VOO vs. VTI: Apa Pilihan Bijak di 2023?

Jika Anda mencari yang terbaik dana yang diperdagangkan di bursa untuk portofolio Anda di tahun 2022, tidak ada kekurangan pilihan bagus untuk dipertimbangkan. Keindahan ETF adalah Anda bisa mendapatkan sebagian dari ratusan perusahaan dalam satu dana, yang menawarkan diversifikasi dan stabilitas dengan pendekatan set-it-and-forget-it.

Dua dari ETF teraman yang tersedia adalah VOO dan VTI, keduanya dari Vanguard. Keduanya mengikuti saham berkapitalisasi besar dengan kinerja terbaik dan memiliki sejarah pertumbuhan yang stabil.

Meskipun keduanya merupakan pilihan yang solid untuk investasi jangka panjang, di pasar turun saat ini mungkin ada keuntungan satu sama lain.

Pada artikel ini, kami akan memeriksa beberapa persamaan dan perbedaan utama antara kedua dana populer ini. Haruskah Anda fokus pada salah satunya—atau bahkan keduanya pada tahun 2022?

Apa itu VOO dan VTI?

VOO dan VTI adalah simbol ticker dari dua ETF indeks Vanguard. Dana yang diperdagangkan di bursa, atau ETF, adalah jenis keamanan investasi gabungan yang diperdagangkan seperti saham di pasar. Keduanya melacak indeks tertimbang kapitalisasi pasar tertentu dan berisi berbagai investasi.

Banyak investor menghargai VOO dan VTI karena paparan luas mereka ke pasar saham, meskipun VTI memiliki kumpulan saham yang jauh lebih besar, sekitar 4.000 secara keseluruhan. Kepemilikan luas dalam ETF ini dapat mengurangi risiko investor. Bagi investor dengan a cakrawala waktu yang panjang setidaknya sepuluh tahun, VOO dan VTI keduanya menawarkan pengembalian yang kuat yang dapat melebihi kerugian jangka pendek.

VOO juga tersedia sebagai reksa dana Saham Admiral (di bawah VFIAX), seperti halnya VTI (di bawah VTSAX).

Terkait>>Cara Mengalahkan ETF & Reksa Dana yang Diperdagangkan Teratas

Pengantar VOO

VOO (VOO.IV) mewakili ETF Vanguard S&P 500, jadi ini adalah sekeranjang sekuritas yang melacak indeks S&P 500. Itu S&P 500 adalah kompilasi dari 500 perusahaan AS berkapitalisasi besar dan merupakan salah satu indeks yang paling banyak diikuti di pasar AS.

• Indeks itu melacak: S&P 500
• Rasio biaya: 0.03%
• Dividen triwulanan terakhir: $1,46/saham (Oktober 2022)
• Hasil dividen: 1,77% (per Oktober 2022)

Perusahaan berkapitalisasi besar cenderung relatif aman, tetapi seringkali tidak menawarkan potensi pertumbuhan perusahaan kecil.

Mengikuti S&P 500, VOO memegang total 503 saham, dengan kapitalisasi pasar rata-rata $161,1 miliar.

Saham

Berikut adalah sepuluh kepemilikan teratas VOO:

Sektor

Beginilah cara berbagai sektor diberi bobot dalam VOO. (Sekali lagi, bobotnya sama dengan bobot yang diberikan di sektor-sektor ini di S&P 500.)

Pengantar VTI

VTI (VTI.IV) adalah ETF Pasar Saham Total Pelopor. ETF ini melacak Indeks Pasar Total AS CRSP, dengan total 4.076 saham. Ini memegang hampir 100% dari pasar ekuitas yang dapat diinvestasikan di AS, dengan kapitalisasi pasar rata-rata $124,9 miliar.

• Indeks itu melacak: Indeks Pasar Total AS CRSP
• Rasio biaya: 0.03%
• Dividen triwulanan terakhir: $0,79/saham (September 2022)
• Hasil dividen: 1,74% (per Oktober 2022)

Saham

Saat ini, 10 kepemilikan teratas VOO sama dengan milik VTI. Ini normal, karena VOO dan VTI memiliki susunan yang sangat mirip dalam hal sekuritas yang mereka pegang.

Sektor

Berikut cara VTI menimbang setiap sektor dalam dana tersebut (setara dengan tolok ukurnya, CRSP US Total Market Index):

VOO vs. Kinerja VTI

Sekarang kita memiliki gagasan tentang apa saja dana ini, bagaimana kinerja ETF ini baru-baru ini dan dari waktu ke waktu? Keduanya menghadirkan sarana untuk berinvestasi secara pasif di pasar saham dengan pengembalian yang serupa atas investasi Anda.

Selama beberapa tahun terakhir, harga pasar kedua reksa dana tersebut telah naik, kecuali pada tahun 2022 (yang tidak mengherankan jika pasar secara keseluruhan turun secara signifikan). Berikut adalah bagan cepat yang menunjukkan bagaimana kinerja ETF dalam hubungannya satu sama lain selama setahun terakhir:

Membandingkan pengembalian tahunan kedua dana tersebut, pada tahun 2021 VTI menghasilkan 25,64% berdasarkan harga pasar, sedangkan VOO menghasilkan 28,6%. Mereka menyerahkan kinerja serupa di pasar untuk investor.

Saat melihat pengembalian triwulanan untuk VOO dan VTI, kedua ETF kembali memberikan hasil yang serupa. Keduanya memiliki pengembalian triwulanan sekitar 6% untuk Q1, naik sedikit di Q2, turun hampir nol di Q3, dan melonjak kembali pada akhir tahun.

Baik VOO maupun VTI memilikinya dilakukan pada penurunan selama tahun 2022, jadi apakah Anda berinvestasi di VOO atau VTI tidak akan membuat banyak perbedaan.

Namun, pada tahun-tahun sebelumnya VOO dan VTI telah berjalan dengan baik. Misalnya, VOO memiliki pengembalian kumulatif lebih dari 35% selama tiga tahun terakhir, sementara pengembalian kumulatif 3 tahun VTI berada di belakangnya. Kembali sejauh lima atau sepuluh tahun, mereka telah menawarkan pengembalian kumulatif yang lebih tinggi — lebih dari 200% untuk kedua indeks.

Sejak dimulai pada tahun 2010, VOO telah mengembalikan rata-rata 11,20% (setelah pajak dan penjualan saham dana). VTI hanya mengembalikan 6,35% sejak awal. Namun VTI dimulai pada tahun 2001 dan mengalami resesi tahun 2008. Mengingat sejarahnya yang jauh lebih lama, pengembalian keseluruhannya yang lebih rendah tidak begitu mengejutkan.

Intinya adalah bahwa ada sedikit perbedaan dalam kinerja VOO dan VTI sejak dibuat. Anda akan melihat hasil yang cukup sebanding dengan berinvestasi di salah satu dari dana ini.

VOO vs. Dividen VTI

Kedua dana tersebut membayar dividen kepada pemegang saham setiap tiga bulan. Ini adalah pembayaran dari perusahaan yang menghargai investor mereka atas kepercayaan mereka. Sebagai seorang investor, Anda tidak hanya dapat menikmati keuntungan dari total kepemilikan saham Anda karena nilainya (semoga) tumbuh, tetapi juga pendapatan tetap dari dividen yang dibayarkan oleh beberapa perusahaan dalam dana tersebut.

Hasil dividen VTI saat ini 1,74% dan telah meningkat sepanjang tahun 2022 karena harga sahamnya tertekan oleh bear market. Sebagai pertanda baik, pengelola dana VTI telah menaikkan dividennya tiga kali berturut-turut. Berikut adalah tiga pembayaran dividen terakhir:

• 12/30/2021: $0,70820/saham
• 06/28/2022: $0,74910/saham
• 09/28/2022: $0,79550/saham

VOO menawarkan hasil dividen yang sedikit lebih baik sebesar 1,77% dan juga meningkatkannya setiap kuartal pada tahun 2022:

• 03/29/2022: $1,37370/saham
• 07/05/2022: $1,43210/saham
• 10/03/2022: $1,46920/saham

Kemiripan Utama Antara VOO vs. VTI

Sekarang, jelas bahwa VOO dan VTI memiliki banyak kesamaan. Saat ini, ada 82% saham yang tumpang tindih di antara kedua reksa dana tersebut, sehingga hanya sekitar 18% yang disimpan dalam saham khusus VTI. Sepuluh kepemilikan teratas mereka identik, dengan bobot yang sebanding untuk setiap saham.

Tidak hanya stok aktual yang dimiliki kedua dana tersebut sangat mirip, rasio pengeluaran untuk keduanya juga rendah yaitu 0,03%, dan Anda dapat memperdagangkan VOO dan VTI melalui sebagian besar pasar. perusahaan pialang yang sama (walaupun bekerja dengan Vanguard untuk berinvestasi akan menjadi yang paling logis, karena biayanya lebih sedikit).

Baik VOO atau VTI akan membantu Anda dalam jangka panjang. Meskipun kedua dana tersebut telah menurun selama setahun terakhir, pengembalian mereka juga mengalami kenaikan yang sama selama sepuluh tahun terakhir ini.

Meskipun tidak ada pola pengembalian yang dijamin akan berlanjut, kedua ETF ini tampaknya mampu bangkit kembali dengan koreksi pasar dalam beberapa bulan dan tahun mendatang.

Perbedaan Kunci Antara VOO vs. VTI

Terlepas dari kesamaan mereka yang luar biasa, kedua ETF ini memiliki beberapa kesamaan sedikit penyimpangan satu sama lain.

Susunan dana memiliki beberapa perbedaan, karena VOO pada dasarnya melacak S&P 500 dan VTI melacak seluruh pasar saham. Jika Anda ingin memfokuskan portofolio Anda terutama pada perusahaan besar, VOO umumnya akan bekerja dengan cara yang sama seperti S&P 500. Jika S&P 500 naik nilainya, VOO akan menunjukkan kenaikan yang sebanding, dan kebalikannya juga benar.

Namun, jika Anda lebih tertarik pada investasi pasar saham yang mencakup segalanya, VTI mungkin lebih cocok. VTI berisi sekitar delapan kali jumlah saham sebagai VOO, sehingga langsung memaparkan investor ke perusahaan yang lebih luas.

Selain itu, VTI tidak terlalu membebani perusahaan berkapitalisasi besar. Perusahaan berkapitalisasi besar umumnya memiliki setidaknya $10 miliar dalam kapitalisasi pasar, atau nilai total saham yang beredar. Perusahaan kelas menengah memegang antara $2 miliar dan $10 miliar, sementara perusahaan topi kecil memegang antara $300 juta dan $2 miliar.

Secara umum, perusahaan berkapitalisasi kecil dan menengah bisa lebih tidak stabil daripada opsi berkapitalisasi besar, dan lebih menderita akibat perubahan pasar yang besar. Investor jangka panjang lebih siap untuk menyerap kerugian dari ayunan sementara, jadi perusahaan kapitalisasi kecil dan menengah masih merupakan investasi yang solid.

Baca selengkapnya>>Investasi Pertahanan Terbaik untuk Bertahan di Pasar Beruang & Volatilitas Tinggi

Berinvestasi di VTI berarti Anda memiliki bagian dari setiap perusahaan publik di AS. Dana tersebut mencakup 64,3% kepemilikannya di saham-saham berkapitalisasi besar, tetapi persentase yang lebih besar di saham-saham yang lebih kecil daripada VOO.

VTI memiliki kapitalisasi pasar 6,8% di perusahaan menengah/kecil, dan 9,9% di perusahaan kecil. VOO, di sisi lain, hanya memegang 4,4% di perusahaan menengah/kecil, dan sangat kecil 0,3% di perusahaan kecil.

Jika Anda ingin berinvestasi di perusahaan yang belum mencapai status perusahaan S&P 500, itu bisa mewakili sedikit lebih banyak risiko tetapi juga potensi keuntungan. Karena perusahaan-perusahaan itu lebih kecil dalam hal nilai saham mereka, ada lebih banyak ruang untuk pertumbuhan dari waktu ke waktu dibandingkan dengan perusahaan yang kapitalisasi pasarnya sudah lebih dari $10 miliar.

Intinya

Mengingat bahwa VOO dan VTI menawarkan eksposur ke berbagai sekuritas dengan biaya yang cukup rendah, memutuskan di antara keduanya mungkin sulit. Kami bilang, “Mengapa tidak memilih keduanya?” Jika Anda memiliki kesempatan untuk menginvestasikan jumlah yang sama di setiap dana setiap bulan, itu mungkin pilihan favorit kami.

Namun, jika Anda tahu bahwa Anda ingin sedikit lebih banyak terpapar perusahaan kecil dan menengah atau hanya ingin berinvestasi di lebih banyak saham secara keseluruhan, VTI adalah pilihan terbaik Anda. VOO, sementara itu, adalah pilihan yang lebih baik bagi investor yang ingin sangat fokus pada perusahaan berkapitalisasi besar.

Jika Anda tidak punya pilihan (mungkin Anda berinvestasi melalui 401(k) dan memiliki pilihan terbatas), jangan mempedulikan perbedaan antara VOO dan VTI — salah satunya akan bekerja dengan baik dalam jangka panjang berlari.

Bahkan di bear market saat ini, memilih salah satu dari ETF ini di atas yang lain belum tentu lebih menguntungkan, karena sebagian besar dari dana ini hampir identik. Kabar baiknya adalah VOO dan VTI menawarkan diversifikasi dan kemudahan akses untuk membangun portofolio Anda dari waktu ke waktu.

Lengkapi portofolio Anda dengan dana indeks dan ETFS>>

• Cara Berinvestasi dalam Dana Indeks: Lakukan dengan Benar
• Cara Mengalahkan ETF & Reksa Dana yang Diperdagangkan Teratas
• Apa itu ETN dan Bagaimana Mereka Menunda ETF?
• Cara Berinvestasi di Indeks S&P 500