Existem pessoas no mundo que são mais conhecidas por serem famosas por serem famosas.
Pense em Kim Kardashian e Paris Hilton.
Warren Buffett não está nesta multidão (graças a Deus!).
Ele é amplamente considerado o investidor de maior sucesso de todos os tempos. Ele é uma das pessoas mais ricas do mundo - geralmente as mais ricas, dependendo das avaliações do mercado de ações.
Ele chegou onde está por ser um investidor brilhante e perspicaz.
Como eu, ele não nasceu com dinheiro e não assinou um contrato gordo para um livro, um filme, um programa de TV ou um contrato com uma gravadora. (Nota: eu assinei um contrato para o meu livro, mas garanto que não era gordo. Longe disso. Haha ...)
Ele fez isso à moda antiga, que no mundo de hoje parece quase radical.
Na verdade, não há nada sofisticado ou incomum em Warren Buffett - a não ser seu sucesso fenomenal.
Isso, e seu senso comum avassalador, são a razão pela qual tantas pessoas estudam sua vida e seguem suas lições. E é por isso que você deve.
Embora tenha vindo de origens humildes, Buffett é hoje o presidente do conselho, diretor executivo e o maior acionista da holding de um conglomerado multinacional Berkshire Hathaway.
Seus conselhos e pronunciamentos se tornaram lendários, o que lhe valeu o apelido de “O Oráculo de Omaha. ”
Quais são algumas das lições que podemos aprender com este “oráculo“?
1. Nunca perca dinheiro
“Regra nº 1: nunca perca dinheiro. Regra nº 2: Nunca se esqueça da regra nº 1. “- Warren Buffet
O que torna impossível dizer que você é nunca perder dinheiro, significa que você nunca assumiria os riscos calculados que são necessários para ganhar dinheiro em primeiro lugar. Mas esse é o ponto - tomar riscos calculados.
Buffett não se arrisca muito. Ele tem critérios específicos em relação a qualquer negócio em que vai investir, e esse método o impede de entrar em especulações cegas.
Se você usar o nunca perca dinheiro mantra como estratégia fundamental, terá um efeito positivo em tudo o que você fizer, seja em negócios ou em investimentos. Muitas das lições a seguir descreverão exatamente como Buffett evita perder dinheiro em primeiro lugar.
2. Compre empresas - não estoques
“Nunca tento ganhar dinheiro na bolsa. Eu compro no pressuposto de que eles poderiam fechar o mercado no dia seguinte e não reabri-lo por cinco anos. “- Warren Buffet
Apesar de ser talvez o investidor de maior sucesso na história do mercado de ações, Warren Buffett nunca aposta em ações, pelo menos não da maneira que a maioria dos investidores e até mesmo gestores de fundos fazem.
Buffett não olha para o desempenho de uma determinada ação, mas para o desempenho do negócio subjacente. Isso é crítico porque um negócio subjacente forte significa que um investimento quase sempre terá retorno, pelo menos mais cedo ou mais tarde.
A razão pela qual a maioria dos investidores não segue o conselho de Buffett a esse respeito é porque isso requer muito mais trabalho. Na verdade, você precisa pesquisar as empresas individualmente e ter um conhecimento profundo de seus negócios e de como estão se saindo em relação à concorrência. O sentimento do mercado em relação às ações da empresa tem pouco a ver com isso.
3. Esteja no jogo por muito tempo
“Alguém está sentado na sombra hoje porque alguém plantou uma árvore há muito tempo.“ - Warren Buffet
Quando você olha para as empresas que Buffett possui individualmente ou por meio da Berkshire Hathaway, todas são investimentos de longo prazo. Buffett vai comprar ações e mantê-las - não por anos - mas por décadas. Enquanto o negócio for forte, o investimento terá retorno. O histórico de Buffett e o tamanho de seus portfólios são testemunhos do sucesso dessa estratégia.
4. Você é o responsável final por seu sucesso ou fracasso
Existem muito mais pessoas nos mercados financeiros do que a compreensão desses mercados. Por esse motivo, as pessoas mantêm seus investimentos por meio de fundos mútuos ou pagam pelos serviços de consultores de investimento. Buffett afirma que não há substituto para o envolvimento em seus investimentos.
O sucesso ou o fracasso de seus investimentos dependerá totalmente de você, e não do seu consultor de investimentos. Ele mantém a política de aprender tudo sobre um investimento e assumir o controle total de como você o administra. Além de uma estratégia sólida, essa também é a única maneira de um investidor iniciante aprender a ser um especialista.
5. Mantenha um controle rígido sobre suas despesas de subsistência
Se você olhar para as pessoas mais bem-sucedidas em quase todos os empreendimentos, normalmente verá que são pessoas que viva a Vida. Ou seja, eles vivem um estilo de vida que é consistente com seu nível de sucesso. Isso geralmente leva a mais do que uma pequena inflação no estilo de vida, o que ajuda a explicar como tantas pessoas super bem-sucedidas acabam em falência e, eventualmente, até em uma casa pobre.
Warren Buffett tem feito um excelente trabalho em manter seu ego sob controle quando se trata de seu estilo de vida. Pode-se até dizer que ele usa os mesmos princípios de valor para investimentos que usa para administrar suas próprias finanças pessoais. Por exemplo, Buffett ainda mora na mesma casa de estuque de cinco quartos que foi comprada em Omaha Nebraska em 1957 por $ 31.500.
Certamente é uma casa boa o suficiente, mas não chega perto dos palácios onde pessoas que não são nem de longe tão ricas quanto Buffett tendem a viver. Há uma mensagem forte nesse arranjo.
6. Invista em Qualidade
Uma das estratégias de investimento de marca registrada de Buffett é investir em qualidade. Isso significa que ele investe em empresas que possuem produtos conhecidos e conceituados que agregam valor ao consumidor e à economia. As empresas nas quais ele inverte o dinheiro geralmente são nomes conhecidos, o que significa que têm forte penetração no mercado e reconhecimento de marca.
Muitos investidores menos bem-sucedidos são atraídos por empresas e setores sobre os quais sabem pouco ou nada. Eles presumem que quanto menos sabem, mais provável é que o investimento seja um sucesso, como se fosse com base em algum fator misterioso inexplicável. Qualidade - não mistério - torna uma empresa um investimento vencedor a longo prazo.
7. Valor de compra
Podemos pensar em valor de compra como qualidade de compra - quando vai à venda. Isso é parte integrante da estratégia de nunca perder dinheiro de Buffet. Simplificando, Buffett nunca paga o preço total por nada, incluindo os investimentos que povoam suas carteiras.
Ele faz isso comprando empresas que estão vendendo com um desconto em relação ao seu valor real. Essa estratégia é mais comumente conhecida como investimento de valor, que é a prática de comprar ações de empresas desvalorizadas em relação a outras empresas do seu setor, bem como ao mercado em geral.
Buffet é uma ciência. Ele analisa os fundamentos de uma empresa - é lucro, receita, relação preço-lucro, retorno sobre o patrimônio e rendimento de dividendos, entre outras métricas - então ele os compara às mesmas métricas em empresas concorrentes. Se a empresa é geralmente forte em comparação com a concorrência, mas o preço das ações está bem abaixo deles, ela se torna uma candidata a investimento.
8. Evite modismos
Uma coisa que fica imediatamente óbvia sobre Buffett é que você nunca o verá correndo com o rebanho. Isso significa que não há ações do tipo “Nifty Fifty”, nem grandes ações do ano - e nada que indique estar na moda.
Por exemplo, Buffett declarou publicamente que evita comprar ações em novas mídias sociais, como Facebook e Google, citando a dificuldade em determinar seu valor e como se sairão no futuro.
Também podemos apostar que participar de modismos atrapalharia o investimento em qualidade e valor no longo prazo. Se é uma coisa que Buffett é, é consistente.
9. Compre quando “O sangue está correndo nas ruas”
“Simplesmente tentamos ter medo quando os outros são gananciosos e ser gananciosos apenas quando os outros estão com medo.“ - Warren Buffet
Acabei de dizer que você nunca verá Warren Buffett correndo com o rebanho, e este é um dos melhores exemplos. Sua filosofia de investimento é simples - compre quando todo mundo estiver vendendo (seja ganancioso) e venda quando todo mundo estiver comprando (tenha medo). Isso é consistente com o ditado de Wall Street (que poucos investidores seguem), a multidão geralmente está errada.
Essa estratégia é muito consistente com a estratégia de compra de valor dos Buffets. Se você comprar quando todos estão vendendo, poderá obter posições em empresas fortes por muito menos do que pagaria quando o mercado está forte e todos estão comprando.
10. Venda suas posições perdedoras em mercados fortes
Da mesma forma, se você esperar para vender suas posições perdedoras até que o mercado esteja particularmente forte, você minimizará suas perdas. Em alguns casos, você pode até recuperar um lucro.
A maioria dos investidores tem grande dificuldade em dominar esse conceito. Assim que a ação começa a subir, eles tendem a segurá-la, supondo que isso continuará a subir. Mas no mundo dos Buffets, uma posição perdedora é uma posição perdedora, independentemente de onde o preço da ação esteja.
11. O risco faz parte do jogo - acostume-se a ele
“O risco vem de não saber o que você está fazendo“ - Warren Buffet
O caminho dos bufês para a riqueza é, na verdade, muito arriscado para os padrões convencionais. Ele não investe pesadamente em ativos seguros, como títulos e títulos do tesouro. Ele investe principalmente em ações. Mas as ações não são tão arriscadas quanto as pessoas tendem a pensar - contanto que você saiba o que está fazendo. E Buffet claramente tem.
Buffet é capaz de eliminar a maior parte do risco associado às ações, comprando-as a um preço baixo o suficiente para que a especulação - e os preços altos - sejam completamente espremidos. A maioria das posições que Buffet assume não tem para onde ir, a não ser para cima. Esse é o resultado da compra depois que todos os outros venderam suas posições.
No mundo dos Buffets, você estaria comprando pesadamente após uma quebra do mercado e mantendo a pólvora seca quando um mercado em alta já existe há alguns anos.
12. Preste muita atenção à gestão
“Quando uma administração com reputação de brilhante lida com uma empresa com reputação de economia ruim, é a reputação da empresa que permanece intacta.“ - Warren Buffet
Enquanto muitos analistas de investimento tendem a se concentrar nos números de uma empresa, posição de mercado, ativos específicos e até mesmo na opinião pública, Buffett olha mais de perto a gestão. Cada uma dessas métricas tangíveis pode mudar no futuro, enfraquecendo substancialmente uma empresa. Mas o calibre da gestão representa o futuro do negócio. Com as pessoas certas no comando, a empresa crescerá e prosperará, independentemente dos desafios que possa enfrentar.
13. Fique com o que você sabe
Assim como Buffett evita modismos, ele também tende a manter o que sabe quando se trata de tomar decisões de investimento. No mundo de Buffett, você não deve colocar dinheiro em empresas e setores sobre os quais nada sabe. Os bilhões de Buffett vieram do fato de que ele investiu em negócios que conhecia bem.
Os negócios em que ele compra também tendem a ter um conceito mais básico. Como vimos em um exemplo específico anterior, Buffett evita comprar em empresas de mídia social, uma vez que são conceitos de negócios virtualmente novos e não facilmente mensuráveis. Ele prefere conceitos fáceis de entender como Coca-Cola e seguros.
14. Mantenha simples
“Os derivados são armas financeiras de destruição em massa. “- Warren Buffet
Há um pequeno número de investidores em Wall Street que estão ganhando muito dinheiro em investimentos exóticos, como derivativos. Buffett evita todos esses esquemas de investimento, preferindo manter seus investimentos básicos. Mais uma vez, volta ao conceito de investir naquilo que você conhece e entende.
15. Mantenha um perfil baixo
Assim como o estilo de vida de Warren Buffett é incrivelmente simples considerando sua posição no mundo, ele também faz o possível para evitar os holofotes.
Claro, ele costuma opinar sobre políticas públicas e econômicas, mas evita o comportamento ultrajante que se tornou um sintoma dos ultra-bem-sucedidos. Mas o sucesso que ele tem é determinado pelo sucesso de seu negócio, e não por seu participação em atividades prontas para usar, ou comentários públicos inflamados, projetados principalmente para atrair atenção.
Provavelmente podemos supor que essa existência discreta torna mais fácil se concentrar nos negócios de Buffett em questão. Afinal, se você está agindo de maneira selvagem e fazendo comentários conflitantes, não precisará perder muito tempo em estratégias de retaguarda para cobrir seus rastros.
Mesmo que você não goste de investir, pode tirar todas essas lições da vida de Warren Buffett e aplicá-las à sua vida e aos seus negócios, e com resultados positivos.