Mлюбой считает 2000-е «потерянным десятилетием» для инвесторов фондового рынка. Эта точка зрения неудивительна, поскольку 2000-е годы ознаменовали самую большую потерю для S&P 500 за любое десятилетие, включая 1930-е годы. Однако в 2000-е годы больше всего имело значение не то, что вы вкладываете, а то, как вы инвестируете. Некоторые инвесторы добились успеха в 2000-х годах, и эти уроки можно применить к 2010-м годам.
Что является лучшим вложением на 2010-е годы?
Нас часто спрашивают: в какие инвестиции лучше всего вложить средства на 2010-е годы? Однако сам вопрос подразумевает неправильный подход к тому, как лучше инвестировать в 2010-е годы. Самый эффективный подход к инвестированию вряд ли заключается в удержании какой-либо отдельной инвестиции в течение целого десятилетия. Вместо этого последовательный подход к сбережению и тактической покупке и продаже ряда инвестиций, подходящих для различная среда и условия с большей вероятностью приведут к инвестиционным возможностям в течение десятилетия в качестве весь.
Наш прогноз на 2010-е годы предполагает умеренную доходность по принципу «покупай и держи» и вероятность волатильности, поскольку на рынки влияет множество факторов. Однако, чтобы проиллюстрировать нашу точку зрения об успешном инвестировании, давайте посмотрим на 2000-е годы, когда получить положительную прибыль было еще труднее. 2000-е предоставили тактическим инвесторам множество возможностей для увеличения стоимости, помимо невысоких показателей индексов; мы ожидаем, что 2010-е также предложат аналогичные возможности.
Насколько потерянным десятилетием были 2000-е?
Это зависит от того, насколько последовательно вы экономили и тактически инвестировали. Как вы можете видеть на [Диаграмме 1], если в начале десятилетия в S&P 500 было инвестировано 120 000 долларов, то 10 лет спустя он стоил всего 109 082 доллара (включая дивиденды), что означает убыток в размере около 11 000 долларов. С этой точки зрения 2000-е годы были определенно потерянным десятилетием - или, по крайней мере, десятилетием потерь.
Однако это был не единственный опыт инвестора в 2000-е годы. Может показаться, что те, кто вкладывал деньги в течение 2000-х, вероятно, хотели бы, чтобы они этого не делали. Фактически, для тех, кто прибавил к своим инвестициям в течение десятилетия, опыт был совсем другим. Для тех, кто постоянно инвестировал 1000 долларов в месяц в S&P 500, десятилетие принесло скромную прибыль в размере более 8000 долларов вместо убытка в 11000 долларов. Те же 120 000 долларов, вложенные в одни и те же инвестиции, дали очень разные результаты. Хотя выигрыш невелик, возникает вопрос, были ли 2000-е потерянным десятилетием. [Диаграмма 2]
Источник: LPL Financial, Bloomberg.
- Это гипотетический пример, который не отражает какой-либо конкретной ситуации. Ваши результаты могут отличаться. Используемые ставки доходности не отражают вычетов комиссий и сборов, присущих инвестированию.
- S&P 500 - это неуправляемый индекс, в который нельзя инвестировать напрямую. Прошлые результаты не являются гарантией будущих результатов.
Источник: LPL Financial, Bloomberg.
- Это гипотетический пример, который не отражает какой-либо конкретной ситуации. Ваши результаты могут отличаться. Используемые ставки доходности не отражают вычетов комиссий и сборов, присущих инвестированию.
- S&P 500 - это неуправляемый индекс, в который нельзя инвестировать напрямую. Прошлые результаты не являются гарантией будущих результатов.
Что еще более важно, те инвесторы, которые использовали тактический подход к распределению активов (здесь представлены результаты за десятилетие LPL Financial SAM / Research Recommended Рост моделей взаимных фондов с диверсифицированным и диверсифицированным доходом плюс портфели), поскольку они постоянно инвестировали 1000 долларов в месяц, в итоге получили прибыль на 41000 долларов по сравнению с десятилетие. Это на 52 000 долларов лучше, чем убыток в 11 000 долларов, представленный в первом примере на тех же 120 000 долларов. Здесь нет потерянного десятилетия!
Вот как вы это делаете
Таким образом, это не то, во что вы инвестировали; то, как вы инвестировали, имело значение в 2000-е годы. Мы считаем, что в этом и есть секрет инвестиционного успеха 2010-х годов. Даже если 2010-е гг. Предлагают лишь повторение «потерянных» 2000-х, инвесторы могут найти возможности инвестировать и получать прибыль, последовательно сохраняя и тактически управляя инвестициями в их портфолио. Вместо того, чтобы с сожалением оглядываться назад на то, что, возможно, было потерянным десятилетием, мы призываем инвесторов смотреть вперед с новообретенной мудростью и вкладывать средства для достижения успеха в 2010-х годах.
Важное раскрытие информации
- Подготовлен LPL Financial. Мнения, высказанные в этом материале, предназначены только для общей информации и не предназначены для предоставления конкретных советов или рекомендаций для какого-либо лица. Чтобы определить, какие инвестиции могут вам подойти, проконсультируйтесь со своим финансовым консультантом перед инвестированием. Все данные о производительности являются историческими и не являются гарантией будущих результатов. Все индексы неуправляемы и не могут быть инвестированы напрямую.
- Инвестирование в международные и развивающиеся рынки может повлечь за собой дополнительные риски, такие как колебания валютных курсов и политическая нестабильность. Инвестирование в акции с малой капитализацией включает в себя определенные риски, такие как повышенная волатильность и потенциально меньшая ликвидность.
- Инвестирование в акции сопряжено с риском, включая потерю основной суммы долга. Прошлые результаты не являются гарантией будущих результатов.
- Акции с малой капитализацией могут быть подвержены более высокой степени риска, чем ценные бумаги более устоявшихся компаний. Неликвидность рынка малой капитализации может отрицательно сказаться на стоимости этих инвестиций.
- Облигации подвержены рыночному риску и риску процентной ставки в случае продажи до срока погашения. Стоимость облигаций будет снижаться по мере роста процентной ставки, в зависимости от наличия и изменения цены.
