Ste bili kdaj navdušeni nad nečim, da bi ugotovili, da to ni tisto, kar mislite?
Vedno znova se v našem življenju zgodi takšen scenarij. Nedavno potovanje, ki sem ga opravil z ženo, je odličen primer, kako lahko sanje zaostajajo za resničnostjo.
Potoval sem v New York za delo na dolgoročnem projektu, vendar sem se odločil, da bom stvari spremenil. Da bi to potovanje iz službenega dela spremenil v nekaj zabavnega, sem se odločil, da bom s seboj pripeljal svojo ženo.
Ker je to potovanje rezervirala stranka, nisem imel veliko izbire, kje smo ostali. Kljub temu sem bil navdušen nad potovanjem in optimističen glede tega, kako se bo izteklo. Z ženo sva si pred odhodom ogledala brošure za naš hotel in bila zelo navdušena nad tem, kar sva videla. Ne samo, da je bil naš hotel sredi Times Squarea, ampak je bil videti precej razkošen in vsekakor na višjem koncu.
Ko smo prispeli, so se naši upi na blaženo in vrhunsko bivanje hitro razblinili. Zunaj elegantnega hotelskega preddverja hotel ni bil takšen, kot se je zdel. Naša soba je bila majhna in sploh ni bila lepa; z ženo niti v kopalnico ne bi mogla stati hkrati. In čeprav smo bili na Times Squareu, je naš pogled spregledal streho, ograjo in nekaj golobov.
Izrazito se spominjam razočaranega pogleda svoje žene. "Kaj je to?" vprašala je. "Kje smo?"
To ni bila najslabša stvar na svetu. Mislim, že smo bivali v najrazličnejših hotelih in motelih nižjega cenovnega razreda.
Velika razlika je, da smo bili prodano popolnoma drugačna izkušnja. Prodali so nam razkošje, razkošje in veliko časa življenja v New Yorku, ko smo dejansko dobili ravno nasprotno.
Optična iluzija ilustracije rente
Verjetno se sprašujete, kaj ima to veze z naložbami, in prav se sprašujete. Se spomnite, kako nekatere stvari sploh niso blizu, kot se zdijo?
Na žalost je veliko scenarijev vlaganja podobnih, še posebej, če govorimo o rentah. Ko sedite s finančnim svetovalcem in se pogovarjate o nakupu rente, ste pogosto prodano scenarij, ki ni ravno takšen, kot se zdi.
To situacijo sem prevečkrat doživel pri delu z novo stranko. V vsakem primeru so stranki na podlagi divjih predpostavk prodajali rento, da bi kmalu zatem prišla na moj prag.
Običajno se začne tako. Nova stranka išče glavno zaščito in zagotovljen dohodek. Ko so se začeli pogovarjati s svojimi starimi finančnimi svetovalci, so jim predstavili idejo rente in jim dali ilustracijo rente, ki je izpostavila verjetno najboljši primer. Če ne veste, je "ilustracija rente" paket informacij, ki kažejo, kakšno vrnitev rente bi lahko potencialno prinesti.
Ključna beseda tukaj je "lahko". Z ilustracijo rente v bistvu gledate projekcije osnovnih naložb v rento. Projekcije - ne jamstva.
Razumevanje, kako delujejo rente, je še en pomemben del te uganke. V bistvu je renta pogodba med vami in zavarovalnico, ki pravi, da vam bodo v nekem trenutku v prihodnosti zagotovili določen stalen dohodek. Rente so razdeljene v tri glavne vrste - fiksne, indeksirane in variabilne. Medtem ko fiksna renta ponuja fiksno stopnjo donosa, indeksirane rente ponujajo zagotovljen minimalni donos in nihajočo korist na podlagi uspešnosti osnovnih naložb.
Spremenljive rente najbolj ujamejo ljudi in ustvarijo "iluzijo možnosti ilustracije rente", o kateri se pripravljamo pogovarjati. Z variabilno anuiteto celoten donos temelji na uspešnosti osnovnih naložb v vašem podračunu. To pomeni večje tveganje, pomeni pa tudi, da imate več možnosti za donos.
Tu pridejo v poštev optične iluzije. Ko finančni svetovalec poskuša prodati variabilno rento, bo ustvaril ilustracija ki kaže na potencialno donosnost. Kadar koli dobite te ilustracije, so dolge vsaj dvanajst ali štirinajst strani. Mislim, obstaja toliko razkritij in zavrnitev odgovornosti skupaj s toliko drobnim tiskom, da nihče ne bere.
Velikokrat vzajemni skladi, ponujeni na podračunu variabilnih rent, niso tako veliki. Vedno obstajajo izjeme, toda tiste, na katere smo naleteli v zadnjih nekaj letih, niso bile zvezdniške. In sploh nismo prišli v stroške variabilnih rent. Večino časa variabilne rente stanejo od 2 do 3,5%, včasih pa tudi višje.
Te ilustracije so zaskrbljujoče, predvsem zato, ker se ponavadi osredotočamo na predstavljene številke in ne na resničnost. Ilustracija rente je lahko projekt zaslužili boste 8 -odstotni donos svojega denarja in določen donos do konca svojega življenja. Ta projekcija velikokrat temelji na tem, da vse, kar je pod soncem, gre v redu in nič ni narobe. Z drugimi besedami, ponujajo le najboljši primer.
Na žalost tudi večina ilustracij rente ne prikazuje pravilno tekočih provizij. Tako se boste morda osredotočili na domnevno vrnitev, ne da bi sploh vedeli, koliko boste na poti plačali.
Rentne stranke morda tudi ne razumejo besede "potencial". Z ilustracijo rente ste prikazani potencialni zaslužek na podlagi projekcije. V resnici se vam vrnitev morda ne bo približala - še posebej potem, ko odštejete nezaslišane honorarje, o katerih smo govorili.
5 pogostih napak pri renti
"Optična iluzija ilustracije rente" je lahko draga, če na to naletite. Kako se torej lahko izognete žrtvi? Na kaj morate biti pozorni, ko iščete naložbe, ki zagotavljajo zajamčeni dohodek in zaščito glavnice?
Za informacije o rentah sem se obrnil na več drugih finančnih svetovalcev. Na podlagi njihovih nasvetov je to nekaj pogostih napak, ki jih ljudje naredijo pri pregledu rente:
#1: Ne verjemite ilustracijam, ki temeljijo na nemogočih scenarijih.
Ilustracije rente pogosto uporabljajo preteklo uspešnost za načrtovanje prihodnjih rezultatov. Ker pretekle uspešnosti niso dober pokazatelj prihodnosti, ko gre za naložbe, je to napaka.
Kot primer, "ne nasedajte ilustraciji rente, ki uporablja zgodovinsko uspešnost obveznic," pravi Jose V. Sanchez, finančni prispevek za LifeInsuranceToolkit.com.
"To je zavajajoče, saj je danes skoraj matematično nemogoče. Ni upanja, da bi se obrestne mere lahko znižale, kot kaže slika. Nismo več v okolju padajočih obrestnih mer, kjer so te ilustracije portfelja, ki temeljijo na obveznicah, dosegle privlačne donose. "
#2: Ne kupujte stvari, ki jih ne razumete.
“Nekatere največje napake, ki jih vlagatelji naredijo pri nakupu spremenljive rente, niso resnično razumevanje izdelka, «pravi Joseph A Carbone, ustanovitelj in svetovalec za bogastvo Fokusna skupina za načrtovanje v Bayportu v New Yorku.
»Pogosteje kot ne, ko govorim s stranko ali potencialnim kupcem, ki je od drugega kupil rento ustanove, res ne razumejo izdelka in se prodajajo na podlagi lastnosti pogodbo. "
Na primer, kolesarji z zajamčenim dohodkom, imenovani GMIB ali GMWB, zvenijo neverjetno. Zagotovili bodo posebno rast osnove zaslužkov vsako leto, nato pa zagotovili tok dohodka za spomin na njihovo življenje.
"Toda večina strank ne razume, če želijo vzeti več od razpona prejemkov glede dohodka, ta jamstva odpadejo," pravi Carbone. "Ali pa za to garancijo letno plačujejo skoraj 4% pristojbin."
#3: Pazite se ilustracij, ki napovedujejo nezaslišane donose, z malo omembami pristojbin.
“Bodite pozorni na ilustracije variabilnih rent, ki prikazujejo nadpovprečno uspešnost na trgu brez jasno razkritih provizij, "pravi finančni svetovalec Minnesote Jamie Pomeroy.
Posredniki, ki prodajajo variabilne rente z "vrednostjo računa" in ločeno "bazo zaslužkov", so znani po ponazarja in poudarja uspeh pogodbe, ki temelji na visoki povprečni uspešnosti na trgu, ugotavlja.
"Prikazujejo vašo osnovo za zaslužke ali vaš prihodnji znesek dohodka, ki se dramatično povečuje glede na tržno uspešnost, ne v najslabšem primeru ali celo v povprečnem scenariju," pravi. Če želite poiskati vse pristojbine, pa boste morali kopati ali vprašati posebej.
#4: Ne pozabite upoštevati dolžine svoje zaveze.
Medtem ko so rente pogosto skrite globoko v drobnem tisku, je še posebej pomembna zlasti ena pristojbina, pravi Russ Thornton, ustanovitelj Oskrba žensk.
"Ena provizija, ki je precej jasna, če jo iščete, je, da bo vaš denar verjetno vezan na to rento za 6-8 let (ali več), razen če ste pripravljeni plačati velike pristojbine, da dobite denar nazaj, "pravi Thornton. "Podjetja, ki proizvajajo te izdelke, to počnejo, da lahko nazaj zaslužijo denar, ki so ga plačali v proviziji zavarovalnemu agentu, ki vam je ta izdelek prodal."
#5: Ne pozabite uporabiti "testa vonja".
Po navedbah Finančni svetovalec Severne Dakote in gosti pri Radio Začetek upokojitve danes Benjamin Brandt, številne brošure s spremenljivo rento naslikajo sliko, ki niti nima logičnega smisla.
»Vzemimo na primer 5% izplačilo zajamčenega dohodka; pogodba vam bo vsako leto kot dohodek ob upokojitvi poslala 5% vaše nakopičene dajatve. Zdi se preprosto, toda ko dodamo 2-3% letno skritih pristojbin, se zdijo stvari manj jasne. Stroški M&E, pristojbine kolesarjev, količniki stroškov podračuna, upravne takse se začnejo seštevati. Zajamčenemu izplačilu dodajte skrite pristojbine, vaša pogodba bi lahko začela leto 8% rdeče! "
Tu je v pomoč "test vonja". Kakšna je verjetnost, da bo 60 -odstotni delniški 40 -odstotni portfelj obveznic (običajno obvezna mešanica naložb) dosledno ustvarjal 8 -odstotni donos? Možno, ni pa verjetno.
"V gospodarski krizi boste imeli vseživljenjska plačila, ne pa vedno večji dohodek, prikazan v sijajni prodajni brošuri, ki vam jo je pokazal vaš agent," pravi Brandt.
Zaključne misli
Nič od tega ne pomeni, da so vse rente slabe. V resničnem svetu obstaja veliko scenarijev, kjer je nakup neke vrste rente najpametnejša poteza.
»Če ste na svoje davčno ugodne pokojninske račune prispevali največji znesek in imate še denar če bi namenili pokojnino, razmislite o tem, da bi izkoristili nizkocenovno odloženo variabilno rento, « pravi Finančni načrtovalec v San Diegu in ustanoviteljica Define Financial Taylor Schulte. "Lahko služi kot drugo varčevalno sredstvo z odloženim davkom za vaše dolgoročne cilje."
Seveda lahko obstajajo dodatni primeri, ko je renta pameten nakup. Tako kot pri vseh drugih vrstah naložb pri določanju najboljšega načina vlaganja pridejo v poštev številni dejavniki in podrobnosti o posameznih strankah.
Kljub temu je ključno, da pred nakupom raziščete rente. Najpomembneje je, da morate razumeti vrsto pristojbin, ki jih plačujete, da zagotovite zajamčeni tok dohodka za vse življenje. Drugič, natančneje si oglejte vse predstavljene ilustracije, da preverite, ali prestanejo tisti "test vonja", o katerem smo govorili.
Spomnite se tudi tega pogosto ponavljajočega se pravila vesolja, ko gre za rente in ilustracije:
Če se nekaj sliši preveč dobro, da bi bilo res, je verjetno tako.