Jag tog många möten de två dagarna, inklusive en med en ung kille som planerade att förändra investeringsvärlden. Han hette Jon och jag träffade honom i ett litet kafé nära konferensen. Jag hade träffat så många andra företag fram till den tiden, så många betalningsföretag faktiskt, att jag inte tror att jag riktigt uppskattade vad han försökte göra. Han var en skarp kille med en bra plan, ett starkt team och lite finansiering bakom sig. Jag gick och tänkte att de skulle göra stora saker och att Jon såg ut lite som Justin Timberlake med längre hår. 🙂
Det visade sig att de skulle!
Idag är Jon Stein VD för Förbättring, en robo-rådgivare med över 13,5 miljarder dollar i tillgångar under förvaltning. Det är bara en tidsfråga för dem. 🙂
Många människor är nu bekväma med tanken på roborådgivare nu. Då var vägen framåt mindre säker. Om du ville ha investeringshjälp fick du betala mycket för nöjet. Eller så kan du gå ensam med lågkostnadsfonder och ETF: er. Det är vägen jag gick - mina investeringar består fortfarande i en blandning av Vanguard -fonder och enskilda innehav.
Om du är ny eller bara är osäker på hur du ska gå tillväga, kanske du undrar om en robo-rådgivare kan hjälpa dig att fatta bättre investeringsbeslut?
Undrar du om det är värt att betala ännu en avgift till ett annat företag?
Jag hoppas att vi kan svara på det.
Varför du bör använda en Robo Advisor
De flesta som är intresserade av roboadvisors känner till fördelarna, men vi kommer att beröra några här och sedan gräva djupare när vi pratar om specifika roboadvisors när vi pratar om deras erbjudanden.
1. Automatisk är effektiv
Människor är notoriskt dåliga på att investera. Vi är känslomässiga (sälj lågt, köp högt!), Vi glömmer bort och vi är annars mycket felaktiga.
En av de största fördelarna med roboadvisors är att det automatiserar investeringsprocessen på ett sätt som hjälper oss. Du kan ställa in det belopp du sparar, systemet kan placera det i rätt tilldelningar och du kan praktiskt taget gå bort och var säker på att dina investeringar är korrekt fördelade baserat på svaren i din frågeformulär.
Dessa robotar säljer inte i panik, glöm inte att göra bidrag eller balansera om och kommer till och med att skörda skatteförluster för att hålla dig så effektiv som möjligt.
2. Avgifter är rimliga
De flesta av robotrådgivarna kommer att ta ut en halv procent eller mindre på förvaltade tillgångar, vilket är mycket mindre än en faktisk finansiell rådgivare som förvaltar tillgångar.
De flesta experter rekommenderar att du bara arbetar med finansiella rådgivare utan avgift, men de som driver egna medel tar ofta ut 1% eller mer. Fördelen med en roboadvisor är att det är en dator och datorer inte har familjer att mata.
3. ”Lätt” ekonomisk planering
Många av roboadvisors kommer att upprätta en tillgångsallokering baserad på en rad frågor, som jag anser vara ”lätt” ekonomisk planering. Det är inte en allomfattande process men det är ett sätt för dem att kodifiera deras tillvägagångssätt automatiserat så att du kan fånga en del av den expertisen utan att betala genom näsan.
Finansiell planering är inte raketvetenskap och du kan bygga en ekonomisk plan utan en professionell ekonomisk planerare. För många människor och situationer är det inte annorlunda att göra dina skatter med TurboTax.
Om du precis har börjat och har $ 2000 som du vill sätta i arbete, betalar någon $ 200 i timmen för att komma med en fullständig plan hugger en rejäl 10% av ditt boägg direkt från fladdermusen. En plan är viktig men en robo-rådgivare kan få dig att investera (och ännu viktigare, spara mot något) och det är bokstavligen mer än halva striden. Den främsta anledningen till att människor inte är beredda på pension är att de helt enkelt inte sparar tillräckligt.
4. Låga eller inga minimum
Många roboadvisors har låga eller inga lägsta kontosaldon, vilket innebär att någon som bara kommer in i investeringsspelet kan ta $ 100 och få det i en diversifierad portfölj. Många målpensionsfonder har minimum (Vanguard är $ 1000, Fidelity är $ 2500) som kan vara för högt för nya investerare.
Förbättring och Förmögenhet enkelt har inget minimum (eller $ 1). Förmögenhet har ett minimum på $ 500. De är mycket lägre än en fond.
(här är en fullständig recension av Wealthsimple)
Ett lågt minimum är bra eftersom det får dig för vana att investera tidigt och att investera tidigt är avgörande.
Varför du INTE ska använda en Robo Advisor
Roboadvisors är populära men det finns skäl till varför du inte behöver dem.
1. Du kan göra det själv
100% kan du göra detta själv.
Här är två sätt:
- Elda upp a pensionskalkylator eller ditt favoritverktyg för tilldelning av tillgångar och köp bara vad det säger från en lågprisleverantör som Vanguard eller Fidelity. Kom då ihåg att kontrollera dina tillgångstilldelningar och balansera om varje år, så att dina tilldelningar inte är av vad. Det är inte svårt.
- Om det låter svårt kan du alltid investera i en pensionsfond med måldatum och låta fonden ta hand om alla dina frågor för dig. Det är inte en skräddarsydd lösning som en miniräknare men det är ganska billigt (du betalar en kostnadskvot på fonden, som ofta ligger ovanpå de underliggande fondernas avgifter). Om du vill gå i pension 2040, men en fond med ett måldatum 2040 - så enkelt är det!
Roboadvisors erbjuder något mellan gör-det-själv-metoden och en-storlek-passar-alla-metoden. Du måste fortfarande ge svaren till miniräknarna, men de kan göra en hel del tunga lyft för din räkning.
Ingenting hindrar dig från att göra allt själv... frågan du måste ställa dig är: Kommer du? Bara du vet.
När var sista gången du balanserade din portfölj igen? Analyserat din tillgångsfördelning? Eller sälja en förlorare så att du kan skörda dessa förluster för skatteändamål?
Robo-rådgivare har blomstrat för att många inte gör det.
2. Robotar är inte magiska
Många människor är mycket nöjda med sina robotrådgivare eftersom de har funnits på en tjurmarknad. Betterment och Wealthfront grundades båda 2008. S&P nådde en låg nivå våren 2009, så de flesta kontohavare har bara sett S & P500 gå upp.
Om du bara tittar på ditt kontosaldo och avkastning verkar roboadvisors fantastiskt! Men de är bara ett nytt nytt fartyg i stigande tidvatten - de ser bra ut för att alla ser bra ut. Låt inte det lura dig.
Robo-rådgivare har inte en magisk formel. De finns helt enkelt i ett finansiellt område där användarna inte har tillräckligt med pengar för att skapa en finansiell rådgivare "Värt det" och blandar lite DIY med automatisering för att skapa en lösning som är relativt låg kostnad men effektiv. Blandningen de rekommenderar är inte magi, det är helt enkelt en fördelning som verkar försiktig utifrån din ekonomiska situation.
Du betalar för automatisering.
3. Det är avgifterna som tömmer dig
I linje med att kunna göra det själv, varför betala någon annan för att berätta en tillgångsallokering som du kan räkna ut med en miniräknare?
En halv procent låter inte som mycket men projicerar det över decennier och skillnaden är enorm.
Jag ska spara dig den detaljerade matematiken men skillnaden mellan en avkastning på 8% och 8,5% på en enda investering på $ 1000 är $ 1,495.
Som sagt, medan $ 1495 ser ut som mycket, kan du bli frestad att beräkna det som bara $ 50 per år. Men det är $ 50 på bara tusenlappar investeringar som gjorts en gång. Du kan föreställa dig hur det blir värre när siffrorna blir större.
Ta samma scenario men nu gör du 1000 dollar bidrag varje år, skillnaden är nu 12 427 dollar (135 773 dollar vs. $123,346).
Det är mycket förlorade vinster på grund av avgifterna.
4. Inte 100% personlig
En av fördelarna är att det är ”lätt” ekonomisk planering - den ska inte ersätta den faktiska ekonomiska planeringen.
Många av robotrådgivarna tillhandahåller en tilldelning efter att du har besvarat ett kort frågeformulär. Det frågeformuläret är inte en del av en hel ekonomisk plan med alla dina mål. När vill du köpa ett hus? Hur är det med barn? Hur är det med fortbildning eller investeringar i andra aspekter av ditt liv? Du har finansieringsbehov som inte kan fångas i något vanligt frågeformulär som ges till alla.
Så medan de lovar anpassning, är det mer som kategorisering. Vilken tillgångsfördelningskopa hamnar du i? Det är ett bra ställe att börja men det är svårt för dig att optimeras om du aldrig går längre än så.
Allt detta sagt är jag hausse på roboadvisors. Låt oss ta en titt på några av deras erbjudanden.
Förbättring
De grundades 2010 och hanterar nu 13,5 miljarder dollar från och med mars 2018.
Betterment var en av de första roboadvisorsna (fan, innan de blev ens kallad roboadvisors). De förlitar sig på en personlig strategi som kallas ”målbaserad investering” som bygger en portfölj baserad på din profil och dina svar på deras frågor. De kommer att hantera dina tillgångar men ger dig också råd baserat på externa bank- och mäklarkonton, som du kan länka till ditt Betterment -konto.
Portföljerna förlitar sig på ETF: er (börshandlade fonder) från Vanguard, iShares och andra liknande strukturerade lågkostnadsfonder.
De stöder individuella skattepliktiga konton, traditionella IRA, Roth IRA och SEP IRA.
Det finns två prissättningsnivåer:
- Digital nivå: 0,25% årsavgift utan minimum
- Premiumnivå: 0,40% årsavgift med ett minimum på 100 000 dollar
Den digitala nivån ger dig tillgång till alla deras verktyg och investeringsportföljer plus automatisk ombalansering så att du behåller deras föreslagna tillgångsallokering. Det inkluderar också automatisk skatteförlustavverkning och förvaltning av tillgångslokaler (för att öka avkastningen efter skatt).
Premium-nivån lägger till Digital med djupgående råd om investeringar utanför Betterment plus obegränsat tillgång till CFP -proffs för råd om livshändelser som äktenskap, barn, arbetsgivaroptioner, pension, etc.
Vi har en omfattande översyn av förbättring om du vill lära dig mer.
Läs mer om förbättring
Schwabs intelligenta portföljer
Charles Schwab är ett gammalt namn men en relativt nykomling i roboadvisorsvärlden. Det som är övertygande om deras intelligenta portfölj är att de är gratis. Det finns inga kontoavgifter och inga provisioner eftersom de lägger i dig Charles Schwab ETF: er, där de tjänar sina pengar. Detta är Charles Schwabs försök att bli robo-rådgivare.
Det här är lite som Vanguards Target Date-fonder och Fidelity's Freedom Funds-dessa fonder är "Allt-i-ett-fonder" som innehar andra Vanguard- och Fidelity-fonder. Tanken bakom dessa målpensionsfonder är att deras mix av investeringar förändras över tid, alla med sikte på pensionsåldern för fonden. Om du vill gå i pension 2045, köp 2045 -fonden. Dessa allt-i-ett-fonder har sina egna kostnadskvoter, 0,15% för Vanguards Target Retirement 2045 -fond och 0,75% för Fidelity Freedom 2045 Fund, ovanpå de underliggande fondavgifterna.
Schwab har sina egna måldatumfonder, så de intelligenta portföljerna är helt enkelt en mer skräddarsydd strategi. Du ombeds fylla i ett frågeformulär som bygger upp en målbaserad portfölj, och det finns automatisk ombalansering och skatteförlust om ditt konto är större än $ 50.000. Minsta möjliga öppning är $ 5000.
Förmögenhet enkelt
Förmögenhet enkelt fick sin början i Kanada men är tillgänglig norr och söder om gränsen. Det som skiljer dem från resten är att de erbjuder socialt ansvarsfulla investeringsalternativ, inklusive halalalternativ som passar islamisk lag. De erbjuder också automatisk återbalansering och skatteförlust till alla kontoinnehavare (inte bara de med höga dollar) och finansiella planerare om behovet finns.
Den största ”knackningen” mot Förmögenhet enkelt är deras relativt höga förvaltningsavgift, som varierar beroende på nivå:
- Wealthsimple Basic ($ 0 - $ 100.000 i tillgångar) -För en avgift på 0,5% får du ombalansering, skattebortfall, återinvestering av utdelning, en personlig portfölj och råd.
- Wealthsimple Black ($ 100 000+ i tillgångar) - För en avgift på 0,4% får du allt i Wealthsimple Basic plus ökad skatteeffektivitet, tillgång till VIP -flygbolagslounge samt målbaserad planering.
Låt oss gräva in några av de breda termerna lite. Med Basic får du en liknande servicenivå som andra robo-rådgivare på deras grundläggande nivå. Ombalansering, skatteförlustskörd och liknande är alla ganska standard.
Med Black får du en rast på 0,1% på avgiften plus en ekonomisk planering med en Money Coach det verkar mer involverat än enkel fråga och svar via ett telefonsamtal, e -post eller text. Det finns också VIP -flygbolagslounge via ett gratis Priority Pass -medlemskap för dig plus en resesällskap.
Läs mer om Wealthsimple
Förmögenhet
Wealthfront är förmodligen en av de mer kända roboadvisorsna och hanterar för närvarande cirka 10 miljarder dollar från och med mars 2018. Deras Chief Investment Officer är ingen mindre än Burton Malkiel, den berömda författaren till "A Random Walk Down Wall Street", så de har några tunga slagare ombord.
Wealthfront (fullständig recension) har ett minimikonto på $ 500 och avgifterna är 0,25% av tillgångarna, vilket innebär gratis ombalansering och daglig skatteförlust på sina skattepliktiga konton. Jag har inget Wealthfront -konto men min vän Chris gör det om du registrerar dig så får du dina första $ 5000 gratis (det gör han också!).
Läs mer om Wealthfront
Personligt kapital
Jag har skrivit en hel del om Personal Capitals kostnadsfria finansiella instrumentpanel och investeringsplaneringsverktyg men inte mycket om dem som robo-rådgivare. Det beror på att det de erbjuder är något annorlunda än vad de andra robo-rådgivarna erbjuder. I stället för att föreslå en tillgångsallokering baserad på ett frågeformulär får de dig att sitta ner och prata med en finansiell rådgivare innan några tillgångstilldelningar föreslås. De har lite mer insikt i din ekonomiska situation, baserat på vilka konton du länkar till instrumentpanelen, så det här är mer skalbart än med andra robo-rådgivare.
Avgifterna är högre eftersom det finns mindre automatisering och mer mänsklig interaktion och kommer att variera beroende på nivån på investerade tillgångar:
- Första $ 1M: 0.89%
- Första $ 3M: 0.79%
- Nästa $ 2M: 0.69%
- Nästa $ 5 miljoner: 0.59%
- Nästa $ 10 miljoner: 0.49%
Som du kan se är avgifterna högre. De andra roborådgivarna toppar med en halv procent, det är vad du skulle betala med några miljoner på Personal Capital. Det är dyrt men det är förmodligen att hjälpa till att betala för deras fantastiska verktyg vi får använda gratis. 🙂
Läs mer om personligt kapital
(Vi har en detaljerad genomgång av Personal Capitals funktioner här.)
En annan värd att kolla upp är Ellevest, som är utformad speciellt för kvinnor.
Om en robo är rätt för dig beror på din situation, men du vet svaret efter lite läxor.