Sudah menjadi rahasia umum bahwa sebagian besar fund manager aktif gagal mengalahkan indeks acuan mereka.
Setiap tahun, Warren Buffett menulis surat kepada pemegang saham Berkshire Hathaway dan halaman pertama adalah tabel yang membandingkan perubahan tahunan nilai pasar Berkshire Hathaway vs. S&P 500 termasuk dividen.
Pengembalian gabungannya hingga tahun 2022 sangat mengesankan (19,8% vs. 9,9%) namun tidak biasa baginya untuk mengalahkan S&P 500 dari tahun ke tahun (dan Berkshire Hathaway memiliki seluruh perusahaan swasta, selain saham di beberapa perusahaan publik).
Jika sebagian besar fund manager aktif tidak dapat melakukannya dan Warren Buffett, salah satu investor paling sukses sepanjang masa, tidak dapat melakukannya… bagaimana Anda bisa?
Namun setiap hari, orang-orang mencobanya. Dan terkadang mereka berhasil.
Dan coba tebak apa yang terjadi jika mereka melakukannya? Tidak ada apa-apa.
Daftar isi
- 🏁 Mulailah dengan memikirkan tujuan akhir
- 😋 Tahukah Anda tentang Dunning-Kruger?
- 💵 Anda Tidak Akan Bertaruh Cukup Besar
- ⏰ Waktu Adalah Sumber Daya yang Terbatas
- 🎊 Menyenangkan dan tidak apa-apa
🏁 Mulailah dengan memikirkan tujuan akhir
Apa yang terjadi jika Anda mendapatkan pengembalian gabungan 10%, bukan 9,9%? Portofolio Anda sedikit lebih besar.
Bagaimana jika Anda mendapatkan 12%, bukan 9,9%? Ini bahkan lebih besar lagi.
Tapi inilah rahasianya – tidak ada yang terjadi jika Anda mengalahkan pasar.
Tapi milikmu upaya untuk mengalahkan pasar akan merugikan Anda. Ini mungkin menghabiskan uang Anda, karena saat itu Anda tidak bisa mengalahkan pasar. Hal ini juga akan menghabiskan waktu Anda, karena Anda akan menghabiskan waktu untuk meneliti, membeli dan menjual, dan semua hal lain yang Anda lakukan untuk mendukung hal tersebut.
Apakah mungkin untuk mengalahkan pasar? Tentu saja.
Apakah mungkin untuk mengalahkannya secara konsisten? Ya, tapi sangat tidak mungkin. Dan apakah risiko penurunannya sepadan dengan keuntungannya?
😋 Tahukah Anda tentang Dunning-Kruger?
Efek Dunning-Kruger adalah bias kognitif yang licik dan merusak. Itu terjadi ketika Anda melebih-lebihkan kemampuan Anda sendiri di bidang di mana Anda memiliki pengetahuan dan pengalaman yang terbatas. Itu sebabnya Twitter/X dipenuhi dengan “pakar medis” selama pandemi dan “sarjana hukum” selama kasus Depp v. Mendengar persidangan.
Itu juga sebabnya banyak orang berpikir mereka bisa mengalahkan pasar.
Dan banyak bentuk hiburan finansial mendorong bias ini. Mereka menunjukkan kepada Anda ticker dan analisis serta grafik dan daftar Best Of untuk membangkitkan kegembiraan dan “membantu” Anda berinvestasi lebih baik. Lihatlah semua informasi yang Anda miliki!
Mereka mencoba menjual layanan saran investasi kepada Anda untuk membantu Anda pilih investasi saham panas berikutnya. Mereka ingin Anda menonton acara mereka karena iklan menjual bola mata.
Namun kenyataannya tidak ada seorang pun yang bisa memprediksi masa depan. Sekalipun Anda di masa depan, Anda tidak tahu bagaimana perilaku pelaku pasar lainnya dan bagaimana hal itu akan memengaruhi kinerja saham.
💵 Anda Tidak Akan Bertaruh Cukup Besar
Ketika Goerge Soros “menghancurkan Bank of England” pada tahun 1992, dia bertaruh 10 miliar dolar melalui dana lindung nilai dan, setelah semua masalah terselesaikan, dia mendapat untung sekitar satu miliar dolar. 10% sederhana. Itu hanya 10% dari jumlah yang sangat besar.
Bertaruh $10.000 pada suatu saham untuk menghasilkan $1.000 merupakan cerita yang bagus tetapi tidak akan berpengaruh apa-apa, terutama mengingat besarnya risiko yang Anda ambil.
Investor yang benar-benar sukses mengandalkan taruhan besar dengan keuntungan besar. Mereka tidak ingin mendapatkan keuntungan 10% dari investasinya. Mereka biasanya menginginkannya menjadi home run atau strike out. Mereka mampu untuk melakukan aksi mogok, terutama jika mereka adalah dana yang menginvestasikan uang orang lain, tetapi bisakah Anda melakukannya?
Berapa banyak strikeout sebelum Anda keluar dari permainan?
⏰ Waktu Adalah Sumber Daya yang Terbatas
Anda bisa mendapatkan return pasar dengan sederhana membeli dana indeks. Anda mendapatkan rata-rata pengembalian pasar saham tapi hampir tidak memerlukan waktu lama. Ini adalah cara paling sederhana di dunia.
Jika Anda ingin membuatnya lebih cerdas, belilah dana target tanggal. Dana tanggal target juga akan menangani alokasi aset, berdasarkan usia Anda.
Berapa banyak waktu yang perlu Anda curahkan untuk semuanya penelitian perusahaan dituntut untuk merasa yakin bisa mengalahkan pasar? Apakah kamu mau membaca grafik saham dan laporan keuangan? Ini tentu saja lebih besar dari nol.
Itu adalah jam-jam yang tidak Anda habiskan untuk hal-hal lain seperti hobi favorit, teman, keluarga, kebugaran, dll.
Taruhan Anda bukan hanya uang Anda tetapi juga waktu Anda. Anda akan kehilangan seluruh waktu Anda, pertanyaannya adalah apakah ini akan menghasilkan keuntungan yang lebih besar atas uang Anda.
🎊 Menyenangkan dan tidak apa-apa
Saya menyadari bahwa berinvestasi itu menyenangkan dan memiliki pendekatan yang lebih praktis. Sangat menyenangkan melihat pilihan saham Anda naik.
Tapi kami tahu itu perjudian.
Jika Anda memasukinya dengan pola pikir yang sama dengan yang Anda miliki di meja blackjack, Anda baik-baik saja. Anda tahu cara menggandakan 11 dan membagi 8. Anda bersedia memberikan beberapa poin persentase dalam peluang dan Anda mendapatkan hiburan sebagai imbalannya.
Saya juga merasakan gatal itu. Saya menggaruk rasa gatal itu dengan memetik saham pertumbuhan dividen. Saya menyadari bahwa ini kurang efisien dibandingkan berinvestasi pada ETF pertumbuhan dividen atau sejenisnya.
Tapi hal ini lebih bertanggung jawab daripada memilih saham-saham yang sedang berkembang.
Tidak apa-apa jika Anda memiliki alokasi kecil yang Anda mainkan, tetapi sadarilah bahwa itulah yang Anda lakukan. Anda menghibur diri sendiri, Anda tidak berinvestasi. Dan tidak apa-apa!
Dan sejujurnya, tidak ada yang peduli dengan kisah investasi Anda yang luar biasa. 😂
Tentang Jim Wang
Jim Wang adalah ayah empat anak berusia empat puluhan yang sering menjadi kontributor Forbes Dan Blog Pelopor. Dia juga beruntung memilikinya muncul di New York Times, Baltimore Sun, Entrepreneur, dan Marketplace Money.
Jim memiliki gelar B.S. dalam Ilmu Komputer dan Ekonomi dari Carnegie Mellon University, gelar M.S. di bidang Teknologi Informasi - Rekayasa Perangkat Lunak dari Carnegie Mellon University, serta Magister Administrasi Bisnis dari Johns Hopkins Universitas. Pendekatannya terhadap keuangan pribadi adalah seperti seorang insinyur, memecah subjek kompleks menjadi konsep-konsep kecil yang mudah dipahami yang dapat Anda gunakan dalam kehidupan sehari-hari.
Salah satu alat favoritnya (inilah peti harta karunku,, semua yang saya gunakan) adalah Modal Pribadi, yang memungkinkan dia mengelola keuangannya hanya dalam 15 menit setiap bulan. Mereka juga menawarkan perencanaan keuangan, seperti Alat Perencanaan Pensiun yang dapat memberi tahu Anda apakah Anda berada di jalur yang tepat untuk pensiun saat Anda menginginkannya. Gratis.
Dia juga mendiversifikasi portofolio investasinya dengan menambahkan sedikit real estate. Namun bukan rumah sewa, karena dia tidak menginginkan pekerjaan sampingan, mereka melakukan diversifikasi investasi kecil di beberapa properti komersial dan pertanian di Illinois, Louisiana, dan California melalui Pedagang Acre.
Baru-baru ini, dia berinvestasi pada beberapa karya seni Karya besar juga.
>> Baca lebih banyak artikel oleh Jim
Pendapat yang dikemukakan di sini adalah pendapat penulis sendiri, bukan pendapat bank atau lembaga keuangan mana pun. Konten ini belum ditinjau, disetujui, atau didukung oleh entitas mana pun.