Един от най-популярните методи за инвестиране на фондовия пазар е чрез индекса S&P 500. Инвестиционните консултанти често го препоръчват като основен избор за част от акциите на портфолиото на типичен инвеститор.
Но как работи S&P 500 и кой е най-добрият начин да закупите индекса?
За да ви помогнем да включите S&P 500 във вашето портфолио, ние предоставяме това ръководство за инвестиране в S&P 500. Но преди да опишем как, нека първо се потопим в това какво точно представлява S&P 500, за да имате по-добра представа защо това е толкова добре препоръчителна инвестиция.
Съдържание
- Какво представлява S&P 500?
- Кои компании са включени в S&P 500?
- S&P 500 срещу. Dow Jones Industrial Average и NASDAQ
- Индустриална средна стойност на Dow Jones (DJIA)
- NASDAQ
- Как да инвестирате в S&P 500
- Отворете брокерска сметка
- Изберете индексен фонд
- Имайте дългосрочно мислене
- Плюсове и минуси на инвестирането в S&P 500
- Трябва ли да инвестирате в S&P 500?
Какво представлява S&P 500?
The Индекс S&P 500 проследява представянето на 500-те най-големи публично търгувани корпорации в Съединените щати. Действителният брой обаче може да варира, по-висок или по-нисък във всеки един момент (общият брой на компаниите, включени в индекса, в момента е 503). Преди да инвестирате, важно е да разберете, че това не включва компании извън САЩ или компании с малка капитализация.
Въпреки че индексът беше официално пуснат на 4 март 1957 г., той беше оценен от 3 януари 1928 г., обхващайки много десетилетия преди индексът дори да започне.
Тъй като S&P 500 представлява най-големите компании, той често се смята за основно представяне на целия пазар в САЩ. Тази връзка не е без основание, като се има предвид, че включва компании с обща пазарна стойност от около 13,5 трилиона долара. Това представлява приблизително 2/3 от общата пазарна стойност на акциите на всички публично търгувани компании на американските пазари.
Индексът S&P 500 използва метод за пазарно претегляне, коригиран на плаващи позиции. Това означава, че теглото на всяка от 500-те компании в индекса се основава на пазарната капитализация на всяка компания. Следователно компаниите с най-голяма пазарна капитализация ще имат непропорционално въздействие върху представянето на индекса.
Кои компании са включени в S&P 500?
За да отговаря на условията за включване в индекса, една компания трябва да отговаря на следните критерии:
- Трябва да има некоригирана пазарна капитализация от $14,6 милиарда и a плаваща пазарна капитализация от поне 50% от некоригирания минимален праг на пазарна капитализация.
- Компаниите трябва да имат коефициент на тежест за инвестиране (IWF) от най-малко 0,10% (публично търгуване).
- Трябва да имате положителни отчетени печалби през последното тримесечие, както и през последните четири тримесечия (сумирани заедно).
- Трябва да отговаря на адекватна ликвидност и разумна цена.
- Отговаря на изискванията за представителство на сектора.
Компаниите могат да търгуват на Нюйоркската фондова борса, NASDAQ или дори да търгуват на борсата (OTC). Могат да бъдат включени инвестиционни тръстове за недвижими имоти (REIT), но не и фондове от затворен тип, ETF, американски депозитарни разписки (ADR) и някои други видове ценни книжа.
Десетте най-големи компании по тегло на индекса са следните:
Тъй като индексът S&P 500 представлява 500-те най-големи компании, той автоматично включва експозиция към първичните пазарни сектори. Текущата разбивка на десетте най-големи сектора е както следва:
- Информационни технологии, 27,3%
- Здравеопазване, 14,1%
- Дискреция на потребителите, 11,4%
- Финанси, 10,9%
- Комуникационни услуги, 8,4%
- Промишленост, 7,9%
- Основни продукти за потребление, 6,8%
- Енергия, 4,7%
- Комунални услуги, 3,1%
- 10. Недвижими имоти, 2,9%
Индексът не е фиксиран, когато става въпрос за компании или сектори. Например, в годините след Втората световна война индустриалците вероятно са представлявали най-големия сектор в индекса, докато днес този сектор е изместен от информационните технологии и здравеопазването. Много от най-големите компании в индекса днес не са съществували дори преди 50 години.
S&P 500 срещу. Dow Jones Industrial Average и NASDAQ
Колкото и популярен да е индексът S&P 500, той е един от многото референтни индекси, които инвеститорите могат да използват за разпределение на своите акции. Двамата водещи конкуренти са S&P 500, Dow Jones Industrial Average и NASDAQ.
(Най-широкият индекс на целия американски фондов пазар е Индекс Wilshire 5000, който проследява представянето на всички 3600+ публично търгувани компании в САЩ.)
Индустриална средна стойност на Dow Jones (DJIA)
Имаше време, преди не толкова много години, когато Dow Jones Industrial Average беше любимият барометър за представянето на фондовия пазар. Подобно на S&P 500, DJIA също представлява най-големите публично търгувани компании в Америка, особено тези, които са нарицателни.
Но въпреки че Dow Jones Industrial Average продължава да се следи и котира широко, той вече не е индустриален стандарт.
Това е голямо, защото Dow Jones включва само 30 компании, в сравнение с 500+ за S&P 500. S&P 500 просто представлява по-широко разрез на най-големите компании,
Въпреки че е Dow Jones Индустриален Средно индустриалните компании съставляват едва 13,8% от индекса. Здравеопазването, информационните технологии и финансите са по-големи сектори.
S&P 500 също показа по-добро представяне от Dow Jones в дългосрочен план. Докато S&P 500 е възвръщал средно 11,09% годишно през последното десетилетие, Dow Jones има средно само 8,67%. Това вероятно е така, защото по-големият брой акции в S&P 500 включва голям брой бъдещи компании, чиито акции превъзхождат 30-те компании в Dow.
NASDAQ
Въпреки че NASDAQ е индекс (NASDAQ Composite), той също е фондова борса. Но има различни варианти на NASDAQ като индекс, като някои обхващат целия пазар, а други се фокусират върху конкретен сектор в рамките на пазара. Борсата е базирана в Ню Йорк и има почти 20 трилиона долара обща пазарна капитализация. Това я прави втората по големина фондова борса в света след Нюйоркската фондова борса.
NASDAQ се счита за първият електронен листинг на фондовия пазар с над 5000 компании, въпреки че в момента има само малко над 3500. Състои се от два отделни пазара, NASDAQ National Market и NASDAQ Small Cap Market. Тъй като включва толкова много публично търгувани компании, той е по-широк като индекс от Dow Jones или S&P 500.
Като индекс, NASDAQ Composite представлява пълния пазар на NASDAQ. Но има секторни индекси, съставени от по-ограничен брой акции на NASDAQ. Пример за това е NASDAQ 100. Той представлява около 100 листнати на NASDAQ нефинансови компании с най-големи пазарни капитализации. Това включва много популярни технологични компании като Apple, Amazon, Microsoft и Tesla.
Както е представено от Invesco QQQ Trust (QQQ), фондът е произвел средна годишна възвръщаемост от малко над 17% през последното десетилетие.
Как да инвестирате в S&P 500
В днешния свят на онлайн инвестиране как да инвестирате в S&P 500 е много по-лесно, отколкото си мислите.
Отворете брокерска сметка
Това е мястото, където процесът започва, защото след като отворите брокерска сметка, ще бъдете свободни да инвестирате в S&P 500 или всеки друг индекс.
Примери за брокери включват Ally Invest, E*TRADE и M1 Finance.
Али Инвест предлага както самостоятелно насочено инвестиране, така и управлявани инвестиционни опции. Със самостоятелно насочено инвестиране можете да търгувате с акции, опции и борсово търгувани фондове (ETF) без комисионна. Нещо повече, Ally Invest в момента предлага бонус за регистрация за нови акаунти на стойност до $300.
E*TRADE работи подобно на Ally Invest по това, че можете да отворите самонасочена инвестиционна сметка, където можете да търгувате с акции, опции и ETF без комисионна. Те също така предлагат a бонус, плащащ между $50 и $3,500 когато отворите и финансирате нова сметка.
Още един пример е М1 Финанси, популярен робо съветник, който ви позволява да инвестирате в отделни акции и ETF онлайн и е напълно автоматизиран. Можете да създадете няколко портфейла, наричани „пайове“, и да попълните всеки с до 100 акции и фонда. Това може да включва един или повече фондове, базирани на индекса S&P 500.
Това са само три от многото налични инвестиционни посредници, ако искате да инвестирате в S&P 500.
Изберете индексен фонд
След като отворите брокерска сметка, следващата стъпка ще бъде да изберете индексен фонд.
Индексният фонд е ETF или взаимен фонд (но много по-често ETF), чието представяне е пряко свързано с основен индекс – като S&P 500.
Индексните фондове работят по различен начин от активно търгуваните фондове по това, че проследяват само индекса, към който са свързани. Това означава, че докато отговарят на индекса, те няма да го надминат или по-слабо. И тъй като е индекс, те рядко търгуват. Това поддържа коефициентите на разходите много ниски, обикновено под 0,20% годишно.
Ако индексният фонд е ETF, обикновено можете да купувате и продавате акции без комисионна. Обикновено можете да купите в ETF на цената на една акция, въпреки че някои инвестиционни платформи – като M1 Finance – ще ви позволят да закупите дробни акции, което е част от цяла акция.
Активно търгуваните фондове обикновено са взаимни фондове. Тъй като те не се основават на индекс, мениджърът на фонда се опитва да надмине общия пазар. Това често води до много търговия, което повишава коефициентите на разходите.
И тъй като те обикновено са взаимни фондове, те може да имат високи минимални инвестиции, като $3000. Много взаимни фондове също начисляват такси за натоварване. Това са комисионни за продажба, равни на между 1% и 3% от стойността на търгувания фонд.
За разлика от тях базираните на индекс ETF не начисляват такси за натоварване и ще бъдат най-добрият ви избор, ако искате да инвестирате в S&P 500.
Примери за популярни ETF, свързани с представянето на S&P 500, включват:
Vanguard S&P 500 ETF (VOO)
iShares Core S&P 500 (IVV)
SPDR S&P 500 ETF (SPY)
Всеки от тези фондове ще бъде солиден избор, ако искате да инвестирате в S&P 500.
Имайте дългосрочно мислене
Както споменахме по-рано, индексните фондове – като S&P 500 – са проектирани да съответстват на представянето на основния индекс. Това означава, че отговарят на пазара, но нито го превъзхождат, нито го представят по-слабо (да, повтарям това, но само защото е важно!).
Ето защо е важно да мислите дългосрочно, когато инвестирате в S&P 500. Като индексен фонд е малко вероятно да се удвои или утрои през следващите година или две. По-вероятно е да изпитате годишни печалби в диапазон от 10% плюс, както и загуби с подобен темп.
Но ключът към инвестирането в индекси е да купувате и държите в дългосрочен план. Пазарът може да се покачва и пада през всяка една година, така че представянето на този пазар за няколко години осигурява дългосрочни печалби. Ето защо S&P 500 осигурява средна възвръщаемост от над 11% годишно през последното десетилетие.
Плюсове и минуси на инвестирането в S&P 500
Професионалисти:
- S&P 500 представлява най-широко признатият инвестиционен индекс в света.
- Осигурява експозиция към 500-те най-големи компании в Америка
- Този индекс осигури двуцифрени печалби през последното десетилетие, въпреки случайните спадове.
- Той избягва необходимостта от избор и управление на портфейл от отделни акции.
- Тъй като може да бъде закупен чрез индексен фонд, няма нужда да плащате комисионни, а MER са изключително ниски.
- Това прави отличен основен холдинг за вашия портфейл от акции
Минуси:
- Индексът S&P 500 проследява само базирани в САЩ компании, без компании с малка капитализация.
- Представянето на индекса до голяма степен ще се определя от компаниите с най-висока пазарна капитализация.
- Възможно е да загубите пари във фонд, базиран на S&P 500.
Трябва ли да инвестирате в S&P 500?
Решението да се инвестира във всеки клас активи или индивидуална ценна книга е силно субективно. Трябва да инвестирате в S&P 500 само ако, след внимателно проучване, фондът отговаря на вашите собствени инвестиционни нужди и предпочитания.
Въпреки това S&P 500 обикновено се препоръчва като портфолио от инвестиционни съветници. Това също е често срещана позиция в професионално управлявани портфейли, включително тези на робо-съветници.
Въпреки че не е напълно безопасен (няколко инвестиционни средства са такива), той има история на постоянна възвръщаемост, включително над 11% годишно за последните десет години.
Инвестиция в S&P 500 е най-добре да се държи като дългосрочно, основно участие във вашия портфейл от акции. Това е така, защото той представлява горния край на американските фондови пазари и като цяло е по-малко променлив и по-последователен от отделните ценни книжа.
Ако не сте сигурни дали S&P 500 е подходящ за вас, консултирайте се с лицензиран инвестиционен консултант, за да ви помогне да вземете решение.