Кажется, энергетический сектор постоянно занимает центральное место в новостях. Иногда это основные инвестиции в возобновляемые источники энергии. В других случаях это рост цен на газ в результате низкого предложения, высокого спроса и волатильности глобального рынка, вызванной такими событиями, как вторжение России в Украину.
В результате для инвесторов естественно задаться вопросом, следует ли им инвестировать в акции нефтяных компаний или акций возобновляемых источников энергии. Есть аргументы в пользу обеих отраслей, и мы углубимся в них ниже.
Но это также не так просто, как вопрос «или/или». При определении того, в какие типы энергетических акций следует инвестировать, часто необходимо учитывать личные убеждения, а также потенциальную прибыль. Вот как продумать оба эти фактора, прежде чем выбрать инвестиции в энергию для своего портфеля.
Краткая версия:
- Исторически нефтяные компании составляли одни из старейших и крупнейших компаний в S&P 500.
- После нестабильных последних нескольких лет нефть снова взлетела до допандемических значений в 2021 году. А санкции российских производителей нефти вызвали еще более резкий рост цен в 2022 году.
- Между тем, возобновляемые источники энергии стали популярными инвестициями из-за опасений по поводу изменения климата и совершенствования технологий в этом секторе.
- Чтобы снизить риски, связанные с инвестициями в нефть и извлекая выгоду из рыночных скачков, мы рекомендуем диверсифицированный портфель, включающий акции как нефти, так и акций возобновляемых источников энергии.
Инвестиции в нефтяные акции за последние несколько лет
Нефть уже давно является ключевым направлением фондового рынка, отчасти из-за ее важности для экономики США и мировой экономики. Нефтяные компании являются одними из крупнейших (и старейших) в мире. S&P 500, в том числе несколько, датируемых концом 1800-х и началом 1900-х годов. И сегодня, в 2022 году, нефтяные акции остаются популярным вариантом для инвестиций, который присутствует в портфелях многих инвесторов.
Но так же, как нефтяные акции имеют сильную историю на фондовом рынке США, они также имеют некоторую волатильность. После финансового кризиса 2008–2009 годов акции нефтяных компаний испытали резкие колебания и более резкие взлеты и падения, чем акции других отраслей.
Акции нефтяных компаний особенно сильно пострадали в начале пандемии COVID-19. Кратковременная ценовая война между Саудовской Аравией и Россией привела к значительному снижению цен, что повлияло на акции энергетических компаний. Что еще хуже, блокировки в начале пандемии резко сократили спрос на нефть. В результате цены на нефтяные акции резко упали, и они не сразу восстановились вместе с остальным фондовым рынком.
Но 2021 год принес нефтяным компаниям совсем другую историю. Цены на нефть и природный газ выросли на 59%. Это помогло дать серьезный толчок развитию отрасли. Спрос также резко увеличился, так как блокировки в основном закончились, и люди стали больше двигаться. Акции нефтяных компаний превзошли S&P 500 в целом в 2021 году.
Ключ к диаграмме: Оранжевая линия: сырая нефть / зеленая линия: S&P 500
Связанный: Инвестиции с защитой от инфляции: шесть способов укрепить свои инвестиции в 2022 году
Инвестиции в акции нефтяных компаний в будущем
Вторжение России в Украину вызвало очередной скачок цен на газ. В то время как это важное событие привело к снижению стоимости акций других секторов, акции нефтяных компаний снова выросли.
Ключ к диаграмме: Оранжевая линия: сырая нефть / зеленая линия: S&P 500
С одной стороны, это может указывать на то, что сейчас самое подходящее время для инвестировать в нефтяные акции. С другой стороны, недавние скачки цен могут означать как раз обратное — сейчас не время продавать ваши нефтяные запасы. Эксперты заметили, что запасы нефти приближаются к своим историческим максимумам, предполагая, что им больше некуда идти, кроме как вниз.
Стоит, конечно, отметить, что финансовые факторы — не единственные, которые стоит обсуждать, когда речь идет о нефтяных акциях. Последствия изменения климата стали серьезной проблемой для многих американцев в последние годы.
За последнее десятилетие увеличились инвестиции в смежные отрасли. И многие инвесторы сегодня более осторожно относятся к тому, куда они вкладывают свои деньги. Если вы стремитесь привести свои инвестиции в соответствие с вашими личными ценностями, нефть может быть одним из секторов, которые вы решите исключить из своего портфеля.
Примечание: Многие нефтяные компании также вложили средства в производство экологически чистой энергии и взяли на себя обязательство сократить выбросы углерода. В результате их нередко можно найти в ESG и социально ответственные фонды.
Инвестиции в акции возобновляемых источников энергии
Неудивительно, что акции возобновляемых источников энергии стали популярным выбором для инвесторов за последние несколько лет. Были вложены значительные средства в возобновляемые источники энергии, включая энергию ветра, геотермальную энергию, солнечную энергию и многое другое.
Инвесторы, заботящиеся об окружающей среде, начали добавлять эти акции в свои портфели. И некоторые из крупнейших компаний (и да, в том числе нефтяные компании) сделали крупные инвестиции в зеленую энергетику.
За последнее десятилетие на фондовом рынке была очевидна тенденция к зеленой энергетике. И биржевые фонды возобновляемой энергии (ETF) в значительной степени превзошли ETF, владеющие традиционными энергетическими компаниями. Например, iShares Global Clean Energy ETF (ICLN) намного превзошел ETF Energy Select Sector SPDR (XLE) за 10-летний период, предшествующий 2022 году.
Ключ диаграммы: оранжевая линия: XLE / зеленая линия: ICLN
Интересуетесь ESG? Ознакомьтесь с нашей статьей о с чего начать, ведущие стратегии и многое другое.
Масло против. Акции возобновляемых источников энергии: что подходит именно вам?
Хотя запасы нефти, возможно, не выросли за последнее десятилетие, отрасль не исчезнет в ближайшее время. США и мир в целом по-прежнему сильно зависят от ископаемого топлива. Таким образом, несмотря на то, что отрасль может привнести большую волатильность в ваш портфель, для этих акций все еще может быть место.
Однако дни славы возобновляемых источников энергии все еще не за горами. Ожидается, что использование возобновляемых источников энергии со временем будет только увеличиваться, особенно в связи с тем, что все больше правительств и компаний обещают стать углеродно-нейтральными в следующие несколько десятилетий.
Вот почему самый простой ответ на вопрос, инвестировать ли в нефть или возобновляемые источники энергии, звучит так: вы можете делать и то, и другое. Как мы уже упоминали, компании, работающие в сфере ископаемого топлива, являются одними из тех, кто вкладывает значительные средства в возобновляемые источники энергии. Это говорит о том, что нефтяные компании никуда не денутся — они просто адаптируют свою бизнес-модель к меняющимся временам.
Наконец, важно помнить, что хорошее портфолио — это хорошо диверсифицированный портфель. Таким образом, с чисто финансовой точки зрения инвестирование в оба типа энергетических акций по-прежнему остается самой безопасной стратегией.
Дальнейшее чтение:
- Лучшие онлайн-брокеры акций на 2022 год
- Как инвестировать в индустрию электромобилей
- Как извлечь выгоду из суперцикла сырьевых товаров
- Лучшие фондовые секторы по десятилетиям
Эрин Гоблер — внештатный специалист по личным финансам из Мэдисона, штат Висконсин. После семи лет работы в государственной политике она ушла, чтобы полностью посвятить себя писательству. Теперь она пишет на финансовые темы, включая ипотеку, инвестиции и многое другое, для таких крупных изданий, как Fox Business и NextAdvisor. Помимо написания статей по финансам, Эрин также предоставляет услуги финансового коучинга, где она работает с отдельными людьми, чтобы помочь им достичь своих финансовых целей.