¿Alguna vez se ha preguntado cuánto necesita realmente para jubilarse?
Como planificador financiero, me hacen esta pregunta todo el tiempo.
En lugar de aburrirlos con mi respuesta, pensé que sería divertido escucharlo de alguien que literalmente ha escrito el libro sobre el tema.
Todd Tresidder, asesor financiero, autor de ¿Cuánto dinero necesito para jubilarme?, y fundador de FinancialMentor.com comparte su opinión sobre el tema.
Todd tiene una historia interesante desde que pudo jubilarse a los 35 y ha estado viviendo de sus activos desde entonces.
Desde entonces se ha convertido en un entrenador financiero donde enseña a la gente lo que ha podido aprender de su experiencia.
Todd es una galleta inteligente y sé que te va a encantar esta discusión.
Qué aprenderá en este podcast
- ¿Cuánto debería ahorrar para jubilarse cuando lo desee?
- Cambios que puede hacer hoy que lo ayudarán a jubilarse anticipadamente.
- ¿Sigue existiendo la regla del 4% (tasa de retiro)?
- Reglas prácticas peligrosas a las que puede suscribirse que son muy defectuosas.
- La nueva forma de pensar sobre la jubilación. (esta es mi parte favorita del podcast)
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Para su conveniencia, hice transcribir este podcast con usted, puede leer a continuación:
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Jeff: En el blog, recibo muchas preguntas, como puedes imaginar. Sin embargo, una de las preguntas más comunes que recibo todo el tiempo, no importa si tienen 20, 30 años o 50 o 60, es "¿Cuánto necesitas cuando te jubiles?“. Hay muchos pensamientos y lógicas diferentes sobre cuánto necesitas y pensé que sería interesante traer a un invitado que literalmente haya escrito el libro. Cuánto dinero necesitas para retirarte, ¿correcto?
Todd: Si. ¿Cuánto necesito para jubilarme?
Antecedentes de Todd
Jeff: Correcto. Entonces, conmigo, tengo a Todd Tresidder. Todd Tresidder es un colega bloguero. Y nos conocemos desde hace un par de años. Pero también es un entrenador financiero. Es el fundador de Financialmentor.com. El libro que mencioné es uno de varios libros que ha escrito sobre temas relacionados con inversiones o planificación financiera.
Todd tiene una historia muy interesante en el sentido de que se "jubiló" a la edad de treinta y cinco años, en la que definitivamente quiero sumergirme un poco aquí para comenzar. Creo que al responder a esta pregunta, "cuánto necesita la gente", no importa si tienes entre 20 y 30 años, o entre 50 o 60 años. Quiero que saques algo de esta discusión. Todd, quiero que te presentes a mis lectores.
Todd: El ex administrador de fondos de cobertura registrado como asesor de inversiones vendió la compañía cuando yo tenía 35 años, que fue hace 17 años. He estado viviendo de mis activos desde hace 17 años. Entonces, de ahí es de donde vienen los "jubilados". Obviamente, todavía trabajo, he creado el blog y he creado productos.
En cuanto a la pregunta, no se trata de cuánto dinero necesita para jubilarse. Esa discusión trata sobre qué principio cumple en la vida y cómo la gente... ya sabe. No quieres que tu vida sea así, lo sabes. Lo último que hiciste fue antes de los 35 años y pasas el resto de tu vida comiendo bombones y tumbado en una hamaca.
De todos modos, escribí el libro. El libro es una consecuencia de mi coaching con los clientes y fueron esas preguntas que dijiste las que surgen todo el tiempo y nadie las había explicado correctamente. En mi opinión, la mayoría de la gente se engaña con verdades a medias. Algunos de ellos son peligrosos, por lo que podrían estar equivocados. Y no coincidieron con mi experiencia de lo que se necesita, cuánto se necesita y cómo funcionan realmente las matemáticas en la práctica, así que reescribí el libro, literalmente.
¿Cuánto necesita para jubilarse?
Jeff: Eso es genial. Bueno. Creo que es un gran comienzo para esta discusión. Supongo que lo haremos simple al principio. Pero cuando alguien te pregunta: "¿Cuánto dinero necesito para jubilarme?" ¿Cómo respondes? En realidad, solo tengo curiosidad. ¿Cómo responde inicialmente a esa pregunta?
Todd: Algunas de sus reglas son realmente notables y prácticas. Algunos de ellos funcionan lo suficiente para fines de planificación solo para señalar direcciones. Entonces, una cosa que siempre le digo a la gente es que el gran paso hacia la planificación de la jubilación es la procrastinación. Entonces, si desea tomar una regla simple de ellos solo para señalar una estrella hacia el norte verdadero, entonces eso es lo suficientemente bueno como para comenzar. Puede encontrar sus números a medida que se acerca el día de la jubilación.
Y entonces, un número con el que puedo jugar que realmente sabe es que por cada mil dólares tú gastar, sus gastos mensuales, más impuestos, necesita alrededor de trescientos mil dólares en activos para apoyo. Entonces, si gasta cuatro mil al mes, vale cuarenta millones. Gastas diez mil al mes; estás viendo tres millones. Y de nuevo, ¿es eso exacto? Absolutamente no. ¿Te da esa verdadera Estrella del Norte por la que trabajar? Sí, lo hace. Te da algo por lo que trabajar. Puedes decirlo en una oración.
Y ahora la gente tiene una meta de ahorro en la que pueden trabajar y luego puedes dedicar tiempo a leer mi libro. Puede refinar sus objetivos con el tiempo. Pero ahora no tienes excusa para la postergación. Tienes un punto por el que trabajar.
Jeff: Si, eso esta bien. Para la generación más joven, hablo como la generación x, la generación y. Y si quieres lanzarte allí siéntete libre.
Todd: No se supone que deba serlo. Estoy justo en las fronteras. Consigo lo brillante de todo el baby boom. Pasan, lo cargan todo y lo estropean todo. Y luego se van al patio trasero y ahí es donde estoy. Así que mejor será durante años. (Entonces soy como ningún hombre científico)
Jeff: Sé que con mi generación especialmente el final de la generación que me precede, o la generación más joven. A menudo, veo a la gente ahorrando un cinco por ciento, diez por ciento o probablemente en un lado alto.
Veo a mucha gente joven que realmente no sabe cuánto ahorrar. Y la mayoría de ellos piensa: "Está bien, si estoy ahorrando un cinco por ciento, es algo", o si estoy ahorrando lo suficiente para obtener la partida 401k, que luego equivale a quizás un siete por ciento si tienen suerte. ¿Tiene algún término general? Quiero decir, supongo, ¿quizás basándome en los números que compartiste allí?
Pero para alguien que tal vez no pueda comprender esa ecuación o cálculo, ¿qué le diría a alguien en cuanto a cuánto va a estar ahorrando, porcentualmente, en su tasa de ahorro?
Todd: Okey. Bueno, la respuesta es cuánto tiempo está dispuesto a esperar hasta jubilarse.
O hasta que tenga algo de libertad financiera. Entonces, tengo una publicación de mi lado llamada "Cómo alguien puede jubilarse en 10 años o menos.' Okey. Y literalmente, así es como cualquiera puede hacerlo. Y la premisa de la publicación es que explica la tasa de ahorro como porcentaje de los ingresos, su pregunta exacta.
Y así lo relaciona con una estrategia básica de ahorro e inversión. Demuestra que ahora cualquiera puede hacerlo. Es solo una función de cuán agresivo quieres ahorrar. Entonces, viene del mundo de la frugalidad extrema, como el Sr. Manny Moustache o el mundo extremo de la jubilación anticipada donde estos tipos ahorran un alto porcentaje de sus ingresos para vivir de una proporción muy pequeña de sus ingresos y viven en extrema frugalidad mundo. Sabes, esa no es mi taza de té. No es así como defino la felicidad.
Pero funciona para otras personas. No hay bien o mal, lo que sea que funcione para ti. Y entonces, el problema con el peso, está formulada su pregunta, es que hay cierta sección detrás de las difíciles tasas de ahorro.
Por ejemplo, si alguien dice, hay dos variables ahí. Tienes la variable del tiempo, ¿verdad? Entonces, tiene una tasa de ahorro de, sabe que alguien más ahorra o ya ahorra el dos por ciento de sus ingresos. El supuesto es que gastará el 80% de sus ingresos y si tiene 40 años hasta la jubilación, empezar a los 20 años, y esa ecuación que funciona con la mayoría de esos dos supuestos que no mencionar. Y es por eso que le presento cuántos activos necesita en cuanto a su tasa de gasto, porque es un número realmente simple con el que trabajar. No hay tantas variables con las que jugar.
De todos modos, cuanto más tarde comience, mayor será su tasa de ahorro. Entonces, si comienza en sus 40, su tasa de ahorro será más del 30 por ciento o algo así. Y de nuevo, eso incluso supone que estás haciendo activos convencionales, ¿verdad? Podrías cambiar completamente estas ecuaciones convirtiéndote en un emprendedor de bienes raíces. Y tal vez consigas una casa arreglada, ya sabes, como si fueras un maestro y cada verano compras un casa de chatarra y repararla y alquilarla y usted tiene una reparación durante cinco años y reemplazó su ingreso. Ya sabes, si quieres un año. Entonces, hay muchos modelos diferentes. Hay muchas formas de despellejar al gato y lo que hay que tener cuidado durante nuestro, solo generalizaciones generales porque hay muchas dimensiones para la ecuación.
Para tratar de dar una respuesta a su pregunta, es una especie de habilidad de avistamiento si comienza a los 20, 10%, 15% podría funcionar. Intente agregar otro 5% si comienza diez años después. Ya sabes, empieza a subir hasta un 30%. Es prácticamente imposible salvar su camino hacia la jubilación si no tiene grandes ahorros que se basan en el momento en que llega a los 40 y 50 años. Porque si no te has convertido en un ahorrador para entonces, el porcentaje de tus ingresos que tienes que ahorrar es tan grande que las posibilidades de que lo hagas son casi nulas.
Jeff: Si. Creo que tienes un buen punto. Porque yo, la gente con la que me he encontrado, no hizo un buen trabajo ahorrando en sus 20 y 30 años, ya sabes. Ahora tienen más de 40 años y es un concepto completamente nuevo para ellos. Así que ahora intentan sacrificarse y cambiar su estilo de vida por completo para construir, ahorrar ese 20% o el 30% que Necesitan que en realidad no lo hacen, solo están ahorrando el 10%, lo que significa básicamente que no van a trabajar. más extenso. Entonces, tenía curiosidad por escuchar sus pensamientos sobre ese asunto.
Todd: Bueno, tampoco tienen el hábito de ahorrar.
Jeff: Correcto. Correcto.
Todd: Es decir, es un estado de ánimo. Es una declaración de valor. Es cómo expresas tu vida y cómo administras tu dinero. Entonces, si no está protegido por sus 40 o 50 años, ¿cómo va a comenzar a ahorrar repentinamente el 40 o el 50% de sus ingresos en ese momento? Quiero decir…
Es un cambio muy difícil para la gente de hoy. Entonces, hay otros caminos, otras formas de explorar. No es como si lo fueran, ya sabes, no están tostadas. Tienes que posarlo de otra manera en ese punto. No puede salvar su camino hacia la dependencia financiera en ese momento.
¿Qué es realmente la jubilación?
Jeff: Correcto. Bien, antes, mencionaste, hablamos sobre, supongo que el modelo tradicional de planificación de la jubilación o parte de la proyección. Olvidé la terminología exacta, pero mencionaste que eran defectuosos y potencialmente peligrosos. ¿Puedes tocar parte, algunas de esas ideas que existen y que muchas personas tal vez sostienen como verdaderas y constantes que necesitan ser reevaluadas?
Todd: Bueno, incluso el mundo entero, la palabra "jubilación"; ya sabes, quiero decir, si vuelvo a empezar un blog, creo que le cambiaré el nombre por "Jubilación". Ya sabes, es como jubilación, la gente piensa que se trata; trabajas hasta los sesenta y cinco. Trabajas duro durante cuarenta años. Escribes y ahorras como un perro y luego, no haces nada sustancial durante los treinta años restantes. Y esa no es una receta para una vida feliz y plena.
Toda la premisa de la jubilación no tiene sentido. Y lo que realmente ha cambiado ahora es en este mundo de tasas de interés bajas y una mayor longevidad, la matemática de Los planes de jubilación se volvieron cada vez más difíciles de evitar que muchas de las personas no puedan lograrlo, en un sentido convencional. Y entonces, está abriendo un mundo nuevo.
Lo que realmente ha cambiado es la longevidad, aumentando la longevidad. Planificación de jubilación donde tiene este modelo de amortización inversa. Tenemos un activo basado y se supone que debe gastar de este activo durante un período de 20 a 30 años y publicitar estos activos. Eso funciona para la devolución del precio del tiempo, considere ciento 30 años.
Cuando comienza a correr el precio de retorno de tiempo dentro de sus 30 años o más, alguien sabe la hipoteca exacta, no es que pueda anunciar que la base de activos es muy pequeña. Y para todos los propósitos prácticos porque hay tantas variables y tantas incógnitas que lo que suceden durante esos 30 años. Realista, tienes que ir a una base puramente casual para todos esos planes de jubilación.
No se trata de si está diseñado en la planificación de la jubilación moderna y es solo porque con un precio de 30 a 40 años simplemente no puede publicitar sus activos. No se puede gastar el principio de forma segura. Por lo tanto, durante los primeros 10 a 20 años, debe estar a la altura del flujo de efectivo y luego, una vez que llegue allí, como 20 años, puede comenzar a ahorrar y anunciar su base de activos.
De nuevo, es solo que esta ecuación de longevidad realmente ha cambiado la forma en que funcionan las matemáticas en la planificación de la jubilación. Y luego agregas tasas de interés récord bajas a partir de esta grabación, ¿cómo puede cambiar, verdad? Pero a partir de esta grabación, registrar tasas de interés bajas, extremadamente difícil de obtener un rendimiento lo suficientemente alto más una alta evaluación del mercado que tocará un poco aquí. Es muy difícil obtener una expectativa de récord simulada lo suficientemente alta para su cartera a fin de cumplir, hacer que la simulación valga la pena para la planificación de jubilación convencional.
¿Qué es una tasa de retiro segura?
Jeff: Si. Y pienso, ¿qué dirías? Una cosa que yo, y quiero decir, creo que quieres publicar como invitado en mi sitio. Hablaron de, ya sabes, ¿cuál es la tasa de retiro más segura? Esto es algo que se debate tanto entre blogueros y planificadores y demás. Cuando comencé el negocio por primera vez, creo que era un artículo, algo que leí en SMP, del que hablaba como un 4,7 algo por ciento era como el número mágico. Si sacó ese número, 4.10% de sus activos, cualquiera que sea el activo, entonces debería facturar para sobrevivir a lo que ha ahorrado. ¿Estaría de acuerdo con esa afirmación o tiene su propio punto de vista?
Todd: Si. Como cualquier otra cosa, las reglas generales de inicio son muy peligrosas y pueden ser pautas interesantes, pero no son la realidad. La realidad es dinámica. Y así, siempre que te haga una respuesta estática, entonces sabrás que es, en el mejor de los casos, la regla general. Nunca es una realidad. Técnicamente, conoces este campo. Entonces, para responder a su pregunta de la regla del 4%, no es la realidad.
Entonces, en primer lugar, tenemos que definir qué es la tasa de extracción más segura. Nick había vuelto de la investigación de la prohibición mundial. Hizo varias investigaciones. Y es anterior a que incluso el gran Peter Linz había cometido un gran error. Observó los rendimientos promedio de las acciones y se equivocó por completo al citar que se podía ahorrar y retirar un siete por ciento. Porque en su promedio los rendimientos fueron menores o mayores por lo que podrías retirar esa cantidad para tu cartera. Y eso ignora los secretos de los riesgos de devolución, lo que solo significa que lo obtiene (para) una secuencia promedio de devoluciones y cambia en la tasa de retiro segura. Tiene que ver tanto con cuándo se jubila como con los rendimientos promedio.
Entonces, William Bengen hizo una investigación donde hizo este período continuo de 30 años. Entonces, en 1921-51, entonces obtuviste 1922-52, 1923 a 53. Por lo tanto, este período de 30 años ha intentado simular una jubilación de 30 años. Y trató de evaluar cuál es la cantidad mínima que puede ganar o la cantidad máxima que puede comenzar. retirarse de su cartera y ajustarse a la inflación, por lo que mantiene un patrón de gasto constante en dólares reales, ¿derecho? Así que ajustó la inflación que se mantendría durante un período de 30 años, ese período de 30 años. Lo trazó un mapa; encontró que el número mínimo o máximo que alcanzaría todos los períodos era más amplio que el 4%. Es como 4.1, algo que salió de la década de 1960 fue el punto más bajo.
Y eso fue con la inflación que luego se agotó y que causó un daño importante a la cartera jubilada para ese período. Y ese fue el número mínimo, el 4 punto algo por ciento. Ahora, el problema con eso, es que las pruebas que se hicieron durante ese período en Estados Unidos era la reina del baile de graduación económica del mundo. Teníamos el mejor historial de mercado, el mejor período en todos los datos y la mayoría de las investigaciones lo atestiguaban. Si prueba el resultado del 4% en datos internacionales, se siente el 100% del tiempo.
Mucha gente no entiende que es una especie de operación del día que ahora, lo que ha sucedido desde entonces, es que tenemos lo que se llama a partir de datos de muestra, ¿verdad? Entonces, los períodos desde que se realizó toda esta investigación están fuera de la muestra utilizando la estadística de términos. Pero es más relevante simplemente arrojarle basura estadística porque tenemos tasas de interés históricamente bajas. Eso no existe en el período de muestra de nadie. Nunca hemos tenido un período de tasas de interés históricamente bajas combinadas con un centro de evaluación de mercado en el cuartil superior, que es lo que ingresamos a partir del período 2009-2010.
Si realiza una investigación basada en la correlación, que Wade Pfau ha hecho, entonces es Wade Pfau, W-A-D-E P-F-A-U. Puede encontrarlo en línea. Ha realizado algunas investigaciones, una excelente investigación, basada en la correlación. Encontró que, en realidad, las estadísticas de correlación de tasas de extracción más seguras bajarían aproximadamente un 1.8% a partir del rango 2008-2009-2010. Y tu…
Jeff: ¡Guau!
Todd: (16:26) Bajar alrededor del 2% y eso se debe a que las tasas de interés bajas conducen a una tasa de retiro más segura más baja y la alta la marca a una tasa de retiro más segura más baja. Entonces, lo que ha aprendido si realmente analizó los datos, hay dos factores principales que afectan su tasa de retiro seguro. Una es la evaluación del mercado al comienzo de su período de tenencia o al comienzo de su jubilación (16:49:00). Las tasas de interés al comienzo de su período de tenencia y luego (¿acompañamiento?) (16:56:00) son los retornos de los primeros 15 años. Esos 3 factores que son todos determinantes clave de parte de la tasa de retiro seguro de su factura real podrían estar en los rangos amplios, sus rangos y su valor, históricamente, del 4% a aproximadamente el 10 u 11%. Por lo tanto, los rangos son bastante amplios y están obteniendo algunas funciones en estas variables.
Jeff: Es decir, no estaba al tanto de su investigación. Entonces, solo escuchar eso, quiero decir, es sorprendente pero, de nuevo, no debería serlo, ya sabes. Por ejemplo, hemos tenido un período de tasa de interés más bajo durante más de cuatro años, y sé que ahora, para cualquiera que esté buscando jubilarse, estoy bastante lo más asustado que he estado por alguien así, de jubilarme como en el próximo año o dos con una tasa de interés baja con el mercado donde está a. Sé que a la mayoría de la gente le gusta "¡oh, somos quince mil, ye-hey!" Para mí, valgo quince mil, ¡no! Solo que conoces la preocupación por la corrección y en conjunto con el mercado de bonos y también con las bajas tasas de interés. Solo creo que es una combinación de cosas en las que me sentí más cómodo en 2009 cuando el mercado estaba a la baja. Sorprendentemente ahora, eso es interesante. Entonces, ¿cuál fue ese porcentaje? ¿Es un punto?
Todd: Su investigación nos mostró el 1.8, 1.9 más bajo. Sí, te recomiendo que realices su investigación real y la encuentres en línea si buscas su nombre. Pero, nuevamente, la investigación es que Michael Kitces también ha hecho una muy buena investigación en el campo y eso es K-I-T-C-E-S. Michael Kitces y comienza con muy buenas investigaciones y, de nuevo, es muy consistente. Las imágenes son consistentes sobre lo que puede esperar en términos de tasas de retiro seguras.
Jeff: Bien, ¿hay otras cosas que consideres defectuosas o peligrosas que la gente deba conocer?
Todd: Bueno, una tonelada. No puedo sacarlo todo... (ambos riendo) discusiones. Pasamos por otras preguntas.
Lo importante es lo que la gente hace cuando se jubila planificando y desarrolla su número mágico. Existe todo este mito de los números mágicos. Y lo que veo es que todos ustedes me atrapan porque eso es lo que está funcionando en este campo ahora, es cuando la gente busca cantidades cada vez mayores de detalles en la búsqueda de su número mágico, pensando que eso les hará aumentar los niveles de exactitud. Están tratando de controlar el resultado. Mi calculadora de jubilación construye la calculadora de jubilación definitiva, con un nombre muy humilde. Lo hice por una razón.
No había nada por ahí que pudiera modelar la jubilación como lo hago con mis clientes de coaching. Entonces necesitaba una calculadora con la que pudiera trabajar con la gente. Y las otras calculadoras conversarán (19:40) con suposiciones falsas donde tenemos problemas y yo necesitaba algo que pudiera modelar las jubilaciones del mundo real. Así que construyo esta cosa. Pronto recibo comentarios, recibo retroalimentación. Todos tienen una opinión. Me encanta cuando alguien (19:51) dice algo como, bueno, solo estás modelando para una persona. "Me atrapé a mí y a mi cónyuge y somos agentes diferentes. Necesito a alguien y me ocupo de dos corrientes diferentes ". Mi respuesta es:" Claramente es una propiedad por una razón ", ¿verdad? Eres una entidad económica. No entiendo esto. Todo esto se adapta a los activos de nuestra comunidad. Realmente eres una entidad económica.
Y si reuniste a más de dos personas, la complicación y la cantidad son ridículas y les ayuda a valorar. Bueno, realmente llegas allí cuando comienzas a modelar la jubilación en el mundo real, lo que encuentras es que la seguridad de tu jubilación se divide en dos ecuaciones. Dos ecuaciones simples que son su tasa de ahorro como porcentaje de sus ingresos.
Entonces, ¿cuánto gasta (según estas reglas) como porcentaje de sus ingresos que ya abordamos, verdad? Así que esa es la fase de acumulación de activos y luego el retorno de la inversión, no de la inflación. Ambos números son números compuestos. Por eso empequeñecieron todo lo demás. Puedes entrar o puedes empezar a jugar con todo tipo de detalles. Todos tienen su opinión. No pudimos enumerar la variable, no pudimos agregar una variable. Puedo decirte que esos dos números son los que cambian el juego y todo lo demás es como un pequeño detalle. Seguro que vale la pena ponerlo, vale la pena intentar hacerlo bien, pero no lo cuelgues. Son esos dos números los que determinarán su seguridad financiera.
Jeff: Si. ¿Fue esa la inspiración? No quería mencionar tu calculadora porque has creado un montón de calculadoras. He creado un recurso increíble para mi blog y para otros blogueros financieros. ¿Fue su "la calculadora de jubilación definitiva", fue su primera creación? Todo fue como ...
Todd: Si. Eso fue lo que inició toda la pieza y creó porque realmente lo necesitaba para mi trabajo de tocar a los clientes. Y luego tuvo una recepción tan fuerte, en realidad. Un punto antes de que me fijaran en las actualizaciones de pingüinos, era el número dos para las calculadoras de jubilación y yo estaba en la mitad de la página uno para las calculadoras de devolución. Ni cerca de eso ahora.
Jeff: No.
Todd: Pero fue de primera. Ha habido varias revisiones de las mejores calculadoras de jubilación y está ahí. Es una herramienta realmente buena porque lo que hice fue que quería algo de la jubilación como modelo. No quería que algo se entrometiera en un número mágico. Los quería y podemos entrar en esto si quieres. Otra ronda de preguntas es cómo utilizar correctamente su calculadora de jubilación.
Jeff: Si.
Todd: Entonces, no sé si quieres entrar en eso o no.
Tenga cuidado con las calculadoras financieras
Jeff: Bueno, lo hice porque ahí fuera, puedes ir a Bank Rate, MSN Money, Fidelity. Me refiero a que todos estos sitios tienen algún tipo de calculadora de jubilación. La mayoría de ellos son bastante genéricos, UNRN, algunos sienten que tal vez algunos activos o tasa de retorno de la inversión, tasa de retiro, envejeces y ¡puf! Aquí está el número mágico. Si. Así que definitivamente me encantará escuchar tu opinión sobre cómo ganaste, cómo deberían acercarse las personas si están consumiendo. Esos tipos de calculadoras versus cómo esas computadoras todavía usan la suya.
Todd: Okey. Bueno, el problema al usar calculadoras de jubilación es que es solo una proyección matemática de suposiciones. Entonces, la verdad térmica es que su proyección de jubilación solo será tan precisa como sus suposiciones. Veamos algunos de ellos, solo para ver qué tan ridículo es todo esto, ¿de acuerdo? Uno de los supuestos es la inflación. Tienes un doctorado en Economía y has estudiado la inflación en toda su carrera. Toda su carrera se basó en esto, en poder proyectar esto.
No pueden hacerlo bien dentro de un año. Se supone que debes proyectarlo entre 30 y 40 años en el futuro. Es ridículo. Hay tantas variables que van a determinar la inflación, incluida la política. Cosas que posiblemente no se pueden prever. Que para nosotros proyectar la inflación 30-40 años en el futuro, es absolutamente una farsa. Es imposible de hacer y, sin embargo, eso es lo que tienes que hacer. Es un requisito de una calculadora de jubilación para que funcione, ¿verdad?
Jeff: Si.
Todd: Y así, ahí mismo, has negado cualquier posibilidad de que el mito del número mágico pueda ser válido. Por eso dije que lo reduje a sus proporciones de cola, cosas. Pero esa es solo una suposición. Tiene retorno de la inversión, el chasquido de planificación financiera convencional. Ya sabe cuál es la planificación financiera convencional para la inflación mientras proyecta la jubilación.
Jeff: 2, 3, 4 por ciento, ¿en algún lugar de ese rango?
Todd: Si. Es un promedio histórico a largo plazo.
Jeff: Está bien.
Todd: Entonces obtienes un promedio histórico del 3%. Pero usted y yo sabemos que el futuro de Estados Unidos no es (24:15) el promedio histórico. Tenemos niveles de deuda sin precedentes, que el mundo ha cambiado y, por lo tanto, lo que sucedió durante los últimos cien años no es lo que va a hacer (ver a continuación) (24:24) en su jubilación. Esa no es una suposición segura.
Jeff: Si.
Todd: Matemáticamente, Estados Unidos no puede pagar su deuda. Tiene que ser predeterminado de una forma u otra. O tiene que incumplir en especie o directamente. Y es solo una cuestión matemática. El dicho de que "el pasado es el futuro" simplemente no tiene sentido. Esa sería la proyección de inflación. Ahora, veamos otro. Supuestos de retorno de la inversión.
Otro supuesto clave como se señaló anteriormente. Se supone que debe proyectar el retorno de su inversión. ¡No se puede hacer! No sabe cuál sería el retorno de su inversión entre 30 y 40 años en el futuro. No se puede hacer. ¿Qué tal esto? Se supone que debes estimar tu esperanza de vida. Se supone que debes decir cuándo van a morir tú y tu cónyuge. Nadie lo sabe. Es ridículo, ¿verdad? Sabes que vas a morir hoy.
Tú y yo podríamos morir en esta entrevista, ahora mismo. O podríamos vivir la edad de cien años. Sí, entonces todas estas cosas, cuando bajes la lista de suposiciones te darás cuenta de lo loca que es toda la idea. La planificación de la jubilación bien hecha y el uso adecuado de las calculadoras de jubilación se trata de un escenario en todos los sentidos. Lo que desea hacer es comenzar a modelar escenarios y ver qué tan bien se mantienen. Supongamos que compré casas de alquiler en lugar de carteras agresivas. Supongamos que ya obtengo acciones con dividendos en lugar de una cartera convencional de 60/40 y luego gasto el principio. Supongamos que trabajo dos trabajos en 30 años adicionales o en 10 años adicionales, para verificar la presión de mis activos. Suponiendo que obtengo la herencia, suponiendo que dudo, entonces comienzas a modelar escenarios y ves cómo se desarrollan en la práctica de las matemáticas.
Esa es una buena forma de usar su calculadora de planificación de la jubilación. Y eso es lo que hace el mío. Así que en esa única página; puede cambiar cualquier variable. No tiene que volver a ingresar todo y luego lo coloco en los números e interactúo con toda la mesa para que pueda ver todos los números en los que se encuentra. Esa es mi creencia de cómo se hace bien, porque ahí es donde está la creatividad. Está en la planificación de la vida.
Por qué ser cauteloso con Montecarlo
Jeff: Correcto. Bueno. Una de las cosas que, parte de la planificación financiera, sufrió abuso en el pasado. Confíe en gran medida en el análisis de Monte Carlo. Básicamente para aquellos que, en cierto modo en algún lugar de lo que mencionaste anteriormente, pero que les gusta, solo están tomando diferentes períodos de tiempo. Y tratar de respaldarnos, pero una vez más, también está utilizando muchas de estas suposiciones de las que acabamos de hablar. ¿Cuál, en su opinión, del análisis de Monte Carlo es simplemente una herramienta de planificación financiera general o un tipo de predictor de si va a tener una jubilación exitosa o no?
Todd: Okey. Monte Carlo es una gran mejora con respecto a lo que la gente está haciendo antes de Monte Carlo. Sin embargo, sigue siendo muy engañoso. Y estoy un poco fuera del mundo en este caso. Mucha gente no está de acuerdo conmigo en esto. Pero aquí está el problema fenomenal, es que Monte Carlo tiene una suposición implícita de que la distribución es aleatoria. Los resultados son aleatorios. Así que vivirá, lo sacará, toda la planificación de la jubilación y se caerá, y recuperará las cosas diciendo que tiene un 90% de confianza en que su dinero le habría sobrevivido. Bueno. Entonces, eso crea este alto grado de confianza. Pensarás, "¡Oh, 90%, estoy listo!", ¿Verdad? O "95%, estoy listo".
Pero no le dice nada sobre el cinco o el diez por ciento de las fallas. Resulta que ese cinco a diez por ciento de las fallas son mejores condiciones en lo que enfrentamos ahora, en casi todos los casos. Por lo tanto, en este momento se encuentra en el rango de falla del cinco o diez por ciento en este momento. En otras palabras, debido a las condiciones económicas, esas altas tasas de fracaso existieron durante períodos de alta evaluación y bajas tasas de interés o períodos de alta inflación anterior.
Lo que hace, Monte Carlo acumuló una gran cantidad de datos internos y cosas importantes para comprender cómo se realiza correctamente la planificación de la jubilación. Lo amontona y lo engaña en esta fachada de intervalo de confianza. Como si todo fuera aleatorio y no aleatorio. No hay, hay correlación, no hay causalidad. Quiero tener cuidado con eso.
Para las personas que son expertas en esto, no quiero engañar. Existe una gran correlación entre las evaluaciones del mercado y los rendimientos esperados, las tasas de interés bajas y las tasas de retiro más seguras. Cosas así y todo lo que se puede sentar en el análisis de Monte Carlo. Por esa razón, creo que es engañoso. Creo que es peligroso. Mucha gente no está de acuerdo conmigo.
Jeff: No, creo que quiero señalar y estoy de acuerdo es que, como dijiste, tienes un 90% de posibilidades de éxito. Quiero decir, honestamente, ¿qué significa eso realmente?
Todd: Si.
Jeff: Quiero decir, al final del día, como dijiste, conozco la herramienta que usé como una especie de gráfico de velocidad, como izquierda o derecha. Más sobre el green, ya estás bien. Como "oh, estoy en verde, estoy bien". Pero como dijiste, todo eso se basa en todas estas suposiciones aleatorias. La vida lo exime de intentar elegir la esperanza de vida, la inflación y el rendimiento de la inversión. Todos estos otros (29:33), solo datos para UNRN y para lograrlo. Definitivamente, estoy de acuerdo contigo, en realidad. Quiero decir, lo hago.
Todd: Para mí, son solo matemáticas, Jeff. Tengo mucha confianza. Todo lo que digo sobre esto es que es muy engañoso y peligroso. Solo sé que hay mucha gente sentada en foros y van a decir "oh, es aburrido", tipo loco. (29: 55-57) Si realmente miró los datos y miró las matemáticas y trazó dónde están estas tasas, es obvio. Solo mira los datos y te lo dirán.
Jeff: Si.
Todd: Su punto es realmente importante: el consumidor promedio está usando este material e incluso el rayo de planificadores financieros no entienden realmente lo que está operando detrás de esa cortina negra de usted bien. No comprenden qué está haciendo el software y cuáles son las suposiciones implícitas detrás del software.
Jeff: Sí. Y como dijiste, Monte Carlo es una mejora de cómo solían ser las cosas. Quiero decir antes, es como un piso. Ingresa los datos, solo una línea, así es. Fue como si, eres bueno o no. Quiero decir que al menos le das algo de crédito a Montecarlo. Sin embargo, te da algunas variaciones, supongo, algunas posibilidades. Y conozco clientes que no trabajan, solo los uso como indicador. Definitivamente no es absoluto. Nunca los traté así o al menos les da algún tipo de punto de referencia, supongo.
Todd: Todas son buenas herramientas. Todos te dicen diferentes dimensiones de la misma imagen. Por eso tengo cuidado cuando hablo de Montecarlo. No es como si estuviera roto, pero realmente engaña a mucha gente. Y puedo decirles que si salen (31:05) con un 90% de confianza, estaré listo. No tu no eres. Es como si estuvieras sentado en la tasa de fracaso del 10%, a partir de hoy. Y no entienden eso en absoluto. Luego tengo que dedicar mucho tiempo a educar sobre por qué están allí, y dicen: "¡Dios mío! No tenía ni idea. Esta cosa me engañó totalmente ". Y de ahí es de donde viene mi agarre.
Repensar la jubilación
Jeff: ¡¡Está bien!! Está bien, bueno, sentí que realmente, todo lo que puedo decir es martillo. Sé que puede ser muy diferente, pero ellos no quieren respetar el tiempo de las personas. Lo que tengo curiosidad por saber que diría es ¿cuáles son algunas de las recomendaciones directas que sus enfoques le permitirían a las personas considerar cuando estén planificando la jubilación? Ya sea que imites lo que has hecho o que la mayoría de la gente escuche esto, nunca podré ser un gerente y simplemente desconectaré de inmediato. Entonces, ¿cómo pueden otros adoptar parte de su enfoque, pero hacerlo en sus propios contextos donde sería relevante en sus vidas?
Todd: Creo que uno de los mensajes más importantes es que traer esta entrevista es toda la idea de repensar qué es la jubilación y repensar cómo planificar la vida. Todos tenemos programado en nuestras cabezas que simplemente ahorras hasta que te jubilas y luego gastas tu principio. Luego está esta edad mágica de 65 años. Y he tenido mucho éxito trabajando con clientes en los que actualmente redefinieron sus vidas y dicen "está bien".
Cuando creo esta fase de acumulación de activos, tal vez a los 40 o 50 años donde trabajo esta seria carrera. Crío a mis hijos, los llevo a la universidad, consigo una casa, me pagan al menos parcialmente cada vez que me arreglan la hipoteca. Tengo estas cosas en marcha. Tengo mi casa financiera en orden. Tengo esto basado en ahorros. Y luego puedo repensar mi vida. Quizás mi carrera me satisfaga en ese momento. Quizás hay otras cosas que quería hacer que ahora que ya no soy responsable de mis hijos, ahora puedo hacerlas a menudo.
Entonces, reconsideras tu vida en términos de satisfacción y dices, "¿cómo puedo crear suficiente efectivo o cómo ¿Puedo vivir dentro de mis posibilidades y dejar que mis ahorros se acumulen y crezcan, y persiga mi vida en términos de ¿cumplimiento? En términos de ahorros o ganancias máximos. Entonces, comenzar en términos en lugar del nacimiento, como si la planificación de la vida fuera a la vez escuela o muerte, ¿verdad? Como cuatro dimensiones. Del quinto, uno llamó nacimiento, escuela, trabajo y luego realización y muerte. Piense en cómo puedo crear un nuevo flujo de ingresos, porque ese flujo de ingresos, noté cómo abrí en la entrevista con mil de activos brutos mensuales, trescientos mil.
Primero vas al flujo de ingresos que genera el árbol de encuestas, dos mil al mes. Simplemente tomó medio millón, tres cuartos de millón y presionó los ahorros de sus activos, ¿verdad? Dos mil al mes. Así que digamos que hay un ejemplo que me gusta usar, digamos que algunos chicos tienen una gran práctica de CPA y él tiene un gran personal y dice "tú Sé que acabo de terminar con estos, terminé con (todas las) molestias, terminé con todo este trabajo, terminé con el pago del alquiler ". El solo quiere ser retirado. Así que se retira y ahora trabaja en la temporada alta como la temporada de octubre (encontrado) y la temporada de abril (encontrado). Viene y lo tritura durante dos meses. Necesito temporadas, tal vez cuatro meses al año. Y genera suficiente dinero para vivir durante (los dos del año) (34:16:00) porque ese es el gran dinero en efectivo para el período para el negocio de CPA.
Y entonces él pone en marcha eso, trabajando debajo de la oficina de CPA de otra persona. Solo entra y arranca hace muchos trabajos de devolución durante ese período. Está "jubilado", tiene 8 meses al año para hacer lo que el guapo quiera con su vida. Está quitando presión a sus activos. Sus activos nunca pueden aumentar. Y pueden anunciarse durante un período mucho más corto a medida que se acerca a la muerte. Y podría pasar de 10 a 20 años más haciendo lo que el guapo quiera con su vida, siguiendo esos modelos.
Simplemente comience a pensar en términos de diferentes modelos sobre cómo crean flujo de efectivo, cómo administran su vida. Ese es el mensaje que me gustaría llevar a casa. Hay muchas soluciones realmente creativas para la planificación de la jubilación, es muy emocionante buscarlas.
Jeff: Si lo se. Es solo en mi vida, ese es definitivamente el enfoque en el que realmente he estado trabajando. Para mí, creo que fue la Semana Laboral de Cuatro Horas la que realmente quedó expuesta. Solo ese todo, solo la idea y solo el concepto. Y animo a cualquiera que no haya leído ese libro. Quiero decir, tal vez, puede que no todo eso se aplique a usted, sino solo ese aspecto clave de. No siempre se trata solo de trabajar sesenta horas a la semana. Tengo tantos clientes que, obreros que simplemente trabajan duro, seis días a la semana, algunos siete días a la semana.
Un caballero, ha estado de guardia con su trabajo durante los últimos 28 años. Quiero decir, él nunca puede tomarse unas vacaciones sin preocuparse si su oficina para el trabajo de planificación lo llamará para que venga y atienda lo que necesiten. Y estaba pensando como "Oh, Dios mío, simplemente no podía. Así que ahora finalmente ha vuelto a dar un paso (señalar hacia adelante). Ahorró lo suficiente. Quiero decir, dado eso, ha ahorrado mucho y ahora puede jubilarse un poco antes. Tiene poco más de 50 años, pero aún así, los últimos 30 años de su vida son básicamente el amanecer que pasó como esclavo en su trabajo.
Solo quiero animar a la gente a que salga de esa mentalidad de que tienes que hacer eso. Encuentra esa satisfacción, sea lo que sea para ti. Se necesita algo de tiempo para comprenderlo porque yo soy parte de ello, cuatro horas a la semana, hace cuatro años, tal vez. Y tengo que volver a leerlo de nuevo sólo para recordarme a mí mismo, "está bien, ¿qué estoy tratando de sacar de esto", ya sabes. No quiero tener que trabajar hasta los setenta. Si lo disfruto, eso es una cosa, pero no quiero. Hay otras cosas en mi vida que se han vuelto más importantes que eso. Entonces, quiero asegurarme de tener tiempo para.
Todd: Sí, para mí no se trata de salir del trabajo. Trabajo muy duro cuando trabajo. Tomo unos 3 meses de vacaciones al año. Para mí, el trabajo es una elección y es una creatividad activa. Estoy construyendo algo que es creativo y me apasiona. No lo considero trabajo o no trabajo. Lo veo como perseguir tu vida en términos de realización, (te ha hecho un) ingreso máximo. La idea, la forma en que funcionan las matemáticas, es realmente fascinante cuando se aumentan los períodos de capitalización. Es por eso que le pedí que acumulara sus ahorros al principio, ¿verdad? Y luego solo está extendiendo su período de capitalización sin reducir los activos. Y el impacto en las matemáticas es dramático y, además, lo que está haciendo es acortar la cantidad de tiempo que está gastando en los activos al final. Y entonces, parece realmente fascinante. Tiene cambios asombrosos en las matemáticas de la planificación de la jubilación.
Jeff: Eso es genial. Todd, esta ha sido una discusión esclarecedora. Realmente espero que esto sea útil solo para las personas. Porque esto es como dije, esta es una pregunta que parece que te preguntan mucho y a mí me preguntan mucho. ¿Cuánto necesito realmente para jubilarme? Por eso me gusta el hecho de que nos dirijamos. Solo algunos de los conceptos erróneos más comunes que tiene la gente y muchos de los peligros y malentendidos comunes que existen. Pero también me gusta el hecho de que cuando le presentamos un concepto nuevo a la gente, simplemente para evitarlo, para verlo, no se trata de que hayamos hablado de trabajar entre 30 y 40 años y simplemente alejarnos. Entonces esto ha sido asombroso. Para aquellos que quieran saber más sobre usted, más sobre sus libros y su negocio de asesoría financiera, ¿dónde se supone que lo encontraremos?
Todd: Mi base de operaciones es financialmentor.com y tengo todas esas (38:30:00) (38:32:00) para encontrarlas todas en financialmentor.com.
Jeff: ¡¡¡Eso es genial!!! Honestamente, podríamos haber hablado durante otras dos horas.
Todd: Es un tema importante.
Jeff: Si. Yo tambien Realmente amo, he tenido el lujo de tener llamadas semanales con Todd solo este año y de la manera que se acerca a las cosas, solo que toda esta percepción de coaching sobre todo ha sido realmente útil. Tenías tantas entrañas, creo. Sé que podrías traer la mesa allí. Sin embargo, quiero hacer eso en otro momento. Pero hasta la próxima, Todd. Una vez más, le agradezco que lo haya hecho. Y para aquellos (enfoque) que mencionaste, tendré enlaces a, para que la gente pueda acceder a eso, obviamente también enlaces a tu libro. Y realmente apreciamos al hombre. Realmente lo hacemos.
Todd: Muy bien, muchas gracias Jeff. Gracias.
Jeff: Muy bien, gracias Todd.