2015 m. Spalio 30 d. Vertybinių popierių ir biržos komitetas balsavo už JOBS įstatymo III antraštinę dalį („Jumpstart Our Business Startups“). III antraštinė dalis leistų neakredituotiems investuotojams investuoti į startuolius.
Akredituotas investuotojas yra asmuo, kurio grynoji vertė yra ne mažesnė kaip milijonas dolerių, neįskaitant jų pagrindinė gyvenamoji vieta arba bent 200 000 USD pajamos per pastaruosius dvejus metus (300 000 USD, jei esate Vedęs). Tai aukšta juosta.
Per pastaruosius trejus metus aš investavau į šešis skaičius į įvairias „angelų“ investicijas (į nuosavybę, konvertuojamą skolą, jų hibridus) maždaug 10 bendrovių. Visi to ieško saldžios saldžios pasyvios pajamos.
Tiesioginių akcijų sandorių skaičius (duodu pinigų, gaunu nuosavybės) yra nedidelis (2).
Viena bendrovė grąžino kapitalą su nedideliais nuostoliais (10%), o viena įmonė greičiausiai bus visiškai nuostolinga. Likusieji yra geros formos, reguliariai paskirsto skolą arba laiku moka palūkanas už skolą.
Apskritai aš išvengiau tragedijos. Aš taip pat atsilikau nuo S & P500
plačiu skirtumu (nėra tikslus šios klasės investicijų etalonas, tačiau pinigai būtų buvę ten).Jei galėčiau, visiškai to išvengčiau. Štai kodėl.
Vienas įspėjimas - aš parašysiu šį įrašą ir turėsiu, angelas investavo į projektus, kuriais tikėjau ir norėjau sėkmės. Aš nesu prieš idėją, kad angelas investuos visą, tiesiog nematau, kad tai buvo būdas man grąžai generuoti. Galbūt tai yra viena iš priežasčių, kodėl mano pradinis žygis buvo toks blogas? Kas žino, bet aš norėjau šiek tiek patikslinti, nes manau, kad ketinimas (grąža vs. palaikymas) yra pagrindinis skirtumas.
Jūs tik lošiate
Pirmoji mano investicija buvo į nedidelę biotechnologijų įmonę vidurio vakaruose už kelis tūkstančius dolerių.
Mano draugas (pavadinkime jį Franku), kuris mane supažindino su šia idėja, pasakė, kad tai lošimas. Frankas lažindavosi su savo draugu (pavadinkime jį Erniu), kuris buvo labai protingas vaikinas ir akademiškai kvalifikuotas. Frankas investavo į asmeninio apsidraudimo nuo Ernie sėkmės sukūrimą. Jei Ernie uždirbo milijonus iš šios įmonės, Frankas uždirbo dešimtis tūkstančių. Jis tam tikra prasme buvo sukurtas švęsti nuostolius ir užtikrinti, kad Frankas nepavydėtų savo draugui Ernie. Suprato.
Frankas labai aiškiai pasako, kad tai yra azartiniai lošimai. Vėliau pasakysiu tai visa tai yra lošimas.
Kaip investuotojas angelas, jūs kontroliuojate nieko. Bet koks jūsų manymu turimas įtakos vaizdas yra įsivaizduojamas. Net jei turite įgūdžių, kurie gali reikšmingai paveikti įmonės sėkmę, jūs nesate ten kiekvieną dieną. Vykdymas kiekvieną kartą pralenkia idėjas ir, nors galite įpilti benzino į ugnį, negalite jo užvesti. Arba paleiskite iš naujo, jei jis užges.
Taigi jūs iš esmės duodate pinigų, tikėdamiesi išmokos, ir net negalėsite patikimai žinoti, kokia jūsų investicija yra vertinga.
Taigi tai panašu į lošimą. Tamsoje. Be nemokamų gėrimų.
Negaliu įvertinti galimybių
Žinojau, kad lošiu, kai pasinaudojau galimybėmis.
Aš nežinojau, kad aš blogai juos vertinu - manau, kad galiu suprasti įmonę, manau, kad galiu suprasti rinką, bet ne. Jūs negalite to suprasti perskaitę keletą straipsnių, jūs turite būti rinkoje. Arba pažinkite versle dirbančius žmones, kurie gali pažvelgti į tai jūsų vardu.
Profesionalai siekia gauti 1 vienaragį, 3 - vandenį, o 6 - iki nulio. Ir profesionalai turi prieigą, aš neturiu. Jie turi ekspertų, sandorių eigą ir kitų žmonių pinigus. Tiesą sakant, nėra toli sakoma, kad matau tik jų perduodamus sandorius. Arba, greičiausiai, jiems yra per maži.
Taigi aš lošiu žaidime, kuriame man blogai! Kol kas viskas gerai!
Tai nelikviška... tai žiauru.
Timas Ferrisas ne kartą yra minėjęs, kad jam patinka investuoti į angelus, nes tai nelikvidi. Jis žino savo emocijas ir žino, kad pagunda parduoti įmonę, kai ji nusmuko, yra per didelė, todėl jam patinka investuoti į įmones, kuriose nėra ženklo rinkai ir jis negali lengvai parduoti. Investicijos valdo jo emocijas.
Man nėra problemų stebėti akcijų rinkos kritimą. Tiesą sakant, aš tai vertinu kaip pirkimo galimybę, nes planuoju išlaikyti daugelį metų.
Nusipirkau daug dividendų akcijų kuris buvo sumuštas per paskutinį didelį nuosmukį 2009 m. pabaigoje ir 2010 m. Dabar jie gerokai išaugo, todėl net ir tada, kai vyksta dideli žingsniai (pvz., 2016 m. Pradžioje ir anksčiau) Graikijos skolų krizės metu), jie vis dar žali ir tai sumažina panikos jausmą šiek tiek.
Tai nėra smagu
Nežinau, kodėl man tai į galvą atėjo, būtų smagu investuoti į angelą. Tiesą sakant, tai niekuo nesiskiria, pavyzdžiui, sutelktinio finansavimo investicijos į nekilnojamąjį turtą.
Pagal apibrėžimą jūs duodate pinigų ir tylite. Smagu matyti savo investicijas laukinėje gamtoje, darant savo darbą, bet jūs permokate už tą linksmumo jausmą. 🙂
Jei atvirai, man patinka, kad galiu investuoti į akcijų rinką, užsidirbti pinigų ir neskaudėti galvos. Jei akcijos krinta, neturiu su kuo nusiminti. Jei atsargos padidės, aš vis dar turiu žmonių, su kuriais galiu švęsti. Tai gražu ir mechaniška ir manau, kad taip man patinka.
Ir jei aš tikrai noriu lošti, galiu skristi į Las Vegasą ir tai padaryti kur kas pigiau, nei būtų investuota į angelą.
Jei noriu pinigų srauto ir net jei tik pradedu, galiu kai kuriuos lašinti nekilnojamojo turto, investuojančio už mažiau nei 1000 USD.
Ar vis dar norite tai padaryti?
Jei neįtikinau jūsų investuoti angelus, galiu pasidalinti keliomis idėjomis, kurios galėtų sušvelninti kai kuriuos iš šių veiksnių. Geriausias būdas yra pasinaudoti privalumais fonde arba per sindikatą.
Įsigykite fondą ar sindikatą, kuriame investuoja angelas, ir gyvenkite vietoje - patikrinkite „AngelList“ ir „MicroVentures“. Atminkite, kad turite būti akredituotas investuotojas (grynoji vertė 1 mm USD+ arba 200 000 USD metinės pajamos) ir tie fondai bandys tai patvirtinti, paprastai patvirtindami, kad esate vienas už bausmę už melagingus parodymus.
Sindikatas yra tai, kur jūs investuojate su pagrindiniu investuotoju (sindikato vadovas) ir sumokate jiems sandorio perkėlimą arba tam tikrą procentą pelno (15–25%). Kai prisijungiate prie sindikato, galite pasirinkti, ar kartu su pagrindiniu klientu dalyvauti konkrečioje investicijoje. Turėdami fondą, įdedate grynųjų pinigų ir tiesiog pasyviai žiūrite.
Abiem atvejais jūs vis dar lošiate ir vis dar prastai vertinate galimybes.
Yra investicijų grupės, kurios iš esmės yra socialinės grupės, turinčios investavimo komponentą. Jie dažnai tinka tinklų kūrimo tikslams ir geriau vertina. Niekada anksčiau nebuvau prisijungęs, buvau nuėjęs į kelis susitikimus ir matau, kaip būtų labai smagu būti su juo.
Arba, jei norite investuoti, kad padėtų draugui, tai yra fantastiška. Tai kaip paskolinti pinigų šeimai ar draugams, nesitikėk, kad dar kada nors tai pamatysi. Nenusiminkite, jei viskas nepavyks, sumaišyti pinigus ir draugystę yra labai sunku.
Ar angelas investavo? Kokios jūsų mintys apie tai?