Como planificador financiero, recibo muchas preguntas de mis clientes con respecto a sus inversiones.
Uno me preguntó recientemente:
¿Qué sucede exactamente si la firma de corretaje con la que tengo la custodia cierra sus puertas?
Esta es una gran pregunta porque muchas personas no saben que sus inversiones tienen protección en primer lugar, o están mal informadas sobre lo que realmente cubre la protección.
Siga leyendo y lo ayudaré a comprender qué cobertura obtienen sus inversiones de SIPC, o Corporación de Protección al Inversor de Valores. Descubrirá exactamente qué hace (y qué no hace) la SIPC para los inversores.
¿Qué es la Securities Investor Protection Corporation (SIPC)?
La SIPC es una corporación sin fines de lucro creada por el Congreso en 1970. Su trabajo es devolver valores, como acciones y bonos, así como efectivo, hasta una cierta cantidad, a los inversionistas cuando su firma de corretaje cierra y les debe dinero.
En diciembre de 2010, la SIPC dice que ha ayudado a unos 739.000 inversores a recuperar más de 109.000 millones de dólares en activos perdidos.
No todas las inversiones son elegibles para la protección de SIPC. Estos incluyen inversiones como futuros de productos básicos y contratos de anualidades fijas que no están registrados en la Comisión de Bolsa y Valores (SEC).
La SIPC no es como la FDIC
El SIPC a menudo se compara con el FDIC (Corporación Federal de Seguros de Depósitos) seguro bancario, pero no están relacionados de ninguna manera. La SIPC ayuda a los inversores cuando su dinero es robado o se pone en riesgo si su corretaje cierra, pero no lo hace. asegurar Fondos invertidos. En otras palabras, la SIPC no rescata a los inversores de malas inversiones.
A diferencia de la FDIC, que es una agencia gubernamental, la SIPC está financiada por firmas miembro.
Y actualmente, SIPC tiene solo $ 1.5 mil millones en activos vs. $ 45 mil millones para FDIC. Parece que esto no iría muy lejos si las propiedades de un par de grandes corredurías simplemente desaparecieran.
Pero la SIPC no tiene por qué ser tan grande.
Los corredores / distribuidores funcionan de manera diferente a los bancos. Los bancos se dedican a invertir sus depósitos, prestando sus ahorros a otros clientes, que podrían incumplir esos préstamos. Las casas de bolsa solo tienen que mantener sus valores, nada más.
Incluso con el incidente de Lehman Brother, por ejemplo, la SIPC ya emitió un comunicado diciendo que todos los activos bajo el paraguas de corretaje serán atendidos. Nunca está de más volver a verificar para asegurarse de que su empresa esté cubierta por SIPC.
¿Quién ofrece protección SIPC?
El SIPC está financiado por corredores miembros y probablemente haya visto el logotipo de SIPC en los sitios web y la literatura de los corredores. Para saber si su firma de corretaje es miembro de SIPC, visite sipc.org y busque en la base de datos de miembros.
O puede llamar al Departamento de Membresía de SIPC al (202) 372-8300.
Lo que no cubre la SIPC
La SIPC no cubrirá todas las pérdidas. Tiene restricciones. Aquellos incluyen:
- SIPC limita la cobertura a valores registrados en la SEC. Por lo tanto, los contratos de futuros de divisas, metales preciosos y materias primas no están protegidos.
- Mal momento. SIPC reemplazará sus acciones, no los valores en dólares. Entonces, si posee 500 acciones de General Electric por valor de $ 15,000 y su firma de corretaje falla, SIPC reemplazará sus 500 acciones, pero solo al valor actual.
- Algunos préstamos de margen pendientes. Si su corredor falla mientras usted tiene un préstamo de margen pendiente, SIPC intentará transferir la deuda y la garantía a otro corredor. Pero si ninguna otra empresa toma el préstamo, tendrá que pagarlo a su corredor o, en última instancia, a sus acreedores.
Tenga esto en cuenta, ya que querrá actuar lo más rápido posible en caso de que algo le suceda.
Cómo presentar una reclamación SIPC
Entonces, ¿qué sucede si su dinero desaparece de un corredor miembro de SIPC?
Por lo general, recibirá un formulario de reclamación SIPC del fideicomisario designado por el tribunal que está a cargo de liquidar los activos de la empresa. Por cierto, existen límites de tiempo estrictos para presentar reclamos, así que asegúrese de cumplir con los plazos que reciba.
Si su corredor tiene problemas, es posible que su cuenta se transfiera a otra firma de corretaje antes de que usted sepa que hay un problema.
En el caso de una transferencia, se recomienda que presente un formulario de reclamación de SIPC. Esto puede proteger sus derechos en caso de reportar errores que pudieran ocurrir durante la transferencia de su dinero.
Cómo se pagan las reclamaciones de SIPC
El objetivo del SIPC es reemplazar los valores reales que perdió. Dado que tienen que comprar esos valores en el mercado abierto, es posible que sus inversiones hayan aumentado o disminuido de valor para cuando la SIPC se las devuelva.
Si no hay suficiente dinero en las cuentas de corretaje de los clientes liquidados para satisfacer todas las reclamaciones, la SIPC tiene un enorme fondo de reserva que entra en acción para compensar la diferencia.
La cantidad máxima que la SIPC pagará de reserva por cliente es de $ 500,000. Esto incluye un máximo de $ 250,000 para reclamos en efectivo.
Una vez que se recibe un reclamo, la mayoría de los clientes pueden esperar recuperar sus fondos dentro de uno a tres meses. Si se trata de un fraude y se considera que los registros financieros de la empresa son inexactos, puede llevar más tiempo resolver los libros malos.
Exceso de cobertura SIPC
Hay algunos límites estrictos sobre la cantidad de cobertura que brinda SIPC. Debido a que la cobertura de SIPC tiene un tope de $ 500,000, muchas de las firmas de corretaje más grandes tienen seguro de “exceso de SIPC”. Estos planes de seguro pagarán las pérdidas de los clientes que superen lo que recibirían en un procedimiento de liquidación, que incluye los pagos de SIPC.
Estos planes de seguro solo pagan cuando las distribuciones de la liquidación de una firma de corretaje no son lo suficientemente altas para pagar el reclamo de un cliente.
Las reclamaciones por exceso de reclamaciones de seguros de SIPC son EXTREMADAMENTE raras. De hecho, solo ha habido 2 ocasiones en las que se ha invocado el exceso de pólizas de seguro SIPC.
Cómo mantenerse a salvo del fraude de inversiones
Es bueno saber que la SIPC ha devuelto las inversiones al 99% de los inversores elegibles para su protección.
Pero, por supuesto, ¡preferiría que nunca se viese en una situación en la que necesite protección SIPC! Aquí hay varios recursos en los que puede aprender cómo mantenerse a salvo de los corredores sospechosos y el fraude de inversiones:
- Comisión Nacional del Mercado de Valores - sec.gov y investor.gov
- FINRA (Autoridad Reguladora de la Industria Financiera) - finra.org
- Centro Nacional de Información sobre Fraudes - fraude.org
- Fideicomiso de protección del inversor - investorprotection.org
- Asociación de la Industria de Valores y Mercados Financieros - sifma.org