Olej vs. Zásoby obnoviteľnej energie: Do ktorých by ste dnes mali investovať?

Zdá sa, že energetický sektor sa neustále dostáva do centra pozornosti správ. Niekedy ide o najväčšie investície do obnoviteľných zdrojov energie. Inokedy je to prudko stúpajúce ceny plynu v dôsledku nízkej ponuky, vysokého dopytu a volatility na svetovom trhu spôsobenej udalosťami ako ruská invázia na Ukrajinu.

V dôsledku toho je prirodzené, že sa investori pýtajú, či by mali investovať do zásob ropy alebo obnoviteľných zdrojov energie. Pre obe odvetvia existujú argumenty a na tie sa vrhneme nižšie.

Ale tiež to nie je také jednoduché ako otázka buď/alebo. Rozhodovanie o tom, do ktorých typov energetických akcií investovať, často zahŕňa zváženie osobných presvedčení, ako aj potenciálnych výnosov. Tu je návod, ako si premyslieť oba tieto faktory predtým, ako si vyberiete investície do energie pre svoje portfólio.

Investovanie do zásob ropy za posledných pár rokov

Ropa je už dlho kľúčovou oblasťou akciového trhu, čiastočne kvôli jej významu v USA a vo svetových ekonomikách. Ropné spoločnosti tvoria jedny z najväčších (a najstarších) v S&P 500, vrátane niekoľkých z konca 19. storočia a začiatku 20. storočia. A dnes, v roku 2022, zásoby ropy zostávajú populárnou investičnou možnosťou, ktorá sa objavuje v portfóliách mnohých investorov.

No rovnako ako majú ropné akcie silnú históriu na americkom akciovom trhu, majú aj trochu volatilnú históriu. Od finančnej krízy v rokoch 2008 – 2009 zaznamenali zásoby ropy dramatické výkyvy a dramatickejšie vzostupy a pády ako v iných odvetviach.

Zásoby ropy boli zasiahnuté obzvlášť tvrdo na začiatku pandémie COVID-19. Krátkodobá cenová vojna medzi Saudskou Arábiou a Ruskom stlačila ceny výrazne nadol, čo ovplyvnilo energetické zásoby. Aby toho nebolo málo, blokády na začiatku pandémie dramaticky znížili dopyt po rope. V dôsledku toho ceny ropných akcií prudko klesli a so zvyškom akciového trhu sa okamžite nezotavili.

Rok 2021 však priniesol ropným spoločnostiam úplne iný príbeh. Ceny ropy a zemného plynu vzrástli o 59 %. To pomohlo odvetviu výrazne podporiť. Dopyt sa tiež dramaticky zvýšil, keďže blokády sa z veľkej časti skončili a ľudia boli viac v pohybe. Zásoby ropy celkovo prekonali v roku 2021 index S&P 500.

Kľúč grafu: oranžová čiara: ropa / zelená čiara: S&P 500

Súvisiace: Investície odolné voči inflácii: Šesť spôsobov, ako podporiť svoje investície v roku 2022

Investovanie do zásob ropy sa posúva vpred

Ruská invázia na Ukrajinu spôsobila ďalší veľký nárast cien plynu. Zatiaľ čo táto významná udalosť spôsobila stratu hodnoty akcií v iných sektoroch, zásoby ropy opäť vzrástli.

Kľúč grafu: oranžová čiara: ropa / zelená čiara: S&P 500

Na jednej strane by to mohlo naznačovať, že teraz je na to skvelý čas investovať do zásob ropy. Na druhej strane, nedávny nárast cien môže znamenať presný opak – teraz na to nie je čas predať vaše zásoby ropy. Odborníci pozorovali, že zásoby ropy sa blížia k svojim historickým maximám, čo naznačuje, že už nemajú kam ísť, len klesať.

Samozrejme, stojí za zmienku, že pokiaľ ide o zásoby ropy, nie sú jedinými finančnými faktormi, o ktorých sa oplatí diskutovať. Dôsledky klimatických zmien sa v posledných rokoch stali hlavným problémom mnohých Američanov.

V poslednom desaťročí sa zvýšili investície do súvisiacich odvetví. A mnohí investori sú dnes opatrnejší, kam vkladajú svoje peniaze. Ak chcete zosúladiť svoje investície s vašimi osobnými hodnotami, ropa môže byť jedným zo sektorov, ktoré sa rozhodnete vynechať zo svojho portfólia.

Poznámka: Mnohé ropné spoločnosti tiež investovali do výroby čistej energie a zaviazali sa znížiť svoje uhlíkové emisie. V dôsledku toho nie je nezvyčajné nájsť ich v ESG a sociálne zodpovedné fondy.

Investovanie do zásob obnoviteľnej energie

Nie je žiadnym prekvapením, že akcie z obnoviteľných zdrojov sa v posledných rokoch stali obľúbenou voľbou investorov. Investovali sa značné investície do obnoviteľnej energie vrátane veternej energie, geotermálnej energie, solárnej energie a ďalších.

Investori, ktorí sú ohľaduplní k životnému prostrediu, začali pridávať tieto akcie do svojich portfólií. A niektoré z najväčších spoločností (a áno, vrátane ropných spoločností) urobili veľké investície do zelenej energie.

Za posledné desaťročie bol na akciovom trhu zrejmý trend smerom k zelenej energii. A fondy obchodované na burze obnoviteľnej energie (ETF) vo veľkej miere prekonali ETF, ktoré vlastnia tradičné energetické spoločnosti. Napríklad iShares Global Clean Energy ETF (ICLN) výrazne prekonal SPDR ETF (XLE) sektora Energy Select za 10-ročné obdobie pred rokom 2022.

Kľúč grafu: Oranžová čiara: XLE / zelená čiara: ICLN

Zaujíma vás ESG? Pozrite si náš článok o ako začať, vedúce stratégie a ďalšie.

Olej vs. Zásoby obnoviteľnej energie: čo je pre vás to pravé?

Zatiaľ čo zásoby ropy sa za posledné desaťročie možno nezvýšili, toto odvetvie tak skoro nezanikne. USA – a svet vo všeobecnosti – sú stále silne závislé od fosílnych palív. Takže hoci toto odvetvie môže priniesť väčšiu volatilitu do vášho portfólia, stále tu môže byť miesto pre tieto akcie.

Slávne časy obnoviteľnej energie sú však stále veľmi na obzore. Očakáva sa, že využívanie obnoviteľnej energie bude časom len narastať, najmä keď sa viac vlád a spoločností zaviaže stať sa uhlíkovo neutrálnymi v nasledujúcich niekoľkých desaťročiach.

Preto najjednoduchšia odpoveď na otázku, či investovať do ropy alebo obnoviteľnej energie znie: Môžete oboje. Ako sme už spomenuli, spoločnosti v odvetví fosílnych palív sú jedny z tých, ktoré výrazne investujú do obnoviteľnej energie. To naznačuje, že ropné spoločnosti nezaniknú – len prispôsobia svoj obchodný model meniacim sa časom.

Nakoniec je dôležité si uvedomiť, že dobré portfólio je a dobre diverzifikované portfólio. Z čisto finančného hľadiska je teda investovanie do oboch typov energetických akcií stále najbezpečnejšou stratégiou.

Ďalšie čítanie:

• Najlepší online makléri na rok 2022
• Ako investovať do odvetvia EV
• Spôsoby, ako využiť komoditný supercyklus
• Najlepšie akciové sektory za desaťročie