Rent och enkelt är det investeringsvärldens mest pålitliga mantra: Köp lågt och sälj högt. Men när det gäller att köpa lågt, hur hittar investerare de bästa möjligheterna?
Ibland lämnar Wall Street dem till dig på ett silverfat.
Det beror på att analytikerna och investerarna på gatan inte är ofelbara när de värderar en aktie. De är mänskliga precis som vi andra och därför benägna att känslomässiga reaktioner. Om ett företag släpper ut nyheter som de tycker är mindre än glädjande, får dessa aktiemarknadspåverkare ibland panik och säljer sina aktier, vilket leder till att aktiekursen sjunker. Men många gånger är dessa knäböjsreaktioner obefogade. Och det ger oss stora möjligheter att ta aktier till låga, rabatterade priser och samla en snygg vinst när de återhämtar sig.
I den här artikeln kommer vi att diskutera några av de största faktorerna som kan göra att Wall Street "får fel" - vilket gör att aktier faller långt under sina verkliga värden. (Denna investeringsstrategi är känd som värdeinvestering
, och du kan hitta en primer till den här.) Vi kommer också att prata om ett sätt du kan utnyttja kraften på internet för att skicka dessa möjligheter direkt till din e -postinkorg, samt ett annat trick med en enkel sökmotor.6 nyhetshändelser som kan ge stora rabatter
En dålig rubrik kan skicka ett företags aktier störtande innan investerare överväger hela historien. Här är några av nyhetshändelserna som kan få Wall Street att överreagera och skapa värdeinvesteringar under vägen:
-
Meddelanden om intäkter. När ett företag publicerar sina kvartals- eller helårsresultat kan intäkter eller resultat som ligger något under förväntningarna utlösa en försäljning av sitt aktie. Men när investerare smälter och överväger detaljerna i resultaten kan aktiekursen återhämta sig inom några veckor eller till och med dagar.
Till exempel, i februari 2017, chichi -dagligvarukedjan Whole Foods Market (WFM) släppte sin första kvartalets resultat. Medan resultatet motsvarade Wall Street förväntningar, noterade företaget en minskning av försäljningen, liksom en sänkt utsikter för hela räkenskapsåret. Och Wall Street slog ut.
Efter resultatmeddelandet föll Whole Foods aktie med ungefär 4% på några timmar. Men sedan började investerare läsa vidare i företagets uttalanden och insåg att Whole Livsmedel börjar en strategisk vändning som kan hjälpa till att öka försäljningen och säkra dagligvarukedjans framtida. Aktien återhämtade sina förluster och sedan några inom ett dygn. Medan Whole Foods investerare fortfarande kan behöva leta på lång sikt efter riktigt saftiga vinster, de som såg förbi Wall Street reaktion på knäna hade en chans att ta aktier för mindre än ett organiskt emuägg (ja, det är en sak).
-
Rättstvister. Tillkännagivandet av en betydande rättegång introducerar oförutsägbarhet och oförutsägbarhet ökar risken, både ekonomiskt och rykte. När risken plötsligt ökar utöver den nivå som investerare är bekväma med, säljer de och tror att det är bättre att vara säker än ledsen. Men investerare har inte alltid rätt. Företaget kan vinna rättegången och aktier kan återhämta sig. Ofta löser företag emellertid rättegångar utanför domstol - och det kan också ge deras aktier ett lyft.
Tillbaka 2014, sökmotor för fastigheter Zillow (ZG) var stämdes av Move.com och National Association of Realtors för att ha skaffat affärshemligheter. Dräkten hade en dålig effekt på företagets aktier, eftersom investerare oroade sig i två år om rättegångskostnader.
Men i juni 2016 nådde företagen en överenskommelse genom vilken Zillow gick med på att betala endast 130 miljoner dollar. Nu kan det låta som massor av pengar, men för att det var långt under de 2 miljarder dollar i skador som investerare hade väntat sig - och för att jävla dräkten äntligen var över! - Zillows aktier steg upp 9% på en dag.
-
Visare. När en anställd "blåser i visselpipan" och rapporterar att deras företag bedriver olagliga, bedrägliga eller oetiska metoder ökar även detta den potentiella risken tills detaljerna och resultatet av situationen är känd.
I juni 2016 var en tidigare anställd på teknikföretaget Oracle (ORCL) väckt talan vid en federal domstol om företagets redovisningssed. Dagen efter ansökan sjönk aktierna i Oracle med cirka 4%.
Oracle förnekade naturligtvis något fel och oron för att fallet skulle sätta press på bolagets aktier ned var ogrundade. Inom tre veckor handlade Oracle högre än vad det hade under uppkörningen till ansökan. Och när företaget gjorde upp med visselblåsaren, i februari 2017, hade aktien börjat sin bana till ett flerårigt högt. Om du hade kommit tillbaka den ödesdigra dagen i juni 2016 hade du sett vinster på mer än 11%.
-
Bokförings oegentligheter. Ett företag, dess revisorer eller Securities and Exchange Commission (SEC) kan ställa frågor om rapporterade ekonomiska resultat - vilket innebär att de finansiella analyser som investerare baserade sina beslut på kanske inte är verkliga. Detta är en enorm affär för investeringsgemenskapen, som kommer att undvika aktien tills frågorna är besvarade. Att svara på frågorna tar tid, ibland månader, och allt medan aktien glider.
Men ibland kan goda nyheter under en pågående utredning öka ett lager ändå, vilket ger vinst för investerare som hoppade in på det första doppet.
Tillbaka i maj 2016, den kinesiska e-handelsjätten Alibaba (BABA) avslöjade att det genomgick en bokföringsprob av SEC. På en dag minskade företagets aktier med 7%. Men inom några få månader hade positiva kvartalsresultat drivit Alibabas aktie upp med nästan 40%.
-
Lagstiftningsåtgärder. I vissa branscher kan ett regleringsbeslut orsaka skador på ett företags aktievärde. Ett bioteknikföretag som inte får nästa steg i FDA -godkännande för ett läkemedel under utveckling, eller ett oljebolag som inte får rättigheterna för en större borrning eller pipeline -projekt kan skada aktiekursen inom några minuter, innan finansanalytiker ens hinner omarbeta sina finansiella modeller för att förutsäga vad den "rätta" aktiekursen nu är.
Till exempel, i april 2016, bioteknikföretaget Sarepta Therapeutics (SRPT) blev sprängd av en mindre än smickrande FDA-bedömning av dess behandling för Duchenne muskeldystrofi. Företagets aktier kraterades med mer än 40% på en enda morgon.
Men sedan vände tillsynsmyndigheterna och godkände läkemedlet i september 2016, och Sareptas lager ökade automatiskt med mer än 500% från april -försäljningen. Jag slår vad om att investerarna som hade fått panik tyckte synd om att de hade missat vinster som dessa.
-
Betydande PR -evenemang. Även om ett företag inte har gjort något fel kan nyhetsbevakning av företagets affärer påverka aktiekursen. Ibland kan det vara en skandal som involverar en kändis som råkade godkänna varumärket eller kanske en återkallelse av en produkt som inte var företagets fel. Eller det kan vara en förändring av företagets personal.
Ett klassiskt exempel är dagen 2009 då Steve Jobs meddelade att han tog en ledighet från Apple (AAPL). Aktien gled över 11%.
Men vi vet alla vad som har hänt sedan dess. Apple har tjänat förmögenheter på 1 000% för investerare som kom in den ödesdigra dagen.
Så här skickar du lagernyheter till din inkorg
Alla dessa nyhetshändelser - och mer - kan få aktiekurserna i värdefulla företag att bli kraftigt rabatterade. Men med så mycket som händer i media dagligen kan det vara en överväldigande uppgift att hitta möjligheter.
Jag rekommenderar att du väljer några nyckelfraser (t.ex. de typer av händelser som anges ovan) och konfigurerar Google Alerts. På så sätt kan du få information levererad till din inkorg i realtid och snabbt gå och kolla ekonomin för företaget som har tagit rubrikerna för att avgöra om det förtjänar rabatten.
(Obs: Kolla in min artikel ”Hur man hittar undervärderade aktier och gör en stor vinst”För att veta vad du ska leta efter när du skannar ett företags ekonomi.
Hur man hittar vinnare bland de största förlorarna
Ett annat knep för att hitta rabatterade aktier är att använda Google Finance. Rulla ner till "Trender" och välj sedan "Pris". Detta kommer att visa de fem största "Gainers" och de fem största "förlorare" just nu (vanligtvis är det aktier som har tappat 15% till 25% i dagens handel session). "Förlorare" -listan är ett bra ställe att börja din jakt på undervärderade möjligheter, eftersom varje aktie som förlorar så mycket som 15% på en dag har en historia kopplad till det.
Klicka på var och en av de fem förlorarna för att gå till en lageröversiktssida. På höger sida hittar du ett kronologiskt flöde av nyheter. Dessa kan innefatta olika expertisers uppfattningar om varför aktien kraschar idag. Du måste kritiskt läsa dessa artiklar. Samma flockmentalitet som leder till en försäljning får ofta finansförfattare att också följa paketet. Titta också på listan över “närstående företag”; är hela gruppen av likvärdiga företag på väg nedåt, eller har du verkligen identifierat en speciell situation?
Innan du förpliktar dina hårt intjänade pengar till någon värdeinvesteringsstrategi, prova några "fantom" -investeringar och se hur de gör om några dagar och/eller veckor. Detta kommer att ge dig en bättre känsla för när Wall Street gör det rätt och när det handlar om "mycket ångest om ingenting" - som du kan tjäna mycket på.