من المعروف أن الغالبية العظمى من مديري الصناديق النشطين يفشلون في التغلب على مؤشراتهم القياسية.
كل عام، يكتب وارن بافيت رسالة إلى المساهمين في بيركشاير هاثاواي والصفحة الأولى عبارة عن جدول يقارن التغير السنوي في القيمة السوقية لشركة بيركشاير هاثاواي مقابل شركة بيركشاير هاثاواي. مؤشر S&P 500 مع توزيعات الأرباح.
عوائده المركبة حتى عام 2022 مثيرة للإعجاب (19.8٪ مقابل 19.8٪). 9.9٪) ولكن من غير المألوف بالنسبة له أن يتفوق على مؤشر S&P 500 على أساس سنوي (وتمتلك شركة بيركشاير هاثاواي شركات خاصة بأكملها، بالإضافة إلى أسهم في عدد قليل من الشركات العامة).
إذا لم يتمكن معظم مديري الصناديق النشطة من القيام بذلك، ولم يتمكن وارن بافيت، أحد أكثر المستثمرين نجاحًا على الإطلاق، من القيام بذلك... فكيف يمكنك القيام بذلك؟
لكن الناس يحاولون كل يوم. وأحيانا ينجحون.
وتخمين ماذا يحدث عندما يفعلون؟ لا شئ.
جدول المحتويات
- 🏁 ابدأ والنهاية في ذهنك
- 😋 هل تعلم عن دانينج كروجر؟
- 💵 لن تراهن بمبلغ كبير بما فيه الكفاية
- ⏰ الوقت مورد محدود
- 🎊 إنه ممتع وهذا جيد
🏁 ابدأ والنهاية في ذهنك
ماذا يحدث إذا حصلت على عوائد مركبة بنسبة 10% بدلاً من 9.9%؟ محفظتك أكبر قليلا.
ماذا لو حصلت على 12% بدلاً من 9.9%؟ إنها أكبر من ذلك.
ولكن هنا سر - لن يحدث شيء إذا تغلبت على السوق.
ولكن لديك محاولات للتغلب على السوق سوف يكلفك. قد يكلفك ذلك المال، في تلك الأوقات التي لا تتغلب فيها على السوق. سيكلفك ذلك أيضًا الوقت، لأنك ستقضي وقتًا في البحث والبيع والشراء وكل الأشياء الأخرى التي تفعلها لدعم ذلك.
هل من الممكن التغلب على السوق؟ بالطبع.
هل من الممكن التغلب عليه باستمرار؟ نعم، ولكن من غير المرجح للغاية. وهل مخاطر الجانب السلبي تستحق الاتجاه الصعودي؟
😋 هل تعلم عن دانينج كروجر؟
إن تأثير دانينغ-كروجر هو تحيز معرفي خبيث وخبيث. يحدث ذلك عندما تبالغ في تقدير قدرتك في مجال تكون فيه معرفتك وخبرتك محدودة. ولهذا السبب امتلأ Twitter/X بـ "الخبراء الطبيين" أثناء الوباء و"علماء القانون" أثناء قضية ديب ضد ترامب. سمعت المحاكمة.
ولهذا السبب أيضًا يعتقد الكثير من الناس أنهم قادرون على التغلب على السوق.
والعديد من أشكال الترفيه المالي تشجع هذا التحيز. يعرضون لك المؤشرات والتحليلات والرسوم البيانية وأفضل القوائم لإثارة الإثارة و"مساعدتك" على الاستثمار بشكل أفضل. انظر إلى كل المعلومات التي لديك!
يحاولون بيعك على خدمات المشورة الاستثمارية لمساعدتك اختر الاستثمار الساخن التالي في الأسهم. يريدون منك أن تشاهد عروضهم لأن مقل العيون تبيع الإعلانات.
لكن الحقيقة هي أنه لا أحد يستطيع التنبؤ بالمستقبل. حتى لو كنت في المستقبل، فإنك لا تعرف كيف سيتصرف اللاعبون الآخرون في السوق وكيف سيؤثر ذلك على أداء السهم.
💵 لن تراهن بمبلغ كبير بما فيه الكفاية
عندما جورج سوروس “كسر بنك إنجلترا"في عام 1992، راهن بمبلغ 10 مليارات دولار من خلال صناديق التحوط الخاصة به، وبعد أن انقشع كل الغبار، حقق أرباحًا تبلغ حوالي مليار دولار. متواضعة 10%. لقد كان 10٪ فقط من العدد الهائل.
إن المراهنة بمبلغ 10000 دولار على أحد الأسهم للحصول على 1000 دولار أمر جيد، لكنه لن يحرك الأمور، خاصة بالنظر إلى حجم المخاطرة التي تحملتها.
يعتمد المستثمرون الناجحون حقًا على الرهانات الضخمة ذات الاتجاه الصعودي الهائل. إنهم لا يتطلعون إلى الحصول على عائد بنسبة 10٪ من الاستثمار. إنهم يريدون عادةً أن تكون جولة منزلية أو إضرابًا. يمكنهم تحمل تكاليف الإلغاء، خاصة إذا كانوا صندوقًا يستثمر أموال الآخرين، لكن هل تستطيع أنت؟
كم عدد الضربات قبل أن تخرج من اللعبة؟
⏰ الوقت مورد محدود
يمكنك الحصول على عوائد السوق بكل بساطة شراء صندوق المؤشرات. تحصل على متوسط عائد سوق الأوراق المالية لكن الأمر لا يستغرق وقتًا تقريبًا. إنها أبسط طريقة لا تحتاج إلى تفكير في العالم.
إذا كنت تريد أن تجعل الأمر أقل ذكاءً، فقم بشراء صندوق التاريخ المستهدف. ستتعامل صناديق التاريخ المستهدف مع توزيع الأصول أيضًا، بناءً على عمرك.
كم من الوقت ستحتاج إلى تكريسه لجميع أبحاث الشركة هل تحتاج إلى الشعور بالثقة بقدرتك على التغلب على السوق؟ هل تريد أن قراءة الرسوم البيانية للأسهم والتقارير المالية ؟ وهو بالتأكيد أكبر من الصفر.
تلك هي الساعات التي لا تقضيها في أشياء أخرى مثل هواياتك المفضلة، وأصدقائك، وعائلتك، ولياقتك البدنية، وما إلى ذلك.
رهانك ليس أموالك فحسب، بل وقتك أيضًا. سوف تخسر كل وقتك، والسؤال هو ما إذا كان ذلك سيترجم إلى عائد أكبر على أموالك.
🎊 إنه ممتع وهذا جيد
أدرك أن هناك متعة في الاستثمار واتباع نهج عملي أكثر قليلاً. من المثير رؤية ارتفاع اختيارات الأسهم الخاصة بك.
لكننا نعلم أنها قمار.
إذا دخلت فيها بنفس العقلية التي كنت تمتلكها على طاولة البلاك جاك، فأنت بخير. أنت تعرف كيفية مضاعفة الرقم 11 وتقسيم الـ 8. أنت على استعداد للتخلي عن بضع نقاط مئوية من الاحتمالات وستحصل على الترفيه في المقابل.
لدي تلك الحكة أيضا. أنا أخدش تلك الحكة عن طريق الانتقاء أسهم نمو الأرباح. أدرك أنه أقل كفاءة حتى من الاستثمار في صندوق استثمار متداول لنمو الأرباح أو شيء مشابه.
لكنها تخدش هذه الرغبة بطريقة تبدو أكثر مسؤولية قليلاً من اختيار أسهم النمو.
لا بأس أن يكون لديك تخصيص صغير تلعب به، لكن عليك أن تدرك أن هذا ما تفعله. أنت تسلي نفسك، ولا تستثمر. وهذا جيد!
ولكي أكون صريحًا، لا أحد يهتم حقًا بقصتك الاستثمارية المذهلة. 😂
عن جيم وانغ
جيم وانغ هو أب في الأربعينيات من عمره لأربعة أطفال وهو مساهم متكرر في فوربس و مدونة الطليعة. لقد كان محظوظا أيضا أن يكون ظهرت في نيويورك تايمز، وبالتيمور صن، ورجال الأعمال، وسوق المال.
جيم لديه بكالوريوس. في علوم الكمبيوتر والاقتصاد من جامعة كارنيجي ميلون، ماجستير. في تكنولوجيا المعلومات - هندسة البرمجيات من جامعة كارنيجي ميلون، بالإضافة إلى درجة الماجستير في إدارة الأعمال من جامعة جونز هوبكنز جامعة. إن منهجه في التمويل الشخصي هو أسلوب المهندس، حيث يقوم بتقسيم الموضوعات المعقدة إلى مفاهيم صغيرة الحجم يسهل فهمها والتي يمكنك استخدامها في حياتك اليومية.
من أدواته المفضلة (هذا هو صندوق أدواتي الكنز،، كل ما أستخدمه) هو رأس المال الشخصيمما يمكنه من إدارة شؤونه المالية خلال 15 دقيقة فقط كل شهر. كما أنها توفر التخطيط المالي، مثل أداة التخطيط للتقاعد التي يمكن أن تخبرك إذا كنت على الطريق الصحيح للتقاعد عندما تريد. انه مجانا.
كما يقوم أيضًا بتنويع محفظته الاستثمارية عن طريق إضافة القليل من العقارات. ولكن ليس تأجير المنازل، لأنه لا يريد وظيفة ثانية، بل هو استثمارات صغيرة متنوعة في عدد قليل من العقارات التجارية والمزارع في إلينوي ولويزيانا وكاليفورنيا من خلال AcreTrader.
في الآونة الأخيرة، استثمر في عدد قليل من القطع الفنية روائع أيضاً.
>> اقرأ المزيد من المقالات التي كتبها جيم
الآراء الواردة هنا هي آراء المؤلف وحده، وليست آراء أي بنك أو مؤسسة مالية. لم تتم مراجعة هذا المحتوى أو الموافقة عليه أو اعتماده بأي شكل من الأشكال من قبل أي من هذه الكيانات.