Что инвесторы должны знать о DAO

Технология блокчейн привела к разрушению многих отраслей, и, возможно, не более, чем финансовая индустрия. Одно из многих новшеств, которые проложили блокчейн и децентрализованные финансы (DeFi). являются децентрализованными автономными организациями (ДАО), которые некоторые называют «хедж-фондами». убийцы».

За последние несколько лет мы видели, как DAO объединяют сотни, если не тысячи, незнакомых людей, чтобы попытаться вложить большие средства во все, от искусства до исторические документы. В этой статье мы обсудим, что такое DAO, как они работают и что это значит для индивидуальных инвесторов.

Что такое ДАО?

DAO — это организация, работающая с использованием технологии блокчейн. Во многих отношениях DAO действуют аналогично хедж-фондам или венчурные фирмы. Они представляют собой способ для инвесторов объединить свои деньги для крупных инвестиций. Однако, в отличие от хедж-фондов или венчурных фирм, здесь нет центральной власти. Вместо этого он контролируется всеми его членами.

DAO несколько имитирует структуру традиционной корпорации в том смысле, что существуют регулирующие правила и положения, встроенные в кодекс организации через

смарт-контракты. Но структура совсем другая - DAO не имеют традиционной иерархии, которую можно найти в типичной корпорации. Нет центрального управляющего органа, и ни один человек не имеет полного контроля над направлением DAO, как основатель или генеральный директор в корпорации.

У всех одинаковые потенциальные риски и выгоды. Члены либо взаимно успешны, либо неуспешны. И если член DAO нарушает какое-либо из правил, средства DAO блокируются для всех.

Сторонники DAO утверждают, что из-за своей структуры и отсутствия традиционной корпоративной иерархии эти организации более демократичны, чем компании. Вместо того, чтобы власть находилась в руках избранных, каждый, кто купил DAO, имеет некоторый контроль и право собственности пропорционально своим инвестициям.

Конечно, эта демократическая структура в какой-то степени существует в корпорациях, поскольку акционеры имеют право голоса по вопросам компании. Но в отличие от корпораций, у DAO нет привратников или центрального органа, такого как совет директоров или генеральный директор.

Подробнее>>Что такое DeFi и как он может помочь вам как инвестору?

Как работают DAO?

Поскольку DAO построены на блокчейне, где записываются все транзакции, существует уровень прозрачности, который вы вряд ли найдете в традиционной корпорации.

Как и другие вещи в мире децентрализованных финансов, DAO создаются с использованием смарт-контрактов и кода, содержащего правила организации. Когда кто-то покупает организацию, он соглашается следовать этим правилам.

Все, кто покупает в DAO, то есть они покупают специфические для организации криптовалюта — говорит. Как и в традиционной корпорации, владельцы имеют право голосовать по предложениям. Вес голоса каждого участника пропорционален количеству криптовалюты, которое у них есть.

Поскольку DAO построены на блокчейне, где записываются все транзакции, существует уровень прозрачности, который вы вряд ли найдете в традиционной корпорации. Любой участник может видеть, что написано в коде, так же как любой участник может отправить предложение. Действия, предпринятые кем-либо в организации, записываются в блокчейн для всеобщего обозрения. Эта прозрачность помогает создать доверие среди членов DAO.

Цель DAO

Теперь, когда мы поговорили о том, что такое DAO и как они работают, вам все еще может быть интересно, какова цель этих организаций.

Например, в конце 2021 года организация PleasrDAO объединила свои деньги, чтобы купить альбом Wu-Tang Clan, «Однажды в Шаолине» — единственная копия, существующая в мире, с особыми правилами создателей, запрещающими ее выпуск для публики — за 4 миллиона долларов.

Маловероятно, что многие члены DAO могли в одиночку сделать такие крупные инвестиции. Тем не менее, как группа, они смогли купить этот супер-редкий предмет, отчеканить его как невзаимозаменяемый токен (NFT) как форма документа на физический альбом и разделили право собственности между его участниками.

Точная цель каждого DAO немного отличается. Некоторые специализируются на покупке материальных предметов, в то время как другие занимаются исключительно покупкой NFT и других активов в цифровом пространстве. Кроме того, в то время как некоторые DAO создаются для одной крупной инвестиции, другие являются частью более крупных проектов, которые планируют сделать любое количество инвестиций.

Важным отличием DAO от традиционных инвестиционных компаний является их доступность. Исторически сложилось так, что инвестиционные фирмы, такие как хедж-фонды и фонды венчурного капитала, были доступны только состоятельным инвесторам. Но любой, кто покупает DAO, может участвовать, что помогает демократизировать этот тип совместного инвестирования.

Каковы риски инвестирования в DAO?

В июне 2016 года DAO, построенный на блокчейне Ethereum, был взломан, и было украдено около 50 миллионов долларов в валюте. И из-за отсутствия регулирования в этой области у инвесторов, потерявших свои деньги, не было возможности обратиться за помощью.

Как упоминалось выше, DAO устраняют некоторые из самых больших недостатков традиционного инвестиционного мира, такие как привратники и организации, возглавляемые небольшой влиятельной группой людей.

Однако у DAO также есть некоторые серьезные риски и недостатки, о которых инвесторам следует знать. Во-первых, как и в случае любых других инвестиций, всегда есть вероятность потерять все свои вложения. А учитывая отсутствие регулирования в этой области финансов, риск с DAO кажется еще большим, чем с более традиционными инвестициями. Кроме того, из-за того, как работают DAO, если участник нарушает правила DAO, средства блокируются, а это означает, что вы не сможете отказаться.

Наконец, как и во многих других областях децентрализованных финансов, здесь есть много места для мошенничества и воровства. Ни одна технология не идеальна, и DAO можно взломать. Например, в июне 2016 года DAO, построенная на блокчейне Ethereum, была взломана и примерно Украдено 50 миллионов долларов валюты.. И из-за отсутствия регулирования в этой области у инвесторов, потерявших свои деньги, не было возможности обратиться за помощью.

Покупатель Остерегайтесь>>Как распознать крипто-мошенничество

Типы ДАО

Существуют буквально тысячи DAO, каждая из которых создана для достижения своей цели. В приведенном выше разделе описывается назначение некоторых известных DAO. Но невозможно втиснуть все DAO в эту коробку. Ниже приведены некоторые из наиболее распространенных типов DAO:

Как видите, DAO сильно различаются по своим миссиям и принципам. Так что, если есть что-то, чем вы увлечены, вы, вероятно, сможете найти DAO, который поддерживает ту же цель!

Хотите сделать добро?>>Начните инвестировать в ESG

Лучшие DAO для инвестиций

Если вы новичок в мире DAO, вы можете быть удивлены, узнав, сколько таких организаций уже существует. Вот некоторые из лучших DAO, основанные на их оценке в DeepDAO:

• БитДАО: BitDAO с казначейством более 2 миллиардов долларов является открытой платформой, которая «нацелена на поддержку разработчиков децентрализованных экономика». Он создает и сотрудничает с другими организациями для поддержки различных отраслей, участия в обмене токенами, финансирования исследований и разработок и более.
• Uniswap: этот известный DAO представляет собой протокол с открытым исходным кодом, который обеспечивает ликвидность на Ethereum. Платформа работает как автоматический маркет-мейкер. У него около 8000 активных членов, любой из которых может представить проект, над которым они работают.
• Лидо: Эта платформа обеспечивает ликвидность для поставленные цифровые активы. А Lido DAO служит руководящим органом для своих протоколов ставок. Цель платформы — позволить пользователям делать ставки на монеты, не теряя ликвидности или возможности торговать или использовать свои токены.
• UXDPпротокол: этот DAO — один из немногих, который не использует Ethereum в качестве своей основной цепочки казначейства. Вместо этого он работает на блокчейне Solana. UXD Protocol — это алгоритмический стейблкоин, и его члены DAO имеют право вносить предложения по дизайну в будущем.
• Манго ДАО: Этот DAO также работает на блокчейне Solana. Платформа позволяет пользователям одалживать, занимать, обменивать и использовать свои криптовалюты. Платформа управляется членами Mango DAO.

Перечисленные выше DAO далеко не единственные. Фактически, ДипДАО, аналитическая фирма, специализирующаяся на DAO, составила список из более чем 4800 уже существующих организаций, а также исчерпывающий список ресурсов DAO.

Стоит ли инвестировать в DAO?

Большинство людей, интересующихся децентрализованными финансами, легко увидят привлекательность DAO. Учитывая направлении, в котором движется финансовая индустрия, вполне возможно, что DAO станут более распространенными и основное направление.

Как инвестор, у вас может возникнуть соблазн войти в первый этаж этого нового типа организации. Понятно, что есть некоторые важные преимущества, в том числе демократическая структура, которую вы не найдете в традиционном финансовом мире.

Однако, прежде чем вкладывать деньги в DAO, убедитесь, что вы понимаете риски, на которые идете. Как и в случае с другими спекулятивными и рискованными инвестициями, обязательно вкладывайте только те деньги, которые вы можете позволить себе потерять.

Дальнейшее чтение:

• Что такое дробное инвестирование акций?
• Как покупать и продавать NFT
• Что такое технология блокчейн и как она связана с инвестированием?