Detta är del två av vårt svar på en läsarfråga vi fick nyligen. För att läsa hela frågan och vårt svar, kolla in Hur man bygger om dina besparingar efter en katastrofal händelse - DEL 1. I det här inlägget kommer vi att hantera ombyggnad av dina besparingar efter en karriärkris.
Även om de två händelserna utan tvekan är nära när det gäller slutresultatet (utarmat sparande), tillför en karriärkris ytterligare en dimension till mixen: behovet av att bygga om inkomst utöver sparande.
Lösningen på detta problem är ännu mer komplicerad på grund av antalet variabler i samband med att bygga om en karriär. Som vi gjorde i del I, kommer vi att dela upp vårt svar i lättsmält steg.
Steg 1: Gör en seriös bedömning av din karriärsituation
Det är praktiskt taget omöjligt att hantera ombyggnaden av ditt sparande efter en karriärkris tills du först hanterar själva karriärkrisen. Flera faktorer kommer att påverka din förmåga att hantera det, och i förlängningen kommer dessa också att påverka hur snabbt och noggrant du kommer att kunna bygga om ditt sparande.
Avgör om krisen är tillfällig eller permanent. Naturligtvis har ingen en kristallkula, men du måste göra ditt bästa för att bedöma hur länge krisen kommer att pågå. Och det kan variera från en person till en annan. För en person kan en karriärkris bara vara två eller tre månader. För en annan kan krisen vara karriäravslutning. Du måste avgöra vilket du står inför eftersom att hur du hanterar det ur ekonomisk synvinkel kommer att vara väldigt annorlunda. Om det finns anledning att tro att det är permanent måste du ta radikala steg.
Anställd eller egenföretagare. Om du var anställd kan karriärkrisen ta slut så snart du får ett annat jobb. Om du är egenföretagare, bygga ett nytt företag (med anständigt kassaflöde) - eller att komma in i ett tjänsteman - kommer inte att vara snabbt eller enkelt. Dessutom kan ett misslyckat affärsföretag lämna dig djupt skuldsatt. Detta kan innefatta obetalda företagslån, leverantörsskulder, leasingförpliktelser och skatteskulder. I så fall kan du behöva allvarligt överväga att ansöka om konkurs så att du kan ge dig själv en nystart.
Familj/beroende situation. Mer än någonting kommer detta att påverka hur snabbt du behöver agera. Om du är ensamstående eller gift med en make med en gedigen karriär kommer du att ha mer tid - och troligen fler alternativ (omplacering, fullständig karriärbyte etc.). Men om du har en familj eller är gift med en icke -arbetande make kan både tid och alternativ vara korta.
Din bransch och yrkeskunskaper. Detta är ett område där du inte har råd att vara alltför optimistisk. Om din bransch håller på att sjunka eller om dina yrkeskunskaper inte längre är relevanta måste du göra en helhetsändring i din karriär och göra det så snart som möjligt.
Du måste göra en seriös själsundersökning på detta område. Jag delar med mig av att jag har känt mer än ett fåtal personer - män mest - som har upplevt en karriärkris som varat i flera år. De studsar från en skakig situation till en annan i hopp om att - men aldrig hitta - karriärräddning.
Om detta ens är din situation på distans, så finns det inget alternativ till djärv handling.
Steg 2: Att byta ut din inkomst är prioriteten
Det första du måste göra för att förbättra din ekonomiska situation är att stoppa blödningen. Det betyder att du måste utveckla inkomstkällor som håller dig fri från skulder.
Det finns flera sätt att göra detta:
Om du inte har några arbetslöshetsförmåner, gå snabbt. Det största misstaget som människor går igenom en karriärkris gör är att tro att allt kommer att vara över snabbt. De skickar ut CV, kanske hundratals av dem, i väntan på att det perfekta jobbet ska komma igenom. Om du inte har några arbetslöshetsförmåner - inget kassaflöde av något slag - är den bästa strategin att hitta en inkomst var du än kan få den, även om situationen är mycket mindre än perfekt. Också göra åtminstone några pengar är ett bra sätt att åtminstone delvis kompensera de känslor av värdelöshet som ofta följer med en karriärkris.
Titta på informella arbetsarrangemang. Även företag och företag som inte har några lediga heltidsjobb har fortfarande jobb kvar. Erbjud dig att fylla vilken roll du kan få i alla företag där du har relevant kompetens. Börja med dina tidigare arbetsgivare och kolla till och med Craigslist.
Erbjud dina tjänster att hyra. Om du kan utföra gräsmatta, datorarbete, städa hus, ta hand om husdjur, fotografera eller någon av hundratals av andra uppgifter bör du erbjuda dina tjänster till vänner, grannar, småföretag eller till och med allmänheten offentlig. Det här kan vara början på ett pågående sidoföretag, så ge allt du har.
Ta ett deltidsjobb. Kanske kommer detta inte att ersätta din inkomst före krisen, men det kommer att få lite pengar att strömma in. Men lika viktigt kommer det att få dig att cirkulera, och det kan ge dig en möjlighet att hitta en bättre betalande heltidssituation någon annanstans. Du kanske också vill använda ett deltidsjobb i kombination med informella arbetsarrangemang och/eller erbjuda dina tjänster att hyra. En kombination av flera inkomstkällor kan ta dig igenom ögonblicket och kan till och med leda till fler möjligheter senare.
Uppmuntra hushållsarbetande medlemmar att få jobb. Om du är den främsta försörjaren i ditt hem, bör du uppmuntra din make och dina tonåriga barn att hitta deltidsarbete. Alla inkomster från vilken källa som helst kommer att hjälpa den övergripande familjens inkomstsituation, om bara genom att låta barnen hantera mer av sina ekonomiska ansvar.
Om din karriärkris ser ut att vara längre än tillfällig, ju tidigare i processen du genomför dessa steg, desto bättre kommer hela situationen att gå.
Ännu viktigare är att de inkomster du tjänar från dessa olika ansträngningar hjälper dig att ge dig den tid och uthållighet du behöver för att göra en karriärbyte i grossistledet.
Steg 3: Hantera sjukförsäkringsfrågan
Nära knuten till en karriärkris - men ofta lämnad otalig - är att sjukförsäkringen plötsligt försvinner. Medan det typiska handlingssättet är att gå utan sjukförsäkring för att spara pengar är detta också uppvaktande katastrof. En enda stor hälsohändelse kan leda dig till konkursdomstolen på kort tid och undergräva allt du försöker åstadkomma.
Du har ett par andra alternativ än att ta den oöverkomligt dyra COBRA -täckningen från en tidigare arbetsgivare. En är Medicaid. Eftersom en karriärkris medför en kollaps i inkomst kan du vara berättigad att få Medicaid -täckning i din stat. Åtminstone, om du har barn, försök att få dem täckta.
Det andra alternativet är att hitta ett deltidsjobb med sjukförsäkring. Min fru och jag omfattas för närvarande av en plan hon har från ett 20-timmarsarbete i veckan, så snälla avvisa inte detta alternativ direkt.
Om du vill skapa inkomstkällor, gör en av dem till ett deltidsjobb som erbjuder sjukförsäkring. När det gäller sjukförsäkring är eventuell täckning bättre än ingen alls, och detta gäller särskilt när du går igenom en karriärkris. Att helt enkelt ha en sjukförsäkring ger dina återhämtningsinsatser mer uthållighet.
Steg 4: Vänja dig vid att leva på en skosnöre
Precis som att skapa flera inkomstkällor är att leva på en snörning en strategi som bäst implementeras omedelbart och bevaras under överskådlig framtid. Detta innebär att alla utgifter som inte är nödvändiga elimineras.
Nödvändiga utgifter bör undersökas för att avgöra om de kan minskas. Några exempel inkluderar att ta in en rumskamrat eller gräns för att minska boendekostnaderna, hitta en bakgårdsmekaniker som fixar din bil det billiga och byteshandel för varor och tjänster var du än kan (”Jag sätter ditt husdjur medan du är på semester om du fixar min dator").
Och som diskuteras i del I, bör du allvarligt överväga att sälja några betydande ägodelar, särskilt de som har skulder kopplade till dem. Detta kan minska dina levnadskostnader, eliminera skulder och kanske till och med ge dig välbehövliga kontanter från försäljningen.
Omfamna livet på en skosnöre. Det kommer inte bara att hjälpa dig att klara din karriärkris, det kommer också att spela en stor roll i dina ansträngningar att bygga upp dina besparingar när krisen är över.
Steg 5: Börja spara pengar ASAP
Att spara till och med lite pengar är bättre än att inte spara några alls. Som ett minimum måste du hålla en hälsosam balans din akutfond. Och om det redan har rensats helt måste du bygga om det så snart som möjligt. Det verkar bara vara mer troligt att nödsituationer händer under en karriärkris, så detta måste prioriteras.
När du har nått den punkt där du har en levnadslönekvivalent kan du börja spara pengar för pension och andra viktiga ändamål. När du väl gör det, det blir dags att kompensera för den förlorade tiden till den grad du kan göra det.
Till exempel, där du kan ha sparat 10% av din inkomst för pension i ditt liv före krisen, kan du behöva öka det till 20% eller till och med 30% när du har ersatt din förlorade inkomst. Det blir lättare att göra om du fortsätter att leva på en snörning även efter din karriäråterhämtning. Här är några sparkonton med hög avkastning du kan välja mellan:
Det är också en oväntad fördel med en karriärkris. När du väl inser att du kan leva på mycket mindre pengar än du alltid gjort, öppnas dörrarna för att spara och investera mycket mer pengar än du någonsin trodde att du kunde.
Dra nytta av det för allt det är värt, och du kommer att återställa de förlorade besparingarna mycket snabbare än du någonsin kunnat föreställa dig.
Har du något annat råd till någon som står inför en karriärkris?