CrowdStreet Review 2021: Crowdfunded Commercial Real Estate Investing

Vill du investera i fastigheter men du är inte helt såld på tanken på investeringsföretag (REIT)? Om så är fallet kanske du vill titta närmare på CrowdStreet.

CrowdStreet är en del av en ny och snabbt växande klass av fastighetsinvesteringsfordon, som ofta kallas fastigheter crowdfunding, där investerare samlas för att investera sina pengar i fastighetsprojekt som erbjuds av fastigheter sponsorer.

CrowdStreet erbjuder dig inte bara en möjlighet att investera i fastigheter utan också i en av de mest populära fastighetsinvesteringarna bland institutioner och rika individer: kommersiella fastigheter. Fastigheter har fördelen av att potentiellt tillhandahålla både en stabil ordinarie inkomst och en kapitaltillväxt vid eventuell försäljning av de underliggande fastigheterna.

Varför investera i kommersiella fastigheter? Enligt NAREIT, aktiebaserade fastighetsinvesteringar tjänade 12,87% mellan 1978 och 2016. Jämför det med jämfört med S & P500 som tjänade 11,64% under samma tidsperiod. Du kan se varför fastigheter är en så attraktiv investering.

CrowdStreet är ett sätt att investera i kommersiella fastigheter och dra nytta av den potentiella avkastningen.

Vem är CrowdStreet?

Baserat i Portland, Oregon, CrowdStreet har varit verksam sedan 2014. Även om det kanske inte låter som en lång tid, förstår du att hela fastighetsfinansieringen inte fanns förrän passagen av Jumpstart Our Business Startups (JOBS) Act under 2012. Ett av de främsta resultaten av denna lag var öppnandet av tillgången till private equity -investeringar, inklusive kommersiella fastighetsprojekt, för fler investerare.

Fram till dess var tillgången till kommersiella fastighetsinvesteringar begränsad till rika investerare och institutionella pengar, som pensioner och försäkringsbolag.

Under bara sex år har CrowdStreet finansierat mer än 430 kommersiella fastighetsinvesteringserbjudanden och samlat in mer än 1,22 miljarder dollar i kapital. Trettiotre av dessa projekt har sedan dess avslutats (sålts).

Är CrowdStreet endast för ackrediterade investerare?

Det korta svaret är ja. På grund av CrowdStreet -investeringarnas höga risk/höga belöningskaraktär krävs ackrediterad investerarstatus.

Att kvalificera sig för ackrediterad investerarstatusmåste du uppfylla antingen kraven på årsinkomst eller nettoförmögenhet enligt följande:

1. Ha en årlig personlig inkomst på minst 200 000 dollar (eller 300 000 dollar tillsammans med din make) i varje under de senaste två åren, med en rimlig förväntan att nå samma inkomst under innevarande år, eller
2. Ha ett minsta nettovärde på $ 1 miljon, exklusive din personliga bostad.

Till skillnad från vissa investeringsplattformar som bara kräver att du självcertifierar din ackrediterade investerarstatus kräver CrowdStreet oberoende verifiering. Du kan göra detta antingen genom att använda VerifyInvestor.com genom CrowdStreet Transaction Center, eller certifierad av en oberoende tredjepartsverifierare, till exempel din CPA, advokat eller förmögenhetsrådgivare. Tredje part kan tillhandahålla verifiering genom att tillhandahålla ett verifieringsbrev, som finns tillgängligt i mallform genom CrowdStreet.

Observera att skicka självcertifieringsformer, till exempel att lämna inkomstdeklarationer, W-2 eller bokslut, inte är acceptabla former av verifiering.

Om du inte är en ackrediterad investerare men är intresserad av att investera i fastigheter, överväg Streitwise. De erbjuder REIT -aktier och kräver inte ackreditering. Här är vår fullständiga recension.

Kom igång med CrowdStreet

Minsta initiala investering

Det vanliga minimumet är $ 25 000, även om vissa affärer kan kräva minst $ 100 000. Minimiinvesteringar anges vanligtvis i de enskilda investeringsdetaljerna.

Om du inte har 25 000 dollar att investera i fastigheter just nu, här är flera sätt att komma igång med så lite som $ 1000.

Kontotyper som erbjuds

Crowdstreet erbjuder individuella eller gemensamma investeringskonton, eller IRA: er när de ingår i en specialiserad självstyrd IRA (SDIRA). Dessa är inte vanliga självstyrda IRA-konton, till exempel de som erbjuds av investeringsförmedlare. De är vanligtvis högspecialiserade IRA -vårdnadshavare som arbetar specifikt med alternativa investeringar, inklusive kommersiella fast egendomar.

CrowdStreet har byggt ut onlineintegrationer med Millennium Trust, Entrust och Equity Trust speciellt för IRA -konton.

Inkomstfördelningsfrekvens

Beroende på affären kan vissa investerare få inkomstfördelningar under väntetiden, men de flesta fördelningarna kommer när fastigheten säljer.

Investeringstillgänglighet

CrowdStreet -erbjudanden är tillgängliga i alla 50 stater och öppna för amerikanska investerare.

Kundsupport

Kundsupport är endast tillgängligt via e-post på plats. Ingen telefonkontakt anges och det finns ingen mobilapp.

konto säkerhet

Som med de flesta investeringar är CrowdStreet inte skyddad av vare sig FDIC eller SIPC.

CrowdStreet Investments

CrowdStreet investeringar anskaffas och granskas av ett team av fastighetsproffs med mer än 60 års sammanlagda private equity -fastighetserfarenhet och engagemang i mer än 6,5 miljarder dollar totalt i fastigheter transaktioner.

Varje fastighetsaffär som erbjuds på plattformen måste klara en trestegsprocess:

1. Sponsor Vetting. Här undersöks och utvärderas fastighetsutvecklarens eller operatörens bakgrund och historik för professionalism. Det inkluderar djupa bakgrundskontroller, referenskontroller och en granskning av en sponsors tidigare projekt. Sponsorer kommer att klassificeras som antingen framväxande, erfarna, företagande eller fasta.
2. Deal Screening. Detta steg innebär utvärdering av själva investeringen. CrowdStreet ser till att den föreslagna investeringen överensstämmer med sponsorens bakgrund och CrowdStreet allmänna investeringsuppsats.
3. Erbjudandegranskning. Villkoren för det föreslagna erbjudandet och tillhörande dokument granskas mot CrowdStreet's standardmatris för kriterier för investeraravtal. Detta steg kan resultera i att sponsorn justerar vissa detaljer eller att affären avvisas helt.

Till exempel måste alla affärssponsorer saminvestera i affären och uppge sina saminvesteringsbelopp för aktierbjudanden.

Först när alla tre kriterierna är uppfyllda kommer affärer att göras tillgängliga på plattformen för investeringar.

Erbjudanden på CrowdStreet faller i fyra riskkategorier. Två erbjuder mer konservativ avkastning - och mindre risk - medan två andra har både högre avkastning och högre risknivåer.

De fyra riskprofilerna inkluderar:

Opportunistiska erbjudanden

Det här är fastighetsinvesteringar som riktar sig till den högsta avkastningen men som också har störst risk. I kategorin ingår grundutvecklingar som har litet eller inget kassaflöde och ofta representerar mycket komplexa affärsplaner.

Hittills har CrowdStreet publicerat 102 opportunistiska affärer, varav sju har sålts och avslutats helt.

Värdeförädlingserbjudanden

Detta är en annan riskprofil där målet är att avsevärt öka värdet på fastigheten. Detta görs genom att göra storskaliga förbättringar av fastigheten.

CrowdStreet har erbjudit investerare deltagande i 227 värdeskapande affärer, varav 23 har sålt och gått ut.

Core-Plus-erbjudanden

Core-plus-investeringar är fastigheter av hög kvalitet som mestadels är upptagna men som har en viss månadsinkomst avsatt för framtida underhåll och uppgraderingar. Sagt på ett annat sätt, de är mer konservativa investeringar med lägre potentiell årlig avkastning. Av de 70 erbjudandena har tre lämnat.

Core Deals

Kärnavtal har stabila, förutsägbara kassaflöden, finns på större marknader och är vanligtvis fullt upptagna och behöver inga större förbättringar.

En mindre vanlig affär på Marketplace, CrowdStreet har bara publicerat fem kärnaffärer, utan att några har avslutat ännu.

Kom igång med CrowdStreet

Investerar med CrowdStreet

När du investerar med CrowdStreet har du ett val att investera i enskilda affärer och/eller fonder och fordon.

Individuella erbjudanden

Om du investerar i enskilda fastigheter ger plattformen detaljer om de specifika parametrarna för varje affär. Till exempel kommer de att ge fem grundläggande uppgifter:

• Inriktad investerare IRR - den förväntade genomsnittliga årliga avkastningen när affären slutförts, med beaktande av både genomsnittligt årligt kassaflöde och eget kapitalavkastning under innehavstiden.
• Targeted Equity Mulitple - den kumulativa fördelade avkastningen dividerat med mängden inbetalt kapital. Till exempel, om du lägger in 100 000 dollar i en affär och förväntningen är att du kommer att få 200 000 dollar i totalavkastning efter avslutad, kommer den riktade egna kapitalmultipeln att vara 2X.
• Riktat genomsnittligt kontantavkastning - den förväntade årliga avkastningen på inkomstfördelningar du får på din investering.
• Riktad investeringsperiod - hur lång tid som förväntas mellan initial investering och fastighetsförsäljning. Beroende på den enskilda affären kan det vara allt från två år till tio år, med tre till fem år i genomsnitt.

Du kommer att kunna välja de enskilda fastigheter du vill investera i utifrån kriterierna ovan och hur väl det passar dina egna investeringsförväntningar.

Plattformen erbjuder också en filtreringssökning som gör att du kan begränsa dina investeringsval baserat på IRR, affärsvillkor, inkomst distributionsfrekvens, minsta investeringsstorlek och investeringsstruktur (skuld, eget kapital, mezzaninskuld, portfölj, preferensaktier eller REIT).

Du kan också filtrera baserat på den geografiska regionen i landet och fastighetstyp - till exempel mark, gästfrihet, industri, medicinskt kontor, flerfamilj, detaljhandel, student- eller seniorboende eller blandad användning egenskaper.

Medel och fordon

CrowdStreet erbjuder också kommersiella fastighetsfonder. De består av investeringar spridda över flera fastigheter inom en enda, diversifierad portfölj.

Ensponsormedel förvaltas av ett enda fastighetsföretag och fokuserar på vad företagets specialitet är. Det kan baseras på en geografisk region eller en specifik typ av kommersiell fastighet, till exempel detaljhandel, kontor eller flerfamiljskomplex.

CrowdStreet -medel förvaltas av CrowdStreet själv. Det finns olika fonder som erbjuds utifrån olika investeringsstrategier.

CrowdStreet fördelar och nackdelar

Fördelar:

• Möjlighet att investera i kommersiella fastigheter, vilket är en av de högst avkastande långsiktiga investeringarna som finns.
• Potential för hög avkastning - den typiska investeringen har en riktad IRR på 22% vid årliga utdelningar och kapitalvärdering vid fastighetsförsäljning ingår, men du måste granska detta från fall till fall grund.
• Du kan välja att investera i enskilda fastigheter eller investeringsfonder.
• Du kan välja både den geografiska platsen och de specifika fastighetstyper du vill investera i, inklusive stora lägenhetskomplex, butiker eller kontorslokaler, gästfrihet, studentbostäder och mer.

Nackdelar:

• Ackrediterad investerarstatus krävs och kommer att verifieras.
• Hög minsta initialinvestering, från 25 000 dollar.
• Brist på likviditet - detta är vanligt för alla investeringar i crowdfunding i fastigheter eftersom alla är en fristående affär som inte erbjuder något offentligt utbyte mot en tidig exit.
• Investeringsåtagande - villkor kan sträcka sig från minst två år till upp till 10 år.
• Mycket begränsad kontakt - endast e -postkontakt, ingen telefonkontakt erbjuds.
• Ingen mobilapp för att spåra dina investeringar.
• Inget försäkringsskydd erbjuds, t.ex. FDIC eller SIPC. Din investering är dock säkrad av den underliggande fastigheten den är knuten till.

Är erbjudandena på CrowdStreet en bra investering?

Bara du kan avgöra vad en bra investering är för dig utifrån din egen risktolerans, investeringsmål, tidshorisont och personliga preferenser.

Även om du kvalificerar dig som ackrediterad investerare bör du endast investera en liten andel av din portfölj genom CrowdStreet eller någon annan singel crowdfunding av fastigheter plattform. Fastigheter bör representera en procentandel av din totala portföljaktiefördelning, och det är klokt att diversifiera beloppet bör fördelas på flera investeringar. Detta kommer att vara särskilt viktigt om du investerar i enskilda fastighetsaffärer.

Men om du har ekonomiskt stöd och vill lägga till en riktig alternativ investering i din portfölj - en med förväntad avkastning långt över genomsnittet och som konkurrerar positivt med aktier - CrowdStreet borde finnas på din lista över möjligheter.

Om du vill ha mer information, eller om du vill investera, besök CrowdStreet webbplats.

Kom igång med CrowdStreet

Varning:
Detta inlägg innehåller en affiliate -länk. CrowdStreet har inte godkänt detta inlägg. Men om du registrerar dig hos CrowdStreet via denna länk kan WalletHacks.com tjäna en remissavgift utan kostnad för dig.