De meeste mensen erkennen dat een 401 (k) een van de allerbeste pensioenprogramma's is die er zijn. Als uw bedrijf er een aanbiedt, moet u er zeker van profiteren. Het zorgt voor meer genereuze bijdragen dan de meeste andere plannen die beschikbaar zijn voor werknemers en wordt vaak geleverd met een werkgeversbijdrage. Maar waar de meeste mensen zich minder van bewust zijn, is dat er 401(k)-limieten zijn voor hoogbetaalde werknemers.
Inzicht in 401 (k) bijdragelimieten
De belangrijkste attractie van 401 (k) -plannen is het bedrag dat u kunt bijdragen; voor 2021 is de contributielimiet $ 19.500. U kunt ook een inhaalbijdrage doen als u 50 jaar of ouder bent. Dat voegt nog eens $ 6.500 toe aan de contributie. Als uw werkgever een passende premie heeft, wordt het een serieuze vermogensopbouwregeling.
Stel dat u bijvoorbeeld de volledige bijdrage van $ 19.500 levert. Maar je bent 50 jaar oud, dus je kunt nog eens $ 6.500 toevoegen. Dat is $ 26.000 die van jou komt. Uw werkgever heeft een match van 50% en draagt nog eens $ 9.750 bij, en u bent al volledig vertrouwd met het plan.
Dat brengt uw totale bijdrage voor het hele jaar op $ 35.750.Dat is het soort geld waar dromen over vervroegd pensioen van gemaakt zijn. Het is ook waarom 401 (k) -plannen zo populair zijn.
Aanvullende limieten voor hoogbetaalde werknemers
Hoe aantrekkelijk dat er ook uitziet, er zijn serieuze limieten aan het plan als u valt onder de categorie van hoogbetaalde werknemer, of kortweg "HCE". De drempels die jou definiëren als HCE zijn waarschijnlijk lager dan je denkt. Ik ga de definitie in de volgende sectie geven, maar het volstaat om te zeggen dat als je in deze categorie valt, je 401 (k) -plan plotseling niet zo genereus is.
In de eenvoudigste bewoordingen kunnen bijdragen van HCE's niet buitensporig zijn in vergelijking met die van niet-HCE's. Als de gemiddelde planbijdrage van niet-HCE's bijvoorbeeld 4% is, dan is de maximale bijdrage die een HCE kan bijdragen 6%. We zullen ingaan op waarom dat zo is.
Maar als u $ 150.000 verdient en van plan bent uw bijdrage maximaal $ 19.500 te betalen, zult u merken dat u slechts $ 9.000 kunt bijdragen. Dat is 6% van uw salaris van $ 150.000. Op deze manier kunnen de HCE-bepalingen bijdragen aan het 401(k)-plan door hoogbetaalde werknemers beperken. Als u achteraf vastbesloten bent een HCE te zijn - zoals nadat u een volledige 401 (k) -bijdrage voor het jaar hebt betaald - moet de bijdrage opnieuw worden geclassificeerd.
Het eigen risico wordt aan u terugbetaald en niet binnen het plan behouden. Een belangrijke belastingaftrek zal verloren gaan. Hier is nog een kleine rimpel... een HCE is niet altijd duidelijk. De IRS heeft wat bekend staat als: familie attributie, wat betekent bloed kan worden vastgesteld dat u een HCE bent. Een werknemer die een echtgenoot, kind, grootouder of ouder is van iemand die 5% (of meer) eigenaar is van het bedrijf, wordt automatisch beschouwd als 5% (of meer) eigenaar. Laten we wat dieper graven...
Wat bepaalt een hooggecompenseerde werknemer?
De IRS definieert een sterk gecompenseerde werknemer als iemand die…
- Bezat op enig moment in het jaar of het voorgaande jaar meer dan 5% van het belang in het bedrijf, ongeacht hoeveel vergoeding die persoon verdiende of ontving, of
- Over het voorgaande jaar een vergoeding ontvangen van het bedrijf van meer dan $130,000, en, als de werkgever dat wenst, behoorde hij tot de top 20% van de werknemers op het gebied van compensatie.
Kort samengevat, er zijn drie cijfers om op te letten:
- 5% (eigendom),
- $130,000 (inkomen), AND
- 20% (zoals in, u behoort tot de 20% best betaalde mensen in uw bedrijf).
Ik denk meteen dat ik weet wat er door je heen gaat: $130,000 wordt hoog gecompenseerd?
Ik weet het? In een groot deel van het land, met name de grote kuststeden, zoals New York en San Francisco, is dat nauwelijks genoeg om rond te komen. Maar dit is precies waar de IRS de grens trok, en we zitten eraan vast. Als ik zou raden, zou ik zeggen dat de basis waarschijnlijk een aantal jaren geleden is ingesteld en nooit voldoende is bijgewerkt.
Het hele doel van hoogbetaalde werknemer 401 (k) (HCE 401 (k)) is om te voorkomen dat hoger betaalde werknemers het grootste deel van het voordeel halen uit door de werkgever gesponsorde pensioenregelingen. Immers, hoe hoger uw inkomen, hoe meer u aan het pensioenplan kunt betalen. Een werknemer die $ 150.000 per jaar krijgt, kan veel meer bijdragen dan iemand die $ 50.000 verdient. De IRS-regeling is bedoeld om deze onbalans te verminderen.
Non-discriminatietests
Ik maak me misschien schuldig dat ik u hier meer informatie geef dan u wilt weten. Maar dit komt neer op de mechanica van het hele HCE-gebeuren. Als werknemer hoeft u zich hier geen zorgen over te maken: uw werkgever voert deze tests uit. Maar het kan belangrijk zijn als u de eigenaar van een klein bedrijf bent en de test zelf moet uitvoeren.
Als je geen trek hebt in het technische, kun je dit gedeelte overslaan. Om ervoor te zorgen dat alles volgens de regelgeving verloopt, vereist de IRS dat: werkgevers presteren non-discriminatietests jaarlijks. 401 (k) -plannen moeten worden getest om ervoor te zorgen dat de bijdragen voor lager betaalde werknemers: "evenredig" aan die gemaakt voor eigenaren en beheerders die passen in de categorie van sterk gecompenseerd medewerkers.
ADP- en ACP-tests
Er zijn twee soorten tests: het werkelijke uitstelpercentage (ADP) en het werkelijke bijdragepercentage (ACP).
ADP meet electieve uitstel, waaronder zowel pretax- als Roth-uitstel, exclusief inhaalbijdragen, van zowel zeer hoge gecompenseerde werknemers en niet-HCE's. Met behulp van deze methode wordt het uitstel van de keuze van de deelnemers gedeeld door hun vergoeding, die: produceert de werkelijke uitstelpercentage (ADR). zoals berekend voor zowel HCE's als niet-HCE-medewerkers. (Blijf nu bij mij!)
Aan de ADP-test is voldaan als de ADP voor in aanmerking komende hoogbetaalde werknemers niet hoger is dan een van:
- 125% van de ADP voor niet-HCE's, OR
- De minder van 1) 200% van de ADP voor niet-HCE's, of 2) de ADP voor niet-HCE's, plus 2%.
Aan de ACP-toets is voldaan als de ACP voor hoogbetaalde werknemers niet hoger is dan de grootste van:
- 125% van de ACP voor niet-HCE's, OR
- De minder van 1) 200% van de ACP voor de groep van niet-HCE's, of 2) de ACP van niet-HCE's, plus 2%.
Ben je nog steeds bij me???
De 2%-regel
Merk op dat er bij elke test de bepaling "plus 2%" is. Dat is belangrijk. De gemiddelde 401 (k) bijdragen van HCE's in het plan mogen die van niet-HCE's met meer dan 2% overschrijden. Bovendien mogen collectieve bijdragen van HCE's niet meer dan tweemaal het percentage van niet-HCE's bijdragen bedragen.
Een van de grootste problemen met non-discriminatietests is dat de resultaten overdreven kunnen zijn als niet-HCE's een relatief klein percentage bijdragen, of als weinigen deelnemen aan het plan. Als zeer goedbetaalde werknemer kunt u uw bijdragen elk jaar maximaliseren.
Maar werknemers die een bescheidener inkomen verdienen, kunnen voor minimale bijdragen gaan. Dat kan de testresultaten vertekenen. Helaas is er geen gemakkelijke manier om dat probleem te omzeilen.
Wat gebeurt er als uw 401 (k) -plan de test niet doorstaat?
Dit is waar de situatie een beetje lelijk wordt. De test kan worden uitgevoerd binnen 2 ½ maand in het nieuwe jaar (15 maart) om de beslissing te nemen. Ze moeten dan actie ondernemen om het binnen het kalenderjaar te corrigeren. Als de regeling de toets niet doorstaat, krijgt u uw teveel betaalde premie terug. U verliest de belastingaftrek, maar u krijgt uw geld terug en het leven gaat door.
Er is hier ook een beetje een complicatie. De overtollige bijdrage aan het plan tijdens het laatste belastingjaar zal het volgende jaar worden terugbetaald als belastbaar inkomen aan de HCE. Dat betekent dat wanneer u uw teveel betaalde premie terugkrijgt, u geld opzij moet zetten om de belastingschuld te dekken.
Beter nog, maak een geschatte belastingbetaling om boetes en rente te voorkomen. Dat is belangrijk als het teveel betaalde bedrag vele duizenden dollars bedraagt. Wat gebeurt er als het probleem niet binnen dat tijdsbestek wordt geïdentificeerd en verholpen? Het krijgt echt lelijk.
De contante of uitgestelde regeling van het 401 (k) -plan is niet langer gekwalificeerd en het hele plan kan zijn fiscaal gekwalificeerde status verliezen.
Er is nog iets meer aan de hand, maar ik ga niet verder. Dit is alleen om u een idee te geven van hoe serieus de IRS is over een HCE 401 (k). Als u een eigenaar van een klein bedrijf bent en er is zelfs een kleine kans dat u tegen de HCE-limieten aanloopt, neem dan contact op met een CPA.
Beheer uw 401 (k) met Bloom
Ook al zult u contributielimieten tegenkomen voor uw 401(k) als u aan de bovenstaande criteria voldoet, u kunt er nog steeds van profiteren om hieraan bij te dragen. terwijl meerdere robo-adviseurs kan u helpen bij het beheren van uw 401 (k), Blooom is het enige platform dat uitsluitend rond 401 (k) s is gebouwd, wat betekent dat ze het echt goed doen.
Met Blooom kunt u uw portefeuille opnieuw in evenwicht brengen, uw verhouding tussen aandelen en obligaties onder controle houden, markttrends onderzoeken, verborgen kosten vermijden en u uw match bezorgen.
Uw werkgever hoeft nooit een rol te spelen in het proces. Je krijgt ook toegang tot levende, ademende financieel adviseurs, ook al is Blooom een robo-adviseur. Al deze services kosten $ 10 per maand, zonder minimale saldovereiste. Uw bijdragen kunnen beperkt zijn vanwege uw inkomsten, maar met Blooom kunt u gerust zijn, wetende dat u nergens anders geld verliest.
Sterk gecompenseerde werknemer 401(k) Tijdelijke strategieën
Als u een goedbetaalde werknemer bent, zijn er dan strategieën om de impact te verminderen? Ja - niets zo goed als een volledige fiscaal aftrekbare 401 (k) -bijdrage, maar ze kunnen de schade minimaliseren.
- Maak niet-aftrekbare 401 (k) bijdragen. U kunt nog steeds bijdragen, u verliest alleen de belastingaftrek. Dat is echter geen complete ramp. Die bijdragen zullen nog steeds uitgestelde beleggingsinkomsten genereren.
- Maak een inhaalbijdrage van 401(k). 401 (k) inhaalbepalingen worden niet beperkt door sterk gecompenseerde werknemersregels. Dit biedt mogelijke verlichting - op voorwaarde dat u 50 jaar of ouder bent. 401 (k) -plannen worden geleverd met een inhaalvoorziening van $ 6.500 als u 50 jaar of ouder bent. Als u wordt beschouwd als zeer goed gecompenseerd, kunt u deze bijdrage nog steeds doen.
- Laat uw echtgenoot zijn of haar pensioenbijdrage maximaliseren. Dat wil zeggen, als ze niet ook worden beschouwd als een zeer goedbetaalde werknemer.
- Stel een Gezondheidsspaarrekening (HSA) in. Dit is geen pensioenplan, maar het biedt belastinguitgestelde besparingen. Dat zal u helpen een plan op te bouwen om de gezondheidskosten te betalen in uw pensioenjaren. Voor 2021 kunt u bijdragen tot7.200 (getrouwd) of $ 3.600 (alleenstaand). U krijgt belastingvoordeel over uw bijdrage.
- Spaar geld op belastbare rekeningen. Natuurlijk heeft een soort fiscaal beschermd spaarplan altijd de voorkeur, vooral als u ernstig beperkt bent in uw 401 (k) -plan. Maar deze optie mag nooit worden genegeerd. Als u een zeer goedbetaalde werknemer bent, maar uw pensioenbijdragen beperkt zijn, moet u iets doen om het verschil goed te maken.
Geld besparen op belastbare rekeningen is een solide strategie. Er zijn geen grenzen aan hoeveel u kunt bijdragen. En ook al krijgt u geen belastingvoordeel op de bijdragen of de beleggingsopbrengsten, u kunt geld opnemen wanneer u het nodig heeft, zonder dat u zich zorgen hoeft te maken over het betalen van belasting.
3 manieren om een IRA-bijdrage te doen
Een nog eenvoudigere optie is om gewoon een IRA-bijdrage te leveren. Er is hier niets bijzonders, maar als u een zeer goedbetaalde werknemer bent, mag u het voor de hand liggende nooit over het hoofd zien. Er zijn drie manieren waarop u dit kunt doen:
Lever een bijdrage aan een traditionele IRA.
Vrijwel iedereen op elk inkomensniveau kan een bijdrage leveren. Maar de belastingaftrek voor een bijdrage – als je al gedekt bent door een werkgeversplan – stopt bij $ 125.000 voor gehuwde paren, in $ 76.000 voor single filers. Maar als de HCE-status uw 401 (k) -bijdragen beperkt, is dit een manier om te profiteren van belastinguitstel van beleggingsinkomsten.
Bijdragen zijn lang niet zo genereus als voor 401 (k) -plannen, voor slechts $ 6.000 per jaar (of $ 7.000 als je 50 jaar of ouder bent), maar alle kleine beetjes helpen.
Een bijdrage leveren aan een Roth IRA.
U kunt een bijdrage doen als uw inkomen niet hoger is dan $ 140.000 (alleenstaand), of $ 208.000 (getrouwd). Er is geen belastingaftrek bij Roth IRA-conversies, maar u krijgt wel uitstel van beleggingsinkomsten. Het beste van alles is dat zodra u met pensioen gaat, opnames belastingvrij kunnen worden gedaan.
Maak een niet-aftrekbare traditionele IRA-bijdrage en voer vervolgens een Roth-conversie uit.
Als u dat wel doet, kunt u de belastingplicht van de conversie vermijden. Maar met de Roth zet u fiscaal uitgestelde besparingen om in belastingvrij. Een van de grootste voordelen van deze strategie is dat er geen inkomenslimiet is. Zelfs als uw inkomen de bovenstaande drempels overschrijdt, kunt u een niet-aftrekbare bijdrage leveren aan een traditionele IRA en deze vervolgens omzetten in een Roth IRA.
Laatste gedachten over 401k-limieten voor werknemers met een hoge vergoeding
Als u een werknemer bent van een grote organisatie, heeft uw werkgever waarschijnlijk ontdekt hoe u het HCE-probleem kunt vermijden. Het is meer een probleem voor kleinere werkgevers. Als u de werkgever bent, is dit een situatie die u nauwlettend in de gaten moet houden. Uw planbeheerder zou u moeten kunnen helpen.
Er zijn twee manieren om het probleem op te lossen:
- Je kunt een aanbieden veilige haven 401 (k) plan, die niet onderworpen is aan de discriminatietests.
- Anders kunt u zorgen voor een genereuze werkgeversmatch. De match kan de werknemersparticipatie in het plan verhogen tot meer dan 50%, wat vaak het HCE-probleem oplost.
Maar als u een goedbetaalde werknemer bent in een klein bedrijf, weet u niet dat het een probleem is totdat u een melding krijgt van uw werkgever. Dat komt in de vorm van een teruggave van wat wordt vastgesteld als uw teveel betaalde premie en een mogelijke belastingaanslag als gevolg.
Wordt u beschouwd als een zeer goedbetaalde werknemer, of bent u dat in het verleden geweest? Bent u geslagen met een teruggave en een daaropvolgende aanslag? Wat doet u of uw werkgever om het probleem op te lossen?