66-letni vlagatelj Jim in upokojeni bolničar sta vedela, da nekaj plačuje, vendar preprosto ni vedel, kaj. Zato se je skušal preseliti k drugemu finančnemu svetovalcu in dobiti nekaj odgovorov.
Zakaj sploh ni nikogar vprašal, mi ni jasno; odkrito povedano, tudi to je bilo onkraj njega. Nazadnje pa se mu je zgodilo, da bi postavil vprašanje: "Koliko plačujem na svojih naložbenih računih?"
Jim je imel v nekaj ločenih, upravljanih portfeljih približno 300.000 dolarjev. Sestavljen je bil predvsem iz vzajemnih skladov in skladov, s katerimi se trguje na borzi. Izkazalo se je, da je letno plačeval približno 5500 USD svetovalnih stroškov.
Nisem prepričan, ali je bil bolj razburjen ali osramočen. Kakorkoli, vedel je, da bo plačal nekaj pristojbin, vendar ni vedel, koliko in zakaj. Ko je hotel potrditi, je svojega nekdanjega svetovalca končno vprašal: "Ali obstajajo še kakšne skrite pristojbine, ki bi se jih moral zavedati?" Svetovalec je očitno odgovoril: "Ne, dodatnih pristojbin ni."
Takrat se je odločil, da bo ukrepal in poklical mojo pisarno, da se dogovorimo za sestanek.
Kot sem omenil, je imel Jim tri ločene račune - dva, ki jih je svetovalec zaračunaval 1,5 odstotka. Drugi račun, ki je bil upravljani portfelj ETF, je bil zaračunan za 2 odstotka. Enako vprašanje mi je postavil glede pristojbin. Ne glede na njegove izjave sem najprej pomislil: Če imate vzajemne sklade ali ETF -je, bodo nastali nekakšni notranji stroški.
Toda ko je izročil svojo prvo izjavo, ni trajalo dolgo, da je bilo videti, da dejansko plačuje več kot 1,5 odstotka, ki ga je svetovalcu zaračunal. To je bila platforma vzajemnih skladov, ki sem jo zelo dobro poznal, saj so jo svetovalci v moji prejšnji borznoposredniški družbi pogosto uporabljali.
Uporabljamo nekaj različnih programov za pregledovanje vzajemnih skladov in enega sem potegnil, da mu pokažem, kakšni so notranji stroški vzajemnega sklada. Notranja provizija za upravljanje sklada je znašala 2,04 odstotka.
Jim je sprva molčal in verjetno razmišljal o tem, kar mu je povedal njegov nekdanji svetovalec. Nato je z nekoliko pozitivnimi zagotovili rekel: »No, vsaj za približno pol odstotka več, kot sem mislil. To ni tako slabo. "
Pojasnil sem mu, da je 2,04 odstotka poleg 1,5 odstotka, ki ga je plačeval svetovalcu, samo za ta račun skupaj 3,54 odstotka. Mislili bi, da sem njegovega prvorojenca udaril v usta.
Želim si, da bi lahko rekel, da je bil to osamljen incident, da se to zgodi le redko - a žal se ne. Dogaja se precej pogosto. Vedno znova naletimo na vlagatelje, ki v svojih portfeljih plačujejo pretirane pristojbine. In še huje, da pogosto plačujejo 2 do 3 odstotke več.
Pristojbine se včasih lahko zdijo nezaslišane. Vprašanje pa je, zakaj? Pristojbine se zdijo nezaslišane, če niso primerne za storitev, ki jo potrebujete, ali če sploh ne veste za pristojbine.
Pooblaščeni finančni načrtovalec Benjamin Brandt, predsednik in ustanovitelj Capital City Wealth Management, se poglablja v prvo točko. "Namesto da bi se osredotočil na višino pristojbine, bi najprej postavil pod vprašaj strukturo pristojbine," je dejal.
"Stranke bi morale želeti, da se svetovalne spodbude uskladijo z njihovimi," je dodal Brandt. »Na primer, če stranka išče nasvet glede kratkoročnih ciljev (upravljanje dolga, ocena poslovanja, življenjsko zavarovanje), bi bila enkratna pristojbina primernejša od stalne provizije.
"Če bi po drugi strani stranka potrebovala stalen pokojninski načrt, bi bila lahko primernejša ponavljajoča se provizija," je nadaljeval. »Ko je določen ustrezen način plačila, je mogoče narediti primerjavo stroškov. Oh, in kadar koli svetovalec reče, da njihovi izdelki nimajo pristojbin... teči! "
Poleg tega pooblaščeni finančni analitik Grant Bledsoe, predsednik in ustanovitelj podjetja Three Oaks Capital Management, opozarja na odličen način, da pomagate pri resnici o honorarjih.
"Nekdo me je pred kratkim vprašal:" Ali bodo na mojem računu nastali stroški, za katere mi ne boste neposredno fakturirali? "Je dejal. "Mislim, da je to dober način za oblikovanje vprašanja, saj zajema obremenitve, provizije, količnike stroškov, pristojbine 12b-1 in vse ostalo, kar pride iz računa."
Žal se mnogi ljudje blaženo ne zavedajo provizij, ki jih plačujejo na svojih naložbenih računih. A raziskava, ki jo je naročila Rebalance IRA je pokazalo, da jih je 46 % iz vzorca baby boomerjev, ki so zaposleni za polni delovni čas, ne plačujejo nobenih pristojbin na svojih pokojninskih računih. Poleg tega tisti, ki menijo, da so njihovi honorarji manjši od 0,5 odstotka, skupaj 19 odstotkov. Ja.
Nekateri finančni svetovalci usmerjajo svoje stranke k »ustreznim« naložbam, ne pa tudi »najboljšim« naložbam. Novo pravilo, ki izhaja iz ministrstva za delo, "fiduciarno pravilo", je namenjeno zagotavljanju, da morajo finančni svetovalci delovati v najboljšem interesu svojih strank.
Finančni svetovalci bi morali biti že transparentni glede stroškov, povezanih z njihovimi storitvami, vključno z notranjimi stroški samih naložb. Vlagatelji imajo pravico razumeti, kako in kaj plačujejo.
Čeprav je to zdrava pamet, je vlagateljem najbolje, da pred vlaganjem raziščejo. Če menite, da ste v istem čolnu kot Jim, je tukaj nekaj preprostih načinov za preverjanje, koliko plačujete:
- Vprašajte svojega svetovalca, koliko stane vaš "all in" za vlaganje. Odkrijte dodatne pristojbine, ki bi jih lahko zaslužili vzajemni skladi ali ETF -ji. Če pravijo, da ni skritih pristojbin, preverite.
- Preverite lahko prek tretje osebe. Če imate na primer vzajemni sklad, lahko preprosto vnesete petčrkovni simbol v Yahoo Finance, da ugotovite njegove notranje stroške. Spletna mesta, kot sta FeeX.com in Morningstar.com, vam bodo prav tako priskrbeli pristojbine za upravljanje.
- Na koncu še enkrat preverite svoje izjave. Če plačujete svetovalno pristojbino, naj bo to na vašem izpisku. Z nekaterimi izjavami najdete svetovalca na prvi strani. V drugih izkazih smo na strani 14 od 17 našli dejavnosti, povezane z računom. Morda ga boste morali loviti, vendar je tam.
Ko gre za vaše naložbe, lahko odkrijete resnico o pristojbinah, ki jih plačujete. Vzemite stvari v svoje roke, poiščite pristojbine in ravnajte v skladu s tem.