Wat is een Cash Management-account?

Hebt u een recente stijging opgemerkt in het aantal 'kasbeheerrekeningen'?

Als de term nieuw voor je is, ben je niet de enige. Ik hoorde er pas een paar weken geleden over en ze zijn fascinerend. Het zijn technisch gezien geen bankrekeningen. De bedrijven die ze hebben, zijn geen banken. Ze zijn meestal een ander type financieel bedrijf, zoals een robo-adviseur of makelaardij of zelfs een herfinancieringsbedrijf voor studieleningen.

Als het geen bankrekeningen zijn, wat zijn deze dingen dan precies?

Wat is een Cash Management-account?

De voorwaarden voor elk account kunnen verschillen, maar het basisidee is hetzelfde. U hebt een bedrijf dat het "gezicht" van de rekening is en een bank, of een reeks banken, die de daadwerkelijke bankrekening levert.

Wat u krijgt is een Deposit Sweep-account. Het wordt beheerd door de Insured Network Deposit (IND) Sweep Service en uw geld wordt periodiek op uw bankrekeningen gestort. De IND wordt gerund door het Promontory Interfinancial Network, hetzelfde bedrijf dat CDARS runt.

Bijvoorbeeld met Verbetering kasreserve, het "gezicht" is Verbetering. Er zijn zeven partnerbanken (The Bancorp Bank+, Barclays Bank Delaware, Citibank, N.A., Cross River Bank, HSBC Bank USA, N.A. State Street Bank and Trust Company, en Wells Fargo Bank, N.A.) die de bank Diensten. De banken waarmee ze samenwerken, zijn degenen die de FDIC-verzekering aanbieden, daarom krijgt u $ 1.000.000 aan FDIC-verzekering. Dat is $ 250.000 per bank verdeeld over vier.

SoFi Money is een geldbeheerrekening met een FDIC-verzekering tot $ 1.500.000 - dit betekent gewoon dat ze zes partnerbanken hebben. SoFi Money is niet "beter" of "slechter" vanwege de hogere FDIC-verzekering, ze hebben gewoon meer partnerbanken. (hier is een lijst van SoFi welkomstbonus promoties)

Het belangrijkste om naar te zoeken zijn de voordelen van het account. De meeste van hen hebben een hoge rente, geen accountminima en geen accountkosten.

Het FOMC verlaagde de federale fondsenrente per 30/10 en de banken reageren. Sommige van de hogere tarieven in de onderstaande lijst hebben hun tarieven nog niet bijgewerkt, dus ik zou ze niet als allemaal op gelijke voet zien.

Dit zijn de tarieven vanaf publicatie:

• Ando Geld - tot 5%
• Verbetering kasreserve – 0,30% APY
• Robin Hood – 0,30% APY
• Ally Bank - 0,50% APY (ter referentie, dit is een online spaarrekening)
• Vanguard Federaal Geldmarktfonds (VMFXX) - 0,01% APY (met 0,11% kostenratio)
• SoFi-geld – 0,25% APY
• Persoonlijk kapitaal – 0,05% APY
• Varo Geld – 3,00% APY (tot $ 10.000, maar heeft andere vereisten om dit hogere tarief te krijgen)
• Yotta-besparingen – 0,20% APY (tarief is exclusief het prijsgebonden spaaraspect))
• Federale Fondsen Tarief – 0.00-0.25%

Zoals je kunt zien, zijn ze vergelijkbaar of iets hoger dan wat je zou zien bij een online spaarrekening. Ik heb Ally Bank als referentie voor online banken en het Vanguard Money Market Fund, wat hun sweep-plezier is, als referentie voor een makelaardij.

Het Vanguard Money Market Fund is niet FDIC-verzekerd, het wordt gedekt door: SIPC.

"Eigenzinnige" FDIC-verzekeringsconverge

Er is één eigenaardigheid die u moet weten over cashmanagementaccounts. Als het geld bij het partnerbedrijf is, is uw geld NIET FDIC-verzekerd omdat de partner geen bank is. Het geld wordt regelmatig op de bankrekening gestort (meestal dagelijks, maar dit varieert), maar wanneer het in het partnerbedrijf is, is het nog niet FDIC-verzekerd.

Als de partner een makelaardij is, worden uw fondsen beschermd door de SIPC-verzekering. SIPC-verzekering is vergelijkbaar met FDIC-verzekering, behalve voor makelaars.

Als de partner geen makelaardij is, is er geen federaal programma waarin de partner kan betalen om u te beschermen.

Belangrijkste voordelen

De belangrijkste voordelen van een geldbeheerrekening zijn wat u zou verwachten van online spaar- en betaalrekeningen PLUS wat de partner ook te bieden heeft. Dat is de toegevoegde waarde.

Jij wil:

• Een concurrerende rente
• Geen minimumsaldi, geen kosten voor accountonderhoud
• Zeer weinig andere kosten, indien van toepassing
• Een veelzijdige mobiele app
• Een betaalpas, mogelijk met contante beloningen

Belangrijkste nadelen

Hoewel deze hogere rentetarieven bieden, is het geen geweldige plek om geld te sparen voor de lange termijn. Het is niet specifiek een klop tegen cashmanagement-accounts, maar tegen het idee dat je ooit $ 250.000 aan FDIC-verzekeringen nodig zou hebben, laat staan ​​​​een miljoen dollar. Dat geld zou moeten zijn belegd op de aandelenmarkt of zet in een ander type veilig investeringsvehikel.

Je zult nooit fysieke takken zien, dus u mist enkele van de functies die een fysieke locatie biedt. Dat gezegd hebbende, zullen de meeste u ATM-vergoedingen geven om dat goed te maken.

Je komt ook nooit de tegen 6 overschrijvingslimiet voor spaarrekeningen. Regelgeving schrijft voor dat een bank het aantal transacties op een spaarrekening moet beperken. Als je boven de zes gaat, word je vaak gewaarschuwd en soms bestraft. Als u het te vaak doet, kan de bank uw rekening sluiten. Het is alleen voor spaarrekeningen, u kunt zo vaak transacties uitvoeren op een betaalrekening. Cash management-accounts zijn ook niet beperkt.

Er zijn meestal geen andere bankproducten. Geen geldmarkten, geen depositocertificaten, geen leningen, enz.

Als u al een rekening bij een partnerbank heeft, is deze onderworpen aan dezelfde FDIC-limiet. Als je bijvoorbeeld Robinhood gebruikt en je hebt al een Citi-account met $ 250.000 erin, dan heb je de limiet bereikt. (en gefeliciteerd! u moet dat geld verplaatsen!) In sommige gevallen kunt u de partnerbank die u gebruikt aanwijzen, zodat u de limieten niet overschrijdt.

Een paar programma's nader bekijken

Hier is een overzicht van vier cashmanagement-accounts om u een idee te geven van wat u krijgt:

Robinhood Cash Management

Robinhood's Cash Management-account biedt een APY van 0,30% en het kost alle niet-geïnvesteerde contanten op uw Robinhood-account. Dit is vergelijkbaar met een sweep-account bij een andere brokerage. Wat interessant is, is dat makelaars die gratis transacties aanbieden vaak geen rente betalen over kassaldi omdat ze die rente als inkomen behouden. Deze rente-inkomsten helpen bij het compenseren van inkomsten die ze niet uit transacties boeken.

Bij Robinhood hebben ze 5 partnerbanken, dus u krijgt $ 1,25 miljoen aan FDIC-verzekering. De banken zijn Wells Fargo, HSBC, Goldman Sachs, Citibank, Amerikaanse bank en Bank of Baroda. Er zijn geen accountminima, geen onderhoudskosten en geen buitenlandse transactiekosten. Ze bieden ook een Mastercard-betaalpas en een 75.000 ATM-netwerk.

Robinhood geeft je een gratis deel van de voorraad wanneer u een effectenrekening opent.

SoFi-geld

SoFi-geld is momenteel beschikbaar en ze geven je zelfs $ 100 als je $ 1.000 of meer aan directe stortingstransacties hebt binnen een aaneengesloten periode van 30 dagen vóór 30/09/21. SoFi begon als een bedrijf voor studieleningen en SoFi Money is een kasbeheerrekening met $ 1.000.000 aan FDIC-verzekeringen. Er zijn geen accountkosten, geen accountminimum en geen buitenlandse transactiekosten op hun Visa-betaalpas. Ze vergoeden alle geldautomaatkosten zolang de geldautomaat deel uitmaakt van het Visa-, Plus- of NYCE-netwerk. Ze bieden ook persoonlijke cheques, rekeningen betalen en overschrijvingen van de rekening.

Hier is onze diepgaande recensie over SoFi Money voor meer details.

Verbetering Cash Reserve & Controle

Betterment Cash Reserve is hun hoogrentende kasbeheerrekening en er is een aparte controlecomponent. Cash Reserve (spaargeld) heeft tot $ 1.000.000 aan FDIC-verzekering (4 partners), terwijl de cheque slechts $ 250.000 heeft (1 partner, nbkc Bank). Er zijn geen kosten, geen minima en ATM-kosten worden wereldwijd vergoed.

Ons recensie van Betterment Cash Reserve bespreekt dit meer.

Yotta-besparingen

Yotta Besparingen is een prijsgebonden spaarrekening waar je een lage basisrente van 0,20% APY krijgt, maar er is een wekelijkse loterij. Voor elke $ 25 die u stort, krijgt u een terugkerend ticket voor de wekelijkse trekking. Het is net een loterij waarbij er nummers worden getrokken (één per nacht, plus een "Powerball" zoals Yottaball op zondag). Hoe meer nummers je matcht, hoe groter de prijs die je die zondag verdient.

Wanneer je je aanmeldt via een vriend (zoals ikzelf), krijg je een eenmalige bonus van 100 tickets voor de trekking van de volgende week.

Ontvang 100 tickets voor Yotta-besparingen

Zijn deze veilig?

Het enige potentieel "onveilige" aspect is het ontbreken van een FDIC-verzekering voordat ze geld naar een partnerbank vegen. Voor de bedrijven met een SIPC-verzekering zit je goed. Degenen die geen dekking hebben, zijn een beetje riskanter.

We hebben geen financiële periode doorgemaakt waarin deze bedrijven zijn getest, maar ik heb moeite om me een scenario voor te stellen waarin u geld zou verliezen. Dat gezegd hebbende, kies een partner met een SIPC-verzekering of maak kleinere bedragen over om het risico te beperken.

Kasbeheerrekeningen zijn een mooie evolutie in het bankwezen en ik hoop er meer van te zien voor bedrijven die interessante dingen doen!