Risk/ödül oranı, bir yatırımın finansal riske değip değmediğini belirlemek için önemli bir araçtır. Varlığa yatırım yaparak üstlendiğiniz riskle ilgili olarak ne kadar getiri elde edebileceğinizin basit bir ölçüsüdür. Bununla birlikte, borsaya yatırım yapmayı umut eden çoğu insan, oranın ne olduğunu veya nasıl hesaplanacağını bilmiyor.
Bu kılavuz, risk/ödül oranlarının temel unsurlarını ve yatırım oranlarınızı iyileştirmek için bir oranın nasıl hesaplanacağını açıklamaktadır.
Kısa Versiyon
- Risk/ödül oranı, yatırımcılara üstlendikleri riskle ilgili olarak yatırımlarından ne kadar getiri elde edebileceklerini söyler.
- Oranı 1:3'ün üzerinde olan herhangi bir yatırım çok riskli kabul edilir.
- Risk/ödül oranı, zararı durdur emri ile giriş noktası arasındaki farkın, kâr hedefi ile giriş noktası arasındaki farka bölünmesiyle hesaplanır.
Risk/Ödül Oranı Nedir?
Risk/ödül oranı, yatırımcıların paralarını hangi yatırımlara yatıracaklarını seçerken göz önünde bulundurdukları bir faktördür. Bu oran, her türlü yatırım için beklenen getiriyi gösterir.
Risk/ödül oranı, varlığın fiyatının beklenmedik bir şekilde hareket etmesi durumunda yatırımcının kaybedebileceği miktarı, işlem bittiğinde elde etmesi beklenen kâr miktarına bölerek hesaplanır.
Örneğin, bir varlığa yatırım yapmayı düşündüğünüzü ve oranın 1:5 olduğunu varsayalım. Bu, yatırıma koyduğunuz her dolar için 5 dolar kazanmayı bekleyebileceğiniz anlamına gelir.
Esasen oran, yatırımcıların bir ticaretin potansiyel kârını potansiyel bir kayıpla karşılaştırmasına yardımcı olur.
Bahislerde de aynı oran kullanılır. Örneğin Las Vegas'ta, büyük bir maçtan önce favori NFL takımınıza veya boksörünüze para yatırmak popülerdir. Çoğu zaman, bilinçli bir karar vermenize yardımcı olmak için herhangi bir para yatırmadan önce risk/ödül oranını öğreneceksiniz.
Risk/Ödül Oranında Neye Bakmalıyım?
1:3 oranından daha büyük herhangi bir yatırım riskli olarak kabul edilir. Aynı zamanda, potansiyel olarak sizi çok zengin yapabilir. Bu, “risk yoksa ödül de yok” ifadesinin en iyi örneğidir.
Bir risk/ödül oranına bakarken, daha fazla kazanma şansı için ne kadar kaybetmek istediğinizi hesaba katmanız önemlidir.
Örneğin 1:20 oranı, potansiyel olarak 1.000$'lık yatırımınızı alıp 20.000$'a çevirebilir. Bu potansiyel kulağa harika gelse de, bunun gerçekleşme şansı oldukça küçüktür. Aldığınız risk yatırımda çok büyük olduğundan, orijinal 1.000 dolarınızın da kaybolduğunu görmeye hazır olmanız gerekir.
Risk/Ödül Oranlarını Anlamak İçin Önemli Şartlar
Risk/ödül oranını hesaplarken aklınızda bulundurmanız gereken birkaç önemli terim vardır:
- Stop-loss emri: Bu, bir yatırımcının satmadan önce ne kadar düşeceğini belirler. Stop-loss emri, belirli bir yatırım bu seviyeye ulaştığında tüm fonları otomatik olarak çeker. Bu emir, ticaret değeri daha da düşmeden ticaretten çıkarak kaybı en aza indirmeye yardımcı olmak için tasarlanmıştır.
- Kar hedefi:Bu, bir ticaretin ulaşma potansiyeline sahip olduğu hedef veya hedeftir. Kâr hedefi, genellikle yatırımcılar için belirlenmiş bir çıkış noktasıdır.
- Giriş noktası: Burası birim satış noktasının başladığı yerdir.
Risk/Ödül Oranını Nasıl Hesaplarsınız?
Risk/ödül oranını bulmak biraz araştırma ve matematik gerektirir. Bu sayılar birdenbire seçilmez, bunun yerine aşağıdaki kriterlere göre hesaplanır:
Riski Belirle
Bu oranın hesaplanmasındaki ilk adım, bir ticarette stop-loss emri ve giriş noktası karşılaştırılarak yapılan riski belirlemektir. Risk, ikisi arasındaki farktır ve kaybedilebilecek toplam tutar olarak tanımlanabilir.
Ödülü Belirle
Bir yatırımdaki potansiyel ödülü belirlemek için, tüccarlar toplam potansiyel karı dikkate almalıdır. Bu sayı, kâr hedefi tarafından belirlenir ve ödül, bir ticaretten kazanabileceğiniz toplam para miktarıdır. Kar hedefi ile giriş noktası arasındaki fark karşılaştırılarak kurulur.
Böl ve Hesapla
Risk/ödül oranı, risk ve ödül rakamlarının bölünmesiyle belirlenir. Örneğin, bir yatırım riski 23 ve getirisi 76 ise, risk/ödül oranını belirlemek için 23'ü 76'ya bölmeniz yeterlidir. Bu örnekte risk 0,3:1'dir.
İşte başka bir örnek. Diyelim ki A hisse senedinin en yüksek 25$'dan 20$'a satıldığını görüyorsunuz. 25 dolara geri döneceğini düşünüyorsunuz, bu yüzden 500 dolarlık hisse senedi veya 25 hisse satın alıyorsunuz. Hisse senedi 25 dolara çıkarsa, hisse başına 5 dolar veya 125 dolar kazanırsınız. Hisseler için 500 dolar ödediğiniz için 125'i 500'e bölersiniz, bu da size 0.25 verir. Bu, risk/ödül oranınızın 0.25:1 olduğu anlamına gelir.
Değerli Yatırımları Belirlemek için Risk/Ödül Oranını Kullanma
Bu oranı kullanan çoğu yatırımcı, orana bakmayı ve 1.0'ın üstünde veya altında olmasına göre yatırım yapmayı önerecektir.
Yukarıdaki örneğimizde, oran 0:25:1 olduğu için 1.0'ın altındadır. Bu, daha az riskli olduğu anlamına gelir. Ama ya hisse senedi A'nın hisse başına 100$'a yükseleceğini düşünüyorsanız? Yukarıdaki hesaplamayı kullanarak, risk/ödül oranı 4:1 olacaktır. Hisse başına 20 dolardan 100 dolara büyük bir sıçrama, bu da daha büyük bir risk olduğu anlamına geliyor.
Yani risk/ödül oranı 1.0'ın üzerindeyse, bu potansiyel riskin potansiyel ödülden daha büyük olduğu anlamına gelir. Öte yandan, risk/ödül oranı 1.0'ın altındaysa, potansiyel ödül, potansiyel riskten daha büyüktür.
Risk/ödül oranı 0.25-1.0 arasında olan herhangi bir yatırım çoğu zaman bir miktar gelirle sonuçlanacaktır. Çoğu gün tüccarı size düşük risk/ödül oranı olan yatırımlar bulmanızı söyleyecektir.
Risk/Ödül Oranının Kullanımına İlişkin Hususlar
Bu tekniği kullanmak, herhangi bir yatırımcı için mükemmel bir başlangıç noktasıdır. Ancak oranın size her şeyi söylemeyeceğini unutmayın. Ticaret söz konusu olduğunda, ticaretin bu hedeflere ulaşma olasılığının da farkında olmanız gerekir.
Bunu bir dengeleme eylemi olarak düşünün; oran, ip üzerinde kalmanıza yardımcı olur, ancak bir yatırımın gerçekte ne kadar güvenli olduğunu belirlemek için çevredeki ortamı hesaba katmanız gerekir.
Ticaret ortamında güvenle gezinmenize yardımcı olmak için, piyasa gibi şeyleri dikkate alan bir ticaret planına ihtiyacınız vardır. koşullar, ne zaman ve nerede ticarete gireceğiniz ve bu piyasa koşulları altında zararı durdurma ve kar hedefinizi nasıl belirleyeceğiniz.
Araştırma yapmak - ve aşağıdaki gibi araçları kullanmak stok toplama hizmetleri — doğru aramayı yapmanıza yardımcı olabilir.
Alt çizgi
Yatırımda her zaman potansiyel riskler ve ödüller vardır. Risk/ödül oranı, potansiyel kayıp ve kazançların yatırım yapmaya değer olup olmadığına karar vermenize yardımcı olabilir.
Bu oran, akıllı, eğitimli kararlar almak için gerekli bir araçtır. Biraz araştırma ve basit bir matematikle, yatırımlarınızı geliştirmek için risk/ödül oranını kullanabilirsiniz.