Extra betalkortsrecension: Bygg kredit med ett betalkort

Att försöka bygga upp din kredithistorik och förbättra din kreditvärdighet, när du inte har någon befintlig historia, är en stor utmaning.

Det är ett klassiskt scenario med kyckling och ägg – du kan inte få ett kreditkort utan kredithistorik och du kan inte bygga en kredithistorik om du inte kan få ett kreditkort!

Den vanliga lösningen är ofullkomlig – du kan få en butiksmärkt kreditkort (lägre kreditkrav men har ofta inte de bästa fördelarna) eller så kan du gå med en säkrat kreditkort (högre avgifter).

Det finns nu ett tredje alternativ – ett betalkort som skapar krediter och som även tjänar belöningspoäng.

Det bästa av allt är att du får behålla din befintliga bank.

Innehållsförteckning

1. Hur fungerar extra?
2. Vem ligger bakom Extra?
3. Vem kan använda det extra betalkortet?
4. Prissättning för extra betalkort – hur mycket kostar det?
5. Extra betalkort För- och nackdelar
1. Fördelar:
2. Nackdelar:
6. Slutord

Hur fungerar extra?

Du skapar ett Extrakonto och kopplar sedan din befintliga bank till ditt Extrakonto. De arbetar med 10 000+ banker. Sedan ger de dig ett betalkort som har en utgiftsgräns baserat på ditt bankkontosaldo.

Du använder betalkortet, de täcker köpet och betalar sedan tillbaka från ditt bankkonto Nästa arbetsdag. I slutet av varje månad rapporterar de dina totala inköp den månaden som betalningar till två kreditupplysningsföretag – Equifax och Experian. Eftersom de har förlängt dig kredit, om än en arbetsdag, är det korrekt.

Förutom att bygga kredit, erbjuder Extra också 1 % belöningspoäng på dina köp.

Detta är annorlunda än ett säkert kreditkort eftersom du inte behöver ge dem en insättning. Med säkrade kreditkort ger du dem vanligtvis några hundra dollar och de ger dig en "kreditgräns" som matchar. Med Extra behöver du inte ge upp en insättning.

Den enda kostnaden för dig är en prenumerationsavgift som är så låg som $7 per månad. (mer om detta nedan)

Vem ligger bakom Extra?

Extra drivs av Thingy Thing, Inc. som också verkar Ner till butiken, en "interaktiv shoppingupplevelse som är specialiserad på att producera roliga, köpbara shower med våra egna galna karaktärer som säljer det coolaste produkter vi kan hitta.” Det enda jag kan ta ifrån det här är att de är vana vid e-handel och egendomligheten kan vara en trevlig taktförändring för en finanstekniker företag!

Deras bankpartner är Evolve Bank and Trust, som är FDIC-försäkrad, men det är de inte för att de inte är en bank. De är bara ett betalkort kopplat till din bank.

För bankintegration använder de Pläd. Om din bank integrerar med Plaid, som nu har fler än 10 000 banker, så arbetar din bank med Extra. Slutligen är kortet du får ett Mastercard så det fungerar överallt där Mastercard gör (förutom utanför USA, Extra fungerar bara inom USA).

Läs mer om det extra betalkortet

Vem kan använda det extra betalkortet?

Praktiskt taget alla vuxna med ett bankkonto baserat i USA eller Kanada (återigen, de integrerar med Plaid så det är vilken bank som helst som stöder Plaid) kan använda Extra.

Tekniskt sett måste du ha ett personnummer eller ett identifieringsnummer för individuell skattebetalare plus en adress i USA som de kan skicka ditt kort till. De kommer inte att skicka det till en postbox.

Hur vet du om din bank stöds av Plaid? Du kan kolla! Gå bara till https://get.extra.app/ och scrolla ner till avsnittet som säger "Ansluter extra till min bank" och ange din banks namn.

Prissättning för extra betalkort – hur mycket kostar det?

Fördelen med att betala tillbaka kortet dagligen (och det faktum att det är ett betalkort) är att det inte finns någon ränta. Du kan inte bära ett saldo längre än en dag så du riskerar aldrig att betala dem ett öre i ränta.

Dessutom, baserat på hur de har strukturerat kortet, krävs ingen kreditkontroll (ingen inverkan på din kreditpoäng) och den dagliga återbetalningen innebär att effekten på ditt kreditutnyttjande är försumbar.

Den enda kostnaden är månadsavgiften och det beror på servicenivån.

Du kan få bara kredituppbyggnadstjänsten eller få kredituppbyggnad och belöningar. Du kan också betala månadsvis eller betala årligen för rabatt.

I båda fallen sänker en årlig betalning kostnaden (särskilt för belöningar) så om du planerar att använda det för att bygga krediter verkar det vara vettigt att betala årligen.

Extra betalkort För- och nackdelar

Fördelar:

• Du kan skapa en kredithistorik med ett betalkort
• Det länkar till ditt befintliga bankkonto (så länge det stöds av Plaid)
• Du kan tjäna 1 % i belöningspoäng (men extra månadsavgift)
• Det krävs ingen kreditupplysning

Nackdelar:

• Månadsavgift som börjar på $7 per månad, du måste betala extra för belöningar
• Du kan inte ta ut kontanter från ditt bankkonto med betalkortet
• Det kan inte användas utanför USA

Slutord

Om du har en befintlig bank som du gillar och har problem med att bygga upp en kredithistorik kan Extra Debit Card vara ett bra alternativ. Månadsavgiften är högre än vissa säkrade kreditkort men du behöver inte göra en stor insättning och du kommer inte att bli föremål för ränta. All-in-kostnaden kan vara lägre beroende på din användning.

Belöningspoängen är en trevlig förmån men den högre månadsavgiften kan kompensera för eventuella belöningar du får. Om du betalar årligen är det bara $1 per månad mer som du kan "tjäna tillbaka" genom att spendera minst $100 på kortet varje månad. Belöningar är en funktion som inte ofta kommer med säkra kreditkort eller många betalkort.

I slutändan måste du räkna ut och se om avgifterna motiverar fördelarna med kortet.

Läs mer om det extra betalkortet

Handla om Jim Wang