 2005.
Ampak to je hiša. Lahko živiš v hiši in počakaš. Ali pa izračunajte in si recite, da ste plačali pot pod tržno najemnino!
FOMO je resničen, toda pogrešanje mehurčkov se počuti zelo dobro.
Ko so vsi strokovnjaki, pazite
Moj najljubši "citat" iz propada delnic leta 1929 je bil Joseph P. Kennedy starejši in verjetno ste že slišali. Bil je poslovnež, vlagatelj in politik, vendar verjetno pri nekaterih njegovih otrocih bolj prepoznate njegov priimek - predsednik John F. Kennedy, senator Robert F. Kennedy iz New Yorka in senator Edward "Ted" M. Kennedy iz Massachusettsa.
Tukaj je citat iz a 1996 arhiviran članek revije FORTUNE ki je pojasnjeval, kako se je izognil nesreči leta 1929:
JOE KENNEDY, slavni bogataš svojega časa, je pravočasno zapustil borzo, potem ko mu je fant iz čevlja dal nekaj namigov. Ugotovil je, da je trg čevljev za nasvete nasvet, da je trg preveč popularen za svoje dobro, a teorijo je predstavil tudi Bernard Baruch, drugo zanimanje, ki je opisal prizor pred velikim Zrušitev:
»Taksisti so vam povedali, kaj kupiti. Fant za čiščenje čevljev bi vam lahko dal povzetek dnevnih finančnih novic, ko je delal s krpo in lakom. Stari berač, ki je redno patruljiral po ulici pred mojo pisarno, mi je zdaj dal nasvete in menda je denar, ki sem mu ga dal jaz, porabil na trgu. Moj kuhar je imel posredniški račun in je pozorno spremljal oznako. Njeni dobički iz papirja so bili v burji leta 1929 hitro razneseni. "
Učite se od Bitcoina
Bitcoin je še vedno v bližini. Ni se sesedel v pepel kot številna dot-com podjetja. Ljudje niso pustili pod vodo na svojih domovih ali ujeti pod kopico dolgov. Morda bi škodilo, če bi kupili bitcoine za 16.000 dolarjev in bi bili vredni le 3.500 dolarjev, vendar vsaj ni nič. In tehnologija še vedno obljublja, čeprav jo je valuta prevzela na bradi.
Toda zdaj je pravi čas, da se izognete morebitnim napakam v prihodnosti, tako da vse to sprejmete. Kot nekdo, ki je sedel na stranskem tiru, se nisem počutil slabo, ker sem zamudil, da je od 3000 do 15.000 USD. Prav tako nisem bil vesel, da sem se izognil kasnejšemu padcu. Prepričan sem, da so bili ljudje, ki so naredili sveženj, prav tako ljudje, ki so izgubili srajce.
Kakorkoli, to je opomnik, da te vrste stvari niso zame. Hudiča, moja zamisel o špekulacijah je nakup delnic v podjetjih, ki plačujejo dividende... kaj vem. 🙂
Temu se z razlogom reče špekulacija.