Як інвестувати свої перші 1000 доларів

Ми всі десь починаємо.

Я пам’ятаю день, коли у мене було 1000 доларів, і думав, що було б непогано вкласти їх на фондовому ринку.

я маю 401 (k) та Roth IRA, тому я був знайомий з механікою фондового ринку, пайовими фондами та індексними фондами, а також з тим, як усе поєднується. Я тримався подалі від публічних ринків на податковому брокерському рахунку, оскільки не хотів мати справу з податками (вони майже тривіальні, просто ведіть облік). Я не знаю, чи це саме тому так мало американців володіють акціями але я знаю, що це стримувало мене.

До того часу, коли я був готовий занурити свій палець на ринок, я мав близько 3500 доларів і не знав, що робити далі.

Якби я давав своїй 20-річній особистій пораді, як діяти далі, я б сказав йому…

Я не фінансовий радник, будь ласка, поводьтеся з цією статтею так, як з електронним листом від друга. Це не так фінансові консультації, саме те, що я зробив і сказав би своїм дітям. При цьому, я мав допомогу Майк Пайпер з "Очевидного інвестора" щоб переконатися, що ця стаття максимально точна. Він є експерт і дуже розумний хлопець. 🙂

Не лякайтеся фінансового жаргону. Я постараюся пояснити їх по ходу!

Зміст

1. Мій підхід до інвестування
2. Керівні принципи
3. Три варіанти для початківців інвесторів
1. Казначейські цінні папери
2. Депозитні сертифікати
3. Громадські ринки
4. Який тип посередницького рахунку мені потрібен?
1. Прямі плани закупівлі акцій
2. Фондове посередництво
3. Робо-консультанти
5. Кошти DIY vs. Робо-консультанти
1. Зробіть це самостійно за кошти
2. Використання Robo-Advisors
6. А як щодо інших інвестицій?
7. А як щодо інвестування в окремі акції?
8. А як щодо стратегії X, Y чи Z?

Мій підхід до інвестування

Усе в житті - це послідовний, повторюваний підхід. Якщо я не поясню філософію та підхід, легко заплутатися, якщо кроки не збігаються.

Якщо у вас немає багато грошей для інвестування, вам потрібно знайти дешеві та низькі (за часом) інвестиції в технічне обслуговування. Вам потрібні дешеві інвестиції, купівля або продаж яких коштують мало або нічого, тому що у вас дуже мало готівки. Ви не можете дозволити собі платити навіть 5 доларів за угоду, тому що одна поїздка в обидва кінці (купівля та продаж) обійдеться вам у 10 доларів або 1% ваших активів. Це як би інший податок, який стягуватиметься, навіть якщо ви втратите гроші.

Вам потрібні низькі інвестиції в технічне обслуговування, тому що ви повинні налаштовуватись і забувати. На цьому етапі краще витратити свій час на накопичення більше активів для інвестування, а не на «управління» вашими інвестиціями. Зараз, пропустити нерухомість, податкові застави, ангельські інвестиційні/приватні розміщення, позики на тверді гроші та будь-який з нетрадиційних варіантів інвестицій.

Маючи 1000 доларів, просто не варто витрачати час на інвестиції в ці більш екзотичні райони. На це пізніше вистачить часу.

Перш ніж інвестувати копійку, приведіть свої фінансові справи в порядок.

Як мінімум:

1. Повністю фінансуйте свій фонд надзвичайних ситуацій.
2. Погасити весь борг з високими відсотками.
3. Внесіть внесок у Roth IRA та/або 401 (k) за рахунок відповідності роботодавця.
4. Заощаджуйте для інших короткострокових цілей заощадження (але поставте їх безпечні короткострокові інвестиції).

№1 та №2 - це «захисні» дії. Вам потрібен невідкладний фонд, щоб захистити себе, а погашення боргу під високі проценти-це найвища безризикова норма прибутку, яку ви коли-небудь бачите.

№3 - це "образливий" крок, і обидва типи інвестиційних механізмів пропонують перевагу, якої ви не отримаєте, якщо оподатковувані інвестиції. З Roth IRA ви отримаєте неоподатковуване зростання. Зі збігом 401 (k) та роботодавцем ви отримуєте миттєву безризикову рентабельність внесків. Використовуйте обидва.

№ 4 говорить про те, що інвестиційні активи слід залишити в спокої принаймні на п'ять років. Якщо вам це потрібно через рік -два, його не варто вкладати ні в що ризиковане.

Керівні принципи

Мій підхід ґрунтується на цих керівних принципах:

1. Тримайте низькі витрати. Інвестувати всього 1000 доларів - складно, оскільки трансакційні витрати можуть бути дорогими. У наш час, багато брокерських компаній пропонують безкоштовні торги. я використовую Ally Invest тепер вони безкоштовні для американських акцій, ETF та опцій. Якщо ви платите 4,95 доларів за угоду, то кожна покупка -продаж обійдеться вам у 9,90 доларів. 9,90 дол. США на 1000 дол. США - це 0,99% від загальних активів. Це означає, що кожна інвестиція повинна оцінити принаймні 0,99%, перш ніж ви досягнете беззбитковості та ви платите 5 доларів, щоб поповнити холдинг. Ось брокери, які не стягують комісійних з продажу.
2. Ваш найбільший актив - це ваш час. Якщо у вас немає багато коштів для інвестування, не варто витрачати свій час на пошук інвестицій. Ви все одно повинні намагатися дізнатися якомога більше, але не варто аналізувати можливості. Ви повинні заробляти більше грошей, щоб інвестувати. Вирощуйте своє гніздо.
3. Не грайте, це довга гра. Коли у вас трохи на ринку, є тенденція прагнути ризикувати та більше грати в азартні ігри. Боріться з цією спокусою, тому що це багатодесятиліття гра. Подвоєння ваших грошей за гарячу підказку може відчувати себе чудово, але скільки разів ви можете це зробити, перш ніж вас розчавлять? Ймовірно, цього не вистачить на 40 років. І пам’ятайте, що найкращими були рахунки у Fidelity були забуті!

Гаразд, у вас є 1000 доларів - що тепер?

Три варіанти для початківців інвесторів

• Казначейські цінні папери - Векселі, ноти, облігації, ПОРАДИ - вони пропонуються Казначейством США і є інвестиціями з фіксованим доходом. Ви купуєте облігації, і вони регулярно сплачують вам звичайну процентну ставку. Вони підтримуються повною вірою та кредитом уряду Сполучених Штатів.
• Депозитні сертифікати (CD) - Ваш банк пропонує компакт -диск. Це підтримується вашим банком та FDIC, до 250 000 доларів.
• Громадські ринки - По суті, "все інше", що регулюється урядом, включаючи акції, облігації тощо.

Перші два консервативні, безризикові інвестиції, але вони вкладають ваші гроші в щось, поки ви накопичуєте більше капіталу. У нинішньому середовищі процентних ставок (грудень 2015 р.) Вони не дадуть вам багато.

По -третє, де ми проведемо більшість наших дискусій.

Казначейські цінні папери

Це казначейські векселі, ноти, облігації та цінні папери, захищені казначейством (TIPS). Усі вони є борговими інструментами, підтриманими «повною вірою і кредитом» Сполучених Штатів. Вони також дадуть вам дуже мало в плані відсотків.

Десь у майбутньому, коли ставки будуть кращими, подивіться на Облігації серії I. Облігації серії I-це 30-річні облігації, процентна ставка яких визначається фіксованою та змінною ставкою. Фіксована ставка встановлюється, коли ви купуєте облігації, а змінна ставка змінюється кожні шість місяців на основі даних інфляції (ІСЦ-U). Рівняння - це публічна інформація, але я завжди звертаюся до неї Джонатан у MyMoneyBlog за його щорічні оновлення щодо процентних ставок за облігаціями серії I.

Ви купуєте їх через веб -сайт Департаменту казначейства - Казначейство Direct.

Депозитні сертифікати

Це ті, які ви отримуєте у своєму банку. Якщо ви вибрали цей маршрут, просто отримайте його у своєму банку. Хоча загалом це розумно робити тарифи на дослідження компакт -дисків, різниця для цього невеликого балансу не матиме значення. Краще використати цей час в інший спосіб.

Громадські ринки

Тепер ми переходимо до соусу.

Щоб інвестувати на публічних ринках, у вас є три варіанти. Ви можете інвестувати безпосередньо в одній компанії, працювати з брокерською компанією або скористайтеся «робото-консультантом».

Простий 30-секундний праймер щодо акцій, пайових фондів та фондових бірж. Акції - це частки власності компанії, і ви можете купувати та продавати ці акції на фондовому ринку. Пайовий фонд - це професійно керований фонд, який торгує різними інвестиційними цінними паперами, включаючи акції та облігації. Біржовий фонд подібний до спільного фонду, за винятком того, що він сам торгується на ринку. Взаємні фонди купуються і продаються компанії, яка ними керує. Це спрощення, але досить добре охоплює основи. (ось довша стаття про відмінності між ETF та спільним фондом)

Який тип посередницького рахунку мені потрібен?

Можливо, ви знаєте, що хочете інвестувати у «фондовий ринок», але є різні способи зробити це:

Прямі плани закупівлі акцій

Прямі плани купівлі акцій - це саме те, що вони звучать - ви купуєте акції компанії у компанії. Не кожна компанія пропонує це, але ті, які часто проходять через це Компанія Computershare Trust.

Наприклад, Coca-Cola доступна під цим умови. Одноразові покупки мають мінімум 500 доларів, але поточні автоматичні інвестиції можуть становити всього 50 доларів. Комісії нижчі, ніж брокерські, і приведуть вас до окремих позицій акцій, тому часто це краще, ніж брокерська справа, якщо ви маєте на увазі конкретні акції.

Фондове посередництво

Традиційний біржовий брокерський рахунок може стати викликом у розмірі 1000 доларів через комісійні (знайдіть його з торгами без комісій, і це набагато простіше). Кожна покупка (вивчити різні типи замовлень) буде коштувати нетривіальної вартості щодо ваших активів. Спочатку я рекомендую пропустити окремі акції та перейти на кошти. В окремих акціях немає нічого поганого, я володію великою кількістю дивідендних акцій, але зараз витрати надто високі. Я пішов би з компанією спільного фонду, яка не стягуватиме з мене накопичення більшої частки їхніх коштів.

Якщо ви відкриваєте рахунок у великій компанії спільних фондів, наприклад, Vanguard або Вірність, ви можете отримати без комісії доступ до їхніх ETF. Усі власники рахунків у Vanguard можуть купувати та продавати ETF Vanguard абсолютно безкоштовно. Власники облікових записів Fidelity можуть безкоштовно купувати та продавати багато ETF і iShares та ETF Fidelity.

Зараз існує безліч брокерських компаній, які дозволяють вам безкоштовно торгувати акціями, ETF та іншими цінними паперами. Ці Брокерські компанії "без комісійної торгівлі" дійсно змінили суму, яку інвестори платять за інвестування на ринку.

Якщо ви хочете здійснювати безкоштовні торги і не хочете користуватися смартфоном лише посередництвом, подумайте Ally Invest. У мене є обліковий запис у них і я давно є фанатом. Безкоштовні торги без мінімумів та набір корисних інструментів. Якщо ви хочете перейти до опціонів на акції (не рекомендується, якщо у вас всього 1000 доларів), вони також є хорошим посередником для цього.

(ось наш повний огляд Ally Invest)

Робо-консультанти

"Робо-консультант"-це відносно нове творіння за останні кілька років. Вони виконують роль комп’ютеризованого фінансового консультанта та визначають розподіл ваших активів за допомогою алгоритму. Ви вносите свої кошти в компанію-консультанта з роботи, і вони інвестують її, стягуючи з вас невелику консультаційну плату поверх базових зборів фонду/etf.

Ми детальніше зупинимось на інвестуванні через фонди/ETF та Roboadvisors.

Кошти DIY vs. Робо-консультанти

Вирішуючи, у що інвестувати, ви можете "зробити це самостійно", вибравши колекцію коштів, або віддати її консультанту-роботодавцю, який може встановити для вас розподіл коштів.

Зробіть це самостійно за кошти

Якщо ви хочете зробити це самостійно, зверніться до такої великої компанії спільних фондів, як Vanguard або Fidelity. Vanguard не має комісії за рахунок, якщо ви обираєте електронну виписку, і має мінімум 1000 доларів США, якщо ви використовуєте цільові пенсійні фонди або їхній фонд STAR (мінімум 3000 доларів США). Fidelity не стягуватиме з вас плату за рахунок і має мінімум 2500 доларів США. Якщо у вас є тільки тисяча доларів, тут найкращим варіантом буде Авангард.

За допомогою Vanguard ви все ще сплачуєте збори у самих фондах, виражені як коефіцієнт витрат. The Цільовий пенсійний фонд 2050 має коефіцієнт витрат 0,15% і Фонд STARG Vanguard має коефіцієнт витрат 0,31%. Обидва вище, ніж індексні фонди Vanguard ( 500 Індексний фонд має коефіцієнт 0,04%), але ці два фонди мають низькі мінімуми.

Якщо у вас є 3000 доларів, я б пішов з індексним фондом, і мої гроші надійшли Авангардні кошти.

Цільові пенсійні фонди та фонди STAR не взаємозамінні з індексним фондом S & P500 для цілей диверсифікації. Цільові пенсійні фонди - це суміш фондів акцій та облігацій, які з роками коригуються з урахуванням цільової дати виходу на пенсію. Фонд STAR розроблений як суміш акцій/облігацій 60/40.

Vanguard також пропонує послугу персонального консультанта де ви можете поговорити з радником, щоб запропонувати розподіл активів, щоб допомогти вам зрозуміти ваші фінансові цілі. Це доступна послуга, яка коштує лише 0,30% на додаток до базових комісій фонду Vanguard. Існує a Послуга цифрового консультанта також, і це має мінімум 3000 доларів.

Використання Robo-Advisors

Три найвідоміші радники - майбутній радник, Фронт багатства, і Поліпшення. (див. порівняння між ними Поліпшення та добробут) Як завжди, гонорари важливі, і ці компанії беруть консультативний внесок на додаток до інвестицій, які вони вкладають у вас. У будь -якому випадку вони дешевші за консультанта -людини.

Ось як вони розбиваються на плату, вклавши всього 1000 доларів США:

• Поліпшення: Вони пропонують два плани з найнижчим рівнем ("Цифровий") з мінімальним балансом 0 доларів США. Цей рівень стягує лише 0,25% на рік і надає вам доступ до всіх їх цифрових інструментів (Premium стягує 0,40% і додає підтримку від сертифікованих фінансових планувальників). Нульові торгові збори, комісії за транзакції та збори за балансування. (сторінка з цінами)
• Фронт багатства: Вони стягують квартиру 0,25% щорічно. Це консультаційний збір на додаток до зборів базових ETF, який, за їхніми словами, коливається від 0,06-0,13%. Також немає жодних транзакційних або торгових зборів. (дивіться наш огляд Wealthfront)

Чи варто користуватися Робо-консультантом? Це залежить від вас. Їх не було, коли я тільки почав інвестувати, тому я пішов з Vanguard та їх низькими мінімальними $ 1000. Я залишився з ними, хоча під час падіння ринку змішав деякі дивідендні акції в Vanguard.

Це неймовірно дешеві послуги. Фронт багатства становить всього 0,25%. Навіть якщо ви вибрали Betterment і заплатили 0,25%, це всього лише 25 доларів на рік на балансі 10 000 доларів. 25 доларів за алгоритм зняття стресу та головного болю при виборі розподілу ваших активів (і врожаю податкових збитків для вас) могли б того вартувати.

Якби я, я б дотримувався чогось простого і зосередився на накопиченні додаткових активів. Прості засоби-зверніться до робо-консультанта або цільового пенсійного фонду від Vanguard/Fidelity. Як тільки я залучив 10 000 доларів інвестиційних активів, я переоцінив, як я хочу інвестувати. Мета полягала б у тому, щоб мати рахунок в одній з великих компаній спільного фонду та інвестувати у фонди з низькою комісією/ETF.

Я запитав Майк Пайпер з Oblivious Investor для його взяття, і він би використав цільовий пенсійний фонд з Vanguard, а не консультанта по роботі через менші витрати. Він відчув, що деякі консультанти з роботи були ближче до дещо недорогих, активно керованих фондів, а не до пасивне портфоліо, якими вони часто вважають себе і що деякі з них занадто сильно розвертаються. Якщо ви дійсно хочете дещо недорогих активно керованих коштів, вам краще скористатися Веллінгтоном Авангарду або Фонди Уеллслі, оскільки вони мають менші витрати (як тільки ви потрапите на акції Admiral) та набагато довший і більш стабільний трек запис.

А як щодо інших інвестицій?

Я впевнений, що ви розглянули інше альтернативні інвестиції але я б попередив їх, особливо на початку, тому що вони можуть відволікати увагу. Всього за кілька тисяч доларів ви не досягнете багато, звернувшись до альтернатив.

Якщо ви трохи досвідченіші, ось ті, які я зробив, і мої думки щодо них:

• Ангел інвестує: Це азартні ігри. Ви, ймовірно, втратите свої гроші. Не інвестуйте у своїх друзів, якщо ви не готові їх втратити (і вважаєте, що це не вплине на ваші стосунки). Одного разу мій друг сказав мені, що він інвестував у компанію свого друга, щоб запобігти власній заздрості - якби його товариш мав добрі справи, він би поділився цим і не заздрив. Якби це сталося, значить, його друг втратив би свою компанію, а він би просто втратив трохи грошей, насправді не можна бідкатися щодо відносних результатів. Не поганий спосіб думати про це.
• Позики на тверді гроші: Ризиковано, але може бути досить прибутковим, важко знайти хороших людей для позики, тому їх важче масштабувати.
• Нерухомість: Технічне обслуговування не з низьким рівнем і крута крива навчання. Хороший спосіб наростити багатство, але не тоді, коли у вас є всього 1000 доларів на початок. Є багато ресурсів, які навчать вас інвестувати в нерухомість без грошей гортаючі будинки, але якщо ви не плануєте виходити на цю арену, я б попрацював над чимось іншим. (це може бути винятком краудфандингові сайти нерухомості, але навіть від того, щоб я спочатку тримався подалі)
• Податкова застава: Я досліджував лише податкові застави, ніколи не ходив на аукціони і не проходив сам процес. Повернення здається хорошим, але є щось у потенційній негативній кармічній енергії, якщо вам доведеться когось виселити.

Поки що дотримуйтесь публічних ринків, накопичуйте більше активів, а потім переоцінюйте.

А як щодо інвестування в окремі акції?

Я не хочу, щоб ви відійшли від цієї статті, вважаючи, що інвестування в окремі акції - це добре чи погано - у житті немає абсолютних і, звичайно, не в інвестуванні.

Я буду застерігати від спроб стрибнути на пробіг і вважати, що ви можете перехитрити ринок (а точніше, усіх людей на ньому). У січні 2021 року ми побачили, що акції Gamestop повністю занепали, оскільки вони зазнали короткого стиснення, яке мало не знищило хедж -фонд.

Чи варто було інвестувати в Gamestop? Це здавалося впевненим через новини та настрої навколо них, навіть якщо основи не мали жодного шансу підтримати таку високу ціну. Для цього я звернувся до Професор Томас Яндік. Він є професором фінансів і кафедрою корпоративних фінансів Ділларда в Сем М. Коледж бізнесу Уолтона в Університеті Арканзасу:

З. Професоре Джандік, новини про метеоричне зростання курсу акцій GameStop, а останнім часом і біткойна, важко ігнорувати через те, наскільки вони сенсаційні. Яку пораду ви б дали новим інвесторам, як інтерпретувати ці історії?

Я б не надто драматизував вплив історії Gamestop. Це просто показує, що спільними зусиллями все можна «зруйнувати». Але ми це вже знали! Ви хочете знищити здоровий банк? Вигадайте чутки і спровокуйте банківську діяльність. Ви хочете зруйнувати міст? Скажіть солдатам крокувати по ній кроком.

«Короткі стискання» - давнє і відоме явище. Всім відомо, що компанії з великою кількістю коротких інтересів є вразливими і спільними зусиллями ...

Для мене є 3 уроки, які слід засвоїти:

(1) У наші дні соціальні медіа однозначно сприяють створенню всіх видів «узгоджених зусиль», особливо якщо звичайні засоби масової інформації допомагають їх ще більше розширити.

(2) збір запасів виключно на основі імпульсу чи протилежних стратегій може бути небезпечним-ви можете легко придбати нераціонально викликаний крок. Ознайомтеся з компаніями, в які ви інвестуєте!

(3) Люди дуже, дуже люблять схеми Понці. Усі розуміють, що це викличе крах. Але всі сподіваються - після того, як я високо продаю.

З. Якщо хтось хоче інвестувати більше, але відчуває, що купувати індексний фонд нудно, що б ви запропонували йому зробити? (чи ні?)

Ось що я б робив: кожен період - діліть свої інвестиції на «серйозний фонд» та «фонд розваг». Вкладіть "серйозний фонд" в індексний фонд - встановіть ваги і забудьте про це на деякий час. Індексні фонди не нудні - дозволяйте жити багатим життям, якщо ви розумні!

Віднесіть гроші "фонду розваг" на будь -яку інвестиційну платформу, яка дозволить вам проаналізувати основи, технічні тенденції, встановити фільтри... Інвестуйте в акції із завищеною/заниженою вартістю, де ви маєте розумну довіру, що вони завищені/недооцінені за причина. Поступово навчайте себе по дорозі. Можливо, пройдіть курс оцінки... Ви не завжди виграєте, а знання потребують часу - але потенціал прибутку величезний (і в кінцевому підсумку допоможе вам управляти навіть своїм «серйозним фондом» краще)

З. Якби ви могли дати 1 або 2 поради тим, хто володіє акціями, які зазнали значного прибутку в короткостроковій перспективі, що б це було?

Мені здається, що утримання таких акцій ще один день дорівнює повторній ставці на «подвійне або нічого». Тож запитайте себе - у який момент загроза йти на “ніщо” надто велика? І в цей момент - продайте! Мені байдуже, чи є цільова ціна для Gamestop на основі $ 1, $ 10 чи щось вище.

Очевидно, що це не наближається до рівнів, на яких сьогодні торгуються акції. Gamestop - і аналогічні акції, які виграли через коротке стискання - з часом сильно впадуть. Питання лише в тому, як швидко?

Мені подобається ідея мати «серйозний фонд» і «фонд розваг» - я роблю це, певним чином, зі своїм дивідендний портфель. Це дозволяє мені відповідально почухати власний свербіж.

А як щодо стратегії X, Y чи Z?

Якщо ви читаєте достатньо фінансової літератури, ви, напевно, бачили різноманітні стратегії. Деякі з них базуються на пошуку провідних показників, інші вимагають, щоб ви намагалися стежити за імпульсом або використовувати інші технічні показники - чи варто звертати увагу?

Я хотів отримати досвід когось, хто знав більше, тому я звернувся Професор Сіна Ехсані, Асистент кафедри фінансів Коледжу бізнесу при Університеті Північного Іллінойсу. Він був співавтором статті з професором фінансів та економіки бізнесу Юхані Ліннайнмаа у Школі бізнесу USC Marshall під назвою «Фактор Імпульс і Коефіцієнт імпульсу”, Який вивчав коефіцієнт імпульсу.

1. Більшість експертів пропонують інвесторам вкладати свої гроші в просту суміш недорогих індексних фондів, але чи можуть окремі інвестори змінити свою стратегію з урахуванням того, що ви досліджували?

Дякуємо за інтерес до нашого дослідження! Ми не бачимо наших висновків як заміну "сумішшю недорогих ETF". Недорогі ETF-це, мабуть, найкраща порада, яку можна дати окремому інвестору. Факторний імпульс може стати частиною (диверсифікованого) портфеля для складного інвестора, який вже торгує факторами. Для цього інвестора наша основна порада - більше інвестувати у фактори -переможці, оскільки фактори -переможці мають тенденцію працювати краще, ніж інші чинники найближчим часом. Ми також показуємо, що інвестиції у фактори -переможці, після поправки на ризик, є набагато кращими, ніж інвестування в акції -переможці.

2. Які інструменти можна використати для визначення окремих сфер діяльності?

Я думаю, що ваше запитання тут пов'язане з імплементацією фактора імпульсу. Invesco щомісяця видає звіт "моментальний знімок факторів". Можуть бути інші ресурси, про які я не знаю.

(Випуск за квітень 2019 року)

На сторінці 4 цього файлу відображається діаграма, яка ранжирує деякі вибрані фактори на основі результатів минулого року. Наприклад, низький обсяг та якість були факторами перемоги минулого року на момент створення звіту. Ми прогнозуємо, що в середньому виграшні фактори (у даному випадку низька кількість та якість) перевершать інші у найближчому майбутньому. Я думаю, що є ETF для всіх чинників діаграми. Малий (IWM) проти великі (SPY, IVV,…), значення (IVE) проти зростання (IVW), низька мінливість (SPLV) та якість (SPHQ). Активна частина портфеля може виділити більше коштів ETF, які відстежують фактори переможців.

Чи є ризик слідувати за стадом? Зростання фондів ETF збільшило мінливість їх базових акцій, як ви виявили у своєму документі 2014 року, тож чи інвестування в них збільшує ризик?

Ще раз, ця порада для активних портфелів, які часто торгують. "Купити та утримувати недорогі ETF"-це як і раніше найкраща порада, яку можна дати роздрібним інвесторам.

Цікаво відзначити, що експерти все ще радять недорогі ETF, але є фактори, які можуть допомогти покращити вашу прибутковість, якщо ви готові взяти участь у дослідженні. Чинники, які перевершили минулого року, мають більшу ймовірність успіху цього року. Вибір виграшних факторів - краща стратегія, ніж спроба вибрати виграшні акції - потужне розуміння.

Тим не менш, він також показує рівень деталізації, який використовують експерти. Якщо ви не бажаєте йти настільки глибоко, краще дотримуйтесь недорогих коштів!